O documento resume os resultados financeiros da Companhia no 4T09 e ano de 2009, destacando o crescimento de 68% no lucro líquido e de 40,7% no EBITDA em relação a 2008, além da redução do ciclo de caixa e da relação dívida líquida/EBITDA no período.
5. Fonte: IMS Evolução Market Share (%) 9,6 9,6 11,5 11,7 10,9* 10,9 11,0* 11,6* 2005 2006 2007 2008 2009 4T08 3T09 4T09 Resultados 4T09 e ano 2009 *Excluindo o efeito dos similares
6. Resultados 4T09 e ano 2009 51,0 65,8 57,1 220,7 263,6 37,9 10,3 16,5 49,5 18,6 11,0% 10,7% 11,7% 11,0% 11,1% 4T08 3T09 4T09 2008 2009 (R$ milhões e % da Receita Líquida) Lucro Bruto e Receita de Serviços a Fornecedores Lucro Bruto Receita de Serviços a Fornecedores Margem Bruta (%)
7. (R$ milhões e % da Receita Líquida) Despesas Operacionais Resultados 4T09 e ano 2009 50,6 193,6 193,9 47,4 48,1 6,9% 7,4% 7,6% 7,5% 7,9% 4T08 3T09 4T09 2008 2009
8. (R$ milhões e % da Receita Líquida) Despesas Financeiras Líquidas Resultados 4T09 e ano 2009 5,3 32,9 26,7 5,1 10,0 0,7% 0,8% 1,3% 1,0% 1,6% 4T08 3T09 4T09 2008 2009
9. Resultados 4T09 e ano 2009 15,4 31,6 53,2 13,1 6,5 1,9% 2,2% 1,2% 2,1% 1,1% 4T08 3T09 4T09 2008 2009 (R$ milhões e % da Receita Líquida) Lucro Líquido
10. (R$ milhões e % da Receita Líquida) Ebitda e Ebitda Margem Resultados 4T09 e ano 2009 28,0 78,7 110,7 27,7 21,5 4,1% 4,1% 3,1% 4,3% 3,5% 4T08 3T09 4T09 2008 2009
11. Resultados 4T09 e ano 2009 (R$ Milhões) 4T09 4T08 Var. % 3T09 Var. % 2009 2008 Var. % Fluxo de Caixa (Aplicado) / Gerado nas Atividades Operacionais (19,2) 10,6 - 36,5 - 80,2 11,0 627,8% Geração Interna de Caixa 17,9 10,7 66,7% 19,3 -7,0% 73,4 53,2 37,9% Variação Ativos Operacionais (37,1) (0,1) -30820,0% 17,2 - 6,8 (42,2) - Duplicatas a Receber (25,1) 43,8 - (1,9) -1213,1% (8,6) 58,3 - Estoque (81,8) (18,7) -338,5% 27,0 - (35,0) 0,6 - Fornecedores 91,3 (6,9) - (3,7) - 80,8 (47,5) - Outros (21,6) (18,4) -17,3% (4,1) -420,6% (30,3) (53,5) 43,4% Fluxo de Caixa (Aplicado) nas Atividades de Investimento (3,6) (4,2) 14,2% (2,2) -63,4% (11,8) (10,8) -9,1% Fluxo de Caixa (Aplicado) / Gerado nas Atividades de Financiamento (9,9) (15,3) 35,4% (17,1) 42,3% (94,3) (19,3) -388,5% Acréscimo / (Decréscimo) Líquido de Caixa (32,6) (8,8) -269,9% 17,2 - (25,8) (19,0) -35,3% RESUMO FLUXO DE CAIXA
12. 3T06 4T06 1T07 2T07 3T07 4T07 1T08 2T08 3T08 4T08 Ciclo de Caixa (Dias) * 49,3 53,4 62,5 69,6 67,8 64,3 68,8 67,2 61,8 65,8 Dias de Contas a Receber (1) 45,2 50,0 54,6 53,1 50,9 51,7 50,7 49,2 47,0 45,9 Dias de Estoque (2) 33,1 44,7 43,4 47,2 41,3 48,6 47,9 45,7 42,5 49,9 Dias de Fornecedores (3) 29,0 41,3 35,6 30,7 24,5 36,0 29,8 27,7 27,7 29,9 * Média (1) Base Média de Venda Bruta no Trimestre (2) Base Média de CMV no Trimestre (3) Base de CMV no Trimestre 1T09 67,9 42,4 54,0 28,5 2T09 58,7 40,5 46,5 28,4 3T09 51,6 38,4 38,5 25,3 4T09 52,7 41,1 49,6 38,0 Resultados 4T09 e ano 2009
13. * Ebitda = Acumulado 12 meses Resultados 4T09 e ano 2009 118,1 149,4 118,1 95,0 149,4 0,9 1,1 1,9 1,1 1,9 4T08 3T09 4T09 2008 2009 Endividamento: Dívida Líquida e Relação Dívida Líquida / Ebitda* (R$ milhões)
14. Resultados 4T09 e ano 2009 3,7 10,8 12,0 2,2 4,2 0,3% 0,5% 0,4% 0,5% 0,7% 4T08 3T09 4T09 2008 2009 (R$ milhões e % da Receita Líquida) Capex
15. Nível de Serviço (unidades atendidas / unidades pedidas) Logística E,P,M, (Erros por Milhão) Indicadores Operacionais Resultados 4T09 e ano 2009 90,2% 94,1% 93,0% 4T08 3T09 4T09 83,0 120,0 130,0 4T08 3T09 4T09
16. Resultados 4T09 e ano 2009 Profarma vs Ibovespa ano 2009 Ibovespa Profarma 183 312 10 40 70 100 130 160 190 220 250 280 310 340 Dez-08 Jan-09 Fev-09 Mar-09 Abr-09 Mai-09 Jun-09 Jul-09 Ago-09 Set-09 Out-09 Nov-09 Dez-09
17. Analista Companhia Cobertura de Analistas Javier Martinez de Olcoz Cerdan Telefone: (1 212) 761-4542 E-mail: javier.martinez.olcoz@morganstanley.com Morgan Stanley João Carlos dos Santos - Alexandre Pizano Telefone: (55 11) 2188-4316 / (55 11) 2188-4024 E-mail: joaocarlos_santos@ml.com E-mail: alexandre_pizano@ml.com Merrill Lynch Marcel Moraes Telefone: (55 11) 3841-6302 E-mail: marcel.moraes@credit-suisse.com Credit Suisse Juliana Rozenbaum - Marcio Osako Telefone: (55 11) 3073-3035 / (55 11) 3073-3040 E-mail: juliana.rozenbaum@itausecurities.com E-mail: marcio.osako@itau.com.br Itaú BBA Iago Whately Telefone: (55 11) 3049-9480 E-mail: iwhately@bancofator.com.br Banco Fator Resultados 4T09 e ano 2009
18. Max Fischer Diretor Financeiro e de RI Beatriz Diez Gerente de RI Telefone,: 55 (21) 4009 0276 E-mail: ri@profarma.com.br www.profarma.com.br/ri Contatos Relações com Investidores