1. Plan
Financiero
Grupo 5

2. El Plan Financiero es la traducción en
números del resto del plan. La planificación
financiero consiste en la elaboración de previsiones
a medio y largo plazo, en un horizonte de 3-5 años.
El análisis financiero evalúa la situación económico-
financiera actual de la empresa y proyecta su futuro.
En definitiva, enjuiciar la gestión empresarial de la
unidad económica para predecir su evolución futura
y poder tomar decisiones con la menor
incertidumbre.

3. El plan financiero suele estar compuesto por:
• Plan de inversión
• Financiación
• Previsión de ingresos y gastos
• Previsión de tesorería

4. Plan de Inversión
El plan de inversiones determina las necesidades de
financiación.
Por un lado habrá unas inversiones fijas o
permanentes, que es lo que en el balance se
denomina inmovilizado. Éste se denomina en:
 Inmovilizado inmaterial
 Inmovilizado material.

5. Financiación
Comprende los recursos propios y la financiación
ajena a largo plazo de la empresa destinada, en
general, a financiar el activo permanente y a cubrir
un margen razonable del circulante; incluye también
los ingresos a distribuir en varios ejercicios,
acciones propias y otras situaciones transitorias de
la financiación básica.

6. Se distinguen dos fuentes principales de financiación definidas
en el plan financiero:
 Recursos propios: está integrado por las aportaciones de
los socios en forma de capital; los resultados de los
diferentes ejercicios que permanecerán dentro de la
empresa en forma de reservas; y por último, los posibles
fondos públicos o subvenciones a fondo perdido recibidos
por el proyecto que tengan como objetivo financiar
inversiones del proyecto empresarial.
 Recursos ajenos: Son el componente de la financiación
compuesta por fondos financieros, con coste o sin él, que
habrán de ser devueltos en un plazo de tiempo
determinado. El coste de los mismos constituirá el coste
financiero global del proyecto.

7. Previsión de
Ingresos y Gastos
La previsión de ingresos las ventas de la
empresa, mes a mes, producto a producto,
en unidades físicas y en efectivo.
Este presupuesto lo realiza el
departamento comercial o directamente el
empresario dependiendo del tamaño de la
empresa.
Para determinar los ingresos se multiplica
las unidades de venta razonable previstas
por el precio de la venta, también
razonablemente calculado de manera que
cubra los gastos necesarios para su
obtención y nos proporcione un margen
de beneficio.

8. Para determinar los gastos se debe tener en cuenta cada uno
de los costes a los que se incurre hasta poner el producto o
servicio en manos del consumidor.
 Aprovisionamientos
 Gastos del personal
 Otros gastos de explotación
 Amortizaciones
 Gastos financieros

9. Previsión de Tesorería
La previsión de tesorería es un plan que detalla los cobros (entradas
reales de dinero) y pagos (salidas reales de dinero) que la empresa
realiza mensual y anualmente. Incluye los cobros y los pagos
relacionados con la inversión, distribuidos por años.
La previsión de tesorería tiene dos objetivos:
• Captar recursos financieros para cubrir una situación deficitaria (o
bien, una colocación adecuada de recursos sobrantes).
• Estimar el mínimo de dinero líquido que conviene tener siempre
en la empresa.

10. Los elementos a considerar para
realizar una correcta previsión de
tesorería son:
+ Cobros (de clientes y deudores, créditos recibidos,
aportaciones de capital)
- Pagos (inversiones, compras, gastos)
=Caja final