Présentation "Le Plan Financier" pour GreenLab - économie circulaire Bruxelles, Belgique 6 et 16 septembre 2017

1. | Martin van Wunnik 16/9/2017 | Martin van Wunnik 16/9/2017
Le Plan Financier
Martin van Wunnik
6 / 9 / 2017
16 / 9 / 2017

2. | Martin van Wunnik 26/9/2017 | Martin van Wunnik 26/9/2017

3. | Martin van Wunnik 36/9/2017 | Martin van Wunnik 36/9/2017
Profit? Perte ?
Cash ?
EBITDA ?
Fonds Propres ?

4. | Martin van Wunnik 46/9/2017 | Martin van Wunnik 46/9/2017
https://techcrunch.com/2016/12/21/uber-Pertees-
expected-to-hit-3-billion-in-2016-despite-revenue-growth/

5. | Martin van Wunnik 56/9/2017 | Martin van Wunnik 56/9/2017

6. | Martin van Wunnik 66/9/2017 | Martin van Wunnik 66/9/2017
Comptabilité
Cash
Plan Financier
Votre Projet

7. | Martin van Wunnik 76/9/2017 | Martin van Wunnik 76/9/2017
Comptabilité

8. | Martin van Wunnik 86/9/2017 | Martin van Wunnik 86/9/2017
Profit
Profit
Matières premières
Frais Généraux
Frais de Personnel
Amortissements
Frais financiers
Margebrute
EBITDA
Taxes EBITDAEBIT
Ventes
Debet Credit

9. | Martin van Wunnik 96/9/2017 | Martin van Wunnik 96/9/2017
Perte
Matières premières
Frais Généraux
Frais de Personnel
Amortissements
Frais financiers
Margebrute
Ventes
Debet Credit
Perte
EBITDA
EBIT

10. | Martin van Wunnik 106/9/2017 | Martin van Wunnik 106/9/2017
Amortissement
Actif avec vie économique > 1 an
Amortissement =
[ Valeur d’achat – Valeur Résiduelle ] /
nombre d’années

11. | Martin van Wunnik 116/9/2017 | Martin van Wunnik 116/9/2017
Bilan
ACTIFS immobilisés:
ex. Ordinateurs, Machines,
Software
Fonds propres:
Capital
Reserves (résultats
accumulés)
Résultat année en cours
Dette à long terme (> 1 an)
Dette à court terme (< 1 an)
ACTIFS Circulants :
ex.
Clients (à recevoir)
Cash
…
ACTIF PASSIF

12. | Martin van Wunnik 126/9/2017 | Martin van Wunnik 126/9/2017
Bilan
ACTIFS immobilisés:
ex. Ordinateurs, Machines,
Software
Fonds propres:
Capital
Reserves (résultats accumulés)
Résultat année en cours
Dette à long terme (> 1 an)
Dette à court terme (< 1 an)
ACTIFS Circulants :
ex.
Clients (à recevoir)
Cash
…
ACTIF PASSIF
Profit

13. | Martin van Wunnik 136/9/2017 | Martin van Wunnik 136/9/2017
Bilan
ACTIFS immobilisés:
ex. Ordinateurs, Machines,
Software
Fonds propres:
Capital
Reserves (résultats accumulés)
Résultat année en cours
Dette à long terme (> 1 an)
Dette à court terme (< 1 an)
ACTIFS Circulants :
ex.
Clients (à recevoir)
Cash
…
ACTIF PASSIF
Perte

14. | Martin van Wunnik 146/9/2017 | Martin van Wunnik 146/9/2017
https://techcrunch.com/2016/12/21/uber-Pertees-
expected-to-hit-3-billion-in-2016-despite-revenue-growth/

15. | Martin van Wunnik 156/9/2017 | Martin van Wunnik 156/9/2017
Classifications des comptes
Plan Comptable Minimum Normalisé Belge (PCMN)
1e chiffre : Classe
2e chiffre : Sous classe
3e chiffre : Spécification
4e chiffre : Sub spécification
5e et suivants : au choix https://plancomptablebelge.be/

16. | Martin van Wunnik 166/9/2017 | Martin van Wunnik 166/9/2017
CLASSE 1 : Fonds propres, provisions pour risques
& charges et Dettes à plus d'un an
CLASSE 2 : Frais d'établissement, actifs immobilisés et
créances à plus d'un an
CLASSE 3 : Stock & commandes en cours d'exécution
CLASSE 4 : Créances et dettes à un an au plus
CLASSE 5 : Placements de trésorerie et valeurs
disponibles
CLASSE 6 : Charges
CLASSE 7 : Produits

17. | Martin van Wunnik 176/9/2017 | Martin van Wunnik 176/9/2017
20 - FRAIS D'ETABLISSEMENT
200 - Frais de constitution et d'augmentation de capital
2000 - Frais de constitution et d'augmentation de capital
2009 - Amortissements sur frais de constitution et d'augmentation de capital
201 - Frais d'émission d'emprunts et primes de remboursement
…
21 - IMMOBILISATIONS INCORPORELLES
210 - Frais de recherche et de développement
2100 - Frais de recherche et de mise au point
2108 - Plus-values actées sur frais de recherche et de mise au point
2109 - Amortissements sur frais de recherche et de mise au point
211 - Concessions, brevets, licences, savoir-faire, marques et droits similaires
2110 - Concessions, brevets, licences, savoir-faire, marques, etc...
2118 - Plus-values actées sur concessions, brevets, etc...
2119 - Amortissements sur concessions, brevets, etc...
212 – Goodwill
…

18. | Martin van Wunnik 186/9/2017 | Martin van Wunnik 186/9/2017
61 - SERVICES ET BIENS DIVERS
610 - Loyers et charges locatives
6100 - Loyers divers
6101 - Charges locatives (assurances, frais de confort, ...)
611 - Entretien et réparation (fournitures et prestations)
612 - Fournitures faites à l'entreprise
6120 - Eau, gaz, électricité, vapeur
61200 - Eau
61201 - Gaz
61202 - Electricité
61203 - Vapeur
6121 - Téléphone, télégrammes, télex, téléfax, frais postaux
61210 - Téléphone
61211 - Télégrammes
61212 - Télex et téléfax
61213 - Frais postaux
6122 - Livres, bibliothèque
6123 - Imprimés et fournitures de bureau (si non comptabilisé au 601)
613 - Rétributions de tiers
6130 - Redevances et royalties
…

19. | Martin van Wunnik 196/9/2017 | Martin van Wunnik 196/9/2017
Cash

20. | Martin van Wunnik 206/9/2017 | Martin van Wunnik 206/9/2017
Cash is KING!
C.I.M.I.T.Y.M

21. | Martin van Wunnik 216/9/2017 | Martin van Wunnik 216/9/2017
Cash is KING!
C.I.M.I.T.Y.M
https://nanodome.wordpress.com/2010/10/27/cash-is-
more-important-than-your-mother/

22. | Martin van Wunnik 226/9/2017 | Martin van Wunnik 226/9/2017
21% TVA
Salaires
Livraisons …
Facture de vente,
délai de paiement !

23. | Martin van Wunnik 236/9/2017 | Martin van Wunnik 236/9/2017
Votre propre « cash burn rate »
pour les prochaines 2 années

24. | Martin van Wunnik 246/9/2017 | Martin van Wunnik 246/9/2017
Cash

25. | Martin van Wunnik 256/9/2017 | Martin van Wunnik 256/9/2017
Cash

26. | Martin van Wunnik 266/9/2017 | Martin van Wunnik 266/9/2017
Cash /
Ventes

27. | Martin van Wunnik 276/9/2017 | Martin van Wunnik 276/9/2017

28. | Martin van Wunnik 286/9/2017 | Martin van Wunnik 286/9/2017
Comment combler ce “trou”?
Pourquoi est-ce que quelqu’un va
vous aider?
4 choses à faire
quand vous avez de l’argent

29. | Martin van Wunnik 296/9/2017 | Martin van Wunnik 296/9/2017
4 choses
Gilbert West @blueclock

30. | Martin van Wunnik 306/9/2017 | Martin van Wunnik 306/9/2017
Comment combler le « trou »

31. | Martin van Wunnik 316/9/2017 | Martin van Wunnik 316/9/2017
Actionnariat
Contrôle (>51%)
Majorité absolue / relative
40% - 60%
40% - 10% - 10% -10% -10% -10% -10%
Droits de Vote
Classe A & B
Minoritaire (de blocage)
Investisseurs par phase (dilution)!
Options stock:
implications fiscales, acheteur
conditions “vesting”, targets, période (4y)

32. | Martin van Wunnik 326/9/2017 | Martin van Wunnik 326/9/2017
Plan Financier

33. | Martin van Wunnik 336/9/2017 | Martin van Wunnik 336/9/2017

34. | Martin van Wunnik 346/9/2017 | Martin van Wunnik 346/9/2017
Pourquoi un plan financier?
UNE VUE REALISTE
DU PROJET & DES RISQUES
Comprendre ses propres ‘key metrics’
break-even point & pay-back period
Estimations

35. | Martin van Wunnik 356/9/2017 | Martin van Wunnik 356/9/2017
Vos revenus ?
Vos Frais ?
Fixes ? Variables ?
Vos investissements ?
Combien de personnes sur le projet ?

36. | Martin van Wunnik 366/9/2017 | Martin van Wunnik 366/9/2017
Sur 3 à 5 ans
Par mois (12) ou par trimestre (4)
Excel
Vos principales hypotheses

37. | Martin van Wunnik 376/9/2017 | Martin van Wunnik 376/9/2017
Estimations Revenus

38. | Martin van Wunnik 386/9/2017 | Martin van Wunnik 386/9/2017
Estimations Revenus
Potentiel du Marché:
1/ Top down approach
2/ Bottom-up approach
Benchmark !
Ventes

39. | Martin van Wunnik 396/9/2017 | Martin van Wunnik 396/9/2017
Estimations Revenus
P x Q = Prix unitaire x Quantité
Produits A & B
Récurrent ?
Consultance? Services?
Churn% ?
Impact sur le prix ?
Ventes

40. | Martin van Wunnik 406/9/2017 | Martin van Wunnik 406/9/2017
Estimations Frais

41. | Martin van Wunnik 416/9/2017 | Martin van Wunnik 416/9/2017
Estimations Frais
Fixe Variable
Matières premières
Frais Généraux
Frais de Personnel
Amortissements
Frais financiers

42. | Martin van Wunnik 426/9/2017 | Martin van Wunnik 426/9/2017
Matières premières
COGS - Cost of Goods Sold
Loyer Coworking
Charges locatives etc: Gaz, Eau, Téléphone, Internet…
Assurance (par exemple 1 % des Ventes)
Subcontractors / freelance:
Par exemple: développement IT / logiciel / site internet
Services professionnels: Comptable, Avocat, HR, …
Commissions au vendeurs
Marketing & Communication:
Investissement initial, suivi par x % des Ventes
Voyage & Représentation

43. | Martin van Wunnik 436/9/2017 | Martin van Wunnik 436/9/2017
Resource Humaines ( tout inclus ! )
19,2x Salaire Brut
Quid votre propre salaire ?!
0 € d’abord, puis réaliste
Frais bancaires & intérêts
Imprévus
Base pour les Ventes:
Pire et meilleur cas
Premiers 3 à 6 mois: 0 EUR
Maximum d’heures ‘billable’ par jour, par mois,…
(prospection, évenements, dentiste, vacances, etc...)

44. | Martin van Wunnik 446/9/2017 | Martin van Wunnik 446/9/2017
Quelques remarques…

45. | Martin van Wunnik 456/9/2017 | Martin van Wunnik 456/9/2017
A propos de « Funding »

46. | Martin van Wunnik 466/9/2017 | Martin van Wunnik 466/9/2017
Over 99% of entrepreneurs who seek funding get rejected.
Yet, the entire world is focused on the 1% that is "fundable."
http://www.readwriteweb.com/start/2012/01/the-other-99-of-entrepreneurs.php

47. | Martin van Wunnik 476/9/2017 | Martin van Wunnik 476/9/2017
http://www.ideaowl.com/blog/2011/06/microconf-2011-3-surprises-
and-learnings-from-best-conference-ever/

48. | Martin van Wunnik 486/9/2017 | Martin van Wunnik 486/9/2017
www.impulse.de
weighted average cost of capital (WACC)
Cost of Fonds propres (Re) = Rf + Beta (Rm-Rf).
After-tax cost of debt

49. | Martin van Wunnik 496/9/2017 | Martin van Wunnik 496/9/2017
Dilution

50. | Martin van Wunnik 506/9/2017 | Martin van Wunnik 506/9/2017
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Start 1st Round 2nd Round
85%
68%
51%
15%
12%
9%
20%
15%
25%
VC 2
VC 1
BA
Founder(s)

51. | Martin van Wunnik 516/9/2017 | Martin van Wunnik 516/9/2017
Exit Strategie
YOU
FFF
BA
VC
VC/IPO
Penser à la prochaine étape !

52. | Martin van Wunnik 526/9/2017 | Martin van Wunnik 526/9/2017
A propos de vous

53. | Martin van Wunnik 536/9/2017 | Martin van Wunnik 536/9/2017

54. | Martin van Wunnik 546/9/2017 | Martin van Wunnik 546/9/2017
www.slideshare.net/FinanceCoach24

55. | Martin van Wunnik 556/9/2017 | Martin van Wunnik 556/9/2017
http://www.slideshare.net/FinanceCoach24/

56. | Martin van Wunnik 566/9/2017 | Martin van Wunnik 566/9/2017