O documento resume os resultados do quarto trimestre de 2013 do Banco BI&P. Destaca o crescimento da carteira de crédito, a melhoria da qualidade do portfólio com foco em ativos de menor risco, e a diversificação dos produtos e setores de atuação. Apresenta também os principais indicadores operacionais do trimestre, como margem financeira líquida e despesas com provisões, assim como a evolução dos níveis de inadimplência.

1. DIVULGAÇÃO DE
RESULTADOS
4T13
O Seu Banco Parceiro

2. Disclaimer
Esta apresentação pode conter referências e declarações que representem
expectativas de resultados, planos de crescimento e estratégias futuras do BI&P.
Essas referências e declarações estão baseadas em suposições e análises do Banco e
refletem o que os administradores acreditam, de acordo com sua experiência, com o
ambiente econômico e as condições de mercado previsíveis. Estando muitos destes
fatores fora do controle do Banco, podem haver diferenças significativas entre os
resultados reais e as expectativas e declarações aqui eventualmente antecipadas.
Esses riscos e incertezas incluem, mas não estão limitados a: nossa habilidade de
perceber a dimensão dos aspectos econômicos brasileiros e globais, desenvolvimento
bancário, condições de mercado financeiro, aspectos competitivos, governamentais e
tecnológicos que possam afetar tanto as operações do BI&P quanto o mercado e seus
produtos. Portanto, recomendamos ler os documentos e demonstrações financeiras
disponibilizados através da CVM e de nosso site de Relações com Investidores
(www.bip.b.br/ri) e efetuar sua cuidadosa avaliação.
2

3. 2013|Completamos o ciclo de construção do novo banco
No 4T13 encerramos a segunda etapa da reestruturação estratégica, iniciada em abril de 2011
Joint Ventures para
geração de ativos
JVs já geraram mais de R$400 milhões de ativos para o Banco
Aquisição
Voga (IB)
Provisão
Adicional
Provisão adicional de R$111 milhões para créditos concedidos antes de abril de 2011, para não
contaminar os resultados futuros do banco
Aumento de Capital
Aumento de capital de R$90 milhões subscrito pela Warburg Pincus, acionistas controladores e
mercado
Fusão
Intercap
Aquisição do Banco Intercap, com Afonso Antonio Hennel (Grupo Semp Toshiba) e Roberto de
Resende Barbosa (NovAmerica/Cosan) passando a integrar o Conselho de Administração e Grupo
de Controle
Lançamento da
Guide Investimentos
3
Aquisição da Voga (investment banking) – incorporada em maio de 2013 - com fortalecimento do
time de distribuição | 51 mandatos em andamento ao longo do quarto trimestre de 2013
Reestruturação da Corretora Indusval, ampliando a base de distribuição com uma plataforma de
investimentos inovadora, a clientes institucionais e de varejo alta renda

4. Destaques


Os créditos classificados entre AA e B, totalizaram 87,1% da carteira de crédito expandida (81,4% em dezembro de
2012). 99% dos créditos desembolsados no trimestre estavam classificados entre os ratings AA e B.

Os segmentos empresas Emergentes e Corporate representavam 47,0% e 52,2% da carteira de crédito expandida.

A Despesa de PDD gerencial anualizada no 4T13 foi de 0,95% da carteira de crédito expandida (0,75% no 3T13), em linha
com a política conservadora de crédito adotada pelo Banco e abaixo do previsto pela Administração.

A Captação totalizou R$3,9 bilhões e o Caixa Livre somou R$758,0 milhões ao final do 4T13, alinhados ao crescimento da
carteira de crédito.

As Receitas de Prestação de Serviços e Tarifas somaram R$9,9 milhões no trimestre, apresentando pequeno decréscimo
quando comparado ao trimestre anterior, mas incremento de 42,8% em relação ao 4T12.

O Resultado do trimestre foi -R$10,0 milhões devido, em especial, (i) ao posicionamento mais conservador na concessão de
crédito, (ii) ao impacto negativo, sem efeito de caixa, da descontinuidade da designação de hedge accounting de operações
para proteção de fluxo de caixa e (iii) à despesa de PDD do Banco Intercap, que no 4T13 atingiu o limite de R$6,0 milhões,
estabelecido pelos acionistas dos dois bancos para o primeiro ano da fusão, concentrando a despesa em um único trimestre
e gerando prejuízo contábil ao Intercap de R$2,3 milhões no 4T13, incorporado às demonstrações financeiras do Banco BI&P.

4
Carteira de Crédito Expandida totalizando R$3,9 bilhões, com crescimento orgânico e inorgânico de 15,3% no trimestre e
26,1% em doze meses. O crescimento orgânico da carteira, considerando apenas os créditos originados no BI&P, foi de
9,0% no trimestre e 19,2% no ano.
Em novembro de 2013, anunciamos o lançamento do projeto de transformação de nossa corretora, Guide Investimentos,
que, além de continuar a servir nossos clientes institucionais, passa a atuar na gestão de recursos para investidores
pessoas físicas de alta renda, através de uma plataforma de investimento inovadora. Em fevereiro de 2014 com o anúncio
da associação estratégica com a Omar Camargo Corretora de Valores, além de ampliar sua base de clientes, inicia
também sua expansão geográfica e o crescimento de sua operação. A criação da Guide é estratégica para o Banco, tanto
em termos de distribuição dos produtos gerados pelo nosso time de investment banking, quanto na diversificação do
funding do Banco.

5. Carteira de Crédito Expandida
Crescimento de 26,1% em 12 meses
3.867
3.048
3.229
3.355
4T12
1T13
2T13
3T13*
R$ milhões
3.068
4T13
Empréstimos e Financiamentos em Reais
Trade Finance
Garantias Emitidas (Avais, Fianças e L/Cs)
Títulos Agrícolas (CPR, CDA/WA e CDCA)
Títulos de Crédito Privado (NP e Debêntures)
Carteira cedida ao Banco Intercap
4T13
47,0%
52,2%
0,8%
Exposição média por cliente
R$ mm
3T13
48,7%
50,5%
0,8%
5
Corporate
4T13
Corporate
8,4
9,2
Empresas Emergentes
Empresas Emergentes
3T13
3,2
3,0
Outros
* Inclui créditos originados no Banco BI&P cedidos ao Banco Intercap no 3T13.
Nota: Outros correspondem a operações de CDC Veículos, Empréstimos e Financiamentos Adquiridos, e Financiamento de BNDU.

6. Evolução da Carteira de Crédito Expandida
...com foco em ativos de maior qualidade...
3.654
817
(502)
(36)
Saídas de
Crédito
Write
offs
R$ milhões
(66)
3.867
3T13
Operações
Liquidadas
Novas Operações
R$ milhões
728
4T12
6
773
589
1T13
2T13
685
3T13
817
4T13
99% das novas
operações dos
últimos 12 meses
estão classificadas
entre AA e B.
Novas
operações
4T13

7. Carteira de Crédito Expandida
...e ampliação da participação dos novos produtos...
4T13
4T12
BNDES
11%
Trade
Finance
14%
CCE
2,4%
Outros
1%
CCBI
1,7%
Desconto
0,3%
Confirming
0,1%
Cessão
Recebíveis
Clientes
15,6%
7
Títulos
Agrícolas
11%
Títulos
Crédito
Privado
1,3%
Emprést. e
Descontos
em Reais
57%
NCE
3,7%
Garantias
Emitidas
5%
BNDES
8%
Trade
Finance
10%
Empréstimos
33,1%
CCE
3,0%
Títulos
Agrícolas
19%
Títulos
Crédito
Privado
0,7%
Emprést. e
Descontos
em Reais
56%
NCE
5,4%
Garantias
Emitidas
5%
Outros
1%
CCBI
4,5%
Desconto
0,2%
Confirming
0,0%
Cessão
Recebíveis
Clientes
8,7%
Empréstimos
34,3%

8. Carteira de Crédito Expandida
...com destaque para o setor de agricultura...
4T12
Agricultura
Construção
Alimentos e Bebidas
Pecuária
Automotivo
Derivados petróleo e biocom. e Açúcar
Transporte e Logística
Infraestrutura
Metalurgia
Têxtil, Confecção e Couro
Química e Farmacêutica
Comércio por Atacado e Varejo
Papel e celulose
Comércio Internacional
Eletro-eletronicos
Geração e Distribuição de energia
Educação
Insumos
Atividades Financeiras
Máquinas e Equipamentos
Outros Setores*
8
15,5%
8,9%
7,7%
7,1%
6,3%
4,7%
4,0%
3,8%
3,6%
3,6%
Agricultura
3,4%
Construção
3,3%
Derivados petróleo e biocom. e Açúcar
3,1%
Alimentos e Bebidas
3,0%
Automotivo
2,9%
Geração e Distribuição de energia
2,7%
2,4%
Pecuária
2,0%
Infraestrutura
1,6%
Comércio por Atacado e Varejo
1,5%
Transporte e Logística
8,9%
* Outros setores com participação individual inferior a 1,4%.
Têxtil, Confecção e Couro
Atividades Financeiras
Química e Farmacêutica
Insumos
Metalurgia
Educação
Máquinas e Equipamentos
Comércio Internacional
Outros Setores*
4T13
9,4%
7,6%
6,6%
6,4%
4,2%
3,9%
3,9%
3,8%
3,8%
2,7%
2,3%
2,3%
2,3%
2,1%
2,0%
1,7%
1,6%
11,4%
22,1%

9. Carteira de Crédito Expandida
...e promovendo pulverização do risco.
Concentração por Cliente
4T13
13,1%
4T12
14,0%
4T11
16,8%
10 maiores
29,7%
30,9%
32,0%
11 - 60 maiores
25,4%
27,7%
26,8%
61 - 160 maiores
31,9%
27,4%
24,4%
Demais
A redução na concentração é reflexo da diversificação promovida
pela nova politica de crédito, adotada a partir de abril de 2011.
9

10. Qualidade da Carteira de Crédito
99% dos créditos concedidos no trimestre classificados entre AA e B
83,9%
4T13
4%
41%
40%
5% 11%
 Créditos classificados entre D e H equivalem a
R$340,7 milhões no fechamento do 4T13:
79,7%
3T13
2%
36%
42%
7%
− R$270,5 milhões (79% da carteira de crédito entre
D-H) em curso normal de pagamento;
13%
− Apenas R$70,3 milhões com atrasos +60 dias; e
79,1%
4T12
2%
42%
AA
35%
A
B
C
13%
− 64,7% dos créditos D-H totalmente provisionados.
8%
D-H
Clientes Nova Política*
Carteira Clássica
4T13
A
49%
A
B
41% 40%
AA
4%
10
D-H
C 11%
5%
* Nova Política de Crédito: adotada a partir de abril de 2011.
AA
3%
Clientes Política Antiga
Carteira Clássica
D-H
45%
B
43%
B
27%
C D-H
3% 3%
AA
6%
A
8%
C
14%

11. Desempenho Operacional e Rentabilidade
Receita de Operações de Crédito e CPR ajustada
4T13
3T13
4T13/3T13
4T12
4T13/4T12
A. Receita de Operações de Crédito e CPR
110,2
79,4
38,8%
68,0
62,1%
1,7
3,0
-43,3%
8,0
-78,6%
(2,2)
(1,6)
36,8%
(0,8)
164,6%
110,7
78,0
41,9%
60,8
81,9%
B. Recuperações de créditos em perda
C. Descontos concedidos em operações liquidadas
Receita de Operações de Crédito e CPR ajustada (A-B-C)
Margem Financeira Líquida (NIM)
5,6%
5,3%
5,4%
4,4%
4,1%
4,1%
4T12
1T13
2T13
5,0%
5,7%
4,7%
4,1%
4,0%
4,1%
4,0%
3T13
4T13
2012
2013
3,2%
NIM sem efeitos de descontos e da descontinuidade da designação de hedge accounting *
NIM Gerencial com Clientes*
11
* Inclui as receitas das operações de CPR.

12. Qualidade da Carteira de Crédito
NPL 90 dias / Carteira de Crédito
NPL 60 dias / Carteira de Crédito
14,0%
12,4%
10,6%
9,4%
10,3%
4,9%
2,6%
1,5% 2,3%
8,5%
8,2%
4,5%
2,9%
2,3%
1,2%
2,2%
2,1%
8,1%
2,6%
1,9%
0,4%
0,4%
0,5%
0,6%
0,3%
0,1%
0,4%
0,5%
0,6%
0,3%
4T12
1T13
2T13
3T13
4T13
4T12
1T13
2T13
3T13
4T13
Clientes Antiga Política de Crédito
Total
Clientes Nova Política de Crédito*
Clientes Antiga Política de Crédito
Total
Clientes Nova Política de Crédito*
Despesa de PDD Gerencial
1,13%
0,75%
0,95%
Despesa de PDD Gerencial1 do 4T13,
anualizada, foi de 0,95% da Carteira de
Crédito Expandida
2T13
4T13
Despesa de PDD Gerencial = Despesa de PDD + Descontos concedidos nas operações liquidadas - Recuperações de Créditos em prejuízo.
* Nova Política de Crédito: adotada a partir de abril de 2011.
1
12
3T13

13. Captação
Mix de produtos colabora com a redução de custo
4T12
DPGE
30%
CDB
23%
3.893
3.170
3.142
3.082
Emprest.
Exterior
12%
R$ milhões
2.999
LF e LCI
3%
Interf. e
Dep. vista
2%
Repasses
no país
11%
4T13
4T12
1T13
Moeda Local
2T13
3T13
Moeda Estrangeira
4T13
DPGE
32%
CDB
26%
Emprest.
Exterior
9%
13
LCA
19%
LCA
19%
Repasses
no país
8%
LF e LCI
4%
Interf. e
Dep. vista
2%

14. Desempenho Operacional e Rentabilidade
Retorno sobre PL Médio (ROAE) %
Lucro Líquido
R$ milhões
14,2
3,6
4T12
2,0
1T13
2T13
-20,6
3T13
4T13
2012
2013
2,5
n.r.
-10,0
4T12
-91,4
n.r.
1T13
2T13
1,4
3T13
2,4
n.r.
4T13
n.r.
2012
2013
-120,0
Resultado no 4T13 foi influenciado por:
• Perfil mais conservador na concessão de crédito
• Impacto negativo, sem efeito de caixa, da descontinuidade da designação de hedge accounting de operações
para proteção de fluxo de caixa, que continuam sendo protegidas por operações de hedge
• Despesa de PDD do Banco Intercap no 4T13 atingiu o limite de R$6,0 milhões, estabelecido pelos acionistas
dos dois bancos para o primeiro ano da fusão, concentrando a despesa em um único trimestre
14
n.r.= não representativo

15. Estrutura de Capital e Classificação de Riscos
Alavancagem
Patrimônio Líquido
674,2
498,4
569,6
574,5
5,2x
6,1x
5,7x
5,7x
5,7x
1T13
2T13
3T13
4T13
R$ milhões
587,2
Carteira de Crédito Expandida / PL
4T12
1T13
2T13
3T13
4T13
4T12
4T12
15
1T13
14,6%
2T13
14,5%
3T13
Global: BB/Negativa/ B
Nacional: brA+/Negativa/brA-1
Ago/13
Global: Ba3/Negativa/Not Prime
Nacional: A2.br/Negativa/BR-1
Jul/13
Fitch
Ratings
14,2%
Último
Relatório
Moody’s
14,9%
Classificação de Risco
Standard
& Poor’s
Índice de Basileia (Tier I)
Nacional: BBB/Estável/F3
Set/13
RiskBank
Índice: 9,82
Baixo Risco Curto Prazo
(em monitoramento)
Jan/14
Agência
14,8%
4T13

16. O Seu Banco Parceiro