1. QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP
Chuyên đề 01: TỔNG QUAN VỀ QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP
Chuyên đề 02: BÁO CÁO TÀI CHÍNH VÀ CÁC HỆ SỐ TÀI CHÍNH CỦA DN
Chuyên đề 03: RỦI RO VÀ ĐÒN BẨY CỦA DOANH NGHIỆP
Chuyên đề 04: HUY ĐỘNG VỐN CHO HOẠT ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP

2. QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP
TÀI LIỆU THAM KHẢO
1. Giáo trình “Tài chính doanh nghiệp” Tập 2 – Trường Đại học TC – NH Hà Nội, chủ
biên TS. Bạch Đức Hiển, NXB Thống kê 2015.
2. Nguyến Tấn Bình, Phân tích quản trị tài chính, NXB Đại học Quốc gia thành phố Hồ
Chí Minh, năm 2002.
3. Eugene F. Brigham, Joel F. Houston, Đại học Florida, Quản trị tài chính, Chủ biên
dịch thuật: GS.TS. Nguyễn Thị Cành, Printed in Singapor, 2009.
4. Nguyễn Hải Sản, Quản trị tài chính doanh nghiệp, NXB Tài chính, 2007

3. Chuyên đề 1
TỔNG QUAN VỀ
QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP
TS. BẠCH ĐỨC HIỂN

4. Chuyên đề 1: TỔNG QUAN VỀ QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH
DOANH NGHIỆP
1.1. Khái niệm, nội dung và vai trò của quản tri tài chính doanh
nghiệp.
1.1.1. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp.
1.1.1. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp.
1.2.2. Vai trò quản trị tài chính doanh nghiệp.
1.2. Những nhân tố chủ yếu ảnh hưởng tới quản trị tài chính doanh
nghiệp.
1.2.1. Hình thức pháp lý tổ chức doanh nghiệp.
1.2.2. Đặc điểm kinh tế - kỹ thuật của ngành kinh doanh.
1.2.3. Môi trường kinh doanh.

5. 1.1. Khái niệm, nội dung và vai trò của quản tri tài chính DN
1.1.1. Khái niệm về quản trị tài chính doanh nghiệp.
- Quản trị TCDN là 1 bộ phận hợp thành quản trị doanh nghiệp.
- Trên góc độ chức năng: Quản trị tài chính DN là quá trình hoạch
định, tổ chức, điều hành, kiểm soát việc tạo lập, phân bổ và sử dụng
nguồn lực tài chính nhằm đạt tới các mục tiêu của doanh nghiệp.
- Trên góc độ hoạt động nghiệp vụ: Quản trị tài chính là các hoạt
động quản trị đầu tư vốn, huy động vốn và phân phối lợi nhuận của
doanh nghiệp nhằm đạt tới các mục tiêu mà doanh nghiệp đã đề ra

6. 1.1. Khái niệm, nội dung và vai trò của quản tri tài chính DN
1.1.1. Khái niệm về quản trị tài chính doanh nghiệp.
- Quản trị tài chính là quá trình lựa chọn, đưa ra các quyết định tài chính
và tổ chức thực hiện các quyết định đó nhằm đạt được các mục tiêu hoạt
đông của doanh nghiệp
Các quyết định
Tài chính chiến lược
Quyết định đầu tư Quyết định huy
động vốn
Quyết định phân
phối lợi nhuận

7. 1.1.2. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp.
a. Lựa chọn và quyết định đầu tư.
b. Xác định nhu cầu vốn, tổ chức huy động các nguồn vốn
để đáp ứng cho các hoạt động của doanh nghiệp
c. Tổ chức sử dụng có hiệu quả số vốn hiện có; quản lý
chặt chẽ thu, chi vốn bằng tiền, thường xuyên đảm bảo
khả năng thanh toán của doanhnghiệp.
d. Thực hiện tốt việc phân phối lợi nhuận, trích lập và sử
dụng các quỹ của DN
e- kiểm soát thường xuyên tình hình hoạt động của DN
g. Thực hiện dự báo và kế hoạch hoá tài chính

8. 1.1.2. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp.
a. Tham gia lựa chọn và quyết định đầu tư.
Đánh giá, lựa chọn
(Trên góc độ tài chính)
Dự án đầu tư hoặc các khoản
đầu tư dài hạn khác
Nhu cầu vốn
Đầu tư
Lợi ích do
Đầu tư mang lại
Rủi ro
Quyết định đầu tư hay loại
bỏ (trên góc độ TC)

9. 1.1.2. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp
b. Xác định nhu cầu vốn, tổ chức huy động các nguồn vốn để đáp
ứng cho các hoạt động của doanh nghiệp.
Hoạt động của doanh nghiệp.
Đầu tư và Sản xuât kinh doanh
Nhu cầu vốn
Cần bao nhiêu vốn?
Nguồn vốn huy động
Lấy vốn từ đâu?
Nguồn vốn bên trong Nguồn vốn bên ngòai
Vấn đề cần xem xét
- Chi phí SD vốn
- Điểm lợi và bất lợi
-Cơ cấu nguồn vốn
….
Hình thức và
phương pháp huy động vốn

10. c. Tổ chức sử dụng có hiệu quả số vốn hiện có; quản lý chặt chẽ
thu, chi vốn bằng tiền, thường xuyên đảm bảo khả năng thanh toán
của doanh nghiệp.
Số vốn hiện có
- Giải phóng kịp thời số vốn bị ứ đọng
- Tăng vòng quay vốn
- Huy động tối đa vào SXKD
- Cân nhắc đầu tư
Thu
Vốn bằng tiền
Chi
Khả năng thanh toán
1.1.2. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp

11. 1.1.2. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp
c. Thực hiện tốt việc phân phối lợi nhuận, trích lập và sử dụng các
quỹ của DN
Phân phối lợi nhuận sau thuế
Lợi ích ngắn hạn
- Trả cho chủ sở hữu
- Cải thiện đời sống và khuyến
khích vật chất đối với người lao
động, nhà quản lý
Lợi ích dài hạn
- Dự phòng tài chính
- Lợi nhuận để lại tái đầu tư
Tối đa hoá giá trị
của doanh nghiệp

12. e. Đảm bảo kiểm soát thường xuyên tình hình hoạt động của DN,
định kỳ phân tích tài chính doanh nghiệp.
Thu, chi tiền
tiền tệ hàng ngày
Tình hình thực hiện
các chỉ tiêu TC
Phân tích
tài chính
Kiểm soát hoạt động của DN
- Tổng quát, toàn diện
- Thường xuyên
Đề ra biện pháp
- Kịp thời
- Thích ứng
1.1.2. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp

13. g. Thực hiện dự báo và kế hoạch hoá tài chính
Hoạt động
tài chính
Dự báo Điều chỉnh Lập kế hoạch
Giải pháp
chủ động
Sự biến động của thị trường và các
biến động khác
1.1.2. Nội dung quản trị tài chính doanh nghiệp

14. Quá trình quản trị tài chính là quá trình ra quyết định.
Những nguyên lý trong việc ra quyết định TC:
- Đánh đổi rủi ro và lợi nhuận
- Giá trị theo thời gian của tiền
Quyết định
tài chính
+

15. a. Huy động và đảm bảo đầy đủ, kịp thời vốn cho hoạt động
kinh doanh của doanh nghiệp.
b. Tổ chức sử dụng vốn kinh doanh tiết kiệm và hiệu quả
c. Giám sát, kiểm soát thường xuyên, chặt chẽ các mặt hoạt
động kinh doanh của doanh nghiệp.
1.1.3. Vai trò quản trị tài chính doanh nghiệp.

16. 1.2. Những nhân tố chủ yếu ảnh hưởng tới quản trị TCDN
Những ảnh hưởng chủ yếu của
hình thức pháp lý tổ chức DN
Cách thức
tạo lập và
huy động
vốn
Quyền
chuyển
nhượng hay
rút vốn
khỏi doanh
nghiệp
Trách nhiệm
của chủ sở
hữu đối với
các khoản
nợ và nghĩa
vụ tài chính
khác của DN
Phân chia
lợi nhuận
sau thuế
1.2.1. Hình thức pháp lý tổ chức DN

17. 1.2.2. Đặc điểm kinh tế - kỹ thuật của ngành kinh doanh.
- Mỗi ngành kinh doanh có đặc điểm riêng về mặt kinh tế và kỹ thuật.
- Đặc điểm kinh tế - kỹ thuật ảnh hưởng rất lớn đến tài chính và
quản trị tài chính của doanh nghiệp.
1.2. Những nhân tố chủ yếu ảnh hưởng tới quản trị TCDN

18. a. Ảnh hưởng của tính chất ngành kinh doanh
Tính chất
ngành kinh doanh
Cơ cấu
tài sản
Rủi ro
kinh doanh
Cơ cấu chi phí
kinh doanh
Tốc độ chu
chuyển vốn
Cơ cấu nguồn
vốn
1.2,2. Đặc điểm kinh tế - kỹ thuật của ngành kinh doanh.

19. b. Ảnh hưởng của tính chất thời vụ và chu kỳ sản xuất kinh
doanh
Tính chất thời vụ và chu kỳ SXKD
Nhu cầu vốn lưu động giữa
các thời kỳ trong năm
Sự cân đối thu và chi tiền tệ giữa
các thời kỳ trong năm
1.2.2. Đặc điểm kinh tế - kỹ thuật của ngành kinh doanh.

20. Các môi trường chủ yếu hợp thành môi trường kinh
doanh ảnh hưởng đến quản trị tài chính doanh
nghiệp:
1. Môi trường kinh tế - tài
chính
2. Môi trường pháp lý
3. Môi trường văn hoá
4. Môi trường xã hội
5. Môi trường công nghệ và
thông tin
6. Môi trường chính trị
7. Môi trường sinh thái
8. Môi trường quốc tế
v.v.v.
1.2. Những nhân tố chủ yếu ảnh hưởng tới tài chính doanh nghiệp.
1.2.3. Môi trường kinh doanh.

21. . Môi trường kinh tế - tài chính
- Cơ sở hạ tầng của nền kinh tế
- Tình trạng của nền kinh tế
- Lãi suất thị trường
- Lạm phát
- Chính sách kinh tế và tài chính của
Nhà nước đối với doanh nghiệp.
- Mức độ cạnh tranh
- Thị trường tài chính và hệ thống
các trung gian tài chính
B.Đ.H
Ảnh hưởng của môi trường kinh tế - tài chính đến tài chính và
quản trị tài chính của doanh nghiệp.