1. 1.인구변화에 주목하라.
※ 1955년생 베이비부머 1세대 은퇴시작 (1.2차 베이비부머—한국 인구의 4/1)
노인인구 급증: 건강보험료 인상으로 세금 인상 + 국가비용 적자
독거노인 및 핵가족 주거형태로 소형주택 인기
국민연금, 공무원연금등 개혁 단행
2.국가의 세수 규제를 주목하라.
국민연금 / 공무원 연금등 기초자금 개혁으로 차세대 세금 100%이상 증가.
중산층이 점점 사라지고 ‘부익부 빈익빈’ 현상의 심화
비과세 + 소득공제 등 국민 세제혜택의 축소로 근로소득자 가처분소득 지출증가.
3.가계 부채에 주목하라.
하반기 금리 상승으로 부동산가격 하락과 가계부채 부담률 증가.
전세자금 (과거 본인자금 100% 현재 본인자금 60%)로 나머지를 대출받아 고정지출 상승
4.글로벌 경제에 주목하라.
국내경기의 정체성과 인구구조의 이동으로 경기회복의 지연
2015년 세계경제의 주요 단어 : 유가 + 미국금리 + 중국경기
1.인구구조 변화 개인연금 준비자금 필수 + 보장성 정비 필수
(국민연금+퇴직연금+개인연금) + (실비보험+생명보험+건강보험)
2.국가 세수규제 세제혜택 가능한 상품 가입
(절세 상품: 청약저축 /세액공제 연금 + 비과세 상품: 연금저축 / 브라질국채등)
3. 가계 부채증가 지출기록지 작성 20%지출 축소 + 10년내 금융자금 확보
4. 글로벌 시야확보 국내 20% + 해외 80%로 포트폴리오 비중 조절
6월 이슈 및 현상
해결 및 영향
2. ※경제지수기준
+ ISM (구매관리자 지수로 제조업/비제조업 기준-> 50이상 경기확장+50이하 경기수축)
+ PMI (기업신규 주문30%,생산25%.출하15%.재고10%.고용20%등 제조업 지수 기준)
+ 소매판매 (소비자 지출의 정도며 상품만 포함, 서비스.보험은 제외) + 고용지표 (경제활동인구중 취업자.실업률등 70%)
+ 소비자 물가상승률 + 주택가격
◐ 2015년 6월 세계 경제 이슈
-제조업지수 반등과 신규주문의 증가로 인한 경기 회복세의 지속적 기대
-가격지불지수가 급등하여 인플레이션 회복의 전망
-주택시장의 활황으로 인해 거품의 우려 등장
-물가상승률이 양적완화로 인해 드디어 마이너스를 탈출했다. (2%가 될때까지 쭈욱)
-유로존의 제조업 확장세를 유지하였으나 속도는 여전히 둔화
-경기의 회복세가 보이면서 실업률은 소폭 줄었음.
-수입이 크게 감소하여 국내 무역수지의 흑자가 확대되고 있다.
-제조업의 환경이 미약하지만 개선의 의지를 보이고 있다.
-하반기 경제성장율이 둔화로 전망되며, 이에따른 추가 부양정책이 이어질 것으로 전망
-무역수지가 다시 적자를 기록했다. (엔화 약세/저유가로 인한 긍정적 영향은 있을듯)
-소비자 물가가 상승률의 정체를 기록하고 있다. (추가 완화정책이 나올 전망으로 보임)
-인도: 최근의 경기 둔화로 인한 조금이 기준금리의 인하로 이어졌다.
-브라질: 수요의 부진으로 인해 제조업 경기의 위축이 더욱 심해지고 있다. (금리인상)
-러시아: 수요의 감소로 인한 제조업의 위축이 지속되고 있다. (중앙은행 추가 금리인하 가능성)
-기준금리의 추가 단행 1.5%
-개인의 부채율이 30%이상 올라 총 1100조원을 넘어섰다.
미국
유럽
중국
한국
신흥국
일본
3. 1.일본->유가하락으로 무역수지적자 / 2.유럽->제조업확장과 양적완화 본격시행
3.미국->제조업 확장세 둔화 및 고용시장 완만한 상승세 / 4.중국->사상최대치의 무역수지 흑자.
[포트폴리오]> 선진국 중심 경제구도로 미국.중국.인도 비중 증가 / 국내는 안정성 MMF.배당주 / 원자재 비중 10%내
[3월 주가상승국: 한국 1.87 /중국상하이 3.11p/ 일본 7.69p/ 호주 6.25p / 아르헨티나 13.09P/그리스 21.96P/나스닥 7.08P/독일 6.58P/브라질 9P]
[3월 주가하락국: 불가리아 -2.549 /이집트 -5.17 /콜롬비아 -1.28]
◐ 2015년 6월 금융 이슈
*저금리에 투자가 대세
-퇴직연금 DC형 수익률이 10년후 DB형을 추월한다./ 연금재원은 투자의 포토폴리오로 가져가야 한다. (5~10% 수익
률)
*2009년 기준금리 5.25 현재 1.5% (4%이상 금리 인하)
*저금리로 인한 가계빛이 1100조원으로 늘었다.
*해외펀드를 하려면 소득공제 연금에 가입하여 절세하라. (연 1800까지 해외펀드인출시도 비과세)
*해외펀드 수익은 국내펀드의 4배를 더 낸다. (해외주식의 양도세는 22%)
*절세상품 3총사: 개인퇴직계좌 IRP(300)+소득공제연금(400)+소장펀드(240)=940만원
*건강보험의 납부율이 부담으로 온다
*제2의 수입원으로 오피스텔 임대수익이 는다.
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