PPT conférence de presse Febelfin connect

1. Conférence de presse
febelfin connect
Rik Vandenberghe, Président
Michel Vermaerke, Administrateur délégué
12/03/2015

2. Ordre du jour
Febelfin conférence de presse 2
1. Le rôle sociétal des banques
• Politique d’octroi de crédit
• Epargner et investir
• Infrastructure de paiements moderne
2. Dialogue ouvert
• Le secteur peut-il encore demeurer structurellement rentable et continuer de
remplir son rôle dans le cadre des nombreux défis qui l’attendent ?
3. Bruxelles en tant que centre financier
• Le secteur bancaire et la prestation de services bancaires se trouvent à un
point charnière
• Développer une plate-forme de concertation en quête d’opportunités

3. Febelfin conférence de presse 3
Le rôle sociétal des banques
• Politique d’octroi de crédit
• Epargner et investir
• Infrastructure de paiements moderne

4. Une économie saine exige des banques saines
La Belgique précurseur dans le processus de transformation bancaire
Total bilan du secteur
(base consolidée, en millions
EUR)
Total fonds propres
(base consolidée, en
millions EUR)
Ratio de levier
(ou « ratio d’endettement sur
capitaux propres », base
consolidée, en unités)
Fin septembre 2008 1,663,138 51,339 31.40
Fin juin 2014 1,023,6 65,2 14.79
Evolution en % - 38.5 + 27.1 - 53.2
Evolution des actifs pondérés en fonction des risques (en milliards EUR)
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 Evolution
(%)
583.5 491.7 407.5 372.5 373.8 352.7 339.4 - 41.8%
Risques
opérationnels
34,2 milliards
EUR
10%
Risques de
marché
9,9 milliards
EUR
2,9%
Risques de
crédit
287,7 milliards
EUR
85%
Le risque de marché ne constitue plus que 3% des actifs pondérés en fonction des risques
(Risk Weighted Assets)  La position de risques sous-jacente s’est considérablement
contractée !

5. Mission de base 1 : politique d’octroi de crédit
Croissance de 88 milliards depuis 2007 = environ 25% du PIB belge
5
Il n’y a pas
de pénurie
de crédit
Source : Calculs Febelfin sur données BNB
Evolution octroi de crédit
(en millions EUR)
Croissance en %
(fin 2007 – novembre
2014)
Croissance en montants
absolus
(fin 2007 – novembre 2014)
Encours
(fin novembre 2014)
Crédits aux pouvoirs
publics belges
+23,50% +16.168 84.956
Crédits aux ménages
belges (principalement
crédits hypothécaires)
+37,90% +52.805 192.147
Crédits aux entreprises
non financières belges
+19,67% +19.090 116.160
Total des crédits aux
secteurs non financiers
+28,85% +88.063 393.263
+88 milliards, soit environ
25% du PIB
Febelfin conférence de presse
L’épargne ne
dort pas :
Customer loan
to deposit rate
= 92%

6. Febelfin conférence de presse 6
0
5
10
15
20
25
30
35
40
45
50
2000 2003 2005 2007 2014
Kredieten aan
huishoudens
Kredieten aan
ondernemingen
Kredieten aan
de overheid
Crédits aux
entreprises
Crédits aux
pouvoirs
publics
Mission de base 1 : politique d’octroi de crédit
Plus que jamais centrée sur les ménages et les entreprises
Crédit bancaire à l’économie belge (encours des crédits utilisés, sur une base territoriale, crédits titrisés inclus; part
dans le total, en %)
Source : calculs de Febelfin sur données BNB
Crédits aux
ménages

7. Chiffres de Febelfin
= BNB + crédits
d’engagement +
indépendants /
professions libérales
Mission de base 1 : le crédit aux entreprises stagne ces
derniers mois après une forte hausse
Chiffres BNB
= encours des crédits
bancaires utilisés par les
sociétés non financières
belges
Source : Chiffres Febelfin – Baromètre trimestriel du crédit aux entreprises (septembre 2014)
Chiffres BNB – Schéma A (novembre 2014)
7Febelfin conférence de presse

8. Mission de base 1 : le crédit aux entreprises stagne ces
derniers mois
Néanmoins, dans l’ensemble, la Belgique fait mieux que le reste de la
zone euro
8Febelfin conférence de presse
Accès aux prêts =
avantage compétitif
en Belgique

9. Source : Chiffres Febelfin – Baromètre trimestriel des crédits aux entreprises
(chiffres actuels)
9
Mission de base 1 : le crédit aux entreprises semble surtout
freiné du fait de la demande
Source : Rapport annuel 2014 de la BNB
Febelfin conférence de presse
La faiblesse de la croissance des crédits
bancaires s’explique principalement par
la demande
En dépit de cette embellie substantielle de
l’environnement de financement, le rythme de
progression de l’octroi de crédits bancaires aux sociétés
non financières est demeuré très faible durant les trois
premiers trimestres de 2014. Comme les crédits
bancaires constituent quasiment l’unique source de
financement par la dette des PME, et compte tenu de la
place primordiale que celles-ci occupent dans l’économie
belge, l’intérêt d’une distribution du crédit bancaire stable
ne doit donc pas être sous-estimé.
La demande reste négative mais les
montants des crédits utilisés sont plus
élevés (grâce aux taux bas)

10. Mission de base 1 : le crédit aux entreprises n’a jamais été
aussi bon marché
Source : Chiffres BNB – Observatoire mensuel du crédit aux sociétés non financières (chiffres actuels)
Febelfin conférence de presse
Moyenne annuelle
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 Q1 2014 Q2 2014 Q3 2014 octobre
2014
novembre
2014
5,03% 5,32% 3,73% 3,20% 4,41% 3,07% 2,97% 2,87% 2,69% 2,49% 2,35% 2,31%
10

11. Mission de base 1: crédit hypothécaire
2014 a été une année record pour l’octroi de crédit hypothécaire
11
Febelfin conférence de presse
64,287
74,775
89,414
114,105
137,016
161,723
183,615
197,327
0
50,000
100,000
150,000
200,000
250,000
Encours hypothécaire (FSMA), en mio €
11
Année record pour l’encours
Année record pour la
production (sans
refinancements)

12. Mission de base 1: le crédit hypothécaire n’a jamais été aussi
important pour le financement de l’achat d’un logement
12
Conclusions :
1. S’il y avait eu une stagnation de l’octroi de crédit particulier entre 1995 et 2013, le PIB belge calculé sur une base annuelle
aurait été inférieur de pas moins de 0,76% => sur la base de l’étude du professeur Nancy Huyghebaert de la KU Leuven.
2. En 2013, 87,12% de tous les achats de logements ont été financés (en partie) au moyen d’un crédit hypothécaire; ce % a
connu une forte croissance depuis 2005 => sur la base de l’étude du professeur Nancy Huyghebaert de la KU Leuven.
Evolution de la part du crédit hypothécaire dans le financement
de l’achat d’un logement existant
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Aantal hypothecaire kredieten aankoop/aantal aankopen
bestaande woningen
Febelfin conférence de presse
Nombre de credits hypothécaires achat / nombre
d’achats logements existants
12

13. Febelfin conférence de presse
Mission de base 1: le crédit hypothécaire n’a jamais été aussi bon marché
Les refinancements suscitent d’importants défis en termes de gestion des bilans
2.00%
3.00%
4.00%
5.00%
6.00%
7.00%
8.00%
0 €
1,000,000,000 €
2,000,000,000 €
3,000,000,000 €
4,000,000,000 €
5,000,000,000 €
6,000,000,000 €
01/1998
07/1998
01/1999
07/1999
01/2000
07/2000
01/2001
07/2001
01/2002
07/2002
01/2003
07/2003
01/2004
07/2004
01/2005
07/2005
01/2006
07/2006
01/2007
07/2007
01/2008
07/2008
01/2009
07/2009
01/2010
07/2010
01/2011
07/2011
01/2012
07/2012
01/2013
07/2013
01/2014
07/2014
herfinancieringen
Source : Union Professionnelle du Crédit
refinancements
Le crédit hypothécaire n’a jamais
été aussi bon marché
L’explosion des refinancements suscitent
d’importants défis en termes de gestion des bilans
Jamais une telle vague de
refinancements n’avait été
observée.
13

14. Mission de base 2 : épargner et investir
Le pic de croissance de l’épargne semble être derrière nous
Febelfin conférence de presse 14
Source : Calculs sur la base de données de la BNB
Evolution dépôts d’épargne réglementés
Croissance en une annéeEncours (en mio EUR)

15. Mission de base 2 : épargner et investir
Environ 141 milliards investis en fonds publics commercialisés en
Belgique
Febelfin conférence de presse 15

16. Mission de base 3 : infrastructure de paiements efficace
Febelfin conférence de presse 16
120
0
50
100
150
200
250
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013
Number of card payments, with cards issued in the country ,
per capita (2000-2013)
Sweden
United Kingdom
Netherlands
France
Belgium
EU
Germany
Italy
Le nombre d’abonnements internet
continue d’augmenter
Le nombre de paiements par carte atteint
chaque année un sommet de
1,3 milliard (!)
=> la Belgique dans la moyenne européenne
1.8
2.4
3.0
3.8
4.6
5.7
6.6
7.4
8.1
9.1
10.1
10.6
2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Aantal abonnementen internet bankieren (in miljoen)
Source : Febelfin (member-banks)
Nombre d’abonnements de la banque par internet (en mio)

17. Mission de base 3 : infrastructure de paiements efficace
Febelfin conférence de presse 17
Nombre d’abonnements de la banque mobile (en mio)

18. Mission de base 3 : infrastructure de paiements efficace
Les efforts constants en faveur de la sécurité de la banque en ligne
portent leurs fruits
Febelfin conférence de presse 18
0
200
400
600
800
1000
1200
1400
1600
1800
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
21 48 37 3 1
94
1,003
1,772
277
Nombre de fraudes
0
1,000,000
2,000,000
3,000,000
4,000,000
5,000,000
6,000,000
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
119,740
549,528
172,0718,023 0 175,332
2,995,545
5,170,000
653,082
Pertes en euros du fait de fraudes
Brut Net
(après déduction des récupérations)

19. Dialogue ouvert sur les défis qui attendent le
secteur bancaire ?
Febelfin conférence de presse 19

20. Febelfin conférence de presse 20
Un dialogue ouvert
… sur le rôle sociétal des banques ?
- Sentiment que l’accès au financement hypothécaire est devenu plus complexe ?
- Sentiment que l’accès au crédit est difficile pour les petites entreprises ?
- Compréhension croissante : devoir de diligence ?
…
… est-ce que les inquiétudes du secteur sont justifiées ?
 le secteur peut-il demeurer structurellement rentable et
continuer de jouer son rôle dans le cadre de :
- Taux d’intérêt extrêmement bas
- Scénario de déflation
- Exigences de capitaux plus élevées
- Tendance à la numérisation
- Hausse des contributions bancaires
…

21. Febelfin conférence de presse 21
Point de critique : accès des entreprises au crédit
Sentiment présent chez les entrepreneurs que l’accès au crédit est difficile
Sentiment d’un accès au crédit plus
difficile
50% des PME ont l’impression que
l’accès au crédit est devenu plus difficile
Ce sont surtout les jeunes
entreprises qui éprouvent des
difficultés
29,5% des jeunes entreprises ont reçu
un financement inadéquat
UCM, Janvier 2015: Un échantillon représentatif de
1.280 entrepreneurs y a répondu. Celui-ci est composé
essentiellement de TPE (91,8%) tous secteurs
confondus.

22. 00
10
20
30
40
50
60
70
80
90
100
Belgique Zone euro
Crédit demandé mais pas
encore de décision prise
Crédit demandé et prêt
refusé
Crédit demandé et prêt
partiellement accordé
Crédit demandé et prêt
intégralement approuvé
Source : ECB “Survey on the Access to Finance of SMEs in the Euro Area” (avril 2013 – octobre 2014)
22
Point de critique : accès des entreprises au crédit
L’étude de la BCE indique que l’accès au crédit est plus simple en
Belgique et que le degré de refus est très faible
122.30 114.06
132.32
120.57 117.82
0.00
20.00
40.00
60.00
80.00
100.00
120.00
140.00
Refus - indice moyen par trimestre
(indice 100 = huit premiers mois de 2008)
Les problèmes éventuels
sont appréhendés:
• Plan bancaire
Gouvernement
flamand
• Collaboration
Gouvernement wallon
• Plate-forme
financement
entreprises
• Evaluation loi PME
• Proposition adaptation
fiscalité de l’épargne
• Plan Juncker
• …
Source : Baromètre des crédits Febelfin
Febelfin conférence de presse

23. Febelfin conférence de presse 23
Point de critique : financement immobilier des jeunes
Sentiment que l’on accorde à nouveau des prêts à très long terme avec un faible apport
personnel
Source : BNB
Diminution de la production de
crédit hypothécaire durée
+ 20 ans

24. Febelfin conférence de presse 24
Point de critique : financement immobilier des jeunes
Opter pour un
marché
immobilier sain
avec apport
personnel
Le long terme n’est
plus
souhaitable/possible
dans les limites des
nouveaux critères de
liquidité
Maintenir à un
niveau sain le
taux
d’endettement
des
particuliers
Exigence marché immobilier sain octroi
de crédit responsable = mission
bancaire de base

25. 25
• FSMA a organisé en 2013 et 2014 des inspections élargies
• grandes banques, caisses d’épargne, banques par internet, sociétés de bourse
• mystery shopping
• plus de 80% du secteur concerné
• visite dans 10% des agences, dans toutes les régions
• le superviseur a identifé plusieurs préoccupations et recommandations
Les inspections de la FSMA
ont permis de voir plus clair
progressivement
Toujours plus d’attention à
l'obligation de diligence des
services d'investissement
• proposition de plans d’action.
• organisation de séances d’information pour les employés avec les superviseurs.
• adaptation des formations
• élaboration de directives pour une meilleure gestion des conflits d’intérêts et des structures
de rénumérations des services d’investissement.
• intensification de la supervision au niveau interne : plusieurs banques ont fait elles-mêmes du
mystery shopping .
Febelfin conférence de presse
Point de critique - devoir de diligence
Febelfin assume ses responsabilités
Les banques ont appliqué les recommandations
en pratique
• la banque connaît-elle les besoins de la clientèle ?
• le client reçoit- il la bonne information ?
• est-ce que l’approche vis-à-vis des clients permet de leur offrir
des produits adaptés?
• est-ce que l’importance du client est centrale dans les objectifs
commerciaux?

26. Febelfin conférence de presse 26
Un dialogue ouvert
… sur le rôle sociétal des banques ?
- Sentiment que l’accès au financement hypothécaire est devenu plus complexe ?
- Sentiment que l’accès au crédit est difficile pour les petites entreprises ?
- Compréhension croissante : devoir de diligence ?
…
… est-ce que les inquiétudes du secteur sont justifiées ?
 le secteur peut-il demeurer structurellement rentable et
continuer de jouer son rôle dans le cadre de :
- Taux d’intérêt extrêmement bas
- Scénario de déflation
- Exigences de capitaux plus élevées
- Tendance à la numérisation
- Hausse des contributions bancaires
…

27. Source : présentation Febelfin sur base de données BNB.
Données consolidées et, depuis 2006, basées sur reporting IAS / IFRS.
ROE : return on (average) equity. (uniquement pour banques assujetties à la législation belge)
La rentabilité s’améliore très progressivement
mais …
27
La rentabilité est indispensable au
renforcement des fonds propres :
- Il faut un certain niveau de rentabilité
pour attirer du capital extérieur
- Idem pour la mise en réserve de
bénéfices
- Une rentabilité solide permet de
mieux absorber les chocs en période
d’instabilité financière
Davantage de fonds propres permettent
d’augmenter l’octroi de crédit = mission
de base
… se trouve face à des défis importants à moyen terme
Source : Rapport annuel BNB 2014
Febelfin conférence de presse
L’environnement économique prévalant en Belgique et
dans le reste de la zone euro, qui conjugue un bas niveau
de taux d’intérêt avec une faible progression de l’activité,
pèse tant sur la profitabilité des banques que sur celle des
sociétés d’assurance. Bien qu’elles aient pris des mesures
afin d’en limiter l’impact, ces conditions défavorables sont
susceptibles de perdurer, ce qui renforce la nécessité, pour
les institutions financières, de poursuivre l’adaptation de
leur modèle d’entreprise et de leur structure de coûts.

28. Les banques entrent en terre inconnue
Le modèle économique bancaire en pleine transformation
28
Banking
apps
Systèmes de paiement
généraux
Opérateurs
internationaux pénètrent
le marché
3.607
3.203
17.757
16.645
12.751
8.945
7.744 7.573 7.360 7.138 6.810
1993 1995 2000 2005 2010 '11 '12 '13 2014
Bron/Source : Febelfin (enkel banken-leden/uniquement banques-membres)
kantoren van de gevolmachtigde agenten/
agences d'agents délégués
kantoren van de banken/
agences bancairesLe secteur doit consentir d’énormes
investissements pour adapter le modèle
économique à la tendance à la numérisaiton
ainsi qu’au nouveau type de concurrents

29. Les banques entrent en terre inconnue
Incertitudes macro-économiques
29
Deleveraging
Spectre de la
déflation
Faible
conjoncture
Taux d’intérêt
bas
Febelfin conférence de presse

30. -580.1
-171.4
48.1 53.8
138.9
248.8
626.6
257.8 274.2 280.9 280.9 280.9 280.9
238.4 166.9 166.9 166.9 166.9 166.9
105.3 98.7
99.4
125.1
142.4
145.0 234.6
399.5 399.5 399.5 399.581.0 96.0
96.0 96.0 96.0 96.0
351,8 285,8 252,8
75
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
Taxes annuelles sur les établissements de crédit
"Taxes d'abonnement" sur les dépôts d'épargne
Contributions au Fonds de Résolution(FSC)
Prélèvements effectifs pour la garantie des dépôts
(DGS)(4)
Prélèvements spécifiques pour la garantie des
dépôts(DGS)
Les contributions bancaires atteignent des niveaux intenables
En 2014, les contributions bancaires représentent 25% du bénéfice net
769,0
1.302,3
943,1 943,0
373,9283,3152,2153,4
105
105
1334,11370,1 1301,1
Contribution de résolution
européenne
Mesures gouvernement Michel I
30
Depuis 2007, les banques ont déjà payé environ 4,6 milliards EUR rien que sous la forme de
contributions bancaires (!) Febelfin conférence de presse

31. 982 977
587
374
264 246
222 209
134
77
0 0
0
200
400
600
800
1,000
1,200
BE DK AT PT FI NL IE SE FR DE IT ES
COMPARAISON CONTRIBUTIONS ET TAXES BANCAIRES : LA BELGIQUE ET SES VOISINS
(RAPPORT CONTRIBUTIONS JUSQU’A 1 MILLION EUR TOTAL DU BILAN)
BE DK AT PT FI NL IE SE FR DE IT ES
Contributions bancaires servant de recettes budgétaires
La Belgique est en tête en Europe (évaluation établie en 2014)
1.370 mio en 2015
31
Source : European Banking Federation
Febelfin conférence de presse

32. Febelfin conférence de presse 32
Bruxelles en tant que centre financier
Plate-forme de concertation

33. Comment rendre
rentables les
futurs modèles
d’entreprise ?
Faiblesse
structurelle de
la conjuncture
+
internationali-
sation
Entrée en
vigueur des
exigences en
matière de
capital
+ Explosion des
contributions
bancaires
Deleveraging
secteur privé
Risque de
déflation
Contexte de
taux négatif
Tendance à la
numérisation
Le secteur financier se trouve à un point charnière
Febelfin conférence de presse 33
Pour permettre au secteur financier de jouer son rôle dans le futur,
il faut une réflexion approfondie axée sur le long terme

34. Bruxelles en tant que centre financier
Accord de gouvernement
Febelfin conférence de presse 34
Febelfin est largement favorable au déploiement d’une plate-forme de concertation
institutionnalisée entre le monde politique, le secteur financier et les autorités de contrôle de manière à
pouvoir développer une vision à long terme pour le secteur.
Dans ce cadre, l’objectif est d’apporter des éclaircissements et de ménager un espace pour la mise
au point d’activités financières saines au départ de Bruxelles. Ceci devrait offrir au secteur une marge de
manoeuvre et une stabilité qui lui permettront de déployer des investissements et des activités dans un
contexte international concurrentiel.
“Le gouvernement organisera une concertation avec les parties prenantes sur le rôle de «Bruxelles» en
tant que centre financier pour identifier les besoins du monde des entreprises et les prestataires de
services financiers et pour développer des mesures qui peuvent contribuer de façon durable à la
croissance et à l'emploi.

35. Conclusion
• Les missions de base et le rôle sociétal des activités bancaires occupent
plus que jamais une fonction centrale
 Un secteur bancaire performant est nécessaire pour la croissance et l’emploi
• Nécessité d’exercer des activités bancaires sans tabous de part et d’autre
Tenir compte des critiques justifiées, réfuter les critiques injustifiées
Le secteur bancaire entre en terre totalement inconnue et sa rentabilité structurelle
risque de s’en trouver ébranlée
Les contributions bancaires atteignent des niveaux intenables
• Le secteur bancaire demain - Bruxelles, centre financier ?
 Le secteur se trouve à un “point charnière” et a besoin d’une vision à long terme
portée par la société
 Il est nécessaire pour le secteur financier d’à nouveau anticiper
 Il convient de jeter aujourd’hui les bases d’une structure financière performante à
long terme
35Febelfin conférence de presse

36. Febelfin vzw/asbl
Belgian Financial Sector Federation
www.febelfin.be