2. Suomen
pääomasijoitusyhdistys
• Rakentaa kasvua luomalla pääomasijoittajille
parhaan mahdollisen toimintaympäristön
• Päätehtävät: Edunvalvonta, koulutus, tutkimus,
tilastointi, viestintä ja sidosryhmäyhteistyö
• Jäseniä yhteensä 109:Varsinaisia jäseniä 61 ja
liitännäisjäseniä 48 (palveluntarjoajat)
• Suomalaisten pääomasijoitusyhtiöiden
hallinnoimat pääomat olivat 6,2 miljardia euroa
2016
PÄÄOMASIJOITTAJAT –
KASVUN RAKENTAJAT
Pääomasijoittajien salkuissa on noin
800 kasvuyritystä.
Vuosina 2014-2016 suomalaisiin
kasvuyrityksiin on sijoitettu 2,4
miljardia euroa.
Kohdeyritysten liikevaihto on
yhteensä noin 24 miljardia euroa,
mikä edustaa noin 7 % yksityisen
sektorin liikevaihdosta
Kohdeyrityksissä työskentelee noin
130 000 työntekijää, mikä edustaa
noin 10 % yksityisen sektorin
henkilöstömäärästä.
Pääomasijoitusrahastoihin on kerätty
vuoden aikana yli miljardi euroa
sijoitettavaksi uusiin kasvuyrityksiin.
4. Oman pääoman sijoittajat yrityksen eri
kehitysvaiheissa
Tyypilliset oman pääoman sijoittajat vaiheittain:
Bisnesenkelit,
FFF, joukkorah.
Venture capital Buyout Pörssi
Yrityksen
kassavirta
Kehitys-
vaihe
FiBAN:
566 henkilöä
220 k€
FVCA:
23 yritystä
~620 k€
FVCA:
30 yritystä
~4,7 m€
Jäseniä
Sijoitus per
kohdeyritys
Esimerkkejä
sijoituksista
Lähteet: FVCA, EDC, FiBAN
5. Suomalaiset
eläkeyhtiöt,
ym. (~70%)
Ulkomaiset
eläkeyhtiöt,
ym. (~30%)
Yritys
• 3-7 vuotta
• Työpaikkoja,
investointeja,
kasvua ja
kansainvälisty-
mistä
Uusi omistaja
• Listautuminen
pörssiin
• Teollinen ostaja
• Uusi pääomasijoittaja
€ €
€
Pääomasijoitus-
rahasto
Pääomasijoittajat – Kasvun rakentajat
Investointeja kasvuun
Aktiivista omistajuutta
Lisää keskisuuria yrityksiä
Hallittua riskinottokykyä PK-sektorilla
Muutosvalmiutta PK-yrityksissä
Kansainvälistyviä PK-yrityksiä
Monimuotoisia hallituksia ja
johtoryhmiä
8. Lähde: PEREP_Analytics, FVCA
8
Venture capital & Buyout 2016
Suomalaiset
pääomasijoittajat
Ulkomaiset
pääomasijoittajat
Rahastosijoittajat
Suomalaiset kohdeyhtiötUlkomaiset kohdeyhtiöt
Huom. Tilastot sisältävät vain pääomasijoitusrahastojen tekemät sijoitukset.
271 M€
70 M€
382 M€
532 M€
Sijoitukset
Varainkeruu
• Suomalaiset pääomasijoitusyhtiöt
keräsivät uusia varoja sijoitettavaksi
yhteensä 532 M € (426 M€).
• Buyout-rahastojen varainkeruusta
(418 M €) yli 100 M€ tuli kansainvälisiltä
rahastosijoittajilta.
• Yht. 234 suomalaista yritystä (240)
sai koti- tai ulkomaisen
pääomasijoituksen.
• Yht. 653 miljoonaa euroa (1044 M€)
• UlkomaisetVC-sijoitukset
kolminkertaistuivat edelliseltä
vuodelta (yht 40 M €).
9. Vuoden 2016 tilastot kokonaisuudessaan
FVCA-sivuilla: www.fvca.fi
VC-tilastojen yhteenveto
• Suomalaiset venture capital -pääomasijoitusyhtiöt
keräsivät uusia varoja sijoitettavaksi yhteensä 114 M € (107
M€).
• Suomalaiset vc-toimijat sijoittivat yhteensä 121 M € (113
M€), 195 kasvuyritykseen (186).
• Kotimaisten 80 M €:n sijoitusten lisäksi aikaisen vaiheen
pääomasijoittajat sijoittivat 40 M€ ulkomaisiin yrityksiin.
Ulkomaiset sijoitukset kolminkertaistuivat edelliseltä
vuodelta.
• Yhteensä 169 suomalaista yritystä (172) sai koti- tai
ulkomaisen vc-sijoituksen. Summa oli yhteensä 111
miljoonaa euroa (122 M€).
• Siemenvaiheen pääomasijoitukset lähes nelinkertaistuneet
viidessä vuodessa (2016: 14 M €).
• Koti- ja ulkomaiset vc-sijoittajat irtautuivat 37 (40)
suomalaisesta yrityksestä.
Buyout-tilastojen yhteenveto
• BO-rahastoihin kerättiin uusia varoja 418 M€ (319 M€).
• Vuonna 2016 BO-rahastojen keräämistä varoista yli 100
M€ tuli ulkomaisilta rahastosijoittajilta.
• Suomalaiset BO-pääomasijoitusyhtiöt sijoittivat
yhteensä 332 miljoonaa euroa (414 M€), 70
kasvuyritykseen (66).
• BO-sijoituksia tehtiin suomalaisiin yrityksiin 542 M€
(923 M€), joista ulkomaisia sijoituksia oli 240 M€ (572
M€).
• Yhteensä 66 suomalaista yritystä (68) sai koti- tai
ulkomaisen BO-sijoituksen. Summa oli yhteensä 542
miljoonaa euroa (923 M€).
• Koti- ja ulkomaiset BO-sijoittajat irtautuivat 50 (60)
suomalaisesta yrityksestä.
10. Uusia rahastoja kerätty yli miljardi vuoden aikana –
Odotettavissa uusia sijoituksia kasvuyrityksiin
250 M
236,5 M
225 M
185 M62 M
50 M
50 M
40 M
24 M
14 M1,3 M
Aloitusrahasto
Veran osto
10
Buyout Venture
Capital
11. Yli puolet Helsingin pörssin uusista
yhtiöistä pääomasijoittajataustaisia
201420152016
x
x
x
2017
* = First North:sta päämarkkinalle; x = spin-off toisesta pörssiyhtiöstä/pre-listalta siirtyminen/rinnakkaislistaus; Huom. Silmäasema ei vielä listautunut, anti käynnissä
*
*
*
Päämarkkina
44 %
pääomasijoittaja-
taustaisia
First North
57 %
pääomasijoittaja-
taustaisia
*
x
x
13. Suomen
pääomasijoitusyhdistys
Toimitusjohtaja Pia Santavirta
Puh. 040-5467749
pia.santavirta@fvca.fi
Operatiivinen päällikkö Jonne Kuittinen
Puh. 044-3333267
Jonne.kuittinen@fvca.fi
Viestinnän tekijä Otto Ahoniemi
otto.ahoniemi@fvca.fi
Twitter: @FVCAfi, @piasantavirta, @jonneku &
@oahon
