1. 2018년 상반기
Earnings Release

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3. HCS : 자산
2
현대/기아차 신차 효과 및 제조사 공동
마케팅을 통한 Auto 취급 확대
우량고객 대상 중금리 금융 확대 및 리스크
관리로 Non-Auto 취급 확대
11,552 11,564 12,039 12,468
3,997 4,042 4,230 4,373
1,396 1,343 1,406 1,566
16,945 16,949 17,675 18,406
2015 2016 2017 1H18
• Non-Auto 자산 현황• Auto 자산 현황 (단위: 십억원)
신차
임대
중고 (＋4.1%)
HMG
차판매
(단위: 십억원)
① P-loan (모기지, 자동차담보대출 제외) 취급액 중 Prime 고객 비중
Source: 상품자산 기준
1,836 2,457 3,046 3,405
2,061
2,095
2,407
2,635
971
1,068
1,362
1,491
4,868
5,620
6,815
7,532
2015 2016 2017 1H18
모기지
P-loan
기업 등
(＋10.5%)
2015 2016 2017 2Q18 v. 2017
Prime
비중
46.4% 45.5% 51.6% 58.0% 6.4%p
APR
평균
24.7% 22.3% 17.2% 15.6% -1.6%p
• 현대/기아차 신차 출시 • 기타 현황
①
124 만대 119 만대 121 만대 62 만대
[ 현대자동차 싼타페 ] [ 기아자동차 K9 ]

4.  영업비용 : 취급 및 자산 증가 연동
- 판관비용 : 판촉 효율화를 통한 비용율 개선
- 대손비용 : 2Q부터 지속적 리스크관리 강화로 상승세 안정화
HCS : 수익성
3
항목 2016 2017 1H17 1H18 YoY
영업수익①
2,586.0 2,634.1 1,259.7 1,384.9 9.9%
상품수익 2,305.1 2,352.8 1,155.5 1,238.3 7.2%
영업비용②
2,243.5 2,306.1 1,090.5 1,178.0 8.0%
이자비용 585.8 539.5 267.6 275.3 2.9%
판관비용 726.5 752.2 358.0 359.1 0.3%
대손비용 295.4 317.5 141.4 191.6 35.5%
영업이익 343.3 323.7 166.7 208.8 25.2%
영업외손익 60.2 77.3 46.0 39.6 -13.9%
지분법이익 55.8 68.9 42.4 36.2 -14.6%
세전이익 403.5 400.9 212.7 248.4 16.8%
당기순이익 300.7 299.9 162.3 186.4 14.8%
ROA 1.4% 1.3% 1.4% 1.5% 0.1%p
• 요약 손익계산서
• 영업수익 : Auto, Non-Auto 전 상품 취급 증가로 수익 성장
① ② 외환 및 파생관련 효과 제외
(단위: 십억원)
연도 2015 2016 2017 1H17 1H18
판관비용/취급액 4.8% 4.9% 4.8% 4.9% 4.1%
• 지분법이익 : ’17년 중국 내 차판매 감소 영향
(중국법인 290억, 영국법인 64억)
연도 2015 2016 2017 1Q18 2Q18
대손비용/상품평잔 1.5% 1.3% 1.4% 1.6% 1.4%

5. ①
HCS : 건전성 / 자본
4① (대손충당금+대손준비금)/금감원의 요적립 충당금
2015 2016 2017 1H18 v. 2017
총 충당금 719 737 780 827 5.9%
대손충당금 465 529 571 677 18.5%
대손준비금 254 208 209 149 -28.6%
요적립
Coverage
124.0% 124.0% 127.4% 124.5% -2.9%p
• 레버리지• 30일 이상 연체율
0.53% 0.52% 0.52% 0.56%
1.92%
2.06% 2.02% 2.13%
2015 2016 2017 1H18
할부
연체율
전체
연체율
(단위: 십억원)• 충당금 및 준비금 • 총자산 및 총자본
6.6X 6.7X
7.0X
7.2X
2015 2016 2017 1H18
2015 2016 2017 1H18 v. 2017
총자산 24,219 25,049 27,137 28,059 3.4%
총자본
(직전분기)
3,671 3,724 3,890 3,886 -0.1%
(단위: 십억원)
보수적 심사기준으로 안정적 건전성 유지 및
최고 수준 충당금 적립
금감원 감독규정 내에서 자본적정성 관리
: 레버리지 10배 이하

6. 56.6%
23.6%
7.4%
3.5%
6.3% 2.6%
채권 등
해외채권
국내ABS
해외ABS
은행대출
단기조달
HCS : 차입 / 유동성
5Source: 내부관리기준
2015 2016 2017 1H18 v. 2017
총 차입 19,355 19,943 22,077 22,971 4.0%
국내 차입 13,989 14,324 16,221 16,748 3.3%
해외 차입 5,366 5,619 5,856 6,223 6.3%
2015 2016 2017 1H18 v. 2017
총 유동성 4,264 4,543 5,341 5,304 -0.7%
현금 1,551 1,339 2,016 1,711 -15.2%
Credit
Line
2,713 3,204 3,325 3,593 8.1%
단기차입금
Coverage
73.9% 69.5% 84.3% 86.6% 2.3%p
만기, 상품, 통화 다변화로 안정적 포트폴리오
구축 및 차입 가이드라인 운영
• 1H18 비중
129.8% 134.9%
154.2% 155.4%
2015 2016 2017 1H18
• 차입 현황 (단위: 십억원) (단위: 십억원)
보수적 재무정책에 따라 장기화 된 부채만기
및 충분한 유동성 보유
• ALM 현황
• 유동성 관리 현황

7. HCA (미국)
6
① 법인세 환급효과 반영
Source: 내부관리기준
• 30일 이상 연체율• 상품자산 현황
• 손익 현황 • 부채레버리지
(단위: MN USD)
2016 2017 1H17 1H18 YoY
영업수익 1,615 1,745 852 920 7.9%
세전이익 102 102 38 107 179%
당기순이익 81 1,072①
33 117 256%
27.9
31.3 31.4 30.7
2015 2016 2017 1H18
(단위: BN USD)
10.3X
11.3X
7.6X
6.8X
2015 2016 2017 1H18
1.8%
2.5% 2.5%
2.1%
2015 2016 2017 1H18
(34.4조원)
자산성장 둔화 불구, 건전성 및 리스처분손실
안정화로 손익 회복추세 지속
안정적인 자산 건전성 및 자본 적정성 유지

8. HCUK (영국)
7Source: 내부관리기준
지속적인 취급 증가로 외형 및 손익 안정적
성장
• 상품자산 현황
• 손익 현황
(단위: MN GBP)
2016 2017 1H17 1H18 YoY
영업수익 99 108 53 58 8.8%
세전이익 31 35 17 18 5.8%
당기순이익 24 28 14 15 8.7%
1.4
1.6
1.8 2.0
2015 2016 2017 1H18
(단위: BN GBP)
15.1X
13.9X
12.8X 12.6X
2015 2016 2017 1H18
0.1%
0.2% 0.2% 0.2%
2015 2016 2017 1H18
(2.9조원)
우수한 자산 건전성 및 안정적 자본 적정성
유지
• 30일 이상 연체율
• 부채레버리지

9. BHAF (중국)
8Source: 내부관리기준
지정학적 이슈에 따른 외형 및 손익 영향 최소화
노력 지속
우수한 자산 건전성 및 자본 적정성 유지
• 30일 이상 연체율• 상품자산 현황
• 손익 현황 • 부채레버리지
(단위: MN RBM)
2016 2017 1H17 1H18 YoY
영업수익 2,723 2,771 1,456 1,324 -9.1%
세전이익 743 965 623 490 -21.4%
당기순이익 546 722 467 367 -21.4%
18.6
25.4
24.3 22.4
2015 2016 2017 1H18
(단위: BN RMB)
8.1X
5.4X
4.0X 4.1X
2015 2016 2017 1H18
0.2%
0.1% 0.1%
0.2%
2015 2016 2017 1H18
(3.8조원)

10. HCCA (캐나다) / HCBE (독일)
9Source: 내부관리기준
HCCA : 할부금융 확대를 통한 자산 및 수익
성장기반 마련
• 상품자산 현황
• 손익 현황
(단위: MN CAD)
2016 2017 1H17 1H18 YoY
영업수익 40 71 33 44 33.9%
세전이익 -15 -3 -4 1 흑자전환
당기순이익 -15 -3 -4 1 흑자전환
(단위: BN CAD)
2016 2017 1H17 1H18 YoY
영업수익 11 23 7 19 173.8%
세전이익 -26 -23 -14 -11 -
당기순이익 -26 -23 -14 -11 -
0.5
1.2
1.5 1.6
2015 2016 2017 1H18
(영업개시: ‘14.12월)
(단위: BN EUR)
0.3
0.4
2015 2016 2017 1H18
(영업개시: ‘17.1월)
(단위: MN EUR)
(1.3조원) (0.6조원)
HCBE : 영업 및 Operation 안정화 집중
• 상품자산 현황
• 손익 현황

11. 미국
한국
중국
인도
러시아영국
호주
캐나다
브라질
독일
Appendix : 해외법인 현황
10
금융법인 자문법인
① Santander Consumer UK ② Beijing Automotive Investment
BHAF
- 설립일: ‘12.06
- 지분율: HCS 46%
HMC 7%
BHMC 14%
BAI 33%
HCA
- 설립일: ‘89.09
- 지분율: HMA 80%
KMA 20%
HCCA
- 설립일: ‘14.04
- 지분율: HCS 20%
HMC 50%
KMC 30%
HCB
- 설립일: ‘13.05
- 지분율: HCS 100%
※ 금융법인 설립 준비 중
HCAU
- 설립일: ‘16.03
- 지분율: HCS 100%
HCIN
- 설립일: ‘12.11
- 지분율: HCS 100%
HCR
- 설립일: ‘11.05
- 지분율: HCE 100%
HCBE
- 설립일: ‘15.08
- 지분율: HCS 65%
HMC 20%
KMC 15%
HCUK
- 설립일: ‘12.02
- 지분율: HCS 30%
HMUK 10%
KMUK 10%
SCUK 50%①
②
5개 금융사, 4개 자문사

12. Further Information
IR Homepage: http://about.hyundaicapital.com
IR email address: irhcs@hcs.com