2. Resultat 2011/2012
Ingressos d’explotació 494,9
Despeses d’explotació 441,1
Resultat d’explotació + 53,7
Ingressos i despeses financers - 4,9
Resultat net + 48,8
Resultat després d’impostos + 48,8
EBITDA + 125,8
(resultat d’explotació + amortitzacions)

3. Evolució d’ingressos
Milions €
+4,5%
+21,5M€ 494,9
+58,
473,4
0 Socis
+30, 415,4 19.7
6 19.7
+51, 384,8
0 128.5 Estadi
333,8 115.1
163.0 160.5 Mèdia
149.3 167.0 Màrqueting
26.3 19.1 Traspassos i altres
2007/0 2008/0 2009/1 2010/1 2011/1
8 9 0 1 2

4. Evolució de despeses
Milions €
- -6,6%
486,9 14,3 472,6 -31,5M€
+12 441,1
4,5
+45, 362,4
2
317,2
244.6
236.9 Salaris esportius
56.3 Amortitz.
61.3 jugadors
31.4 Salaris no
30.8 esportius
Despeses
131.0 explotació, pèrdues
101.3
traspassos i
Altres amortitz.
provisions
9.3 10.7
2007/0 2008/0 2009/1 2010/1 2011/1
8 9 0 1 2

5. Detall de desviacions 2011/12 vs. 2010/11
Diferències positives Diferències negatives
Més ingressos taquillatge i Museu Menys premis Sponsors per títols
Vendes Nike (Megastore i Royalties) Menys plusvàlua venda jugadors
Sponsors (QSI any sencer i nous) (Tourè vs. Maxwell / Jeffren/
Romeu)
No variables Lliga
Menys ingressos UEFA (TV i
Menys despeses seccions premis)
Menys pèrdua baixes jugadors No taquillatge guanyar Champions
(Ibra/Chigrinski vs. Contribució per ajuda al descens
Hleb/Henrique/Keirrison)
Més provisions per sanejament de
Estalvis Barça TV i Lujan
balanç
Menys despeses de gestió i representació (Can Rigalt / Foster / impostos)
Menys despesa financera

6. Evolució de la massa salarial esportiva | Futbol + Seccions
Milions €
Ingressos sense traspassos ni alienacions Massa salarial esportiva
d’immobilitzat (futbol + seccions) sobre
Cost dels salaris i amortitzacions futbol +
els ingressos
seccions
600 150 %
485,2
500 451,6
398,5
400 366,5
308,7
300 77% Indicador
70%màxim
67% 69% 67%
61% de seguretat
(1)
55%Indicador òptim
200
306,3 300,9 298,2
252,0
100 208,0
0 0%
2007/ 08 2008/ 09 2009/ 10 2010/ 11 2011/ 12

7. Evolució de resultats després d’impostos
Milions €
2002/03 2003/04 2004/05 2005/06 2006/07 2007/08 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12
473 495
415
385
334
299
246 267
174
138
37 33 49
1,5 7 10 7
34 Can 28 -9
Rigalt Activació -80
-164 crèdit fiscal

8. Balanç 30/06/12
Milions €
451,3 451,3
Immobilitzat 117.8 Deutes a llarg
material i 151.9 termini
immobiliari Provisions i
36.6 periodificacions
Periodificacions
83.3 a curt termini
Immobilitzat
133.1
intangible
(jugadors)
Immobilitzat Deutes i creditors
financer i altres 64.7 233.5 a curt termini
Actiu corrent 101.6
Patrimoni net
-19,9
Actiu Passiu

9. Evolució del deute net, Ebitda i Deute net/Ebitda
Milions €
Deute Net EBITDA Deute/Ebitda
43153.9
364
334
288
270
126
85 66
59
4.6 5.5
3.4 8 2.7
2007/08 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12

10. Deute Net
Milions €
Càlcul del deute 30/06/11 30/06/12
Deute bancari 136
150
+ Creditors - + 112
deutors +
130 + 122
+
Periodifica + -
cions i altres 144 36
364 334
- Tresoreria - 60

11. Pressupost 2012/13
Ingressos d’explotació 470,0
Despeses d’explotació 427,3
Resultat d’explotació + 42,7
Ingressos i despeses financers - 6,7
Resultat net + 36,0
Resultat després d’impostos + 28,9
EBITDA + 113,4
(resultat d’explotació + amortitzacions)

12. Pressupost 2012/13 vs. real 2011/12
Real 2011/12 Ppt 2012/13
Ingressos d’explotació 494,9 470,0
Despeses d’explotació 411,1 427,3
Resultat d’explotació + 53,7 + 42,7
Ingressos i despeses financers - 4,9 - 6,7
Resultat net + 48,8 + 36,0
Resultat després d’impostos + 48,8 + 28,9
EBITDA + 125,8 + 113,4
(resultat d’explotació + amortitzacions)

13. Pressupost d’ingressos
Milions €
-5%
494,9
-24,9 470,0
Socis
19.7 Socis
19.6
Estadi 128.5 Estadi
122.2
Mèdia 160.5 Mèdia
153.3
Màrqueting Màrqueting
167.0 167.6
Altres Altres
19.1 7.3
2011/1 2012/1
2 3P

14. Pressupost despeses
Milions €
-3,1%
441,1
-13,8 427,3
Salaris esportius 236.9
241.4 Salaris esportius
Amortitz. 61.3 Amortitz.
jugadors 59.3 jugadors
Salaris no 30.8 Salaris no
esportius 30.5 esportius
Altres despeses 101.3 Altres despeses
84.6 d’explotació
d’explotació
Altres amortitz.
Altres amortitz. 10.7 11.5
2011/1 2012/1
2 3P

15. Detall altres despeses d’explotació
Milions €
-16,5%
101,3 -16,7
Provisions i
altres
9.9 84,6
Pèrdues per Provisions i
8.7 Pèrdues per
altres
traspassos
Aportació 4.1 0.7 4.6
3.7 traspassos
Aportació
Fundació Fundació
Despeses de gestió 78.6 75.6 Despeses de gestió
2011/1 2012/1
2 3P

16. Detall despeses de gestió
Milions €
2011 / 2012 2012 / 2013P
Serveis professionals 18,0 17,8 -0,8%
Manteniment 9,4 10,1 6,9%
Treballs i subministraments sense viatge 13,1 16,1 22,9%
Desplaçaments i viatges 9,7 9,6 -1,5%
Despeses partits 7,4 4,6 -37,2%
Consums 5,6 5,9 5,4%
Tributs 2,4 2,3 -3,1%
Altres despeses de gestió 12,9 9,1 -29,3%
TOTAL 78,6 75,6 -3,7%

17. Presentem un pressupost realista
Resultat després d’impostos de
28,9M€ de benefici
EBITDA de 113,4M€