1. „Kuchárka“ pre akvizície Krátky prehľad základných krokov pri akvizícii Časť 2: Pre predávajúceho

3. Výrazné zvýšenie potenciálu verejného sektora pre IT služby (fondy EÚ)

4. Komplikované získanie verejných zákaziek pre malé spoločnosti

5. Spoločnosti etablované vo verejnom sektore sa budú podieľať na množstve rôznorodých zákaziek s potrebou dodatočného know-how a kapacít

6. Malé spoločnosti hľadajú partnerov pre IT projekty vo verejnom sektore

7. Veľké spoločnosti naberajú dodatočný know-how alebo kapacity

10. 3 Na začiatok Dajte si poradiť! (predaj podielu v spoločnosti, akcií, časti podniku alebo zakladanie spoločných podnikov, nie je dennodenná rutina manažérov spoločností, treba akceptovať fakt, že nie všetci sú v danej problematike skúsení, použitie poradcu môže ušetriť čas, zarobiť viac peňazí a môže vás ochrániť pred rizikom)

11. . Hlavné ciele pri predaji 1 Predať potenciál spoločnosti (predstaviť udržateľný koncept – stratégiu, finančné odzrkadlenie stratégie – plány – pozitívne ale realizovateľné) Maximalizovať predajnú cenu 2 Minimalizovať po-akvizičné riziko 3 Minimalizovať náklady na proces 4 Zverejniť informácie (ku koncu procesu predaja by predávajúci mal mať istotu, že kupujúcemu zverejnil všetky relevantné informácie o spoločnosti) Rozumieť zmluvnej dokumentácii (predávajúci by si mal byť plne vedomý poskytnutých prehlásení a záväzkov, princípov vyplácania kúpnej ceny, hlavne v prípade, že vyplácanie kúpnej ceny je naviazané na splnenie dohodnutých podmienok)

12. . Základné kroky pri predaji 1 Oslovenie potenciálnych kupujúcich (aktívny predaj) alebo prijatie ponuky na kúpu (pasívny predaj). Aktívny predaj má výhodu v tom, že sa predávajúci môže pripraviť na proces, vybrať si najzaujímavejších možných kupcov a vystihnúť najlepší čas na predaj. Pri pasívnom predaji veľakrát záujemca už prichádza s návrhom postupu aj štruktúry obchodu. V takomto prípade môže byť cieľom predávajúceho prevziať aktivitu, prípadne sa pokúsiť vyvolať „tender“. 2 Poskytnutie predbežných dát vo forme informačného memoranda nevyhnutných na prípravu nezáväznej ponuky. Doporučený rozsah: (auditované) finančné výkazy za predchádzajúce tri roky, prehľad IM, prehľad o zamestnancoch (bez osobných údajov), obchodný plán, prehľad všetkých spriaznených osôb, právne dokumenty obmedzujúce akýmkoľvek spôsobom podnikanie / činnosť spoločnosti 3 Posúdenie nezáväznej ponuky a rozhodnutie o pokračovaní procesu. V nezáväznej ponuke by mali byť naznačené tri základné aspekty. Predmet záujmu / kúpy, cena a štruktúra obchodu. Na základe preferencií predávajúceho sa vyberie jeden až traja záujemcovia, s ktorými sa pokračuje ďalej v rokovaní. 4 Hĺbkový audit založený na zozname požadovaných dokumentov a informácií. Poskytnutý obsah auditu by mal byť potvrdený zástupcami kupujúceho, ktorí sa zúčastnia auditu (s cieľom zabezpečiť dôkaz / potvrdenie o tom, že informácie boli kupujúcemu poskytnuté). 5 Negociácia konečnej ceny a zmluvných podmienok. Finálne negociácie zmluvnej dokumentácie a s tým spojené variácie ceny. V tejto časti procesu predaja je kľúčovým váš právnik a vy osobne. Je dôležité mať prehľad o dohodnutých ustanoveniach zmlúv, pretože po podpise zmluvy budete vy osobne, ako predávajúci, povinný plniť svoje záväzky. 6 Formálne uzatvorenie akvizície. Podpis zmluvy, povolenie koncentrácie PMÚ, zaregistrovanie zmeny vlastníctva či už na Centrálnom depozitári cenných papierov alebo v Obchodnom registri SR Služba poskytovaná spol. C.A.A.S.,s.r.o. na úrovni projektového manažmentu 5

16. Dobre pripravený audit môže minimalizovať riziko nepríjemných zistení kupujúceho po jeho vstupe do spoločnosti (a tým pádom negatívnych dopadov na predávajúceho) a zvýšiť hodnotu predávanej spoločnosti (keďže sa kupujúcemu odprezentuje „poriadok“ v spoločnosti

18. Podstatné zmeny: definícia takých zmien, ktoré zakladajú právo na odškodnenie alebo až odstúpenie od zmluvy

19. Odkladacie podmienky: podmienky, ktoré podmieňujú účinnosť zmluvy používané na zaistenie splnenia dohodnutých bodov medzi zmluvnými stranami

20. Zmluvná pokuta, odškodnenie a odstúpenie: možnosti na kompenzáciu za porušenie zmluvných záväzkov druhou stranou

21. Prílohy: v prílohe by sa mali nachádzať všetky informácie, ktoré boli do dňa podpisu zmluvy kupujúcemu zverejnené predávajúcim, návrhy / vzory všetkých zmlúv, ktoré by sa mali v budúcnosti plniť medzi stranami, predlohy potvrdení, ktoré by si mali vymieňať zmluvné strany v budúcnosti9 Minimalizovať po-akvizičné riziko

22. 30 Pripraveným praje šťastie.... 10 ...tak sa pripravte!

23. Kontakt C.A.A.S., s.r.o. Kvačalova 15 Bratislava 821 08 Slovensko Mobil: Fax: E-mail: +421 905 223 884 +421 2 5557 3211 rastislav.kuciak@caas.sk 11