Engelsk resumé av svenska texter. Research, sammanställning och engelsk copywriting.

1. 10
Årsredovisning

2. 2

3. Innehåll
Itello i korthet 4
Verksamhetsåret 2009/2010 5
VD har ordet 6
Effektiv administration av det långsiktiga sparandet 8
Från försäljningsfokus till kostnads- och intäktsfokus 10
Spartorgets drivkrafter och infrastruktur 12
Branschen tjänar på gemensamma standarder 14
”Itello en föregångare i att bygga partnerskap” 16
Personriskförsäkringsgivare – föregångare i den uppbrutna värdekedjan 18
Kort om Inca 20
Ägarförhållanden och medarbetare 22
Företagsledning och styrelse 23
Förvaltningsberättelse 24
Resultaträkning 25
Balansräkning 26
Kassaflödesanalys 28
Tilläggsupplysningar 29
Noter 30
Revisionsberättelse 33
The Nordic Market 34
3

4. OM ITELLO
Itello i korthet
Vår affärsidé är att utveckla och leve- produkter, men produkterna går att digitalisera och
rera Inca – ett kostnadseffektiviserande vi ser en potential i att lösa dessa utmaningar på ett
affärssystem för aktörer inom branschen strukturerat och standardiserat sätt. Itello erbjuder tre
för det långsiktiga sparandet. Med Inca affärslösningar av Inca anpassade för olika områden
inom administrationen av det långsiktiga sparandet:
får pensions- och försäkringsbolag och
fondförvaltare det it-stöd som behövs • Inca Avtalsadministration
för att kunna möta marknadens krav och • Inca Fakturering och inbetalning
förändringar. • Inca Utbetalning
Itellos kunder verkar på en marknad som känneteck-
Vår affärsmodell bygger på att vi hyr ut Inca till våra nas av ökande prispress och konkurrens, vilket gör
kunder som betalar en årlig licensavgift för tillgång att kostnadseffektivitet och förbättrad konkurrenskraft
till produkten och i denna ingår nya funktioner och hamnar i fokus för verksamhetsförbättringar. Inca är
uppdateringar. För kunderna innebär det förutsägbara avsett för såväl stora etablerade banker och försäk-
kostnader för ett affärssystem som ständigt utvecklas. ringsbolag som små nystartade bolag med fokus på
Genom vår affärsmodell får kunderna tillgång till ny internettjänster. Oavsett distributionssätt kan Itello bidra
funktionalitet för att möta förändringarna på marknaden till att effektivisera administrationen.
utan att behöva ta hela utvecklingskostnaden själva. Itellos hemmamarknad är Sverige och övriga
För Itello innebär affärsmodellen att intäkterna blir Norden. Ett flertal företag har redan valt Itello och Inca,
förutsägbara och stabila och att vi även fortsättnings- bland andra Swedbank Försäkring, Nordnet Pensions-
vis kan omsätta vårt kunnande till en standardiserad försäkring, Nordea Liv & Pension, Movestic och AMF.
programvara, arbetsprocesser och tjänster. Företaget ägs av personer som är aktiva inom
Genom Inca ger vi kunder möjlighet att agera i olika företaget vilket garanterar kontinuitet och engagemang
delar av den värdekedja som levererar tjänster till slut- i arbetet med att göra våra kunder till vinnare på för-
kund. Aktörerna på marknaden erbjuder en rad unika ändringens marknad.
4

5. OM ITELLO
Verksamhetsåret 2009/2010
• Nettoomsättningen var under verksamhetsåret 110,3 • Itello fortsätter att rekrytera personer med specialist-
miljoner kronor (83,3), en ökning med 32 %. och branschkunskap för att öka leveransförmågan.
• Resultatet efter finansiella poster var 18,5 miljoner • Itello utnämns för andra året i rad till Gasell av
kronor (4,7), en ökning med 294 %. Dagens Industri genom att visa stark tillväxt.
• Itello genomför en omfattande migrering på över en • Deloitte Fast 50 rankar Itello bland de 50 mest snabb-
miljon avtal av olika produkttyper. Migreringen utförs på växande it-företagen i Sverige.
utsatt tid och till för branschen mycket låga kostnader.
• Itellos undersökning om de svenska livbolagens
• AMF, en av giganterna på livförsäkringsmarknaden, administrativa kostnader får stort genomslag i Dagens
tecknar ett avtal med Itello avseende införandet av Inca Industri, SVT, TV4 och E24.
som administrativt affärssystem.
• Efter verksamhetsårets slut tecknar Itello ett avtal
• Itello tilldelas Trippel-A för högsta kreditvärdighet av med ännu en ny kund. Brummer Life kommer att an-
Soliditet. vända Inca som administrativt affärssystem från 2011.
”Itellos kunder verkar på en marknad som känneteck-
nas av ökande prispress och konkurrens, vilket gör
att kostnadseffektivitet och förbättrad konkurrenskraft
hamnar i fokus för verksamhetsförbättringar.”
5

6. VD HAR ORDET
Marknadens behov skapar
Vi kan se tillbaka på ett år med god tillväxt. Vår expansion fortsätter och vi lägger
stor kraft på att bygga ut vår organisation för att möta våra nuvarande och potentiella
kunders förväntningar. Under året har vi slutfört förhandlingarna med AMF som genom
affären ser fortsatta möjligheter att erbjuda sina kunder låga avgifter samtidigt som
de får ett mycket effektivt affärssystem för administration. För vår del innebär det att
vi återigen har bevisat att vi kan hantera komplexa produkter och mycket stora voly-
mer från dominerande aktörer på marknaden.
Under året har vi genomfört en av marknadens största till olika kunders behov. Det är en förutsättning för
migreringar av försäkringsavtal till vårt system Inca. att Itello ska kunna fortsätta som ett framgångsrikt
1,3 miljoner försäkringsavtal har lyfts in i Inca. Projekt produktbolag.
av den här typen inom pensions- och försäkrings-
branschen är mycket komplexa. Långa avtalstider har ITELLO BLICKAR FRAMÅT
skapat ett stort antal produktvarianter och ofta mycket Flera aktörer i andra länder är intresserade av hur
stora volymer. Migrering av försäkringsavtal är en cen- Sverige har reformerat det allmänna pensionssyste-
tral del av de utmaningar som våra kunder står inför met. I Norden genomför exempelvis Finland nu liknan-
när systemparken ska moderniseras. Det räcker inte de förändringar. Det är något som skapar möjligheter
bara med att nya avtal tas in i det nya affärssystemet. för Itello som genom sin erfarenhet och kunskap från
Itello har fortsatt att utvecklas som produktbolag den svenska marknaden har ett unikt erbjudande som
och licens- och supportintäkterna ökar. Våra kunder ingen av de lokala aktörerna kan konkurrera med.
kan på så sätt minska sina egna it-insatser och istället
fokusera på att utveckla sina affärsmodeller. Inca leve-
rerar kontinuerligt nya funktionaliteter i två huvudre-
leaser per år. Samma release går till alla kunder och
överstämmer direkt eller över tiden med kundernas
krav. Ett tydligt exempel på detta är hur Inca underlät-
tar kundernas kommunikation med valcentraler och
olika myndigheter. Med Inca får våra kunder ett system
som täcker branschens behov.
MARKNADEN VÄXER
Vi har aldrig tidigare genomfört så många implemente-
ringar hos kunder som vi gjort under året och det finns
en stor efterfrågan hos befintliga kunder av att använ-
da fler funktioner i Inca. Vi visar en ökad leveranska-
pacitet och att bolaget har en struktur som håller för
tillväxt. Nu bygger vi ut vår organisation för att svara
upp mot förväntningarna från allt fler kunder.
Under året har antalet anställda och konsulter
knutna till Itello ökat, och vi var vid verksamhetsårets
slut 95 medarbetare. Vi rekryterar såväl erfarna som
unga akademiker. Erfarna medarbetare tillför bransch-
och spetskompetens, medan vi genom de nyexamine-
rade akademikerna får vi in ny kunskap och förmågan
att snabbt ta till oss information som kan omsättas Hans von Knorring, VD.
6

7. VD HAR ORDET
nya möjligheter för Itello
Sverige ligger dessutom långt framme i automati- Regeringen har lagt fram ett förslag om investe-
sering av administrativa processer för pensions- och ringssparkonton (ISK), vilket kommer att påverka bran-
försäkringsprodukter och Itello har varit en del av den schen och erbjuda nya affärsmöjligheter för de bolag
utvecklingen. Vi ser ett ökat intresse från aktörer i som har sina affärsmodeller och affärssystem klara. De
andra länder för vad Itello kan erbjuda i form av system grundläggande mekanismerna för att hantera den nya
och tjänster. Svenska försäkringsbolag har även inlett sparformen finns redan i Inca.
diskussioner kring hur vi kan stötta deras utlands- Till detta ska läggas att många av försäkringsbola-
satsningar. gen har en systemstruktur som tekniskt ligger i slutkan-
Behovet av att modernisera det stora antal system ten av sin livstid. Systemen är svåra att underhålla
som administrerar pensionsförsäkring och fondavtal och det är svårt att få kompetens för att genomföra de
ökar i branschen i sin helhet. Nya myndighetskrav, förändringar som behövs. I årsredovisningen visar vi
bland annat Solvens II som införs 2012, bidrar till vår syn på det vi kallar förändringens marknad och hur
efterfrågan på väl fungerande system. De kontinuer- avgörande det är för bolagen att skaffa sig en effektiv
liga upphandlingar som genomförs av parterna på administration av det långsiktiga sparandet.
arbetsmarknaden förutsätter också moderna och väl Vi ser en stor potential och en spännande framtid
fungerande affärssystem. för Itello.
”Nu bygger vi ut vår organisation för ”Vi ser ett ökat intresse från aktörer i
att svara upp mot förväntningarna andra länder för vad Itello kan erbjuda
från allt fler kunder.” i form av system och tjänster.”
7

8. ITELLOS MARKNAD
Effektiv administration av
det långsiktiga sparandet
Förutsättningarna för det långsiktiga sparandet är under ständig förändring. Det stäl-
ler krav på banker och försäkringsbolag att anpassa såväl produktion och distribution
som administration. Aktörerna måste minska sina kostnader, oavsett vilken roll de
har i värdekedjan. Itello kan erbjuda ett modernt affärssystem för effektiv administra-
tion av produkter och tjänster för det långsiktiga sparandet. Bara i sverige omsätter
den del av marknaden som Itello vänder sig till ca 2 miljarder kronor varje år.
Det finns med andra ord en stor potential för Itellos dock fortsättningsvis bör vara kundunikt och särskil-
erbjudande på den svenska marknaden. Längre fram i jande är mötet med och erbjudandet till kunderna.
årsredovisningen (se sid 34–36) beskrivs den nordiska I Sverige har marknaden för nysparande vuxit från
marknaden och vilka likheter och skillnader vi ser på 25 miljarder kronor 1990 till 205 miljarder kronor 2009.
dessa marknader. Kapitalet inom begreppet ”det långsiktiga sparandet”
För att definiera vår marknad har vi på Itello utgått var 2009 hela 2 245,2 miljarder kronor (se graf sid 9).
ifrån människors pensionssparande – ett sparande de
har för att kunna förverkliga sig själva när de blir pensi- ÖKAD pRIspREss OCh KONKURRENs
onärer. Vi har sett att de aktörer som vill erbjuda denna Förutsättningarna för marknadens aktörer är under
typ av spar- och trygghetsprodukter till sina kunder har konstant förändring. Demografiska faktorer, avregle-
likartade affärsutmaningar. Bland annat handlar det om ringar, nya lagkrav och nya aktörer med nya affärsmo-
produkter som till sin karaktär passar bra att digitali- deller leder till en alltmer uppbruten värdekedja. Tiden
sera, och vi ser en potential i att lösa dessa utmaningar är förbi då det lönade sig att göra allt i egen regi, vilket
på ett strukturerat och standardiserat sätt. Det som utmanar de etablerade aktörerna. Man kan med fog
säga att Itellos kunder verkar i en marknad som känne-
tecknas av ökande prispress och konkurrens, vilket gör
att kostnadseffektivitet och förbättrad konkurrenskraft
blir centrala faktorer.
De etablerade aktörerna har under många år levt
efter devisen att allt ska produceras internt – inte bara
produkter och paketering av sparande och tryggande-
produkter utan även det it-stöd som aktörerna anser sig
behöva. I takt med att förändringarna ökar så har det
visat sig både kostsamt och tidsödande att anpassa de
gamla it-stöden till de nya förändringarna.
Vi har undersökt kostnaderna för att administrera
det långsiktiga sparandet och sett att dessa är närmare
7 miljarder kronor per år. Vi vill minska denna kostnad
genom att erbjuda effektivare administration till mark-
Administration
Kapitalförvaltning
Skadereglering
Försäljningskostnader
Livbolagens kostnader uppgick 2009 till ca 14,3 miljarder
kronor per år varav 6,7 mdkr var administration.
”Vi har undersökt kostnaderna för att administrera
det långsiktiga sparandet och sett att dessa är ”En marknad värd 2 miljarder kronor per år”.
närmare 7 miljarder kronor per år.
8

9. ITELLOS MARKNAD
nadens aktörer, oavsett vilken roll de har i värdekedjan. nande till en standardiserad programvara och standar-
Itello har delat upp värdekedjan inom det långsiktiga diserade arbetsprocesser och tjänster, vilka kontinu-
sparandet i tre roller, som har olika affärsutmaningar erligt vidareutvecklas i enlighet med den långsiktiga
att hantera: planeringen i Inca Product Roadmap.
• Producenter (försäkringsgivare, sparinstitut) Itello har stor erfarenhet av marknaden för det
• Distributörer (bankkontor, förmedlare, återförsäljare) långsiktiga sparandet. Till skillnad från konsultbolag
• Administratörer (administrationsbolag, valcentraler, utvecklar vi vår produkt Inca efter en långsiktig plan, i
förmedlare) samma höga takt som aktörernas krav på lösningar till
ändrade marknadsförutsättningar och lagar. Vi arbetar
Vi har hittat processer som kan återanvändas mellan för att göra våra kunder till vinnare på förändringens
de olika rollerna och där stora besparingar kan göras marknad.
genom att man delar på utvecklingskostnaderna för att
ta fram dessa processer och underhålla dem. Vi har
även identifierat tre marknadssegment av det långsik-
tiga sparande där de tre rollerna är verksamma: MÅNGA MODELLER
• Breddmarknaden MEN sAMMA KOMpONENTER
• Investerarmarknaden Bilindustrin har stått inför motsvarande utmaning.
• Företagsmarknaden Biltillverkarnas bottenplattor används i bilmodeller i alla
kundsegment exempelvis inom Volkswagenkoncernen
där Skoda, Volkswagen, Audi och Porsche återanvän-
Utifrån kundperspektivet har segmenten helt olika
der komponenter. Värdekedjorna har integrerats bakåt
karaktär baserat på kundernas intresse, vilka kanaler
för att minimera de kapitalintensiva aktiviteterna. Det
bolagen når dem i, vilka intäkts- och kostnadsmodeller är logistikfirmorna som monterar ihop avgassystemen
de har samt i vilka värdenätverk de är verksamma. och ser till att de når bilbyggarna i rätt tid. Affärsmodel-
Idag finns många aktörer inom alla tre roller och i lerna inom det långsiktiga sparandet kräver samma
samtliga segment. Utmanarna har naturligtvis valt att tänk som hos biltillverkarna. Genom återanvändning
fokusera på områden där det finns störst förutsättning och optimalt utnyttjande av kompetenser, processer,
för lönsamhet, och specialiserat sig på specifika roller system och samarbetspartners kommer aktörerna att
och delar av marknaden. Vi ser det som ett måste för kunna tillfredsställa och vårda valda kundsegment
många av dessa aktörer att ifrågasätta sina nuvarande genom prioriterade kanaler.
affärsmodeller och sina roller i värdekedjan.
ITELLOs AFFÄRsIDÉ
Förändringens marknad – från försäkring till sparande
Idag använder många försäkringsbo-
lag egen personal eller konsulter för Miljarder SEK
att bygga upp infrastruktur för admi-
225
nistrationen av sina produkter. Värdet
av bolagens tjänster förväntas öka 200
som en direkt konsekvens av nedlagd 175
tid och genom att man har prioriterat
rätt i sina val av vad som ska göras. 150
Vi är övertygade om att denna modell 125
är förlegad. Förändringens marknad
100
kräver en helt annan typ av aktör som
partner, och Itellos affärsidé bygger 75
på två enkla principer:
50
• Fokus på det vi har förutsättningar
att bli bra på. Det innebär fokus på 25
försäkrings- och sparandemarknader-
0
na, där vi är specialister på allt som
1996
2001
2006
2009
1990
1991
1992
1993
1994
1995
1997
1998
1999
2000
2002
2003
2004
2005
2007
2008
hör till dessa marknader, vilket gör
oss till en mycket kompetent partner
för våra kunder. Övrig icke fondförsäkring IPS
• En produktidé. Vi omsätter vårt kun- PPM Traditionell försäkring
9

10. DET LÅNGSIKTIGA SPARANDET
Från försäljningsfokus till
kostnads- och intäktsfokus
Genom avregleringar som ökat konkur- En säljdriven organisation fokuserar gärna på det
rensen, upphandlingar som pressat avgif- unika i det egna erbjudandet, vilket medfört att nya
terna och hårdare bevakning har livbola- produktvarianter kontinuerligt utvecklats för att tillfreds-
gens kostnader idag kommit i fokus. Det ställa säljkårens behov av nyheter att erbjuda sina
kunder. Livförsäkringsbranschen har därför blivit ett
är en ny värld för en bransch som tidigare
verksamhetsområde med komplexa kundlösningar och
haft en uttalad säljkultur och där försälj-
provisionssystem, med egenutvecklade och kostnads-
ningen varit viktigare än relationen mel-
drivande administrativa affärssystem.
lan bolagens kostnader och intäkter.
LIVFÖRsÄKRINGsBOLAGENs KOsTNADER
I de ömsesidiga livförsäkringsbolagen lever försäk- 2009 var de svenska livförsäkringsbolagens totala
ringstagarna och livbolagen i ekonomisk symbios. När kostnader nära 14 miljarder kronor. Av dessa avsåg
Alecta 2009 redovisade en vinst på 90 miljarder kronor 6,7 miljarder kronor administration av ca 40 miljoner
var detta resultatet av avkastningen på Alectas pen- försäkringsavtal. Dessa kostnader fördelades mellan
sionskapital som i formell mening tillhörde livbolaget de största aktörerna enligt tabellen nedan. Procent-
men i praktiken var kundernas kapital. Rågången mel- siffran ovanför respektive bolags stapel representerar
lan kundernas och bolagens vinster är med andra ord förändringen i kostnader jämfört med föregående år.
inte glasklar vilket torde vara skälet till det vinstutdel- Livförsäkringsbolagens kostnader
ningsförbud som åligger alla livförsäkringsbolag som 1 600
bedrivs efter ömsesidiga principer. Vinstutdelnings- -14 %
1 400
förbudet exkluderar de ömsesidiga livbolagen från
börsnotering, och ”uppblåsta” intäkter gör att eventuella 1 200
kostnadsbesparingar ger marginella effekter på bola- 1 000
9%
gens resultat. Dessa faktorer har utvecklat en bransch- 800
15 %
-1 %
kultur som har varit mer inriktad på försäljning, än på -10 %
600 -1 %
relationen mellan bolagets kostnader och intäkter. -3 %
Livförsäkringsbolagens utpräglade säljkultur har 400
45 %
manifesterats bland annat i sättet att 200
-13 %
39 % 57 %
30 % 16 %32 % 25 %
• sälja (provisionsbaserade säljare och försäkrings- 0
mäklare)
KPA
SPP
Skandia
Alecta
Länsförsäkringar
Folksam
AMF
SEB Trygg
Swedbank
Nordea
Nordnet
Movestic
Danica
Avanza
Handelsbanken Liv
• mäta marknadsandelar (värdet på nytecknade avtal)
• beräkna provision (ackvisitionsvärden)
• redovisa (anskaffnings- och administrationskostnader).
Adm.kostnader Premier Netto
(mkr) (mkr) (mkr)
De traditionella livbolagen1 3 353 68 073 21 826
Avtalsbolagen2 2 506 39 000 8 202
Bankbolagen3 606 39 024 25 797
Utmanarna4 255 32 461 22 501
6 720 178 558 78 326
1
Folksam, Länsförsäkringar, SEB Trygg Liv och Skandia
2
Alecta, AMF, KPA och SPP
3
Handelsbanken Liv, Nordea Liv & Pension och Swedbank Försäkring
4
Avanza Pension, Danica, Movestic och Nordnet Pension
10

11. DET LÅNGSIKTIGA SPARANDET
De traditionella livbolagen1 och avtalsbolagen2 stod
tillsammans för ca 88 procent av dessa kostnader,
men också ungefär lika stor andel av antalet sparavtal
och förvaltat kapital. Bankbolagen3 och utmanarna4
stod för ca 12 procent av kostnaderna, antalet avtal
och kapital, men en betydligt större andel av inbetalda
premier (40 procent) och nettoinflödet (62 procent).
Under 2009 minskade de traditionella livbolagen och
avtalsbolagen sina kostnader med ca 7 procent (451
miljoner kronor) medan bankbolagen och utmanarna
ökade sina med nära 40 procent (244 miljoner kronor).
INTÄKTsFOKUs GER EFFEKT
Trenden de senaste fem åren visar att utmanarna och
bankbolagen står för en allt större andel av nettoinflö-
det. Dessa har fördubblat sin andel mellan 2005 och
2009 och huvudförklaringen är depåförsäkringarna.
Av de traditionella livbolagen och avtalsbolagen är
det bara SEB Trygg Liv och Skandia som kortsiktigt
har förutsättningar att konkurrera inom detta segment,
eftersom de övriga bolagen saknar depåverksamhet.
Förändring av nettoinflöden av premier
80 %
70 %
60 %
50 %
40 %
30 %
20 %
10 %
0%
2005 2006 2007 2008 2009
De traditionella livbolagen och avtalsbolagen
Bankbolagen och utmanarna
Idag har alltså pensionsmarknaden blivit en mass-
marknad med betydligt lägre ackvisitionsvärden per
avtal. Majoriteten av de traditionella livbolagen är inte
längre är ömsesidiga, bevakningen av de finansiella
bolagen har intensifierats både av media och från
myndigheternas sida, och nya typer av aktörer och
gruppföreträdare sätter press på livbolagens avgifter.
Detta har medfört att livbolagens kostnader har kommit
i fokus på ett helt annat sätt än tidigare. Det är mot
denna bakgrund och vision om framtiden man ska se
Itellos erbjudande för sparande, pension och försäk-
ring. Inca är ett affärssystem för de flesta aktörerna på
marknaden för det långsiktiga sparandet. Läs mer om
hur Inca kan minska de administrativa kostnaderna på
sidan 20.
”Inca är ett affärssystem för de flesta aktörerna
på marknaden för det långsiktiga sparandet”
11

12. DET LÅNGSIKTIGA SPARANDET
spartorgets drivkrafter
och infrastruktur
Avregleringen av den svenska finans- praktiken som skatteavdrag till höginkomsttagare under
marknaden har skapat nya förutsättning- den period då marginalskatten var mycket hög.
ar för banker och försäkringsbolag. Nya
produkter, branschglidning och förändra- BRANsChGLIDNINGEN
de roller för producent och distributör har Under 1980-talet inleddes en avreglering av den
svenska finansmarknaden och Sverige upplevde en
förändrat hela sparområdet. på dagens
tjugoårsperiod med nästan oavbruten börsuppgång.
spartorg handlar det om hur produkterna
Under 1970-talet var den genomsnittliga årsavkast-
förpackas och distribueras. ningen på Stockholmsbörsen knappt 3 procent medan
motsvarande siffra för 1980-talet var nära 30 procent.
Traditionellt banksparande kan delas upp i tre olika Lägre marginalskatter och börsrallyt medförde att
sparformer – bankkonto, fondsparande och värde- fokus vid försäljning av pensionsförsäkringar flyttades
papper. Trots att det är banker som historiskt sett har från trygghet och skatteavdrag mot ”garanterad” ränta
erbjudit dessa är varje sparform starkt förknippad med och avkastningsmöjligheter.
sin egen legala struktur, sin egen kultur, sitt eget språk, Med fondförsäkring fick den svenska sparandemark-
sina egna administrativa rutiner och intressefören- naden 1990 en ny legal och skattemässig variant av det
ingar. Varje produktområde har levt i sitt eget ”rör” och traditionella fondsparandet. Som pensionsförsäkring
kunderna har fått kontoutdrag från respektive produkt- kunde man nu genom att fondspara skjuta upp inkomst-
bolag – kontobesked från banken, fondkontobesked beskattningen, och som kapitalförsäkring kunde man
från fondbolaget, och depåkontobesked från värdepap- erhålla arvs- och gåvomässiga skattefördelar.
persbolaget. Avregleringen av den svenska finans- Med fondförsäkring kom livförsäkringsbolagen in
marknaden, som tog sin början på 1980-talet, startade som utmanare på den sparandemarknad som tidigare
en process som dramatiskt har förändrat bilden av var förbehållen bankerna. Gentemot bankerna stod
sparandeområdet, även om marknaden fortfarande dessa livbolag för en helt annan affärskultur.
styrs av gamla invanda föreställningar och strukturer. Introduktionen av Individuellt Pensionssparande
(IPS) 1994 var ytterligare ett steg i branschglidningen
pENsIONs- OCh FÖRsÄKRINGsspARANDE mellan bank och försäkring. Genom IPS blev det
Innan avregleringen var försäkringssparandet på de möjligt att spara i de traditionella sparformerna med
finansiella marknaderna synonymt med avdragsgillt samma avdragsmöjligheter som för pensionsförsäk-
pensionssparande, d.v.s. uppskjuten lön. Det var natur- ring. Som namnet antyder är IPS en sparform med
ligt att detta frivilliga ”skattesubventionerade” sparande individuellt ägande, men med ett antal egenskaper
var förbehållet försäkringsformen eftersom pension hämtade från försäkringsvärlden, som exempelvis
bygger på försäkringstanken. beskattning, förmånstagarförordnande, utbetalningar
Ålderspensionssparandet i de traditionella försäk- och avtalsform.
ringsprodukterna kombinerades normalt med premie- År 2000 ändrades Försäkringsrörelselagen (FRL)
befrielse för den händelse att försäkringstagaren p.g.a. och kravet på att traditionell försäkring (”icke fondför-
inkomstbortfall vid sjukdom inte kunde betala pen- säkring”) skulle bedrivas utan vinstintresse slopades.
sionsförsäkringspremien och med efterlevandeskydd Dessa ändringar möjliggjorde produktutveckling inom
som trygghet för de anhöriga för den händelse att för- det traditionella livförsäkringssparandet, vilket nu tio år
säkringstagaren avled innan han eller hon hade hunnit senare har resulterat i en mängd nya varianter av tra-
spara ihop till ett försörjningskapital för ålderdomen. ditionell försäkring. Dessa försäkringar har olika nivåer
Dessa traditionella pensionsförsäkringar var försäk- av marknadsrisker och garantiinslag samt olika typer av
ringstekniskt mycket komplicerade avtal och såldes i placeringsalternativ, bland annat s.k. ”depåförsäkringar” .
12

13. DET LÅNGSIKTIGA SPARANDET
1990 var det samlade konkurrensutsatta pensions- producentrollen och distributörsrollen så sammansvet-
och försäkringssparandet ca 20 miljarder kronor i sade att ingen reflekterade över det. Idag konfronteras
konventionell traditionell försäkring. 2009 hade motsva- slutkunden på de finansiella marknaderna med så
rande premievolym ökat till drygt 200 miljarder kronor många produkter och producenter att utvecklingen går
fördelat på ett antal olika produktområden enligt nedan. mot det som är normalt för de flesta andra branscher.
Ingen skulle väl tänka tanken att behöva vända sig till
Premievolym 2009: 205 miljarder SEK Coca Cola eller Arla för att köpa deras produkter, utan
det är en självklarhet att vända sig till en distributör
som Ica eller Konsum.
Fondförsäkring I framtiden kommer naturligtvis de gamla sparande-
Individuellt pensionssparande
produkternas infrastruktur på sikt att ersättas med ge-
Premiepension (PPM)
Riskförsäkring
nerella infrastrukturer för distribution av finansiella pro-
Traditionell försäkring, ömsesidig dukter. Eftersom distributionen av dessa normalt sett
Traditionell försäkring, vinstutdelande inte enbart handlar om logistik utan även rådgivning
Traditionell försäkring, depå och förtroende kan ”finansiell partner” tänkas bli en
mer adekvat benämning på rollen. På sidan 18 berättar
Kristina Åkerstrand, VD för Bliwa Livförsäkring, om sin
syn på den uppbrutna värdekedjan, samt distribution
sAMMA pLACERINGspRODUKTER och förpackning av försäkringar.
– OLIKA BEsKATTNING I distributörens relation till kunden blir det allt mer
50 miljarder kronor, 25 procent, av allt pensions- och uppenbart att det inte enbart är möjligt att tänka i
försäkringssparande 2009, gick till värdepappersrelate- termer av olika ”produktrör” Distributörsrollens fokus
.
rade försäkringar, depåförsäkringar, som endast skiljer måste även integrera tanken om kundhelheter och
sig beskattningsmässigt från motsvarande placering i engagemang. Läs mer på sidan 20 om hur Inca kan
ett vanligt traditionellt värdepapperssparande. säkerställa helhetssyn och effektiv administration för
Regeringen har lagt fram ett förslag om en alter- aktörerna på marknaden för det långsiktiga sparandet.
nativ sparform som ska beskatta vanligt traditionellt
sparande enligt samma principer som pensions- och Skatteperspektiv på det långsiktiga sparandet
försäkringssparandet. Inom det avdragsgilla sparandet
finns redan en sådan sparform i IPS och nu föreslås en Kapital beskattning
ny sparform, Investeringssparkontot (ISK) som kommer
att bygga på samma grundstruktur, så som kapitalför-
”Vanligt sparande”
säkring gör gentemot pensionsförsäkring. med avkastningsskatt
ISK IPS
Avkakstningsskatt
RENODLING AV ROLLERNA I VÄRDEKEDjAN
Om branschglidningen mellan bank och försäkring har Försäkringssparande Kapitalförsäkring Pensionsförsäkring
gjort gränsdragningen mellan dessa verksamheter
mindre tydlig, så har samma drivkrafter i det vertikala
ledet i stället uttryckligen separerat producent- och
”Vanligt” sparande Traditionellt sparande Realisationsvinst-
distributörsrollerna. Med distributörsrollen menar vi beskattning
ansvaret för kundrelationen. I den gamla världen gick Inkomst-
man till en bank för att låna pengar och till ett försäk- Sparande med Sparande med beskattning
ringsbolag för att teckna försäkring. I denna värld var skattade medel uppskjuten inkomstskatt
”Lägre marginalskatter och börsrallyt medförde
att fokus vid försäljning av pensionsförsäkringar
flyttades från trygghet och skatteavdrag mot
”garanterad” ränta och avkastningsmöjligheter.”
13

14. FÖRÄNDRINGENS MARKNAD
Branschen tjänar på
gemensamma standarder
AMF har sin strategi klar för att möta Camilla Larsson berättar om hur AMF efter diverse
framtida utmaningar. I den ingår inte turer landade i insikten om att bolaget skulle ha mest
att konkurrera med processer eller om nytta av ett svenskt standardsystem.
tillgången till information om kunden. – Vi förstod att regelverket i Sverige är så unikt, att
Däremot hoppas bolaget att pensions- det inte är lätt att hitta en utländsk leverantör som till
och försäkringsbranschen ska kunna ena rimliga kostnader kan erbjuda och implementera det vi
behöver.
sig om gemensamma standarder och göra
– Dessutom insåg vi att det inte är processerna vi
upp med inställningen att branschen är så
ska konkurrera med. Det avgörande är hur vi jobbar
speciell när det gäller försäkringssystem.
med vårt varumärke, vår service, våra utskick och all
Allt för att kampen om kunden istället den kommunikation som är viktig för spararen. Proces-
ska handla om innehållet i erbjudandet. serna ska självklart vara så kostnadseffektiva som
möjligt och leverera kundvärde, men det finns ingen
Camilla Larsson är chef för affärs- och verksamhets- fördel i att vi lägger in vår data enligt en egen metod
stöd på AMF och hon ser två viktiga skäl till att bran- och då är ett standardsystem absolut att föredra.
schen måste se över sitt sätt att arbeta.
– Det viktigaste skälet är de allt snabbare och mer DELA pÅ KOsTNADERNA
krävande upphandlingarna, men även förändringar i Ytterligare ett argument för att köpa ett svenskt stan-
kundernas beteende ställer nya krav på hela bran- dardsystem, enligt Camilla Larsson handlar om att dela
schen. på utvecklingskostnaderna. Det skulle snarare främja
Hon berättar om det uppvaknande som ITP-upp- än hämma konkurrensen menar hon.
handlingen 2007 innebar. – Branschen är färgad av att ha haft mycket pengar
– Tidigare kunde vi själva bestämma hur produkten vilket inneburit möjligheten att bygga upp egna rutiner
skulle utformas, vilken avgiftsnivå som gällde och när och processer under parollen ”vi är så speciella” Men
.
vi skulle lansera mot kund. AMFs processer byggde på det tillhör den gamla tiden, det går inte att resonera så
att vi själva fattade besluten och kunde styra utveck- längre med dagens krav på låga avgifter.
lingen. Men i och med ITP-upphandlingen ställdes nya Camilla Larssons andra tes är att branschen måste
och delvis andra krav, dessutom mycket detaljerat. Vi börja arbeta med gemensamma systemstandarder.
styrde inte längre processen, det var ett nytt läge. Alla Och bevekelsegrunden är densamma som när det gäl-
var chockade över att avgifterna trycktes ned så lågt ler processer – det är effektivt och sänker kostnaderna
och det fick många av oss att inse att hela branschen för alla.
måste tänka om. – Varför ska en privatanställd arbetare flytta sin
försäkring på ett sätt och en privatanställd tjänsteman
BRA MED sTANDARDsYsTEM på ett annat? Och varför jobbar den ena valcentralen
Erfarenheten från ITP-upphandlingen ledde fram till enligt en viss teknisk standard, medan den andra
insikten om vad AMF måste förändra och vad som arbetar efter en helt annan. Det är ineffektivt och
krävdes av den nya ordningens system: ologiskt. För AMF innebär det extra kostnader för
utveckling bara för att kunna hålla kontakt med olika
• Produktflexibilitet – systemet måste äga förmågan att system. Och i slutändan drabbar det ju kunden i form
hantera många olika produkter av kostnader eller långsam administration. Det är en
• Automatisering – systemet måste kunna klara stora utveckling i fel riktning.
volymer av kunder Hon menar att det krävs ett långsiktigt perspek-
• Virtuell distribution – alla intressenter måste kunna tiv kring standarder. Hela branschen skulle tjäna på
kommunicera med alla på samma språk, oavsett om gemensamma gränssnitt och standarder som gör att
det är en slutkund eller valcentral. bolag och valcentraler kan kommunicera.
14

15. FÖRÄNDRINGENS MARKNAD
Foto:AMF
Ett viktigt argument för att köpa ett standardsystem är att många bolag då kan dela på utvecklingskostnaderna, menar
Camilla Larsson som är chef för affärs- och verksamhetsstöd på AMF.
Lika viktigt är att det finns ömsesidig tillgång till veckling på sitt sparande går i pension så kan vi
information, menar Camilla Larsson. garanterat vänta en reaktion. Och om inte, kommer
– Det är inte information, processer eller standarder vi se en större förändring i kundbeteendet då. Att ha
som vi inom branschen ska konkurrera med. Det är hur gemensamma standarder på plats till dess är nog en
vi som bolag hanterar informationen och presenterar förutsättning för att möta marknadens och kundernas
vårt erbjudande som är viktigt för kunden. Kundvärdet behov av jämförelser, flyttar med mera.
ligger inte i att vi låser in informationen och gör proces-
sen eller gränssnittet till en affärsidé. AMF VÄLjER INCA
Slutligen något om kundbeteendet som Camilla AMF är ett av Sveriges ledande pensionsbolag och
anger som en viktig drivkraft till förändring. en av de största ägarna på Stockholmsbörsen. Bo-
– Tekniken utvecklas ständigt och gör det enkelt för laget ägs till lika delar av LO och Svenskt Näringsliv,
alla att ta till sig information på nytt sätt. Det kommer och förvaltar 365 miljarder kr åt cirka 3,8 miljoner
att påverka kunderna allt mer. Men det allra viktigaste sparare.
är de stora förändringar som har skett i fråga om det AMF arbetar med fokus på tjänstepensioner.
egna ansvaret för hur mycket pension var och en får. Samtliga produkter erbjuds antingen som traditionell
Och det gäller både den allmänna pensionen och försäkring eller som fondförsäkring. Itello och AMF
tjänstepensionen. ingick våren 2010 ett avtal om införande av Itellos
I de kundundersökningar AMF genomför visar affärssystem Inca. Vid årsskiftet ska detta succesivt
deltagarna en växande medvetenhet om att de måste sättas i produktion med en större leverans innan
ta ett större eget ansvar. sommaren 2011 enligt plan.
– När de första kullarna som haft en väldigt dålig ut-
”Vi förstod att regelverket i Sverige är så
unikt, att det inte är lätt att hitta en utländsk
leverantör som till rimliga kostnader kan
erbjuda och implementera det vi behöver”
15

16. FÖRÄNDRINGENS MARKNAD
”Itello en föregångare i
att bygga partnerskap”
När AMF valde att satsa på Itellos affärs- här var att välja de viktigaste faktorerna för att säker-
system Inca var det resultatet av en stra- ställa att det system vi väljer lever upp till de affärskri-
tegi som utgick från målsättningen att tiska kraven AMF har.
bygga ett långsiktigt samarbete. Men teamet på AMF nöjde sig inte med att titta på
system som kunde klara de prioriterade tekniska och
– AMF och Itello har tillsam- funktionella kraven. Det handlade minst lika mycket om
Foto:Cordial Business Advisors
mans blivit en föregångare för att tidigt välja ut en partner.
hur partnerskap kan fungera, – Det visade sig ganska snart att det fanns tre
menar Lars Mårtensson som funktionsmässigt bra system på marknaden. Men vi
arbetat med upphandlingen och bedömde tillsammans med ledningen på AMF att Itello
ser den som ett trendskifte. hade förmågan att agera som en partner på det sätt vi
Lars Mårtensson är Director önskade driva samarbetet.
på Cordial Business Advisers,
ett företag inriktat på manage- hUR FÅR MAN DÅ I pRAKTIKEN
mentrådgivning, som jobbar TILL ETT pARTNERsKAp?
med att utveckla företags – Ledningarna konstaterar snabbt att de är partners!
affärsmodeller och affärsproces- Men det är vad som händer mellan de operativa perso-
ser. På AMF har Lars Mårtens- nerna från AMF och från Itello – de som ska göra job-
son sedan tre år ingått i det bet – som avgör om det blir ett partnerskap eller inte.
team som upphandlat ett nytt Lars Mårtensson berättar om den serie av work-
it-system och lagt grunden för shops som genomförts med medarbetare från AMF
en ny administrativ process och Itello. Hur viktigt det då har varit att ha en öppen
(se även intervjun med Camilla attityd, och se hur Inca kan användas för att utveckla
Larsson, AMF på sid 14–15). ett framtida arbetssätt. Där spelar Itellos erfarenheter
Han lyfter fram det unika från tidigare projekt en viktig roll.
tillvägagångssätt som ligger – Ett skäl till varför vi fastnade för Itello var att vi fick
bakom AMFs upphandling av direktkontakt med de medarbetare som designar, byg-
Lars Mårtensson, Director på Cordial Business affärssystemet Inca. ger och utvecklar systemet. Det fanns inget mellanled.
Advisers, framhåller att partnerskapet bygger – I normalfallet kommer en Vi fick tala med dem som sitter med ansvar för det
på mycket mer än att bara köpa en licens till person som jag in för att hjälpa operativa.
ett affärssystem.
kunden att upprätta en diger Partnerskapet bygger på mycket mer än att bara
kravspecifikation. Den skickas köpa en licens till ett affärssystem, framhåller Lars
till ett antal leverantörer som förväntas komma in med Mårtensson. I affärsuppgörelsen ligger också ett
förslag på en lösning. ömsesidigt intresse av att stötta fortsatt utveckling. Det
Enligt Lars Mårtensson är dock sannolikheten liten finns inte heller någon rädsla för att andra konkurre-
för att krav och lösning matchar varandra, och en sådan rande företag använder Itello och Inca. AMF vill ha en
upphandling är i vilket fall en dålig start för ett samarbete. standardlösning och ser fördelar med det.
– Vi utgick i stället från att vi ville bygga ett partner- – Medarbetarna på Itello agerar professionellt i sina
skap. Det här är en stor investering och man ska leva kundkontakter. Vi diskuterar strukturer och best prac-
tillsammans under lång tid. tice – men inte kärnkompetenser. Under lång tid har vi
– I det läget ska kunden inte sätta sig på kammaren sett hur de agerat mot oss och vi hoppas att de agerar
och göra en omfattande kravspecifikation. Då skapar på samma sätt mot alla.
du som kund direkt ett dike mellan dig och leverantö- – För ju fler företag som går in, desto större möjlig-
ren. Istället valde AMF att kartlägga sina processer och het har vi att utveckla en bra produkt tillsammans med
analysera sina affärskrav för att ha det som utgångs- Itello. Det är inte med it-strukturerna som företagen på
punkt för utformningen av strategiska krav. Så tricket den här marknaden konkurrerar.
”Vi utgick i stället från att vi ville bygga ett
partnerskap. Det här är en stor investering
och man ska leva tillsammans under lång tid.”
16

17. 17

18. FÖRÄNDRINGENS MARKNAD
personriskförsäkringsgivare
– föregångare i den uppbrutna värdekedjan
Den ökade konkurrensen och avreglerin-
gen inom pensions- och försäkringsområ-
det påverkar även den svenska person-
riskmarknaden. Nischaktörer erbjuder
sina tjänster till försäkringsbolag och
banker, samtidigt som de kan vara stora
aktörer på marknaden under eget namn.
Ett av de företag som har flera roller på den svenska
försäkringsmarknaden är Bliwa Livförsäkring, som
är specialiserat på personriskförsäkringar för grup-
per av individer. Det är ett ömsesidigt ägt bolag,
ursprungligen moderbolaget i den tidigare Förenade
Livkoncernen och som sedan nystarten 2003 tagit
marknadsandelar inom området personriskförsäkring
för grupper.
Den viktigaste målgruppen för Bliwa är de största
företagen och organisationer för tjänstemän och aka-
demiker. Bliwa har 11 000 företag på kundlistan varav
drygt 25 tillhör de 100 största företagen i landet.
Men Bliwa arbetar även genom samarbetspartners
som distribuerar Bliwas försäkringar och ibland även
förpackar dem tillsammans med sina egna försäkringar.
Samarbetspartners är försäkringsbolag som exem-
pelvis Europeiska, SPP, SEB Trygg Liv, Brummer Life
och Nordnet, samt försäkringsmäklare som Mercer,
Max Matthiessen och Söderberg & Partner.
– Vi söker samarbete med aktörer som kan fungera
som en effektiv distributionskanal och som kan erbjuda
en lämplig grupp där vi kan sälja personriskförsäkring-
ar: Arbetsgivarna är en distributionskanal, fackförbun-
Foto:Bliwa
den är en annan och försäkringsbolagen är exempel
på en tredje kanal, framhåller Kristina Åkerstrand, VD
Bara bra att kraven på försäkringsbolagen höjs, tycker
för Bliwa. Kristina Åkerstrand, VD för Bliwa.
MED TYNGDpUNKT pÅ pERsONRIsKFÖRsÄKRING Konkurrensen hårdnar av flera skäl när det gäller
Kristina Åkerstrand understryker att Bliwa även framö- personriskförsäkring. Riskprodukten är en bestånds-
ver ska vara en nischaktör inom personriskförsäk- del, lika viktigt är paketering, administration, informa-
ringsområdet, vilket bl.a. omfattar riskförsäkringar som tion och integrering mellan olika aktörer.
komplement till pensionsförsäkringar. – De stora aktörerna på försäkringsmarknaden för-
– Däremot har vi inga planer på att jobba med spar- söker ”bygga varuhus” En tid var de bara intresserade
.
delarna i pensionsförsäkring vilket gör oss intressanta av spardelen, men nu är återigen risk intressant. Men
som samarbetspartner till de nya och befintliga bolag de stora bolagen är inte alltid så snabbfotade och det
inom pensionsförsäkringsområdet som har fokus på finns alltid ett utrymme för nischaktörer, säger Johan
sparande snarare än på riskförsäkring. Gunnarson, vice VD och marknadsdirektör.
18

19. FÖRÄNDRINGENS MARKNAD
Utvecklingen går mot en mer uppsplittrad värdeked- gränssnitt mot andra system, som t.ex. Inca.
ja och det är inte omöjligt med ett bolag som sparför- Även om Bliwa idag är en känd aktör hos de som
säkringsgivare, ett annat bolag som är riskförsäkrings- upphandlar försäkring så är bolaget fortfarande relativt
givare, ett tredje bolag som administratör och ett fjärde okänt hos den stora allmänheten. De satsningar Bliwa
som agerar distributör. Distributören kan vara ett bolag under de senaste åren gjort inom hälsområdet handlar
som enbart säljer via internet likväl som en större bank både om att bli mer kända samt att verka förebyggande
med stort kontorsnät. och minska skadorna.
För företag som Bliwa finns även möjligheten att – Vi jobbar intensivt med att utveckla våra försäk-
agera som ren administratör och inte själv vara försäk- ringsprodukter, men också med att stödja våra kunder
ringsgivare. i deras strategiska hälsoarbete vilket är positivt för alla
– Vi får en del frågor om det, säger Johan Gunnar- parter. Insatser för hälsan ger friskare medarbetare,
son. Även om det inte har skett än så utesluter vi det bättre resultat, ökad att-
Foto:Bliwa
inte. Genom dotterbolaget Bliwa Försäkringstjänst AB raktionskraft, återbäring,
har vi en plattform även för administrativa tjänster. lägre premier och bättre
Trots att konkurrensen ökar och att nya aktörer villkor. Under 2010 har vi
gör entré pekar Kristina Åkerstrand på att det finns på olika sätt arbetat för att
motverkande trender. Nya EU-regler – Solvens II börjar hjärtsäkra våra kunders
gälla från december 2012 – och inhemsk lagstiftning arbetsplatser, bland
ställer allt hårdare krav på försäkringsbranschen, vilket annat genom att skänka
försvårar för bolag som vill in på marknaden. hjärtstartare och ordna
– Vi har en fördel av de hårdare kraven. Bliwa har hjärtlungräddningsutbild-
en stark balansräkning, vi är etablerade och en mycket ningar. Hjärtstartare är en
väl fungerande verksamhet. Så för oss är det en affärs- enkel och tydlig symbol
möjlighet att kraven höjs, menar Kristina Åkerstrand. för vårt hälsoarbete och
Det finns utrymme för nisch- dessutom den optimala
aktörer, menar Johan Gun-
narson, vVD och marknads-
livförsäkringen, säger
LYhÖRDA OCh NÄRA KUNDEN
direktör på Bliwa. Johan Gunnarson.
Hon pekar också på att det är många andra faktorer
som har betydelse för hur marknaden för personrisk-
försäkring utvecklas.
– Många tror att den demografiska utvecklingen i
Sverige, med en kraftig ökning av andelen äldre med- ITELLO – LEDANDE LEVERANTÖREN
borgare, kommer att tvinga fram förändringar i finan- Itello leder it-utvecklingen inom försäkringssparande
siering av bland annat sjukvård och åldringsvård, men och personriskförsäkring avseende affärssystem.
också det allmänna försäkringssystemet. Det kommer Inca stödjer fullt utbyggda ”personrisktorg” såväl som
i sin tur sannolikt att öka behovet av privatfinansierade fondtorg eller tjänstepensionsplaner med flera olika för-
personriskförsäkringar som ska säkerställa sjukvård säkringsgivare. Itellos offensiva utvecklingsarbete med
och ekonomisk trygghet för människor i olika faser av Inca bidrar till att kunderna snabbare kan lansera sina
livet. Andra faktorer som kan påverka marknaden är en erbjudanden och rena produktlanseringar.
eventuell framtida uppbrytning av monopol, inom vissa
kollektivavtalsområden, vad gäller personriskförsäk-
ringar samt om flytträtt införs på pensionssparande.
Bliwa är ett etablerat bolag och välkänt bland före-
trädare för stora företag och organisationer. pERsONRIsKFÖRsÄKRING
– Vi tror på att vara lyhörda, att jobba nära kunden Personriskförsäkring består av olika typer av riskskydd
och anpassa våra försäkringar och administrativa till exempel för olycksfall, dödsfall och sjukdom. Den
affärsmodeller till kundens behov, säger Johan Gun- konkurrensutsatta pensionriskmarknaden i Sverige
narson. Det är självklart viktigt att vi kan erbjuda kon- uppgår till 15–20 miljarder kronor i premier per år. Den
kurrenskraftiga premier, men i de flesta fall handlar det domineras av de stora livbolagen som Skandia Liv och
om hela erbjudandet, inklusive hur vi kan underlätta Länsförsäkringar Liv men även skadebolag som If och
kundens hantering och administration. Och där finns Trygg Hansa finns med. Allt fler mindre nischaktörer har
en koppling till systemoperatören. Vi tror att system- etablerat sig under senare år, Bliwa är en av dessa.
integration blir en av de viktigaste framgångsfaktorerna
de närmaste åren och därför utvecklar vi ständigt våra
”Vi tror att systemintegration blir en av de
viktigaste framgångsfaktorerna de närmaste
åren och därför utvecklar vi ständigt våra
gränssnitt mot andra system, som t.ex. Inca.”
19

20. VÅR PRODUKT
Kort om Inca
INCA ÄR AFFÄRssYsTEMET försäkringsskal för traditionellt sparande i form av
sOM sTÖDjER FÖRÄNDRINGAR fond- och depåförsäkring och som avtalsplattform
Inca är dels byggt för att kunna fungera som pro- för IPS och ISK-sparande. Inca är dämed ett affärs-
duktområdessystem för försäkringar, traditionellt system för de flesta aktörer på sparande-, pensions-
försäkringssparande och fondsparande, dels som och försäkringsmarknaderna.
BRANsChENs BEhOV AV LÅNGsIKTIGT produktområde, parallella administrativa processer
hÅLLBARA AFFÄRssYsTEM och komplicerade it-miljöer som medför tidskrä-
Pensions- och försäkringssparandet i Sverige har vande och dyr utveckling, vilket i sin tur innebär
under de senaste årtiondena förvandlats från en ineffektiv handläggning och förvaltning. Gamla
endimensionell värld till en mångfald avseende miljöer för dessutom med sig ett starkt beroende av
producenter, distributörer och administratörer. I ett fåtal nyckelmedarbetare som är betydligt svårare
denna värld av ständiga krav på anpassning till nya att ersätta än om det varit fråga om modern teknik.
förhållanden har många aktörer av naturliga skäl I kombination med att kraven på förändring snarare
inte haft möjlighet att genomföra långsiktigt hållbara kommer att öka än minska och att marknaden är
it-lösningar. För varje nytt krav från marknaden har utsatt för en konstant press på priserna förstärks
de därför tvingats till kortsiktiga anpassningar av kraven på att kunna anpassa och administrera
befintliga it-system. De flesta traditionella försäk- stora volymer extremt kostnadseffektivt.
ringsbolagen sitter därför fast i ett system för varje
INCA FÖR OLIKA AKTÖRER pÅ MARKNADEN ministrera pensionslöftet till de anställda (pensions-
INOM DET LÅNGsIKTIGA spARANDET planen) och en plattform för att kunna administrera in-
För ett försäkringsbolag är Inca ett system för att han- gående och upphandlade förmåner i pensionsplanen.
tera försäkringsverksamhet i form av riskförsäkringar För en valcentral är Inca ett verktyg för att adminis-
och traditionell försäkring, för fondförsäkring och trera en pensionsplan och ett försäkringsbolagstorg.
depåförsäkring samt för hantering av pensionsplaner. För en distributör är Inca ett fondtorg och ett
För ett fondbolag är Inca ett fondsystem för hante- försäkringstorg och därmed ett verktyg för att koppla
ring av den egna fondandelsreskontran. ihop flera produktleverantörer i ett mot kund sam-
För ett värdepappersbolag eller en bank är Inca manhållet erbjudande. Inca blir en infrastruktur för de
ett verktyg/skal för att kunna erbjuda sina depå-/ leverantörer som vill finnas representerade i distri-
nättjänster som kapitalförsäkring och som pensions- butörens erbjudande, och en fondandelsreskontra
sparkonto. för att kunna ”förvaltarregistrera” de egna kundernas
För ett företag är Inca ett verktyg för att kunna ad- fondinnehav hos flera fondbolag.
20

21. VÅR PRODUKT
FÖRDELAR MED AFFÄRssYsTEMET INCA kostnadseffektiv hantering för att i stället kunna kon-
• Med Inca skapas förutsättningarna för effektiv kurrera med pris. Inca är skalbart i den meningen
handläggning. Eftersom Inca är byggt för generella att det successivt kan anpassas till ökande (och
administrativa processer underlättar Inca hantering minskande) volymer. Inca fungerar dessutom volym-
av gemensamma funktioner, t.ex. kommunikation mässigt för många användare och med användar-
med olika myndigheter. I det långa loppet ska inte gränssnitt för olika typer av distributionskanaler.
it-systemen bestämma organisation och/eller arbets- • Med Inca får våra kunder en bättre möjlighet till
sätt. helhetssyn. För att vara en professionell partner
• Med Inca som affärssystem minskar personbero- för våra kunder måste vi vara proaktiva. Vi måste
endet. Inca söker på så många områden som möj- hitta de generella trenderna på sparande- och
ligt ansluta till standarder och väl beprövad miljö för försäkringsmarknaden för att i ett tidigt skede bygga
att minska de specifika riskerna med den egna och generella lösningar i Inca. Vi måste aktivt verka för
kundernas affärsverksamhet, och för att dela kost- att kundernas specifika krav så långt som det över-
naderna med så många som möjligt. Att använda huvudtaget är möjligt ryms inom Incas generella
standarder för utvecklingsverktyg ökar långsiktigt lösningar, eftersom Inca ska kunna fungera som en
tillgången till kompetens. produktgemensam plattform för vitt skilda aktörer på
• Med Inca skapas förutsättning för differentierad sparande- och försäkringsområdet.
pris- och/eller provisionssättning. Pressade priser • Med Inca ges våra kunder en bättre utgångspunkt
kommer att öka kraven på prisdifferentiering och för förändringar. Det unika i Itellos erbjudande är att
kundsegmentering. Incas pris- och provisionshan- skapa långsiktiga generella lösningar, som bygger
tering stödjer såväl en segment- och individbaserad på en hög grad av återanvändning, istället för att
prissättning som olika typer av rabattering. skapa kundspecifika lösningar. Optimal effekt av
• Med Inca hanteras effektivt stora affärsvolymer. Inca förutsätter komponenttänkande i hela affärs-
Det som är unikt idag kommer i framtiden att vara kedjan, inte bara i it-ledet, för att nya produkter ska
standard. I en värld där det kommer att bli allt kunna lanseras utan omfattande systemutvecklings-
svårare att hävda det unika krävs stora volymer och arbete.
21

22. Ägarförhållanden
och medarbetare
Itello har sedan starten 2003 haft som
ambition att anställa medarbetare med
stor erfarenhet av och kunskap om
pensions- och försäkringsbranschen.
Målet är att bygga en företagskultur och
branschkännedom som är överlägsen
de mer generella kunskaper som tradi-
tionella konsult- och it-leverantörer kan
erbjuda.
Itello ägs till 100 procent av medarbetare och sty-
relsen. Det garanterar den kontinuitet och det en-
gagemang som är förutsättningen för långsiktighet i
produktutveckling och kundrelationer.
Under året har 95 medarbetare varit engagerade i
verksamheten. Då företaget startade 2003 var antalet
medarbetare 11.
Våra medarbetares erfarenhet och kunskap skapar
i slutändan en avgörande skillnad för våra kunder inom
pensions- och försäkringsbranschen. Uppdragen är
komplexa och behöver ofta flera olika specialister som
samverkar smidigt och effektivt. Våra medarbetares
kompetens och engagemang är därför en avgörande Gasell av Dagens Industri samt Rising Star av Deloitte.
faktor som gjort det möjligt att klara av dessa uppdrag. Itellos spetskompetens i kombination med Trippel-A
Itellos snabba tillväxt när det gäller såväl storlek för högsta kreditvärdighet ger oss en unik position i
på företaget som omsättning (se figur nedan) har branschen.
uppmärksammats då vi för andra året i rad utsetts till Totalt har vi under åren lagt närmare 400 000 tim-
mar på att utveckla och förbättra funktionerna i Inca.
Det är en satsning som kontinuerligt kommer våra
Medarbetare och omsättning
kunder till del.
Försäkringar och sparande är långsiktiga val för
Anställda Omsättning
och konsulter KSEK slutkunderna och samma långsiktighet finns alltid i
Itellos sätt att utveckla Inca.
90 120 000
75 100 000
60 80 000
45 60 000 Resursfördelning av mantimmar
30 40 000
15 20 000 Development 35 %
0 0 Product Management 18 %
Administration 14 %
2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010
Customer Support and Operations 13 %
Omsättning Quality Assurance 10 %
Anställda och konsulter Professional Services 8 %
Årsekvivalenter Marketing and Sales 2 %
90
75
90 000 60
90
75 000 45
75
60 000 30
60
45 000 15
45 0
30 000
30
15 000
15
0
0
22
120000 Omsättning

23. Företagsledning och styrelse
Itellos företagsledning. Övre raden: Oscar Lindvall – Professional Services och Product Management, Anna Svanberg – Customer Services och
Quality Assurance, Hans von Knorring – VD . Nedre raden: Thomas Karlsson, Jan Hedestam – Marketing and Sales, Mats Berlin – Development.
Lars-Inge Berg Hans von Knorring Björn Nilsson
Styrelseordförande Styrelseledamot och VD Styrelseledamot
Lång erfarenhet från VD för Itello sedan 2003 Mångårig erfarenhet av
utveckling och försäljning med mångårig erfarenhet pensions- och försäkrings-
av it-lösningar till banker från systemutveckling området. Tidigare chef-
och försäkringsbolag. och it inom bank och aktuarie och divisionschef
Tidigare anställd hos IBM, försäkringsområdet. Tidigare i Alecta/SPP, Pensionskon-
varav många år i företagets it-chef på fond- och sult på Hewitt Associates,
ledning. Styrelseordförande försäkringsbolaget Robur. Marknadschef KP Pension
i Itello, Conevo, Euroling, och Försäkring. Idag vVD
Framsteg och ConnectNow. på Reda Pensionsadminis-
tration AB.
Thomas Karlsson Mats Berlin Carl Rosvall
Styrelseledamot och Styrelseledamot Styrelseledamot
medarbetare och medarbetare
Grundare av Protect Data
Systemarkitekt på Itello med Ansvarig för systemdesign och VD under 15 års tid.
bred kompetens kring upp- på Itello. Tidigare grundare Styrelseledamot i Orc
byggnad av försäkringsverk- och VD för konsultbolaget Software AB.
samhet och systemdesign Open Mind. Omfattande
inom olika livförsäkrings- kunskap kring it-design
bolag. inom den finansiella
sektorn.
23