1. MASARYKOVA UNIVERZITA
Ekonomicko-správní fakulta
PENZIJNÍ PŘIPOJIŠTĚNÍ JAKO PRODUKT
K ZAJIŠTĚNÍ NA STÁŘÍ
prosinec 2012 Jan Kyněra

2. Obsah
1. Úvod
2. Produkty k zajištění na stáří
2.1. Penzijní připojištění
2.1.1. Penzijní fondy
2.1.2. Státní podpora
2.1.3. Druhy vyplácených penzí
3. Závěr
-1-

3. 1. Úvod
Pomocí této práce chci seznámit čtenáře s penzijním připojištěním jako základním nástrojem spoření
na důchodový věk.
-2-

4. 2. Produkty k zajištění na stáří
Lidé mají několik možností, jak si zvýšit svůj budoucí důchod. První možností je spořit si formou
penzijního připojištění u jednoho z devíti penzijních fondů. Dále se nabízí kapitálové, popřípadě
investiční životní pojištění. Je možné také investovat do podílových fondů nebo do nemovitostí.
Možností je nepřeberné množství.
2.1. Penzijní připojištění
Penzijní připojištění patří mezi osvědčené konzervativní nástroje, jak si spořit na důchod. Cílem
penzijního připojištění je dát každému občanovi možnost zabezpečit si s předstihem na důchod
takovou výši doplňkových příjmů, jakou si sám zvolí. Připojištěním lze navíc získat státní příspěvek.1
Penzijní připojištění je také často nabízeno jako benefit pro zaměstnance. Pro zaměstnavatele je
výhodnější přispívat zaměstnanci na penzijní připojištění, neboť z příspěvků nemusí platit sociální
pojištění za zaměstnance. Pro zaměstnance je to výhodné v tom, že z příspěvků od zaměstnavatele
nemusí odvádět daň ani sociální a zdravotní pojištění.
Účastníkem penzijního připojištění může být každá osoba starší 18 let s trvalým pobytem na území
ČR. Lze být připojištěn pouze u jednoho fondu v jeden okamžik.
2.1.1. Penzijní fondy
Penzijní fond spravuje příspěvky účastníků a státu. Fond tyto prostředky v souladu se zákonem
investuje do státních i soukromých dluhopisů (bez limitu), hypotečních zástavních listů (bez limitu),
akcií a podílových listů (max. 25 %), nemovitostí a movitých věcí (max. 5 %) nebo je ukládá na účty
u bank (bez limitu, max. 10 % u jedné banky). Fond také může investovat v zahraničí a to výhradně do
státních dluhopisů členských zemí OECD. Hospodaření fondu podléhá státnímu
dozoru. Výnosy (min. 85 %) se každoročně rozdělí mezi účastníky.
1
Penzijní připojištění. Měšec.cz [online]. 2012, č. 1 [cit. 2012-12-22]. Dostupné z:
http://www.mesec.cz/pojisteni/penzijni-pripojisteni/pruvodce/
-3-

5. Zhodnocení penzijních fondů se pohybuje mezi 0% až 3%, což stěží kopíruje inflaci.
Srovnání výnosů za rok 20112
2.1.2. Státní podpora
Stát poskytuje státní příspěvky, které se vyplácí účastníkovi v závislosti na výši měsíční splátky.
Hodnota státního příspěvku se pohybuje od 50 do 150 Kč. Dále stát nabízí daňové úlevy, které se
vztahují na výši měsíčního příspěvku účastníka přesahující 500 Kč až do výše 1 500 Kč.
Příspěvek účastníka Výše státního příspěvku
(měsíčně, v Kč) (měsíčně)
100 – 199 50 Kč + 40 % z částky nad 100 Kč
200 – 299 90 Kč + 30 % z částky nad 200 Kč
300 – 399 120 Kč + 20 % z částky nad 300 Kč
400 – 499 140 Kč + 10 % z částky nad 400 Kč
500 a více 150 Kč
Účastník penzijního připojištění má možnost snížit svůj základ daně o zaplacené příspěvky na penzijní
připojištění převyšující částku 6 000 Kč ročně (na částku 6 000 Kč pobírá státní příspěvek). Maximálně
je možno za jedno zdaňovací období odečíst 12 000 Kč. Daňový odpočet se uplatňuje zpětně při
ročním zúčtování.
Výše měsíčního příspěvku účastníka pro využití všech výhod poskytovaných státem činí 1 500 Kč.
2
Srovnej penzijní fondy: Kdo nabízí nejlepší zhodnocení penzijního fondu. Finance.cz [online]. 2012
[cit. 2012-12-22]. Dostupné z: http://www.finance.cz/duchody-a-davky/penzijni-pripojisteni/srovnani-
penzijnich-fondu/
-4-

6. 2.1.3. Druhy vyplácených penzí3
· Starobní penze je základní dávkou z penzijního připojištění. Podmínkou pro její získání je
spořit nejméně 60 měsíců a dosáhnout věku 60 let.
· Výsluhová penze je dávka, která má umožnit účastníkovi vybrat si 50% prostředků fondu
ještě před vznikem nároku na starobní penzi. Nárok na ni vznikne po patnácti letechspoření.
· Invalidní penze vzniká účastníkovi, který spořil nejméně 3 roky a zároveň mu byl státem
přiznán plný Invalidní důchod.
· Pozůstalostní penze vzniká v případě smrti účastníka. Podmínkou jejího přiznání je splnění
minimální pojistné doby tří let. Pozůstalostní penze je vyplácena osobě nebo osobám
určených ve smlouvě.
· Jednorázové vyrovnání umožňuje vybrat naspořené prostředky najednou a ne formou
vyplácené penze. Podmínkou je získání nároku na danou penzi. Jednorázové vyrovnání náleží
výhradně účastníkovi – nevztahuje se proto na pozůstalostní penzi.
· Odbytné náleží účastníkovi, který platil příspěvky alespoň 12 měsíců, nevznikl mu nárok na
penzi a rozhodl se zcela ukončit penzijní připojištění. Součástí odbytného není státní
příspěvek ani výnos ze státního příspěvku, které se vrací do státního rozpočtu.
3
Penzijní připojištění - druhy penze. In: Penzijnipripojisteni.eu [online]. 2010 [cit. 2012-12-22].
Dostupné z: http://www.penzijnipripojisteni.eu/penzijni-pripojisteni.2/penzijni-pripojisteni-druhy-
penze.82.html
-5-

7. 3. Závěr
Pro udržení životní úrovně je potřeba zajistit si určité finanční zásoby, ze kterých budeme moci
čerpat. Základním konzervativním produktem pro zajištění na stáří je penzijní připojištění, které nyní
díky důchodové reformě prochází určitými změnami, stále však můžeme počítat se státní podporou,
která není zanedbatelná.
Doufám, že se mi touto prací podařilo dosáhnout vytyčeného cíle a informovat čtenáře o penzijním
připojištění a problematice s tím spojené. Na finančním trhu je samozřejmě mnohonásobně větší
nabídka produktů a možností, jak si naspořit na stáří. Bohužel nemám prostor srovnat a zhodnotit
všechny z nich.
-6-

8. Použité prameny:
[1] Penzijní připojištění. Měšec.cz [online]. 2012, č. 1 [cit. 2012-12-22]. Dostupné z:
http://www.mesec.cz/pojisteni/penzijni-pripojisteni/pruvodce/
[2] Srovnej penzijní fondy: Kdo nabízí nejlepší zhodnocení penzijního fondu. Finance.cz [online]. 2012
[cit. 2012-12-22]. Dostupné z: http://www.finance.cz/duchody-a-davky/penzijni-pripojisteni/srovnani-
penzijnich-fondu/
[3] Penzijní připojištění - druhy penze. In: Penzijnipripojisteni.eu [online]. 2010 [cit. 2012-12-22].
Dostupné z: http://www.penzijnipripojisteni.eu/penzijni-pripojisteni.2/penzijni-pripojisteni-druhy-
penze.82.html
Proč tyto zdroje považuji za kvalitní:
[1] Měšec.cz
· Měšec je jedním z nejznámějších internetových průvodců finančním světem
· Obsahuje všeobecný přehled penzijního připojištění
· Je prakticky při každé změně aktualizovaný
· Je uznávaný
· Obsahuje srovnání penzijních fondů
[2] Finance.cz
· Dlouhodobá historie – už 15 let
· Nabízí srovnání výkonnosti jednotlivých penzijních fondů
· Je uznávaný
· Podobně jako Měše.cz je jeden z nejznámějších internetových průvodců financemi
· Spolupracují s jednotlivými penzijními fondy – lze získat nezávaznou nabídku
[3] Penzijnipripojisteni.eu
· Nabízí přehled a podrobný popis různých druhů penzí
· Stránky se věnují problematice důchodů
· Nabízí novinky, které se týkají penzijního připojištění
· Je pravidelně aktualizovaný
· Věnuje se podrobně zejména penzijnímu připojištění
-7-

9. Argumentace
Penzijní připojištění jsem si vybral proto, že se domnívám, že každý by měl mít přehled o tomto
produktu jako základním nástroji k zajištění na stáří. Již v dnešní době si většina výdělečně činných
osob spoří prostřednictvím penzijního připojištění, ale nespoří si dostatečně. Proto by měli znát
všechny výhody, které jim tento produkt nabízí a využít jich.
Anotace
Tento článek se věnuje problematice penzijního připojištění a čtenářům přibližuje všechny všechny
výhody s tím spojené. Čtenář získá přehled o různých druzích vyplácených penzí a kdy jim vznikne
nárok na výplatu dané penze, o výši státních příspěvků vztahující se k příspěvku samotného účastníka
penzijního připojištění. Článek také čtenáři osvětlí způsob hospodaření penzijních fondů a výkonnost
každého fondu za rok 2011.
Klíčová slova
· Penzijní připojištění
· Státní podpora
· Důchod
· Penzijní fondy
-8-