Este documento fornece um resumo de três frases sobre os principais pontos abordados: 1) Os recursos naturais estão a ser consumidos a uma taxa 50% maior do que a capacidade de regeneração da Terra, levando a preocupações sobre como alimentar uma população crescente no futuro. 2) Os bancos desempenham um papel importante na economia e podem induzir comportamentos mais sustentáveis através da análise de riscos ambientais nos empréstimos e desenvolvimento de produtos financeiros verdes. 3) Gerir

1. Banca e Ambiente - Recursos
Naturais e Análise de Risco
Sofia Santos,
28 Março 2011, ISG, Lisboa

2. Actualmente, já consumimos 50% a mais de recursos naturais,
face à capacidade de regeneração da terra
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(Living Planet Report 2006, WWF)
(Living Planet Report 2006, WWF)

3. No futuro vamos ser muitos mais .... No mesmo espaço
Entre 2008 e 2050:
•População Mundial + 36%
•População dos Paises desenvolvidos + 2%
•População dos Paises menos
desenvolvidos + 44%
Fonte: Adaptado de Nações Unidas e WWF
?

4. Grandes números: mais pessoas, mais restrições
HOJE Em 2050
•2050 seremos 9 mil milhões
•5,000 pessoas morrem diariamente devido
a água contaminada •30% das pessoas terão mais de 65 anos
•70% das cidades estão situadas na costa. na UE em 2060
As alterações climáticas causarão
alterações na forma como as cidades hoje •Poderão existir cerca de 200 milhões de
existem. refugiados ambientais em 2050
•Mais de 50% dos cereais comercializados •80% de redução de Gases com Efeitos
são destinados à alimentação de animais de Estufa nos países desenvolvidos em
ou à produção de biofuel 2050
•¾ da do potencial da área de pesca está
•84% dos Europeus viverá em zonas
esgotado ou em sério declínio
urbanas em 2050
•20% da população mundial consome 80%
da riqueza gerada

5. O Papel Dos
Bancos

6. O papel catalisador dos bancos no desenvolvimento sustentável
“A movimentação de dinheiro está intrinsecamente ligada ao
movimento de matérias primas, bens acabados, trabalho e,
em última instância, com a qualidade do ambiente ... se
queremos atingir o desenvolvimento sustentável temos de
estar dispostos a financiá-lo.”
Sarokin and Schulkin (1991)

7. “Em muitos países, os bancos são os intermediários financeiros
mais importantes na economia” Jeucken (1999)
São eficientes - A eficiência está associada com a capacidade dos
bancos gerirem os problemas associados com a informação
assimétrica e moral hazard
Têm poder estrutural - podem induzir as atividades de outros
stakeholders que dependem do seu apoio financeiro para desenvolver
as suas atividades, o que significa que o financiamento afeta o tamanho
e a evolução do sistema económico (Schaper, 2008)

8. Os Bancos Podem Promover o Ambiente induzindo
comportamentos
“Quando um banco usa
critérios não usuais ao
nível do mercado, como
por exemplo, as
preocupações ambientais,
ele está
a utilizar ...o seu poder
estrutural para tornar os
projectos mais amigos do
ambiente”
(Schaper, 2008).

9. Os bancos podem contribuir para uma economia verde, gerindo
os riscos e criando produtos
Para implementar o seu papel catalizador, os bancos podem :
• Analisar se quem recebe os empréstimos está a cumprir com Análise de
os standards ambientais; Negar empréstimos àqueles que não Risco
cumprem com esses standards; Ambiental
• Encorajar os clientes a adoptarem práticas ambientais,
fornecendo-lhes informação acerca desses temas e acerca dos
potenciais riscos ambientais que afectam vários sectores;
Criação de
• Podem desenvolver produtos financeiros Produtos
Ambientais
Fonte: (Thompson, 1998)

10. 3 riscos ambientais : directos, indirectos e reputacionais
O banco pode ficar responsável por danos ambientais causados por
Risco Directo um cliente. Este risco pode ocorrer através de legislação ou
simplesmente via posse do colateral associado a um empréstimo.
As empresas clientes têm mais dificuldade em cumprir com as
obrigações financeiras para com o banco:
Risco Indirecto - devido a custos ambientais não acautelados (coimas, correcçao de
danos, compra de equipamento, etc ...).
- Alterações ocorrida ao nível das matérias-primas base à produção, ou
na cadeia de valor, como consequência de perdas de Biodiversidade
O risco reputacional dos bancos proveniente de aspectos ambientais
Risco está associado à forma como o dinheiro emprestado é utilizado, ou em
Reputacional que tipo de negócios o banco está a investir.

11. Riscos directos: Lei e Colateral
O banco pode ficar responsável por danos ambientais causados por
Risco Directo um cliente. Este risco pode ocorrer através de legislação ou
simplesmente via posse do colateral associado a um empréstimo.
Alguma legislação existente: UE Reconhece, para já, o potencial dos bancos ...
1980 – EUA: Comprehensive “O sector financeiro também pode incentivar a
Environmental Response, sustentabilidade ambiental através das suas
Compensation and actividades de crédito e investimento
Liability Act (CERCLA - ou a incentivando políticas e providenciando
Superfund Law) informação financeira”
1990 – UK: Environmental “ ... temos de assegurar que aqueles que
Protection Act causam danos ao ambiente sejam
responsabilizados pelos seus actos. O princípio
do “poluidor-pagador” significa que a
responsabilidade financeira pelos danos
causados ao ambiente cabe a quem polui”

12. Riscos indirectos: crédito
As empresas clientes têm mais dificuldade em cumprir com as
Risco Indirecto obrigações financeiras para com o banco
Riscos Operacionais das Empresas podem transformar-
se em risco de crédito dos bancos:
-Custos ambientais não acautelados (correcçao de danos, compra de equipamento, etc ...)
- Legislação ambiental não é cumprida
- Alterações ocorrida ao nível das matérias-primas base à produção, ou na cadeia de valor, como
consequência de perdas de Biodiversidade

13. Risco indirecto: potenciais custos adicionais para as empresas
2004/2007 – EU: Directiva de responsabilidade ambiental
Princípio do Poluidor Pagador: evitar os danos potenciais e tornar o
Risco Indirecto causador (“operador”) do dano ambiental responsável financeiramente pela
sua Reparação.
Podem os Bancos ser “Operadores” se forem accionistas de uma dessas
empresas?
Enquadramento legal exigente para com todas as empresas que criem
danos ambientais.
Outros custos ambientais e que devem ser inseridos na análise financeira
de uma Empresa, uma vez que podem afectar o business plan da empresa:
• Manter as licenças ambientais
• Investir em equipamento
•um sistema de gestão ambiental robusto /melhoria continua
• Novos skills, de forma a garantir cumprimento com as exigências legais
• Alterações de disponibilização de matérias-primas , ou na cadeia de valor
• etc

14. Riscos reputação: ter clientes que usam o dinheiro em projectos
que descontentam a sociedade
O risco reputacional dos bancos proveniente de aspectos ambientais
Risco está associado à forma como o dinheiro emprestado é utilizado, ou em
Reputacional que tipo de negócios o banco está a investir.
It takes 20 years
to build a
reputation and
five
minutes to ruin it.
If you think about
that, you’ll do
things differently”
Warren Buffett

15. O que têm
feito os
bancos??
E a crise
financeira?

16. Os Bancos são sofisticados ou estão desactualizados?

17. Acordos voluntários em matéria de sustentabilidade na Banca
Criada a Associação dos Princípios do Equador, 2010
Financial Times e Banco Mundial lançam prémio Anual para melhor
Banco Sustentável, 2006
Lançamento, pela ONU, na Bolsa de NY, dos Princípios para o
Investimento Responsável 2006
Princípios de Equador e a Declaração de Collevecchio 2003
Directrizes da GRI guidelines – suplemento para os Bancos
(2002, 2003)
London Principles, 2002
WBCSD: (Relatório sobre o papel da
banca - 2002)
FTSE4GOOD (2001)
Dow Jones Sustainability Index (1999)
92 UNEP FI (1992)

18. Desde os anos 90 são realizados estudos sobre a incorporação dos
riscos ambientais pelos bancos mainstream

19. Alguns exemplos de políticas de credito existentes

20. Ambiente na matriz de risco dos bancos, primeiros passos
Fonte: http://www.unepfi.org/fileadmin/documents/CEO_DemystifyingMateriality.pdf

21. European banking association: European Savings Banks Group
In 2008, the European Savings Banks Group (ESBG), a European
banking association focused on retail banking issues, has published
a charter for responsible business in banks, which includes the
recognition that environmental issues are becoming one “one of
the main collective hazards ever experienced worldwide”
(ESBG, 2008, pp.2).
Between other contributions towards environmental that they intend
to do, the ESBG stated to be aware that they needed to
“consider the impact of their business on the environment,
both direct … and indirect in terms of clients and suppliers; …;
promote products and services that respect social,
environmental and sustainable development criteria” (ESBG,
2008, pp.2)

22. No Reino Unido os consumidores já “fiscalizam” a forma como os
bancos utilizam os seus depósitos
http://www.yourethicalmoney.org/banking/

23. Em suma,
porque devem
os bancos
preocuparem-se
com os riscos
ambientais?

24. Porque devem os bancos preocuparem-se com os riscos
ambientais?
1. Riscos ambientais
Provenientes de Lei e da dinâmica dos ecossistemas
(já visto nos slides anteriores)
2. Pressão da Sociedade
Manter a legitimidade para operar

25. Bancos necessitam de manter a sua legitimidade
Definição de legitimidade:
“ perceção generalizada de que as acções de uma entidade
são desejáveis, correctas ou apropriadaas, de acordo com
um sistema de normas socialmente construídas, valores,
crenças e definições.”
(Suchman, 1995, p. 574).
SUCESSO: Uma organização para ser bem sucedida necessita de ser percecionada
pela sociedade como sendo uma entidade que vai ao encontro das expectativas,
crenças e valores que vigoram nessa sociedade, numa dada altura (Gray, et al., 1996).
Sucesso = Lucro = > Lucro necessita de ser redefinido

26. O agente económico tem uma outra função de utilidade, que
implica uma nova noção de “lucro” e “crescimento”
Global World
Consumer Citizen
Me We
More Enough
Materialism Holism
Quantity Quality
Greed Need
Short-
Short-term Long-Term
Long-
Rights Responsibilities
Fonte: John Elkinton, Cannibals
with Forks, 1997

27. Bancos como catalizadores de comportamentos numa nova
economia

28. Em Portugal: “Banca e Ambiente”
UNEP FI | CGD | BES | Sustentare com Quercus, APB, BCSD, Fundação Luso Americana
www.bancaeambiente.org/

29. Sustentare Lda
Palácio Sant’Anna
Rua do Instituto Bacteriológico N. 8
1150-190 Lisboa
Portugal
phone + 351 21 3849390