2. Capital de Trabajo Es el dinero necesario para mantener el negocio en funcionamiento. El capital de trabajo está constituido por la materia prima necesaria para llevar a cabo el proceso productivo, la mano de obra directa responsable dentro del proceso de producción, y los gastos operacionales incurridos en el proceso. Características del Capital de Trabajo 1. Corta vida de los activos involucrados2. Dinamismo3. Dependencia del ciclo productivo4. Divisibilidad5. Sensibilidad a determinados factores CAPITAL DE TRABAJO
3. Importancia del Capital de Trabajo Se puede decir que la importancia del capital de trabajo es una inversión que realiza la empresa en activos realizables en el corto plazo, como es el efectivo, los valores negociables, las cuentas por cobrar y los inventarios. Elementos del Capital de Trabajo Lo integran: -Mano de Obra-Materia Prima-Gastos de Fabricación CAPITAL DE TRABAJO
8. FLUJO NETO DE EFECTIVO Es la diferencia entre los Ingresos netos y los desembolsos netos, descontados a la fecha de aprobación de un proyecto de Inversión con la técnica de "Valor Presente". Características del Flujo Neto de Efectivo Muestra las entradas y salidas de caja en un período de tiempo determinado. Las entradas y salidas de cajas pueden estructurarse en tres niveles de actividades, que son: Actividades de Operación, Actividades de Inversión, Actividades de Financiamiento. Posibilitando el análisis por separado de los diferentes flujos netos de efectivo, de tal forma que facilite el diagnóstico de las capacidades de la empresa para general flujos positivos a partir de sus operaciones de negocio, su capacidad para enfrentar los pagos de las obligaciones con los suministradores y otros acreedores, el pago de los intereses y de los impuestos, así como los dividendos del período. FLUJO NETO DE EFECTIVO
9. Importancia del Flujo Neto de Efectivo La importancia del Flujo de Caja es que permite conocer la liquidez de la empresa, es decir, conocer con cuánto de dinero en efectivo se cuenta, de modo que, con dicha información se pueda tomar decisiones. Elementos del Flujo Neto de Efectivo Los egresos iniciales de fondos. Los ingresos y egresos de operación El momento en que ocurren estos ingresos y egresos, y El valor de desecho o salvamento del Proyecto. FLUJO NETO DE EFECTIVO
