Este documento describe la institución de los precios de transferencia en el Código Tributario Salvadoreño. Explica las reformas fiscales relacionadas con los precios de transferencia, la naturaleza de las operaciones entre partes vinculadas, y la doctrina de precios de transferencia según la OCDE. También cubre la preparación y contenido de un estudio de precios de transferencia.

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1
LA INSTITUCIÓN DE LOS
PRECIOS DE TRANSFERENCIA
EN EL CÓDIGO TRIBUTARIO
SALVADOREÑO
Autor:
Carlos Saúl López Díaz
Mejía
Socio de Impuestos y Precio de
Transferencia de LATINCO.
• DE LAS REFORMAS FISCALES RELATIVAS A LOS PRECIOS DE
TRANSFERENCIAS. (Cap. I)
• LA NATURALEZA DE LAS OPERACIONES COMERCIALES ENTRE
PARTES VINCULADAS. (Cap. II)
• DE LA DOCTRINA DE PRECIOS DE TRANSFERENCIA SEGUN
LAS DIRECTRICES DE LA ORGANIZACIÓN PARA LA
COOPERACIÓN Y DESARROLLO ECONÓMICO (OCDE).(Cap. III)
• DE LA PREPARACION Y CONTENIDO DE UN ESTUDIO DE
PRECIOS DE TRANSFERENCIA (Cap. IV)

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Precios de transfercncia y principio de plena competencia
Que persigue el régimen de precios de transferencia?
• “comprobar que los precios de transferencia convenidos
entre partes vinculadas se correspondan con aquellos
fijados entre partes independientes en operaciones
celebradas bajo términos y condiciones idénticas o
similares”
Aplicación del Arm´s Lenght Principle
• consiste en comparar si las condiciones comerciales y
financieras pactadas entre empresas asociadas
(transacciones controladas), son similares a las
condiciones comerciales y financieras pactadas entre
empresas independientes (transacciones no controladas)
en iguales circunstancias
 1.1 La aprobación del Código Tributario en 2001
 1.2 Primer grupo de reformas al Código Tributario
relacionadas a PT
 1.2.1De la reforma al CT en el 2004
 1.2.2De la Determinación del Precio de Mercado
 1.2.3De la determinación de la Base Imponible
 1.2.4 De la Reforma al CT en el 2010
 1.2.4.1De las obligaciones formales a cargo de los
contribuyentes y la responsabilidad en las
determinaciones de los precios de mercado

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 1.2.3.2 De la Tipología de los sujetos
relacionados (199-C)
 1.2.3.3 De la comparabilidad como (199-D)
elemento esencial para determinar
los precios de transferencia y los
ajustes y eliminación de diferencias
 1.3 De legislaciones sobre precios de
transferencia en países miembros
de la OCDE y no miembros.(Pag 64)
 Estas dependerán del tipo de industria y la
estructura elegida, sin embargo, por ejemplo,
una EMN de manufactura puede incluir:
◦ Compañía matriz final
◦ Compañías controladas /″holding″ intermedias
◦ Oficina central y/u oficinas centrales regionales
◦ Instalaciones de manufactura
◦ Entidades de venta y distribución
◦ Instalaciones de investigación y desarrollo
◦ Entidades que detenten y administren la propiedad
intelectual
◦ Financiera-tesorera
Empresas Multinacionales EMN

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= Grupo
= Propiedad de Acciones
Accionistas
Compañía Principal ó Motriz
Subsidiaria 1 Subsidiaria 2 Subsidiaria 3
 El negocios es emprendido en una escala más global o
regional con:
◦ Marcas internacionales
◦ Mercancías globales
◦ Los manufactureros producen para un mercado global
en lugar de hacerlo para un mercado nacional
◦ Redes de venta y comercialización internacionales-con
clientes globales
◦ La propiedad intelectual está detentada de manera
central
◦ La cadena de proveedores es administrada de manera
centralizada
◦ Incrementa la eficiencia del negocio en una economía
globalizada
◦ Proporciona un mayor ámbito para que las EMN’s
planeen dónde obtienen sus utilidades
Modelo de Negocios Centralizados 

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Negocios Centralizado o descentralizados
Principal de un área
geográfica (con un
sistema fiscal
favorable): toma de
decisiones
Proveedores
Facturas
pagos
Materias
Primas
Manufactura
Productos
terminados
Planeación
de
manufactur
a
Plataforma de
distribución
almacenamien
to
Flujos
físicos
Flujos
legales
Sistemas de
información
Productos
terminados
Comisionist
as de
mercadeo
«Call
Center»
Clientes
locales
Procesamient
o de órdenes
Centro de Servicio
Compartido
Contabilidad,
facturación en
nombre del principio
 De las formas de organización
empresarial.
 Dela Influencia Significativa
hasta el control
 Naturaleza de las
transacciones económicas
 Del Impacto Tributario de las
Transacciones( pag. 113)

7. 25/10/2013
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Sujetos Relacionados
 La consanguinidad se refiere a nuestros
ascendientes y descendientes directos y
afinidad se refiere a nuestro cónyuge.
 Para calcular el grado de consanguinidad o
afinidad, siga las siguientes reglas.
 Cada escalón que subamos o bajamos es un grado.
 En nuestros ascendientes debemos subir siempre
de padre a padre y luego descender por los hijos
para llegar a hermanos, tíos, primos, etc. [Por
ejemplo: Para llegar a nuestro tío, debemos subir a
nuestro padre, luego al padre de nuestro padre y
por último, al hijo de éste, que es nuestro tío,
teniendo por tanto 3 grados]
 En nuestros descendientes, bajaremos de hijos a
hijos.
 El grado de afinidad se calcula de igual forma, sólo
que debemos colocar a nuestro cónyuge en el
punto de partida.
CUARTO GRADO
TERCER GRADO
ABUELOS
PADRES
PUNTO DE
PARTIDA
HIJOS
NIETOS
BISNIETOS
HERMANOS
SOBRINOS
SOBRINOS
NIETOS
TIOS
PRIMOS
SEGUNDO GRADO
TERCER GRADO
CUARTO GRADO
TERCER GRADO
PRIMER GRADO
PRIMER GRADO
SEGUNDO GRADO
SEGUNDO GRADO
Sujetos Relacionados Art. 199-C
 La participación indirecta de ″A″ sobre ″D″ se calcula así:
 Sumando este porcentaje de participación indirecta total al de
participación directa, obtendremos el porcentaje total de participación
de ″A″ sobre ″D″ o ″participación directa o indirecta″ de ″A″ sobre ″D″.
En este caso esa magnitud se calcula así:
 Aunque solamente se está analizando la ″participación directa o
indirecta″ de ″A″ con ″D″, también hay participaciones indirectas entre
las demás sociedades (por ejemplo: de ″D″ y ″B″ por causa de ″C″, y
cualquier par ordenado resultante)
(45% x 30%) + (45% x 75% x 20%) = 20.25%
20% + 20.25% = 40.25%

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De los sujetos relacionados con influencia significativa
El literal a del artículo 199-C, señala que la participación accionaria en una proporción mayor al 25%..(Pag.48)
Parte relacionada Subsidiaria controlada
(Directa e Indirecta)
Terceros varios Matriz I
Relacionada A
Relacionada B
Subsidiaria I
Subsidiaria II
(Segundo Nivel)
60%
50%
40%60%
70%
30%
Sujetos Relacionados Art. 199-C
 Se entenderá como Sujetos Relacionados (puede tomarse como
referencia NIC 28. el C.T. fija sus propias reglas):
a) Cuando uno de ellos dirija o controle a la otra o posea, directa o
indirectamente, al menos el 25% de su capital social o de sus derechos
de voto
A sobre B = Directa 45%, Indirecta ‘00.00%, Total 45.00%
A sobre C = Directa 00%, Indirecta 37.75%, Total 33.75%
A sobre D = Directa 20%, Indirecta 20.25%, Total 40.25%
B sobre C = Directa 75%, Indirecta 00.00%, Total 75.00%
B sobre D = Directa 30%, Indirecta 15.00%, Total 45.00%
C sobre D = Directa 20%, Indirecta 00.00%, Total 20.00%

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Holding
Importa
Compañía
Internacional
Off Shore
Internacional
China Co,
Provee Materiales
Zona Franca
El Salvador Co.
Vendedora
Compañía
Internacional
Re factura
F
a
ctu
ra
Importaciones. y exportacionesdentro del grupo
relacionado
importa
Pag.51
Sujetos Relacionados
70% 75%
60% 65% 80%
Del análisis del cuadro anterior, tenemos:
 Tanto la sociedad ″MNÑ″ como las siguientes sociedades:
″ABC″ y ″XYZ″ tienen una participación significativa en sus
subsidiarias, siendo esta participación directa e indirecta
superior al 25% del capital social, permitiéndoles incidir en las
decisiones que se toman en las sociedades ″K″, ″L″ y ″M″.
 Dichas participaciones, nos conllevan a asegurar que estamos
ante un denominado Grupo empresarial, en el cual todas las
sociedades integrantes del grupo se encuentran relacionadas
entre sí.
MNÑ
A.B.C. X.Y.Z.
K L M

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El CT ha regulado los precios de transferencia en dos partes;
 La primera dentro del capítulo IV, denominado hecho
generador y base imponible en el título I de las disposiciones
generales, que es donde establece la obligación que tiene el
contribuyente para determinar los precios de mercado.
 El segundo grupo de normativas corresponde a los artículos
199-A, B, C y D, todos del CT, los cuales son relativos a la
estimación de la base imponible, los precios de mercado,
sujetos relacionados, ajustes y factores de comparabilidad,
dicho grupo de normas se encuentra dentro del Titulo IV de
los procedimientos tributarios, capítulo III, sobre liquidación
de oficio de los tributos y sección segunda, denominada
determinación de la Base presunta
Transacción enrtre Empresas Independientes
Costo
$1,000
Venta
$1,50
0
Venta
$2,000
Venta
$2,500
PAIS "A" PAIS "B" PAIS "C" TOTALES
VENTAS 1500 2000 2500 2500
COSTOS DE VENTAS 1000 1500 2000 1000
UTILIDAD 500 500 500 1500
TASA IMPUESTO 30% 15% 25%
IMPUESTO POR PAGAR 150 75 125 350
UTILIDADES DESPUES DE IMPUESTO 350 425 375 1150
EMPRESAS DOMICILIADAS EN
OPERACIÓN

11. 25/10/2013
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Costo
$1,000
Venta
$2,500
Precio de
Transferencia
Precio de
Transferencia
TRANSACCION INTRA
GRUPOIndependient
e
Independient
e
(Matriz
)
(Subsidiaria
)
(Subsidiaria
)
Situación 1: Matriz País A decide un precio de transferencia
menor a $1,500
Resultado:
 El impuestos a pagar disminuye de $350 a $320
 La utilidad después de impuesto se incrementa de $1,150 a
$1,180
PAIS "A" PAIS "B" PAIS "C" TOTALES
VENTAS 1300 2000 2500 2500
COSTOS DE VENTAS 1000 1300 2000 1000
UTILIDAD 300 700 500 1500
TASA IMPUESTO 30% 15% 25%
IMPUESTO POR PAGAR 90 105 125 320
UTILIDADES DESPUES DE IMPUESTO 210 595 375 1180
OPERACIÓN
GRUPO MULTINACIONAL

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Materialización
Necesidad
Documentación
Registrado
Valor Mercado
Retención ISR

13. 25/10/2013
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 Un paraíso fiscal es un país que exime del pago de
impuestos a los inversores extranjeros que
mantienen cuentas bancarias o constituyen
sociedades en su territorio. Típicamente conviven dos
sistemas fiscales diferentes.
 Mientras los ciudadanos y empresas residentes en el
propio país están obligados al pago de sus impuestos
como en cualquier otro lugar del mundo, los
extranjeros gozan en la mayoría de los casos de una
exención total, o al menos de una reducción
considerable de los impuestos que deben pagar. Esto
es así siempre y cuando no realicen negocios dentro
del propio paraíso fisca..
Paraísos fiscales – off shore
TASAS ISR VIGENTES JULIO 2013
PAIS
Montenegro 9 %
Bulgaria 10 %
Chipre 10 %
Gibraltar 10 %
Moldova 12 %
Georgia 15 %
Letonia 15 %
Lituania 15 %
Serbia 15 %
Rumania 16 %
Singapur 17 %
Eslovenia 17 %
Bielorusia 18 %
Rep. Checa 19 %
Polonia 19 %
Ucrania 19 %
Croacia 20 %
Libia 20 %
Rusia 20 %
Arabia Saudita 20 %
Tailandia 20 %
Turquía 20 %
Estonia 21 %
Luxemburgo 21 %
Suecia 22 %
Eslovania 23 %
Reino Unido 23 %
Austria 25 %
ISR
CORPORATIVO
PERSONANATURAL PERSONAJURIDICA
TasaTramoI 10%
TasaTramoII 20% TasaOrdinaria 30%
TasaTramoIII 30% TasaReducida 25%
Promedio 20% Promedio 28%
80% del Promedio 16% 80% del Promedio 22%
Tasas para Comparar
PAIS
Mónaco 0 %
Bulgaria 10 %
Bielorrusia 12 %
Rusia 13 %
Libia 15 %
Rumania 16 %
Hungría 16 %
Eslovaquia 19 %
Georgia 20 %
Arabia Saudita 20 %
Estonia 21 %
Rep. Checa 22 %
Letonia 24 %
Suiza 0-11.5 % federal
Pakistán 0-25 %
ISR
INDIVIDUAL
• Guía DG-002_2010 del 26.03.2010
• Guía DG-001_2011 del 29.09.2011
• Guía DG-003_2012 del 21.09.2012

14. 25/10/2013
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 Posible doble tributación y/o pagos indebidos de impuestos.
 Impuestos complementarios, derivados de los ajustes, más
multas e intereses.
 Multas accesorias por posibles declaraciones falsas e
incompletas.
 Objeciones sobre la posible deducibilidad de ciertos costos y
gastos.
 Riesgo de pérdidas de beneficios fiscales.
 Procesos contenciosos que pueden resultar en costos de
litigios y en un desgaste de tiempo innecesario.
 Insolvencias tributarias que impide realizar negocios.
 Posibles opiniones con salvedades fiscales en el dictamen
correspondiente.
 Tiempo de la administración e ineficiencias
Qué es Determinar Precios??
 La ″determinación de precios″ está relacionado con la
comparación de transacciones o información financiera de
sujetos relacionados con transacciones en sujetos
independientes.
 Para que estas comparaciones sean útiles en un análisis las
entidades o transacciones utilizadas en dicha comparación
no deben tener diferencias y en el caso de existir, deben ser
factibles de eliminarse mediante ajustes que se consideren
razonablemente justos.
 Es conveniente para delimitar los conceptos de
comparabilidad, es tratar de ubicar a la entidad o
transacción analizada en el contexto de lo que entidades
independientes hubieran hecho si se encontraran en la
misma situación, con el fin de identificar cuáles son las
características esenciales de la transacción y cuáles serían
los ajustes que pudieran requerirse.
 ″Comparable″ no significa ″idéntico″, pero la comparación
debe ser razonablemente confiable.

15. 25/10/2013
15
•
A los efectos de determinar el precio o monto que habrían
acordado en operaciones comparables partes independientes,
en condiciones de libre competencia, a que se refiere este
capítulo, se comparan las condiciones de las operaciones
entre personas relacionadas con otras operaciones
comparables realizadas entre partes independientes.
Operaciones Comparables(58)
1. CARACTERISTICAS DE LAS OPERACIONES
Las características de los bienes o servicios son por lo general
situaciones importantes de considerar, ya que impactan en el
precio. Dependiendo del método que se emplea, esta situación
tiene menor o mayor importancia; es decir, en los métodos donde
se compara directamente el precio ese concepto es fundamental,
mientras que cuando se lleva a cabo comparación de funciones, su
importancia es menor.
Transacciones Financieras
• Monto del capital o préstamo
• Plazo o período de amortización
• Garantías
• Solvencia del deudor
• Tasa de interés
• Comisiones
• Calificación del riesgo
• Moneda
• Fecha
• País de residencia del deudor

16. 25/10/2013
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 Características de los Bienes y
servicios
 Análisis funcional
 Términos contractuales
 Circunstancias económicas
 Estrategias de mercado

17. 25/10/2013
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 Los activos tangibles e intangibles involucrados modifican el
precio de tal forma que deben tomarse muy en cuenta al momento
de hacer evaluaciones de comparabilidad. Se deben considerar:
• Clase de Activos, Naturaleza, Antigüedad, Valor de Mercado,
Situación jurídica
 Otro aspecto a considerar son los riesgos que toma una parte, ya
que también se esperaría que dicho riesgo se viera reflejado en la
magnitud del precio. Entre estos, los riesgos siguientes:
• De mercado: fluctuaciones en precio de insumos y productos
finales.
• Financieros: fluctuaciones en tipo de cambio de divisas y tasas de
interés.
• Pérdidas asociadas con la inversión.
• De crédito y cobranza.
• Riesgos en la calidad del producto
• Comerciales generales; posesión de bienes, planta y equipo.
• Éxito o fracaso en las actividades de investigación y desarrollo.
Es importante identificar las áreas funcionales como las siguientes:
Compras, inventario, investigación y desarrollo,
control de calidad, ventas, distribución, crédito,
fijación de precios, garantías, recurso humano,
servicio, finanzas, actividades administrativa,
fabricación, mercadotecnia, ensamble,
actividades ejecutivas, presupuesto,
empaquetado, despacho, envío etc.
Todas estas funciones pueden en muchos casos ser distribuidas o
compartidas según la conveniencia de cada parte.

18. 25/10/2013
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Análisis Funcional
Las expectativas de Utilidad siguen a las funciones, riesgos y activos
Utilidad
Esperada
+
Alta
Baja
-
(Simple)
Baja
Integrada
Alta
Funciones/Riesgos/
Activos Utilizados
Producción Asegurada
para su venta
Costo de Manufactura
+ Investigación y Desarrollo
+ mercadeo Regional/global
+ Todos los Riesgos
Fabricante
de Pleno
Derecho
Fabricante de
Contrato
 La diferencia o contraposición de intereses permite que al
formalizarse un contrato entre partes independientes, hace que
transfieran bienes, servicios o intangibles, reflejan en el precio
pactado.
 Sin embargo, no sucede «siempre» cuando un contrato se
celebra entre partes relacionadas. En el último caso, es un
indicador de que debe llevarse a cabo un análisis más profundo,
que puede llegar a modificar los parámetros de comparabilidad
establecidos.
 Es necesario considerar:
• Condiciones de Pago.
• Volumen de Ventas o Compras.
• Responsabilidad, riesgos y beneficios asumidos entre las
partes:
• Duración del contrato.
• Realización de operaciones colaterales o servicios auxiliares.
• Clausulas contractuales definidas explícita e implícitamente.

19. 25/10/2013
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 El tamaño del mercado donde opera la entidad en estudio,
la localización geográfica de dicho mercado, los clientes y
competidores que participan, los riesgos de productos
sustitutos, regulaciones gubernamentales, costos de
producción, entre otros elementos, deben analizarse, ya
que de ellos pueden depender las modificaciones de
precios, niveles de utilidad, funciones y riesgos que
alterarían los resultados. Tales como:
• Ubicación geográfica
• Fase de comercialización (distribuidor, mayorista y
minorista)
• Dimensión del mercado
• Nivel de competencia
• Posición competitiva relativa a compradores y vendedores
• Participación en el mercado (productos, bienes o servicios)
• Disponibilidad de bienes y servicios sustitutos
• Condición económica de la Industria (en contracción o
expansión)
‐ Costos de Producción y de Transporte
 No siempre resulta fácil evaluar la veracidad de una
estrategia de mercado, en razón de que sus resultados
solo se verán a través del tiempo.
 Una situación típica sería una estrategia de negocios
que supone la reducción temporal de las utilidades a
corto plazo en espera de un mayor rendimiento
esperado se considera de mercado con relación al
tiempo de espera y los recursos invertidos.
 No obstante que cualquier entidad puede ser sujeto de
riesgo de fracaso de una estrategia, una condición de
mercado sería que este riesgo se viera reflejado en el
rendimiento esperado.
 Podemos considerar las siguientes:
• Innovación y desarrollo de nuevos productos
• Grado de diversión, aversión al riesgo, valoración del
impacto de los cambios políticos y de las leyes laborales
existentes.
• Estrategias de penetración, permanencia o ampliación de
mercados.

20. 25/10/2013
20
 2010: OECD Transfer
Pricing Guidelines for
Multinational Enterprises
and Tax Administrations
– Lineamientos de precios
de transferencia para
empresas
multinacionales y
administraciones
tributarias.
 Principio de Arm´S Length
 Elementos esenciales de la comparabilidad
para el Principio de Plena Competencia
 Naturaleza de los Bienes, servicios o
intangibles
 Del análisis funcional
 De las condiciones de contratación
 De las condiciones económicas
 De las estrategias empresariales en el
mercado. (conceptos jurídicos indeterminados)
 Otros elementos de la comparabilidad.
 (Pag. 155)

21. 25/10/2013
21
 Entendimiento de las circunstancias del
contribuyente y comprensión de la
transacción
 Identificación de comprables internos
 Utilización de datos de varios años
 Fuentes comparables externas
 Utilización de métodos para determinar los
PT
 Utilizar un rango de plena competencia
(Intercuartil) y ajustes de comparabilidad
 Rango de Mercado o Plena Competencia.- Es el
intervalo que comprende los Valores que se encuentran
desde el Primer Cuartil hasta el Tercer Cuartil, y que
son considerados un comportamiento normal de
mercado.
 Mediana.- Es el valor que representa la variable de
posición central en un conjunto de datos ordenados.
 Primer y Tercer Cuartil.- Son los valores que
representan los límites del Rango de Mercado o Plena
Competencia.
 La mediana y los cuartiles correspondientes se calculan
estadísticamente

22. 25/10/2013
22
 Compustat PC Plus (EUA)
 Proporciona información financiera básica,
detallada y de mercado de las instituciones
financieras, comerciales, de servicios y de
participación gubernamental en los Estados
Unidos de Norte América y Canadá.
 Global Vantage (Mundial)
 Proporciona información financiera básica,
detallada y de Mercado de las instituciones
financieras, comerciales, de servicios y
participación gubernamental de países de
todo el mundo. La información incluye la
descripción de los segmentos comerciales, así
como índices industriales y mercados
geográficos.
 RoyaltyStat (Contratos)
 La base de datos de RoyaltyStat, incluye más
de 2,000 contratos celebrados entre terceros
independientes. Esta base de datos adiciona
información de acuerdo de licencias y
patentes, con información del porcentaje o
monto de la regalía pagada.

23. 25/10/2013
23
Técnica de valoración
 la aplicación de
los rangos
intercuartiles,
dentro de los
cuales se esperara
que encaje el
margen de
ganancia de
mercado de la
compañía.

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24
 Método del Precio Libre Comparable
 Método del Precio de Reventa
 Método del Coste Incrementado
 Otros Métodos de Determinación de PT
Método transaccional de margen operativo
Método de partición de resultados
Método de partición de utilidades residuales
 Elementos analizados en la metodología propuesta
por la Administración Tributaria Salvadoreña
3.4 métodos aceptados para determinación de PT
OCDE METODOS ACEPTADOS
El M é t odo de P re c i o Com par abl e no
Controlado
(MPCnC) consiste en realizar
comparaciones entre el precio asignado a
la propiedad o servicios en una
transacción controlada con aquellos que se
dieron en una transacción no controlada.
Por tratarse de la metodología más directa
se considera que debe preferirse sobre los
demás, siempre y cuando sea posible
encontrar transacciones o precios
comparables. (Pag. 168)

25. 25/10/2013
25
VENTAJASVENTAJAS LIMITACIONESLIMITACIONES
• ″La vía más directa y
confiable para aplicar el
principio de arm’s length″
(OECD Guías PT, parr. 2.7)
• Es el Método preferible si se
pueden identificar precios
comparables no controlados
• Se centra en el producto
• La referencia es el precio
• Es inaplicable en el caso de un bien
con una formula propia y con una
marca que lo identifica a nivel mundial.
• Existen dificultades en encontrar
comparables:
Bienes o Servicios
Mercado (ej. Diferencias geográficas)
Nivel de Mercado (mayorista o
minorista).
Los comparables INTERNOS, son
esenciales.
• Si no hay comparables exactos hay
que efectuar ajustes de comparabilidad
por las diferencias.
 EJEMPLOS METODO CUP
• Empresa ″A″ Beneficiadora y Exportadora de * Precio
de Venta por Café de Grano Salvadoreño qq. $15.00
• Exporta su producto a los E.E.U.U. a Cía.
 Matriz, que posteriormente lo distribuye a Europa.
Precio de
venta por
• Además de la empresa en estudio en El Salvador también qq. $26.75
 existe otra empresa ″ B″ que realiza exportaciones de
 Café de Grano a E.E.U.U., a clientes independientes.
 ¿Cómo Aplicar el Método? ?

26. 25/10/2013
26
 Producto Vendido: Café Colombiano de Grano, la calidad
para ambas empresas es la misma, por lo que resulta
comparable.
 Proceso de Producción utilizado: Ambas empresas son
Beneficiadoras y Exportadoras de Café y utilizan el mismo
sistema de producción, por lo tanto son comparables.
 Operación realizada: Ambas empresas efectúan venta al
mayoreo hacia E.E.U.U., por lo que son comparables.
 Condiciones de Venta:
 Existe cobro por Fletes, Seguro e Impuestos (($3.-) en
la Empresa ″B″.
 La empresa ″B″ otorga un descuento del 5% del precio
de venta por compras superiores a 50,000 qq.
 Cantidad de producto vendido: Difieren en ambas
empresas.

27. 25/10/2013
27

28. 25/10/2013
28
 El Método de Precio de Reventa (MPR)
Es aplicable cuando una
entidad compra productos a
su parte relacionada con el
propósito de revender.
El objetivo es lograr
revender los productos a un
mercado local determinado,
sin que en este proceso no
haya un valor agregado
importante.
Método de Precio de Reventa (PR)
► Determina el precio de compra de un producto entre
partes relacionadas, partiendo del precio en que el bien
es revendido a un tercero no relacionado,
considerando un Margen de utilidad bruta obtenido en
operaciones entre partes independientes.
► El precio de reventa se disminuye con un margen
bruto apropiado (margen de precio de reventa) que
representa la cantidad por la cual el revendedor
buscaría cubrir el:
► Costo de adquisición y otros gastos de operación; y
► Un margen de utilidad apropiada que tenga relación
con las funciones realizadas, riesgos asumidos y
activos utilizados.

29. 25/10/2013
29
 Precio de Precio de venta a
 Transferencia Terceros
 Cliente
 Tercero
 Grupo de Empresa
 Multinacional
 Formula: PM = PR (1 + ub)
 Dónde:
 PM = Precio de Mercado
 PR = Precio de Reventa
 ub = Utilidad Bruta / Ventas Netas
• Utilizado el margen bruto para distribuidor / revendedor
• De aplicación más fácil si el revendedor no hace una adición sustantiva
al valor del producto.
Parte Analizada
Distribuidorcomprador
EJEMPLO – DISTRIBUCION PRODUCTOS QUIMICO- FARMCEUTICOS
Cía. ″A1″ Cía. ″A2″ Distribuidores
Independientes
-Inventa formulas y - Importa Medicina
Produce medicina - Clasifica medicina
-Dueña de patente- Empaca
- Vende a distribuidores independientes
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se recomienda para entidades que transfieren bienes
o servicios a sus partes relacionadas.
Se le llama costo adicionado a la diferencia entre el
costo que representa para la compañía el producir un
bien o prestar un servicio y el precio al que lo vende
En teoría, no debería existir diferencia entre el costo
adicionado de entidades que operen con partes
relacionadas y aquellas que lo hagan con terceros
independientes. Si consideramos que el precio de
producir los bienes y servicios son de mercado,
entonces la única variable donde existen diferencias
sería el precio al que se ofrece.
El Método de Costo Adicionado (MCA)

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Grupo de Empresa
Multinacional
Precio
Transf.
Formula:
PM = Costo (1 + ub)
Dónde:
PM = Precio de Mercado
Costo = Costo de los bienes y servicios
ub = Utilidad Bruta / Costo de Ventas
•Utilizado para calcular la utilidad bruta del fabricante
•El de más fácil aplicación para:
• Fabricante de bienes semi-terminados
• Prestador de servicios
Parte Analizada
Fabricante
maquiladorTercero Proveedor Distribuidor

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Métodos Directos
Método del Costo Adicionado
COMPARABLES:
El Salvador Subsidiaria
Fábrica A: Utilidad sobre el Costo 20%
Utilidad sobre el Costo 12%
Análisis del Precio:
Costo + Utilidad = Precio Arm’s Length
10+(10x9%) 10+(10x12%) = Precio Arm’s Length
10.90 11.20 = Precio Arm’s Length
Fabrica B:
Utilidad sobre el Costo 9%
CONCLUSION:
- El Precio Arm’s Length oscila entre $10.90 y
$11.20, el cual es menor de los $12.00 pagados
a El Salvador Subsidiaria por su casa matriz.
- DEBE HACERSE EL ANALISIS INTERCUARTIL

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METODOS INDIRECTOS O
TRANSACCIONALES
• ii) Método transaccional de márgenes netos.
• El método transaccional de márgenes
netos revisa el margen neto de utilidad
relativo a una base apropiada (es decir,
costos, ventas, activos) que el
contribuyente obtiene de una transacción
controlada.
• Debe ser establecido en relación al
margen neto que el mismo
contribuyente obtiene en transacciones
comparables no controladas.
Se basa en el análisis de razones financieras utilizadas para la
comparación con empresas comparables independientes, podemos citar:
1. MARGEN DE OPERACIÓN:
Se utiliza para empresas que se dedican a las actividades de
manufactura y distribución, cuando además tienen erogaciones con
partes relacionadas que se reflejan en los gastos operativos.
2. MARGEN DE COSTO ADICIONADO METO (MCAN):
Se utiliza para empresas dedicadas a la prestación de servicios, de
ensamble y actividades de manufactura cuando estas se deben medir
como una proporción de las utilidades sobre costos y gastos.
Métodos Margen neto operativo
Utilidad de Operación
Ventas Netas
MO =
Utilidad de Operación
Costo de Ventas + Gastos Admon Ventas
MCAN =

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3. RETORNO SOBRE ACTIVOS:
Donde: Promedio de Activos = Total Activos – Efectivo e Inversiones
temporales.
Se utiliza para empresas que se dedican a las actividades de
arrendamiento, o cuando es claro que la empresa obtiene sus
retornos fundamentalmente del uso de sus activos.
4. BERRY RATIO =
Donde: Total Gastos Administrativos = Gastos Administración y
Ventas más depreciación y amortización.
Se utiliza frecuentemente para empresas que actúan como
corredoras.
Otras razones financieras para el Método MTUO
Utilidad de Operación
Promedio de Activos
ROA =
Margen Bruto
Total Gastos Administrativos
Berry =
METODO TRANSACCIONAL DE UTILIDAD DE OPERACION
VENTAJASVENTAJAS LiMITACIONESLiMITACIONES
• El rendimiento sobre activos, la
utilidad operacional a las ventas y
posiblemente otras mediciones de
utilidad neta, están menos influidos
por diferencias transaccionales que
en el caso del precio.
• Pueden ser más tolerantes para
algunas diferencias funcionales
entre empresas controladas y no
controladas que los márgenes de
utilidad bruta.
• No es determinante el análisis
funcional de las responsabilidades
asumidas por más de una de las
empresas vinculadas.
• No se tiene acceso a información
específica sobre las utilidades
atribuibles a transacciones no
controladas.
• Podría ser difícil establecer con
precisión el ingreso y los gastos
operacionales relacionados a las
transacciones controladas para
establecer el retorno financiero.
• En muchos casos es importante hacer
una estratificación de la información
financiera.
• La base contables de la Información.
Financiera es vital.

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METODOS INDIRECTOS O TRANSACCIONALES
• i) Método de división de utilidades y RESIDUAL
• La determinación puede ser efectuada
comparando por cada parte la
naturaleza y diferentes grados de
contribución (por ejemplo, servicios
proporcionados, gastos de desarrollo
incurridos, capital invertido.
 El Método de Participación de Utilidades se utiliza cuando las
transacciones sujetas a análisis están tan relacionadas que no es
factible analizarlas por separado. El principio básico de este método es
identificar y repartir la utilidad entre las entidades involucradas
tomando como parámetro las funciones realizadas y los riesgos
asumidos de acuerdo con lo que hubieran esperado recibir compañías
comparables en operaciones lo más semejantes posibles.
 Para la aplicación del método existen dos enfoques; el análisis de
contribuciones totales y el análisis residual.
 En la primera, la totalidad de las utilidades se reparte de acuerdo con
las funciones.
 En el residual de participación de utilidades se busca repartir las
utilidades que no son identificables a partir de las funciones ya que
derivan del uso de activos que maximizan las utilidades.
 Es importante señalar que este método por sus dos enfoques (análisis
de contribuciones totales y análisis residual) se considera en algunas
legislaciones como dos métodos separados.
Método de Participación de Utilidades (Profit Split Method)

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 Pasos previos al estudio.
 Planificación y organización del
estudio de PT
 Recopilación y ejecución del estudio
 Análisis económico de las
transacciones examinadas
 Informe y discusión
 Fases posteriores al estudio,
documentación y cierre

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◦ Contacto con el contribuyente y
evaluación
◦ Presentación de propuesta de servicio
 Descripción de objetivos y alcances
 Responsabilidad
 Personal técnico
 Plazos, limitaciones, participación de la
administración
 honorarios
 Aprobación de propuesta
◦ Correspondencia con el cliente, requerimientos
de información
◦ Conocimiento del grupo empresarial
◦ Estructura de organización del grupo y grupo
gerencial
◦ Importancia del grupo en la Industria
◦ Información financiera del grupo
◦ Identificación de las funciones
◦ Identificación de bienes, servicios y actividades
productivas.
◦ Identificación de operaciones extraordinarias
◦ Examen global de la información administrativa

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◦ Descripción del contribuyente
◦ Elaboración de cuestionarios
◦ Antecedentes legales, históricos, línea de actividades,
mercado cubierto.
◦ Estructura organizativa e identificación actividades
funcionales, personal clave, reputación comercial.
◦ Entorno económico
 3.5.1 Contexto internacional
 3.5.2 Contexto nacional – situación económica
 3.5.3 Exportaciones
 3.5.4 Importaciones
 3.5.5 Finanzas públicas
 3.5.6 Ámbito financiero
 3.5.7 Economía agropecuaria
• Borrador para discusión
y anexos
complementarios
• Presentación y aclaración
de puntos de vista del
contribuyente
• Emisión informe final

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◦Ordenamiento de información
para cierre de papeles
◦Autorizaciones y revisión de los
papeles
◦Salvaguardas
◦Requerimientos de los auditores
y autorizaciones
◦Preparación ante la participación
en un juicio administrativo
 El reconocimiento del principio de plena
competencia o precio de libre de mercado,
no es un aplicativo de una ciencia exacta, si
no la aplicación de criterios de tipo
económico, legal, financiero, estadístico
inferencial, contable, mercadológicos y de
algunas ciencias auxiliares que faciliten la
determinación del mismo, por medio de
criterios de comparabilidad, los cuales
permiten aproximar una situación de
mercado.

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Plazo de presentación: debe regularse .
Independencia de los que ejecutan los estudios
Incorporación de manera explícita en la ley para los
contribuyentes, que reconozcan los lineamientos y
directrices de la OCDE.
Que el TAIIA debe ser organismo totalmente
independiente
Desarrollarse una base de datos pública
Guía de orientación tributaria sea adecuadamente
dirigida a la forma de presentación uniforme y casos
 Desarrollo de fase de capacitación a interesados
Hacer énfasis en la utilización de comparables internos
Falta de información financiera que sirva de base
para el estudio de precios de transferencia,
esencialmente en lo relativo a la aplicación de
métodos indirectos
la metodología sugerida por la OCDE, es una
metodología debidamente comprobada en muchos
países y por las limitaciones de información por
parte de los países emergentes, obliga a que en el
proceso de búsqueda de comparables se tome
información de empresas que desarrollan
actividades en mercados con características no
similares a las empresas de El Salvador

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La institución de
los Precios de
Transferencia en
el Código
Tributario
Salvadoreño
transferencia
Gracias.
Anexos
detallados

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METODOS INDIRECTOS O TRANSACCIONALES
i) Método de división de utilidades.
La determinación puede ser efectuada comparando
por cada parte la naturaleza y diferentes grados de
contribución (por ejemplo, servicios proporcionados,
gastos de desarrollo incurridos, capital invertido), y
asignando un porcentaje basado en la comparación
relativa y en la información de mercado.
• ii) Método transaccional de márgenes netos.
El método transaccional de márgenes netos revisa el
margen neto de utilidad relativo a una base apropiada
(es decir, costos, ventas, activos) que el
contribuyente obtiene de una transacción controlada.
Debe ser establecido en relación al margen neto que
el mismo contribuyente obtiene en transacciones
comparables no controladas.
 Evaluación de factores determinantes de la comparabilidad
 Clausulas contractuales
 Circunstancias económicas
 Estrategias de mercado
 Análisis funcional
 Análisis de riesgos y activos involucrados
 Identificación y aplicación de ajustes de comparabilidad
 Determinación y justificación del método a utilizar y razones para excluir los
otros métodos.
 Búsqueda y documentación de comparables
 Selección de comparables internos
 Selección de comparables externos
 Búsqueda de datos de varios años
 Obtención de información financiera de empresas relacionadas
 Determinación de rangos estadísticos
 Evaluación de los resultados de los rangos intercuartiles.
 Conclusiones por cada transacción evaluada.

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Bases legales de El
Salvador
• Determinación de Precios
• Artículo 62-A. Para efectos tributarios, los contribuyentes que celebren
operaciones
o transacciones con sujetos relacionados, estarán obligados a determinar
los precios y montos de las contraprestaciones, considerando para esas
operaciones los precios de mercado utilizados en transferencias de bienes o
prestación de servicios de la misma especie, entre sujetos independientes.
Igualmente los contribuyentes deberán determinar a precios de mercado las
operaciones o transacciones que se celebren con sujetos domiciliados,
constituidos
o ubicados en países, estados o territorios con regímenes fiscales preferentes,
de baja o nula tributación o paraísos fiscales.
• Cuando los contribuyentes incumplan las obligaciones reguladas en el inciso
anterior, la Administración Tributaria de conformidad con lo dispuesto en los
artículos 199-A, 199-B, 199-C y 199-D de este Código, determinará el valor de
dichas operaciones o transacciones, estableciendo el precio o monto de la
contraprestación, considerando para esas operaciones los precios de mercado
utilizados en transferencias de bienes o prestación de servicios de la misma
especie, entre sujetos independientes.
• Regimenes fiscales preferentes, de baja o nula tributación, paraísos fiscales
• ESTIMACIÓN DE LA BASE IMPONIBLE
• Artículo 199-A. Se faculta a la Administración Tributaria para efectuar la
estimación de la base imponible del Impuesto a la Transferencia de
Bienes Muebles y a la Prestación de Servicios, si por cualquier razón el
precio de la transferencia de bienes muebles corporales o el monto de
la remuneración de la prestación de servicios no fueren fidedignos o
resultaren inferiores o superiores al corriente de mercado, sea que se trate
de bienes gravados, exentos o no afectos al referido impuesto,
respectivamente, o no se hubieran emitido los documentos a que se refiere
este Código o las leyes tributarias correspondientes, o el valor de las
operaciones no estuviere determinado o no fuere o no pudiere ser conocido.
• La misma facultad tendrá la Administración Tributaria para establecer el
crédito fiscal, cuando el precio de la adquisición de los bienes o
contraprestación de los servicios recibidos, sea superior al corriente de
mercado.

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CONTINUACI 199-
A
• Para efectos del Impuesto sobre la Renta, la Administración
Tributaria podrá valorar a precios de mercado las operaciones
para determinar la renta y deducciones, cuando éstas
resulten ser inferiores o superiores a los precios de
mercado.
• Lo dispuesto en este artículo será aplicable cuando los valores
establecidos por los contribuyentes resulten inferiores o
superiores al valor de mercado, o no se hubieran emitido los
documentos a que se refiere este Código o las leyes tributarias
correspondientes, o el valor de las operaciones no estuviere
determinado o no fuere o no pudiere ser conocido, originando
impago de impuestos, un saldo a favor superior al que le
corresponde, una tributación inferior, un diferimiento en la
tributación, o la reclamación de un beneficio o incentivo fiscal
superior al que corresponde.
PRECIO DE
MERCADO
• Artículo 199-B. Para efectos de lo dispuesto en el artículo
anterior se entenderá por precio de mercado en las
operaciones locales, el precio de venta que tengan los
bienes o servicios, en negocios o establecimientos ubicados en
el país no relacionados con el fiscalizado, que transfieran
bienes o presten servicios de la misma especie.
En transferencias de bienes o prestaciones de servicios al
exterior el precio de mercado lo constituirá, el precio al que
otros sujetos distintos al fiscalizado y no relacionados con
I
este hayan transferido bienes o prestado servicios de la misma
especie, desde El Salvador al mismo país de destino.

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• Presentación de informes de operaciones con sujetos
•relacionados
El Artículo 124-A del Código Tributario, establece la obligación
de los Contribuyentes que celebren operaciones con sujetos
relacionados o sujetos domiciliados, constituidos o ubicados en
países, estados o territorios con regímenes fiscales
preferentes, de baja o nula tributación o paraísos fiscales, para
presentar un informe de Operaciones con Sujetos
Relacionados, cuando se cumpla la siguiente condición.
Que las operaciones realizadas, ya sea en forma individual o
conjunta, durante un ejercicio fiscal, sean iguales o superiores
a quinientos setenta y un mil cuatrocientos veintinueve dólares
de los Estados Unidos de América ($571,429.00)