Actions-Finance propose la formation Mécanismes et principes des différentes formes de LBO
Cette formation en finance permet notamment de:
•Maîtriser les enjeux liés aux opérations de LBO.
•Se familiariser avec la technique du LBO du sourcing à la sortie.
•Etudier des montages financiers et leurs aspects juridiques et fiscaux.
Pour plus de renseignements sur la formation Mécanismes et principes des différentes formes de LBO, N’hésitez pas à nous contacter par téléphone au + 33 (0)1 47 20 37 30, ou par email sur contact@actions-finance.com
Formation Mécanismes et principes des différentes formes de LBO
1. Thème : Corporate finance
Mécanismes et principes des différentes formes de LBO
Programme
Durée de la formation
Présentation générale du LBO et panorama du marché
1 jour
•Les différents cas de figure : LMBO, LMBI, OBO, LBO, BIMBO
•Le triple effet de levier : juridique, fiscal et financier
•La palette des financements : fonds propres, financements seniors, mezzanine,
titrisation d'actifs, crédit vendeur, crédit relais, refinancement de dettes existantes...
•Quelles sont les sociétés cibles ?
•La problématique du deal-flow dans un environnement concurrentiel
Objectifs
Le déroulement d’un deal : du sourcing à la sortie
•Etudier des montages financiers et leurs
aspects juridiques et fiscaux.
•Le calendrier d'acquisition
•Les différentes due-diligences : audit juridique, financier, stratégique, social…
•Poids et psychologie des différents acteurs : le dirigeant vendeur/repreneur,
l’investisseur financier, le banquier senior, le mezzaneur...
•La gestion des covenants bancaires
•Les relations investisseurs/vendeurs/repreneurs, banquiers/investisseurs
•Les informations réclamées par reporting, la participation aux décisions stratégiques
•Les sorties : cession industrielle, introduction en bourse, LBO secondaires
•La gestion des difficultés de l’entreprise
Les aspects financiers juridiques et fiscaux
•Les documents contractuels : lettre d’intention, protocole d’accord, pacte
d'actionnaires, garantie d’actif et de passif, les covenants bancaires...
•Les accords particuliers avec le management : les engagements demandés (non
concurrence, business plan, performance...), le management package
•L’optimisation fiscale des opérations de LBO
Cas particulier de l’OBO
•Qu’est-ce qu’un OBO ?
•Pourquoi un OBO ?
•Mécanismes d’un OBO
•Quelques exemples d’OBO
•Maîtriser les enjeux liés aux opérations
de LBO.
•Se familiariser avec la technique du LBO
du sourcing à la sortie.
Nombre de participants
maximum : 8 personnes
Date
30 juin
7 octobre
Modalités d’inscription
900 € Net par jour et par personne
Prestation de formation professionnelle continue
exonérée de TVA
contact@actions-finance.com
+ 33 1 47 20 37 30
www.actions-finance.com
Lieu
Paris Centre
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