SlideShare una empresa de Scribd logo
1 de 25
Descargar para leer sin conexión
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	1	
 
 
A Mindset to Create Heaven on Earth 
Paul Umbach  
AMDP Individual Project – July 5, 2016   
Concept Overview  
Economic Design Thinking is a mindset to make the impossible possible. This mindset shift can 
dramatically  accelerate  the  development  of  projects  having  the  most  benefits  to 
neighborhoods,  cities,  metro  regions  and  entire  societies.  Our  current  collective  mentality 
focused on short‐term economic return on investment is a fundamental design flaw in moving 
development  projects  with  high  social  value  from  idea  to  action  to  impact.    Yes,  with  new 
thinking we can have heaven on earth.   
So what is Economic Design Thinking?  It’s thinking in a different way about economic solutions 
at the intersection of collaboration and creativity.   
 
This  change  in  thinking  can  drive  funding  to  high  social  value  projects  like  education  and 
wellness that have long‐term return on investment to society.  Applications of this approach 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	2	
 
include  innovations  to  lower  the  cost  of  public  infrastructure,  encourage  public  and  private 
collaborations resulting in greater value and lasting impacts as well as implement urban design 
practices and public policy transformations that encourage cost savings and economic vitality. 
This thinking also lives at the individual level, as people choose to spend money with locally 
owned businesses, which in turn dramatically increases both economic and societal health.  
Economic Design Thinking can be seen in every community including mine. Pittsburgh’s free 
subway  system,  buy‐fresh  local  food  movement,  urban  bike  transit  program,  the  Pittsburgh 
Promise  (where  high  school  graduates  from  the  public  school  system  receive  a  free  college 
education), and PNC’s carbon neutral skyscraper are only a few examples.  With the highest 
quality of life of any city in the United States and among the highest quality of life of any city in 
the  world,  my  community  is  a  living  laboratory  on  thinking  differently  about  economic  and 
societal impacts.  
 
During my year of study at Harvard University’s Graduate School of Design I discovered that a 
fundamental mentality shift in economic thinking is already happening in both my Pittsburgh 
community and throughout the world.  An important shift in the mindset of developers from 
viewing municipal requirements for open space, affordable housing and contributions to social 
services infrastructure as only costs; to a broader understanding that these mandates represent 
an investment in their projects and their community at large.  My mostly private real estate 
oriented  classmates  from  fifteen  countries  became  my  first  converts  to  economic  design  as 
being  just  as  important  as  physical  design,  social  design,  and  political  design  in  creating 
successful projects.   
My  project  team  “Team  Z”  anchored  our  project’s  business  model  around  an  innovative 
Societal  Impact  Model.    Although  we  didn’t  win  any  of  the  prizes,  my  team  which  included 
members from England, India, Turkey, and the United States believed deeply that a percentage 
of traditional economic ROI must be shared with society to have lasting impact.  
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	3	
 
My individual project, which grew out of our Team Z experience, is to brand and provide a tool 
kit for the Economic Design Thinking movement. The result of this movement is to promote 
innovative societal impact approaches to advance healthy people, healthy communities, and 
healthy economies worldwide. This thinking has the power to dramatically improve economic 
and social conditions at the neighborhood, city, regional, national and societal levels.   
So  why  promote  an  economic  design  movement  if  we  already  know  the  needs,  how  to 
measurably improve just about every societal issue and how to unleash funding? Consider the 
recent  announcement  by  the  City  of  Philadelphia  to  impose  a  tax  on  soda  to  fund  Pre‐K 
education. While people are heavily divided on this approach, just about everyone agrees on 
the logic of moving dollars from a social cost (childhood obesity) to social benefit (quality early 
childhood education).  The issues preventing the embrace of societal economics are rooted in 
fear of government control and perceived danger of having limits on individual choice.   
Economic Design Thinking can free the perception of societal benefits as a cost  imposed by 
government  rather  than  an  investment  with  a  positive  return  for  everyone.      The  idea  of 
investing significant resources to fix societal issues requires a mentality to fix deeply‐rooted 
issues in the first place.  Further, it can lead to a fundamental change in our collective mindset 
about the benefits of solving these issues at their root and a radical change in our view that 
money is a limitation. While programs developed in a fixed mentality, such as traditional public 
housing, can take years or even decades to fund and implement and have marginal impacts, a 
fresh outlook at the community level can occur in an instant and have dramatic lasting impacts.   
My experience over the past 30 years as a community planning consultant demonstrates that 
such fears are greatly diminished when government is no longer in the driver’s seat mandating 
sin taxes, set asides, quotas and zoning requirements.  Public support grows dramatically when 
representatives from broad‐based community collaborations develop and implement socially 
beneficial programs.  The most successful projects have coalitions with representatives from 
private, public and philanthropic sectors as well as persons directly impacted by the project.   
An economic design movement driven by a global network of community based coalitions can 
direct trillions of dollars toward projects that generate significantly more economic and societal 
returns  than  traditional  projects  undertaken  by  public,  private,  or  the  non‐profit  sectors 
operating  in  a  vacuum.  Therefore,  the  power  of  Economic  Design  Thinking,  often 
conceptualized at the macro economic level, is activated at the community level. At this level a 
simple mental design shift has the opportunity to most effectively produce happy, healthy, safe, 
sustainable, and economically viable communities. 
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	4	
 
Economic Design Thinking forces the word impact to be the exclamation point in the process 
flow:  Idea to Action to Impact!  Clearly the development and promotion of tools for measuring 
of economic and societal impact is the key to moving ideas to action in every culture and every 
geographic scale from neighborhood, city, metro region, state, nation, and world.  
The magic of this mindset happens when existing financing mechanisms1
 are supercharged with 
trillions of dollars in accumulated wealth to create a mindset of “it’s possible” ‐‐ that education, 
health, housing and economic development projects with high societal impact can happen at 
the scale necessary for lasting impact.   Instead of federal or state level implementation (I call 
this Dinosaur thinking), my concept shifts the scale of implementation to metro regions and 
communities, where projects can be most effectively planned, implemented and evaluated (I 
call this Cheetah thinking). 
 
 
                                                            
1
 The developed world has three principal levers at their disposal to improve the quality of communities: 1) The Public Sector, 
2) The Private Sector and 3) The Non‐Profit Sector (a wide range of quasi‐governmental authorities, faith based and secular 
charitable organizations, foundations, and charitable trusts to name just a few).   
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	5	
 
 
Without a fresh societal benefit mindset and a new way to view return on investment, issues 
such as providing high quality nutrition, healthcare and education for all children will continue 
to be considered impossible, as the return on investment for these issues is too low for the 
private sector and the price tag is too high for the public sector or the non‐profit sector acting 
alone.  The key to success is to galvanize existing sectors and unlock the power of the world’s 
accumulated wealth in order to solve the most impactful community challenges and to do this 
at the geographic scale that builds the highest trust and accountability. Creating a new “it’s 
possible”  cheetah  mindset  can  be  accelerated  from  an  understanding  and  application  of 
economic design thinking.    
Since  the  early  1990s  my  firm  Tripp  Umbach2
 has  completed  more  than  1,000  community 
engaged  planning  assignments  where  a  diverse  representation  of  community  stakeholders 
come together for the purpose of “collective dreaming” about solutions to solve community 
needs.  My experience over the past 30 years shows that the “magic happens” when a simple 
shift in mentality instantly connects purpose, place, and people making the impossible possible. 
As a pioneer in the Healthy Community movement, our work in communities throughout the 
                                                            
2
 www.trippumbach.com 
Fight for closed 
models
Rely on 
“prehistoric” 
funding sources
View all others as 
competition
Keep programs in 
separate facilities
Adjust quickly to 
new funding 
environment
Make fast 
decisions
Conserve energy
Operate 
efficiently
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	6	
 
world has resulted in billions of dollars in societal cost savings, health status improvement and 
economic advancement.  My project leverages my experience before and during my year at 
Harvard resulting in the promotion of a bold mindset to create heaven on earth.  
 
 
Understanding Societal Return on Investment 
The first step in promoting an Economic Design Thinking movement is to instill a belief that 
communities, metro regions and nations have more than enough money to do what it takes to 
fix  every  issue,  instead  of  the  traditional  mindset  of  inaction  because  of  “limited”  financial 
resources.  At  the  macro  level,  consider  that  the  total  wealth  of  the  United  States  is 
approximately  $200  trillion,  or  $1.7  million  per  person.  About  1%  of  our  nation’s  wealth  or 
approximately $2 trillion is held in charitable foundations, who distribute only $50 billion per 
year  to  every  conceivable  societal  cause.  The  practice  among  charitable  foundations  to 
distribute roughly 2% of their assets after administrative overhead has become ingrained in our 
collective  thinking.  Even  the  thought  of  spending  a  penny  of  the  asset  capital  on  charitable 
missions would be considered an extreme breach of fiduciary responsibility.  Board members 
and executives of these foundations, who typically come from the financial sector, view the 
purpose of their charitable foundation as to support the foundation overhead and to pass along 
a small percentage of excess earnings for its intended charitable mission.   
With this traditional economic mindset, our society receives very limited impact from charitable 
foundations.  Our current economic model has $50 billion annually distributed by charitable 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	7	
 
foundations chasing about $1 trillion in estimated social costs for pressing social issues such as 
education, housing and public health.  I am using rough numbers here for illustration as the cost 
of these three issues may indeed be less than a trillion, especially if appropriate best practices 
and  outcome  evaluation  methods  were  followed  by  a  coordinated  national  network  of 
community based coalitions.  
Economic Design Thinking can instantly lead to multiple creative considerations for funding our 
most  pressing  issues.    For  example,  this  new mindset  can  force  the  radical  consideration  of 
spending most if not all of the capital locked up in charitable foundations on socially beneficial 
projects.  This mindset movement already underway as The Bill and Melinda Gates Foundation, 
which includes $44 billion in assets from the Gates’ and Warren Buffet, plan to give all of the 
money  away  within  20  years.    Buffet  plans  on  giving  his  money  away  even  faster.  If  more 
individuals adopt the radical Gates and Buffet mindset of distributing the corpus of charitable 
foundations as well as their personal wealth on societal beneficial projects, a positive economic 
tsunami could begin rolling across the United States.  
Consider the impact if $1 trillion, which is one half of 1% of our nation’s wealth, was distributed 
to our nation’s 100 largest cities over a ten year period.   The average city in the United States 
would receive about $1 billion per year for ten years to be invested in programs that reach root 
causes for the most pressing social challenges – education, housing, public health and economic 
advancement.  Remember that this additional $1 billion per city per year for 10 years would be 
in addition to billions already invested by government, non‐profits, and the private sector.   
Spending  only  a  droplet  of  our  nation’s  total  wealth  on  key  societal  issues  would  result  in 
trillions  of  dollars  in  additional  economic  benefits  from  a  healthier  and  more  educated 
population, with $1 trillion still remaining in charitable foundations for additional investment.    
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	8	
 
.  
Moving this model forward will require a dramatic shift in mindset, as having the best school in 
the  poorest  neighborhood  is  considered  both  fiscally  impossible  and  morally  unfair  to  tax 
payers who spend more in school taxes and expect more for their investment. A mentality shift 
in the long‐term value of quality public education for all children is required for existing funding 
sectors to have needed public support to work together to achieve the highest level of social 
impact. This model saves billions of dollars in costs associated with the negative impacts of not 
providing high quality education.  
My  firm  recently  entered  into  a  consulting  relationship  with  the  Alliance  on  Excellent 
Education3
 who  has  been  studying  the  economics  associated  raising  high  school  graduation 
rates  with  financial  support  from  State  Farm  Insurance.    High  school  drop  outs  cost  US 
taxpayers government approximately $350 billion in lost wages, taxable income, health, welfare 
and  incarceration  costs.    Economic  Design  Thinking  that  leads  to  investing  of  a  few  billion 
dollars to raise the graduation rate from 85% to 95% would represent tremendous cost savings 
to government and generate billions more in economic impact.  It is easy to see why the Bill & 
Melinda Gates Foundation is committed to ensuring that all students in the United States have 
the opportunity to receive a high‐quality education.   
 
                                                            
3
 www.all4ed.org 
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	9	
 
Next Generation Economic Development Models 
At the heart of Economic Design Thinking is a social impact diagram where the X axis is Societal 
Impact and the Y axis is traditional financial return on investment. My model, which grew out of 
our Team Z project illustrated below shows a breaking point where social impact cannot be 
achieved by government, private enterprise or the non‐profit sector operating alone.  Economic 
Design Thinking must “kick in” to make higher socially valuable projects possible, as by their 
nature these projects have lower traditional financial return on investment.  My simple societal 
impact model is presented as a starting point for fresh dialog by people throughout the world 
who are working to make the impossible possible.  
 
 
 
This  model  explains  the  present  economic  design  of  most  every  city,  state,  and  developed 
country on the planet.  Traditional fixed economic thinking, where return on investment is the 
prime  consideration  has  over  the  past  50  years  led  to  a  proliferation  of  hotels  and  big  box 
stores  at  interstate  highway  exists,  while  downtowns  only  a  few  miles  away  are  devoid  of 
economic  energy  from  the  lack  of  lodging,  retail,  or  restaurants.    The  absence  of  economic 
energy  in  downtown  areas  is  also  directly  related  to  societal  costs  for  homelessness,  under 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	10	
 
employment, and substandard housing as well as a weak municipal tax base to pay the cost.   
According to a University of Texas two‐year survey of homeless individuals, each person cost 
the taxpayers $14,480 per year4
.  According to a report in the New England Journal of Medicine, 
homeless people spent an average of four days longer per hospital visit than comparable non‐
homeless people. This extra cost of $2,414 per hospitalization, is attributable to homelessness. 
The downward economic spiral in downtowns throughout the United States caused by highway 
exit  development,  leads  to  billions  of  dollars  in  lower  tax  base  to  support  public  education, 
public safety and wellness.  A new urban planning and municipal revenue model piloted in the 
Charlotte, North Carolina region is helping communities avoid land use decisions that can be 
costly in the long term. This model leads to decisions on density that will positively contribute 
to  the  communities’  fiscal  health5
.  The  tool  assesses  the  costs  and  benefits  of  downtown 
revitalization,  versus  suburban  development,  infrastructure  upgrades,  and  community 
investment,  so  that  decision‐makers  have  access  to  the  longer‐term  impacts  of  various 
development patterns on their revenue or expense streams. For example, the report found a 
significant  difference  in  tax  revenue  per  acre  produced  by  big  box  sites  vs  downtown 
development sites.  
 
 
                                                            
4
 www.endhomelessness.org 
5
 www.connectourfuture.org 
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	11	
 
Research  completed  by  Todd  Litman6
 at  the  Victoria  Transport  Policy  Institute  working  in 
partnership with the London School of Economics, estimates that sprawl costs the American 
economy more than $1 trillion annually, or more than $3,000 per capita, and that Americans 
living in sprawled communities directly bear $625 billion in extra costs, and impose more than 
$400 billion in additional external costs. Described more positively, smart growth policies can 
provide large savings and benefits, including direct benefits to the people who choose to live in 
more compact, multimodal communities, and indirect benefits to society overall.  For example, 
Litman’s  research  shows  that  “Smart  Growth”  communities  tend  to  have  far  lower  traffic 
fatality rates than sprawled communities. By increasing walking, smart growth also tends to 
increase public fitness and health, which significantly reduces healthcare costs associated with 
physical inactivity and obesity. 
My research indicates that as monumental shift in mentality is indeed occurring throughout the 
world  and  such  a  mindset  is  poised  to  dramatically  impact  the  built  environment  in 
communities for decades to come.  The movement of thought from non‐sustainable designs to 
“smart  growth”  based  on  societal  investment  represents  the  most  significant  planning 
paradigm since the introduction of the automobile more than a century ago. 
Economic Design Thinking can be applied at virtually every geographic scale to turn ideas into 
action  into  outcomes.    Individuals  can  promote  the  thinking  in  their  daily  life  as  they  make 
choices about investment, companies can adopt Economic Design policies that focus corporate 
endowments  on  social  challenges.    Economic  Design  Thinking  lives  at  the  intersection  of 
Economics, Community, and Design, three areas that until recently were more characterized by 
misalignment  and  conflict.    Working  together  represent  a  pathway  to  an  economically  and 
physically sustainable planet.  
                                                            
6
 http://blogs.lse.ac.uk/usappblog/2015/06/01/urban‐sprawl‐costs‐the‐american‐economy‐more‐than‐1‐trillion‐
annually‐smart‐growth‐policies‐may‐be‐the‐answer/ 
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	12	
 
 
The marriage of these forces results in a fundamentally different economic development model 
for  the  future.    My  literature  review  suggests  a  growing  movement  from  a  traditional  real 
estate  mindset  to  a  complex  social‐driven  economic  impact  model  for  securing  sustainable 
economic  advancement  at  the  community,  state,  nation  and  goal  levels.    According  to  the 
Brookings Institute7
, economic development must focus on more than just job creation as an 
absolute  measure  to  even  come  close  to  addressing  issues  of  global  poverty.  Economic 
development leaders throughout the world are adopting a broader vision where social value is 
a more impactful category.  Studies consistently show that economic expansion alone doesn’t 
create lasting value and new models for social value assessment and tracking long‐term societal 
value are needed.    
Tripp Umbach’s economic development experience in hundreds of communities throughout the 
United States show a shift between viewing economic development through the lens of real 
estate development to a multifocal understanding that includes public infrastructure, quality 
education,  community  amenities,  quality  of  life,  civic  happiness,  and  wellness.  Economic 
developers today are more concerned with the availability of talent than with the availability of 
low  cost  land,  buildings,  and  financing.    I  believe  that  the  next  generation  of  economic 
development practitioner will spend more time focusing on grade schools than industrial sites.  
                                                            
7
 www.brookings.edu 
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	13	
 
 
Moving a Mindset Movement into Practice 
So I come back to the same question, why do we need to create a mindset movement if we 
know the needs, know the solutions and have more than enough money to fix our problems?  
The principal barrier to change is fear.  Fear at every level – fear of success, fear of failure, 
losing control, having control, others winning, others losing, those not having now having and 
the fear of those having now not having.  Fear of having our human rights taken away and 
suspicion  deeply  rooted  in  giving  others  an  undeserved  boost  in  quality  of  life  must  be 
combated by an equally strong economic argument that shows positive impacts for everyone.  
So the easiest part of my project is explaining how Economic Design Thinking works, why it is 
needed, and how change can happen.  Even the difficult challenge of measuring the economic 
and  social  impact  of  such  change  is  doable.  What  seems  impossible  is  changing  fear‐based 
thinking, because positive change occurs immediately after replacing a fear based mindset with 
a  love  based  or  opportunity  based  view.  Research  on  love  based  thinking  developed  by 
Marianne Williamson indicates that meaningful change happen in a “Holy Instant.” This magic 
moment cannot happen unless a diverse group of committed individuals come together in a 
creative space with encouragement to dream about possibilities before dealing with constraints 
and fears.   
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	14	
 
My research indicates that a community forum with diverse stakeholders from a broad cross 
section of the population, including end users of proposed projects, is the optimal setting to 
apply  Economic  Design  Thinking  techniques.    For  decades  I  have  found  that  creativity  and 
collaboration are essential elements that must be in place to move from “fixed thinking” to 
“design thinking.” Consider that thousands of public, private, and philanthropic organizations 
are already working to solve the world’s problems – hunger, homelessness, housing, education, 
predatory  lending,  nutrition,  safety  to  name  just  a  few  without  measurable  success.  So 
economic  design  thinking  must  have  collective  creative  collaborative  approaches  to  be 
successful, as this new movement dies if this intersection is missed.  I found this intersection 
while completing my project in Leon, Guanajuato Mexico. 
Case Study – State of Guanajuato Mexico 
 
While working on my individual project I had the opportunity to test Economic Design Thinking 
through  participation  in  a  social  housing  cluster  project  in  Leon,  Mexico  with  my  Harvard 
classmate  Monica  Healy.      The  housing  cluster,  consisting  of  public,  private  and  non‐profit 
leaders in Leon was formed a few years ago with funding from the Mexican government to 
bring together diverse stakeholders who are involved with social housing.  Participants include 
representatives from government at all levels, private developers, builders, banks, planners and 
policy  analyst  from  academia.    Multiple  Issues  led  to  the  formation  of  the  housing  cluster 
including:  1) Complicated government regulations facing both housing developers and Mexican 
workers  who  qualify  for  government  grants  and  loans,  2)  Economic  realities  that  force  the 
location of housing far from the city center where transportation and amenities are scarce, 3) 
Housing types that discourage multi‐generational living and multiple social benefits that come 
from upholding traditional living arrangements.    
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	15	
 
The  theme  of  the  full‐day  conference,  held  on  July  29,  2016  at  the  Innovation  Center  at 
Universidad  de  la  Salle  Bajío,  was  to  develop  higher  density  vertical housing  was  less  about 
housing typology and more about economic design as the issues discussed and the challenges 
facing Leon and elsewhere in the world are rooted in economic geography, urban design, public 
infrastructure and fixed thinking finance.  
Hosted by my Harvard classmate Monica Healy, Director of Research for Infonavit (the Mexican 
agency  that  provides  housing  funding  vouchers  for  working  class  citizens)  the  event  also 
included prominent guest speakers, classmates Michael Peters, Frank Dobrucky, and Sociologist 
Diane Davis and Architect Florian Idemburg from the Harvard University’s Graduate School of 
Design.    As  the  main  facilitator  of  the  event,  I  encouraged  the  80  participants  to  engage  in 
creative dialog using the following model: 
 
While my formal morning session included a few slides to help present the Economic Design 
Thinking concept, the key to event was having open dialog with the participants and listening to 
their creative solutions about taking immediate action to implement innovative social housing 
solutions.    Presenting  the  “inspiration  step”  as  collective  dreaming  about  the  perfect  future 
with eyes wide open quickly engaged the participants and led to small group breakouts having 
many creative ideas.  The “Hail Storming” process was important to test ideas in the context of 
multiple barriers to developing high density solutions for vertical quality housing, including low 
rise culture, fear of corruption, and costs of high quality well located housing.    
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	16	
 
 
 
Testing economic design concepts worked perfectly when Architect Professor Florian Idemburg 
facilitated a session where participants designed the ultimate social housing solutions in mixed 
teams.    You  could  feel  the  magic  in  the  air  as  five  groups  presented  their  models  that 
incorporate physical, economic and policy design.  
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	17	
 
Participants were able to collectively dream with their eyes wide open and boldly moved to 
acting on their collective dreams.  Again, the key to success was to have multiple stakeholders 
collaborative in a creative setting.  The photo below shows the intensity of focus as one of the 
younger participants presented his workable solution to others. 
 
 
 
The event proved that Economic Design Thinking must be highly integrated with urban design, 
policy design, and social design in order to be effective.  This learning will be helpful as I further 
develop the methodology and tool kits for communities worldwide. Just as a diverse group of 
participants  need  to  collaborate,  a  interprofessional  collection  of  professionals  in  planning, 
finance,  architecture,  public  policy,  health,  education  and  the  arts  must  also  make  up  the 
“coaching staff” to most effectively help communities move projects forward.  
   
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	18	
 
 
Promoting Economic Design Thinking  
Certainly a new idea with the tag line “It’s Possible” comes with high expectations and may 
pose a threat to others already working hard every day in community development, economics, 
social policy, government and community foundations to name just a few.  While we intuitively 
know  how  the  impact  of  the  most  impossible  but  needed  projects  ripple  through  a 
neighborhood,  a  city,  a  region,  a  nation  and  an  entire  society,  our  society  demands  proof.  
Forging lasting collaboration between manifold sectors will require bold communication of the 
successes of real projects like our ongoing work in Leon. The ultimate success of the Economic 
Design Thinking movement will be the development, application and promotion of tools that 
quantify both economic and social benefits.   
Since  societal  impact  projects  often  have  a  radically  different  expected  time  horizon  for 
economic  return  than  traditional  real  estate  development  projects,  pioneers  who  bring  this 
mindset to their communities will need substantial encouragement and support. I plan to move 
forward with active marketing of Economic Design Thinking through a multi‐platform approach, 
including: 
Articles and a Book: I will use my AMDP capstone project as the foundation for an article and 
book entitled “Economic Design Thinking – A Mindset Movement to Create Heaven on Earth.”  
Writing about economic design will set the stage for the launch of a mindset community.  
Speaking Engagements: I have now successfully promoted Economic Design Thinking at several 
community planning sessions throughout North America since developing the idea in the fall of 
2015.    My  intention  is  to  continue  to  advance  Economic  Design  Thinking  to  national  and 
international audiences.  
 
Charitable Trust: I am considering developing a charitable trust where my personal assets can 
be directed to fund the ongoing development and growth of Economic Design Thinking as a 
global mindset community.  
 
Multi‐Media Tool Kit: I will develop a comprehensive tool kit, including an interactive website 
and media platform, under the banner of Economic Design Partners. I plan to further develop 
and distribute economic and societal methodologies free of charge that communities can apply 
to their most pressing community planning and design challenges.  
 
My Economic Design Thinking tool kit will assist leaders as they navigate the following process:  
 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	19	
 
 Inspiration:  Facilitating Inspiration and collective visioning among key stakeholders. 
 Idea  Showering:  Community  engagement  and  openness  to  all  possible  solutions. 
Groups  dreaming  together  need  ground  rules  such  as  avoiding  using  the  word 
“can’t”, “impossible”, or “we have failed in the past.”  Groups are encouraged to 
adopt  a  mindset  that  money  is  not  a  barrier  so  that  they  can  focus  on  planning 
workable solutions and moving forward with solving the most pressing issues.  
 Hail  Storming:  In  this  most  important  step,  the  group  must  acknowledge  past 
failures, the need to balance power, build trust, release old beliefs, embrace new 
plans, and boldly develop a financial model based in creatively and collaboration. 
This must all happen in the hail storm step in order for successful projects to be 
developed.  
 Testing  /  Measuring  Outcomes  and  Societal  Impacts:  Developing and using tools 
that measure societal and economic impact are critical to long‐term success of the 
Economic Design Thinking movement.   
 It’s Possible! Celebration and bold promotion of Idea to Action to Impact.  .  
Final Thoughts 
The “how to” create heaven on earth has evolved throughout my year of study from creating of 
a non‐profit entity that would complete urban planning projects in underserved communities, 
to the establishment of a worldwide “mindset” community of Economic Design Thinkers. My 
original idea of creating Economic Design Partners as a non‐profit organization was destined to 
go down the path of a traditional non‐profit economic development agency. However, I still see 
the need at some point to develop a formal structure to hold the movement together, which 
could involve staffing and support beyond myself.  
Moving toward developing and promoting a “mindset” called Economic Design Thinking forced 
me to also have a radically different mindset. I struggled throughout the year at many levels 
with  my  project,  abandoning  it  on  several  occasions  as  my  doubt  overcame  my  passion  of 
launching  an  “idea  design”  with  so  much  potential.    I  questioned  everything,  including  my 
undergraduate  education  at  Concordia  University,  where  I  was  enrolled  in  the  Seminary 
program before my obsession with economic geography pulled me away from formal ministry.  
The  mindset  design  shift  presented  in  my  project  stands  in  opposition  to  American  culture 
where individuals take responsibility for their economic position in society.  I was torn between 
Jesus’ comment that “The poor will always be with us,” and the Lord’s prayer that “Thy will be 
done on earth as it is in heaven.” Could this be my ministry after all?  
My  experience  in  Mexico  reinforced  that  I  must  develop  and  promote  the  marriage  of 
economics, community, and design to solve societal issues. The documentary “I am” by Tom 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	20	
 
Shadyac  was  must  helpful  in  moving  my  project  from  just  another  consulting  platform  to  a 
mindset movement.  Shadyac concluded that a mentality shift was needed before meaningful 
change could be achieved.  So, while there are many consulting firms and non‐profit community 
development  organizations  working  to  develop  innovative  projects  that  package  funding  to 
birth complex socially beneficial projects, the Economic Design Thinking movement can be a 
resources  to  individuals,  communities,  and  elected  officials  through  multiple  platforms, 
including  a  book,  website,  and  motivational  speaking.    Specific  examples  on  how  Economic 
Design Thinking is already having an impact needs to be amplified to a level where the concept 
is “branded” on the cover of leading magazines and other multi‐media sources. 
While on‐site in Mexico my project transitioned from a mostly academic experiment to pro‐
active promotion and implementation of Economic Design Thinking in a real life setting.  I also 
came to the realization that I have already been promoting this thinking as a consultant for 30 
years. I returned ready to move forward with actively promoting of Economic Design Thinking 
at three levels:   
 Economic Design Thinking  ‐‐ Promotion of a global mindset community 
 Economic Design Partners – A formal vehicle for collaboration among individuals and 
organizations who want to apply Economic Design Thinking principles, and  
 Tripp  Umbach  –  A  private  consulting  resource  for  organizations  who  require  outside 
assistance.  
The graphic below was developed while completing a certificate in Leadership Design Thinking 
at  Harvard  in  March  2016  to  depict  my  personal  evolution  as  being  separate  from  Tripp 
Umbach  and  Economic  Design  Thinking.    My  Harvard  program  represents  the  one  and  only 
thing  I  have  accomplished  professionally  outside  of  the  boundaries  of  Tripp  Umbach  and 
provided  me  with  encouragement  to  develop  a  “Paul”  Umbach  brand  as  a  teacher,  writer, 
researcher and speaker.  
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	21	
 
 
Finally, as a professional geographer, I began the program with the goal of improving my skills 
in  the  physical  realm  ‐‐  urban  design,  economic  development  and  community  planning,  but 
ended my year of intensive study floating more freely in the architecture of dreams.  A quote 
from T.S. Lawrence remained in my mind as I completed my project, “All people dream ‐‐ most 
dream at night only to awake in the morning thinking that their dreams cannot come true, but a 
few  dangerous  people  dream  during  the  day  with  their  eyes  wide  open,  acting  on  their 
dreams.”    
 
The power of the AMDP at Harvard existed for me in the collective dreaming of 28 brothers and 
one sister from all over the world.  Never feeling completely comfortable with the direction of 
my project or for that matter me is perhaps the essence of education. So I move forward on my 
journey in uncomfortable shoes with eyes wide open.     
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	22	
 
Annotated Project References, Resources and Experiences 
Experience   Key Learning  
Media   
Documentary – “I am” 
by Tom Shadyac  
 
 Change requires a shift in “mindset” from the problem is everywhere 
(not me) to I am the problem. 
 Ancient societies lasted for centuries by expelling individuals who 
wanted more than their fair share – in fact, people who broke down 
this structure for their personal gain were considered to have a 
mental illness.   
Documentary : Love is 
all around  – Maryanne 
Williamson and Tom 
Shadyac 
 God is light and love – existing entirely without the ability to create 
or promote darkness and hate. 
 Love binds all together in unity and purity – hate pulls everything 
apart. Love needs to be are the heart of every project – love for 
others more than ourselves.  
Documentary: Tiny: A 
Story about Living Small 
 It is possible to provide housing for everyone for less than $50,000 
per unit  
 Government laws and regulations need to change to allow everyone 
to live in their own home.  
Documentary: Design is 
One – Leila and Massimo 
Vignelli   
 Design requires a deep passion for the eternal  ‐‐ lasting simple 
design 
 It requires a strong commitment to both quality and innovation to 
create a lasting brand.  
Movie:  Zootopia by 
Pixar 
 Creating utopia isn’t easy, but change is possible but it takes courage 
and collaboration as everyone can make better choices and change 
the world.   
 Better for one means better for all.  
Movie:  Finding Dory by 
Pixar 
 Teamwork is required to find our way home. 
Movie:  The Big Short   The financial system is greed‐focused instead of societal focused 
 When the philanthropic, social service, government, and private 
sectors are completely disconnected everyone loses.  
Books and Articles   
Book: Fixing Broken 
Cities  ‐‐ book by John 
Kromer  
 
 Practical guide to implement urban development strategies written 
by a urban planning practitioner  who worked in Philadelphia and 
Camden, NJ 
 Kromer is not an academic 
 The book is a “field guide” to mixing public, private and philanthropic 
funding to make project happen – a bit heavy on pubic/private 
partnerships and tax incentive models.   
Book: Live/work:  
Working at Home, Living 
at Work – Deborah 
Dietsch  
 
 Zoning changes are needed to ensure that home‐based businesses 
can be economically viable. 
 Excellent reference for capacity building within communities by 
creating pathways for developing affordable work/live 
environments. (Highest social value is created with walkable 
communities where people don’t commute long distances.  
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	23	
 
Book: The Holy Bible – 
Gospel According to 
John 
 Love conquers all. 
 In love there is no fear. 
 We are children of the same heavenly father. 
Article: Rethinking 
Economic Development 
– Brookings Institute  
 
 Economic development must include a focus on more than just jobs 
– a broader vision. 
 Social value is a bigger and broader category than economic impact.  
 Economic impact alone doesn’t create lasting value, but must be 
fused with social value assessment and models that track long‐term 
societal value.  
 Top‐line growth doesn’t ensure bottom‐line prosperity.  
Article:  An economic 
Perspective on urban 
Education – Brookings 
Institute 
 School accountability outcomes have impact of housing values.  
 Differences in school quality are a leading driver of class segregation 
within metropolitan areas.  
Article: The Future of 
Design is Economics 
 Story in the article about “Million Dollar Murray”, a homeless man in 
whose alcoholism let to ether emergency rooms or jail so often that 
it cost the state of Nevada to care for him over a ten year period.  
 Economics is the driving force behind our entire world and the better 
designers can understand it the great we will have to create real 
lasting impacts.  
 Learned about the Autodesk Foundation and Enterprise Community 
Partners as well as multiple research initiatives exploring community 
design education, new business models in design, and impact 
measurement for design. 
Article: Can Design 
Thinking Save the 
Economic Dinosaurs? 
 Dominic Basulto explores how most industries are at risk of 
imminent extinction if they do not change.   They get the design part 
but often forget the “thinking”.  
 Design changes without deep down fundamental change are 
destined to failure.  Blowing things up and starting over is the 
solution for the most pressing issues facing industries and societies.  
Capitalism Needs Design 
Thinking 
Tim Brown, Roger L. 
Martin, and Shoshana 
Berger 
 
 Democratic capitalism depends on the vast majority of the citizenry 
believing in the system. 
 What happens if we radically redesign this system in order to meet 
some higher purpose that we are clear about?  
 Rather than spending months, years, or even decades  writing 
hypothetical reports in policy think tanks, we need the kills of 
storytelling that come along with design to help describe and 
present new possibilities in ways that lead to action and outcomes.  
Article: Hell : Does the 
end have an end? 
 Article in a magazine called “Signs of the times” 
 Learned that hell doesn’t last forever – but in a flash of fire 
everything left on the earth is destroyed in “a fire that lasts forever” 
after all “saved” humans dead in graves and living are raised bodily 
into heaven.  
Article:  Todd Litman   Urban sprawl cost the US economy more than $1 Trillion every year 
and argues that this may be reduced by encouraging market‐based 
reforms to encourage smart growth strategies.  
Brochure:  Thrivent   Becoming a member of this and other faith based charitable banks 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	24	
 
Federal Credit Union  and credit union allows money to be directed toward charities.   
 There is an entire industry focused on social good through 
investments. 
Experiences   
Tour: Tiny House  (see 
on Netflix’s) 
 
 This concept can bring housing to waterfronts through boat houses, 
vacant lots, and industrial areas.  
 Zoning laws need to change to allow everyone to own a home.   
 Zoning and other laws provide convenient “cover” for persons living 
in “desirable” communities who fear interaction with other less 
desirable communities.   
Tour:  The Tower at PNC 
Plaza in Pittsburgh, PA – 
Most environmentally 
sustainable office tower 
in the world. 
 Open windows, movable blinds,  
 Technology rich projects that save energy and costs can be 
developed at the community scale.  
 Aspiration to create a carbon natural built environment is possible.  
This building becomes an analogy for the power of Economic Design 
Thinking. 
Participation: Yoga 
Classes 
 Very important to help me focus my energies and connect my mind, 
body, and spirit.   
 Taught me about following and trusting.  
Participation: Cathedral 
Chancel Choir 
 My participation in a professional cathedral choir taught me that 
Acapella singing is the ultimate team sport. 
 Perfect choral singing requires perfect balance between all voices. 
 We have become a society of soloists.  Harmony of voices is a 
metaphor for economic design thinking.  
Participation: Certificate 
Program in Leadership 
Design Thinking at 
School of Design at 
Harvard 
 I participated in a four day leadership and design thinking 
“experience” where I fleshed out both a design challenge (resulting 
in the book Economic  Design Thinking) and a leadership challenge 
(resulting in the restructuring and eventual succession from my 
consulting company. 
 The experience formed a deep foundation for the second half of my 
professional life.  I saw the design of my life as the trunk of a multi‐
branch tree where my professional, personal, and spiritual life all 
share common roots.  
Participation:  Housing 
Cluster Design Thinking 
Retreat in Leon Mexico 
 Opportunity to experiment my economic design thinking 
methodology in a live setting. 
 Learned that the “holy instant” is an important element in Design 
Thinking when a group of committed individuals can collectively 
dream with their eyes wide open.  
Participation: Seminar 
on Appreciative Inquiry 
 A proven model for change that forces participants to identify “what 
is working” and “what has worked before”  “what we have already 
accomplished” vs. “what went wrong” and “what never works.” 
Interview: Charitable 
Trust Leadership at Penn 
State University 
 
 There are vehicles for rich people to give money to charity while still 
receive a solid return on their money.  
 Investors invest in business ideas and get returns.  
Interview: Story shared   People who rock the boat too much are almost always considered 
Economic	Design	Thinking	[Type	text]	 Page	25	
 
by Harvard Classmate 
Monica Healy about two 
Catholic Sisters who 
created their own 
economy 
“dangerous.”  The remedy in society for the dangerous people who 
dream with their eyes wind open and act on their dreams range from 
avoidance to death.   
Interview:  Karen Rath 
from Huntington Bank – 
Non‐Profit Banking 
Leader 
 This is limited enforcement of laws requiring Banks to provide social 
good in their lending.   
 Banks have non‐profit banking areas that serve mostly large medical 
or educational non‐profits.   
Interview: Ernie Hogan, 
executive director of the 
Pittsburgh Community 
Reinvestment group 
 My original idea of Economic Design Partners to implement specific 
projects that have high social email that require a combination of 
public, private and philanthropic funding sources already exists.  
Ernie Hogan in Pittsburgh implements high social value economic 
development projects.  
 Ernie assured me that groups like his exist throughout the United 
States. 
 Fear of losing control of the project or of not getting proper credit is 
the main barrio to the three principal funding sectors “getting along” 
and singing in perfect harmony.  
Interview: John Harmon 
– Leading Estate 
Planning Lawyer in U.S. 
and Chair of Pittsburgh’s 
largest foundation  
 The charitable non‐profit sector is the third economy (gov. and 
market sector are the others) and these three sectors are need some 
glue to hold them together – and Economic Design Thinking can be 
that glue. 
 Encouragement and pro‐active tools are  needed to galvanize non‐
profit, for profit, government and especially wealthy individuals 
toward common goals.  
Award:  Fisher Award 
from Penn State 
University for Lifetime 
Service 
 I was recognized by Penn State University for my work to bring fresh 
thinking to the university as they developed the nation’s most 
successful on‐line education platform.   
Speaking Engagement in 
Tulsa, Oklahoma  
 I was asked by the International Economic Development Council to 
develop and present a program that shows the intersection of health 
and economic development.   
 
 

Más contenido relacionado

La actualidad más candente

Outcome Statement & Recommendations- Responsible Business Forum 2014
Outcome Statement & Recommendations- Responsible Business Forum 2014Outcome Statement & Recommendations- Responsible Business Forum 2014
Outcome Statement & Recommendations- Responsible Business Forum 2014
Rosie Helson
 
CROSSING THE GREAT DIVIDE, By Ian Grout, Glasgow School of Art
CROSSING THE GREAT DIVIDE, By Ian Grout, Glasgow School of ArtCROSSING THE GREAT DIVIDE, By Ian Grout, Glasgow School of Art
CROSSING THE GREAT DIVIDE, By Ian Grout, Glasgow School of Art
desis_uk
 
Financial Express Feb 4 08
Financial Express Feb 4 08Financial Express Feb 4 08
Financial Express Feb 4 08
Sarosh Kumana
 
36161850 go-green-initiative
36161850 go-green-initiative36161850 go-green-initiative
36161850 go-green-initiative
shrutigiri
 

La actualidad más candente (18)

Outcome Statement & Recommendations- Responsible Business Forum 2014
Outcome Statement & Recommendations- Responsible Business Forum 2014Outcome Statement & Recommendations- Responsible Business Forum 2014
Outcome Statement & Recommendations- Responsible Business Forum 2014
 
Negocios sociales como la norma competitiva de las industrias del mañana- MIC...
Negocios sociales como la norma competitiva de las industrias del mañana- MIC...Negocios sociales como la norma competitiva de las industrias del mañana- MIC...
Negocios sociales como la norma competitiva de las industrias del mañana- MIC...
 
Understanding the youth for embracing rural entrepreneurship as a career
Understanding the youth for embracing rural entrepreneurship as a careerUnderstanding the youth for embracing rural entrepreneurship as a career
Understanding the youth for embracing rural entrepreneurship as a career
 
Social Entrepreneurship
Social EntrepreneurshipSocial Entrepreneurship
Social Entrepreneurship
 
Speech Transcript to China\'s Trade Unions
Speech Transcript to China\'s Trade UnionsSpeech Transcript to China\'s Trade Unions
Speech Transcript to China\'s Trade Unions
 
CROSSING THE GREAT DIVIDE, By Ian Grout, Glasgow School of Art
CROSSING THE GREAT DIVIDE, By Ian Grout, Glasgow School of ArtCROSSING THE GREAT DIVIDE, By Ian Grout, Glasgow School of Art
CROSSING THE GREAT DIVIDE, By Ian Grout, Glasgow School of Art
 
social entrepreneurshil
social entrepreneurshilsocial entrepreneurshil
social entrepreneurshil
 
Financial Express Feb 4 08
Financial Express Feb 4 08Financial Express Feb 4 08
Financial Express Feb 4 08
 
WORLD CSR DAY - Andrew Steel
WORLD CSR DAY - Andrew SteelWORLD CSR DAY - Andrew Steel
WORLD CSR DAY - Andrew Steel
 
Sustainable entrepreneurship
Sustainable entrepreneurshipSustainable entrepreneurship
Sustainable entrepreneurship
 
2009 In Search of Social Innovation
2009 In Search of Social Innovation2009 In Search of Social Innovation
2009 In Search of Social Innovation
 
Community in Economic Development - Brent D. Hales
Community in Economic Development - Brent D. HalesCommunity in Economic Development - Brent D. Hales
Community in Economic Development - Brent D. Hales
 
Social entrepreneurship in bangladesh
Social  entrepreneurship in bangladeshSocial  entrepreneurship in bangladesh
Social entrepreneurship in bangladesh
 
Civic engagement report 2020 Cornerstone Economics
Civic engagement report 2020 Cornerstone EconomicsCivic engagement report 2020 Cornerstone Economics
Civic engagement report 2020 Cornerstone Economics
 
IABC World Conference, Toronto 2014 - Engaging the World
IABC World Conference, Toronto 2014 - Engaging the WorldIABC World Conference, Toronto 2014 - Engaging the World
IABC World Conference, Toronto 2014 - Engaging the World
 
36161850 go-green-initiative
36161850 go-green-initiative36161850 go-green-initiative
36161850 go-green-initiative
 
Ideas for Social entrepreneurship
Ideas for Social entrepreneurship Ideas for Social entrepreneurship
Ideas for Social entrepreneurship
 
Entrepreneurship and sustainable development
Entrepreneurship and sustainable developmentEntrepreneurship and sustainable development
Entrepreneurship and sustainable development
 

Similar a Economic Design Thinking

Global Goals: Every Achievement Counts (Section 3: Social Enterprise)
Global Goals: Every Achievement Counts (Section 3: Social Enterprise)Global Goals: Every Achievement Counts (Section 3: Social Enterprise)
Global Goals: Every Achievement Counts (Section 3: Social Enterprise)
Koh How Tze
 
FinancingTheInclusiveEconomy
FinancingTheInclusiveEconomyFinancingTheInclusiveEconomy
FinancingTheInclusiveEconomy
Violeta Duncan
 
Corporatesocialresponsibilitypublicsectorvsprivatesectoramythorreality
CorporatesocialresponsibilitypublicsectorvsprivatesectoramythorrealityCorporatesocialresponsibilitypublicsectorvsprivatesectoramythorreality
Corporatesocialresponsibilitypublicsectorvsprivatesectoramythorreality
Vaibhav Jethi
 
Importance of social entrepreneurship.pdf
Importance of social entrepreneurship.pdfImportance of social entrepreneurship.pdf
Importance of social entrepreneurship.pdf
Realtime action
 

Similar a Economic Design Thinking (20)

Social entrepreneurs and social development
Social entrepreneurs and social developmentSocial entrepreneurs and social development
Social entrepreneurs and social development
 
Social Enterpreneurships and Social Development
Social Enterpreneurships and Social DevelopmentSocial Enterpreneurships and Social Development
Social Enterpreneurships and Social Development
 
Eos Entrepreneur Foundation - Update September 2019 (English)
Eos Entrepreneur Foundation - Update September 2019 (English)Eos Entrepreneur Foundation - Update September 2019 (English)
Eos Entrepreneur Foundation - Update September 2019 (English)
 
Social Innovation Ideas - MIT ID Innovation
Social Innovation Ideas - MIT ID InnovationSocial Innovation Ideas - MIT ID Innovation
Social Innovation Ideas - MIT ID Innovation
 
Global Goals: Every Achievement Counts (Section 3: Social Enterprise)
Global Goals: Every Achievement Counts (Section 3: Social Enterprise)Global Goals: Every Achievement Counts (Section 3: Social Enterprise)
Global Goals: Every Achievement Counts (Section 3: Social Enterprise)
 
ASIS Project - Training train the trainer final-3
ASIS Project - Training train the trainer final-3ASIS Project - Training train the trainer final-3
ASIS Project - Training train the trainer final-3
 
Capital Plus Finance Social Impact Learning 2019
Capital Plus Finance Social Impact Learning 2019Capital Plus Finance Social Impact Learning 2019
Capital Plus Finance Social Impact Learning 2019
 
Strategic Corporate Social Responsibility
Strategic Corporate Social ResponsibilityStrategic Corporate Social Responsibility
Strategic Corporate Social Responsibility
 
Nesta impact partnerships
Nesta impact partnershipsNesta impact partnerships
Nesta impact partnerships
 
Building public benefit and shared value into business
Building public benefit and shared value into businessBuilding public benefit and shared value into business
Building public benefit and shared value into business
 
Global Goals : Every Achievement Counts | Content Structure Preview & Briefing
Global Goals : Every Achievement Counts | Content Structure Preview & BriefingGlobal Goals : Every Achievement Counts | Content Structure Preview & Briefing
Global Goals : Every Achievement Counts | Content Structure Preview & Briefing
 
Social cost benefit analysis
Social cost benefit analysisSocial cost benefit analysis
Social cost benefit analysis
 
Elif Urgan - Social impact management
Elif Urgan - Social impact managementElif Urgan - Social impact management
Elif Urgan - Social impact management
 
Inside out finance issue-Indigo Article Page 14-17
Inside out finance issue-Indigo Article Page 14-17Inside out finance issue-Indigo Article Page 14-17
Inside out finance issue-Indigo Article Page 14-17
 
2018 Inner Compass Magazine - Moving the World to a Better Place: Business, S...
2018 Inner Compass Magazine - Moving the World to a Better Place: Business, S...2018 Inner Compass Magazine - Moving the World to a Better Place: Business, S...
2018 Inner Compass Magazine - Moving the World to a Better Place: Business, S...
 
FinancingTheInclusiveEconomy
FinancingTheInclusiveEconomyFinancingTheInclusiveEconomy
FinancingTheInclusiveEconomy
 
Corporatesocialresponsibilitypublicsectorvsprivatesectoramythorreality
CorporatesocialresponsibilitypublicsectorvsprivatesectoramythorrealityCorporatesocialresponsibilitypublicsectorvsprivatesectoramythorreality
Corporatesocialresponsibilitypublicsectorvsprivatesectoramythorreality
 
RSE Brosura
RSE BrosuraRSE Brosura
RSE Brosura
 
Importance of social entrepreneurship.pdf
Importance of social entrepreneurship.pdfImportance of social entrepreneurship.pdf
Importance of social entrepreneurship.pdf
 
Taking the Social Enterprise Route to Sustainable Development.pdf
Taking the Social Enterprise Route to Sustainable Development.pdfTaking the Social Enterprise Route to Sustainable Development.pdf
Taking the Social Enterprise Route to Sustainable Development.pdf
 

Último

Último (20)

Finance strategies for adaptation. Presentation for CANCC
Finance strategies for adaptation. Presentation for CANCCFinance strategies for adaptation. Presentation for CANCC
Finance strategies for adaptation. Presentation for CANCC
 
2024: The FAR, Federal Acquisition Regulations, Part 30
2024: The FAR, Federal Acquisition Regulations, Part 302024: The FAR, Federal Acquisition Regulations, Part 30
2024: The FAR, Federal Acquisition Regulations, Part 30
 
TEST BANK For Essentials of Negotiation, 7th Edition by Roy Lewicki, Bruce Ba...
TEST BANK For Essentials of Negotiation, 7th Edition by Roy Lewicki, Bruce Ba...TEST BANK For Essentials of Negotiation, 7th Edition by Roy Lewicki, Bruce Ba...
TEST BANK For Essentials of Negotiation, 7th Edition by Roy Lewicki, Bruce Ba...
 
Just Call Vip call girls Wardha Escorts ☎️8617370543 Starting From 5K to 25K ...
Just Call Vip call girls Wardha Escorts ☎️8617370543 Starting From 5K to 25K ...Just Call Vip call girls Wardha Escorts ☎️8617370543 Starting From 5K to 25K ...
Just Call Vip call girls Wardha Escorts ☎️8617370543 Starting From 5K to 25K ...
 
Night 7k to 12k Call Girls Service In Navi Mumbai 👉 BOOK NOW 9833363713 👈 ♀️...
Night 7k to 12k  Call Girls Service In Navi Mumbai 👉 BOOK NOW 9833363713 👈 ♀️...Night 7k to 12k  Call Girls Service In Navi Mumbai 👉 BOOK NOW 9833363713 👈 ♀️...
Night 7k to 12k Call Girls Service In Navi Mumbai 👉 BOOK NOW 9833363713 👈 ♀️...
 
Regional Snapshot Atlanta Aging Trends 2024
Regional Snapshot Atlanta Aging Trends 2024Regional Snapshot Atlanta Aging Trends 2024
Regional Snapshot Atlanta Aging Trends 2024
 
Top Rated Pune Call Girls Dapodi ⟟ 6297143586 ⟟ Call Me For Genuine Sex Serv...
Top Rated  Pune Call Girls Dapodi ⟟ 6297143586 ⟟ Call Me For Genuine Sex Serv...Top Rated  Pune Call Girls Dapodi ⟟ 6297143586 ⟟ Call Me For Genuine Sex Serv...
Top Rated Pune Call Girls Dapodi ⟟ 6297143586 ⟟ Call Me For Genuine Sex Serv...
 
Human-AI Collaboration for Virtual Capacity in Emergency Operation Centers (E...
Human-AI Collaborationfor Virtual Capacity in Emergency Operation Centers (E...Human-AI Collaborationfor Virtual Capacity in Emergency Operation Centers (E...
Human-AI Collaboration for Virtual Capacity in Emergency Operation Centers (E...
 
Postal Ballots-For home voting step by step process 2024.pptx
Postal Ballots-For home voting step by step process 2024.pptxPostal Ballots-For home voting step by step process 2024.pptx
Postal Ballots-For home voting step by step process 2024.pptx
 
PPT Item # 4 - 231 Encino Ave (Significance Only)
PPT Item # 4 - 231 Encino Ave (Significance Only)PPT Item # 4 - 231 Encino Ave (Significance Only)
PPT Item # 4 - 231 Encino Ave (Significance Only)
 
Call Girls Sangamwadi Call Me 7737669865 Budget Friendly No Advance Booking
Call Girls Sangamwadi Call Me 7737669865 Budget Friendly No Advance BookingCall Girls Sangamwadi Call Me 7737669865 Budget Friendly No Advance Booking
Call Girls Sangamwadi Call Me 7737669865 Budget Friendly No Advance Booking
 
A Press for the Planet: Journalism in the face of the Environmental Crisis
A Press for the Planet: Journalism in the face of the Environmental CrisisA Press for the Planet: Journalism in the face of the Environmental Crisis
A Press for the Planet: Journalism in the face of the Environmental Crisis
 
Government e Marketplace GeM Presentation
Government e Marketplace GeM PresentationGovernment e Marketplace GeM Presentation
Government e Marketplace GeM Presentation
 
Booking open Available Pune Call Girls Shukrawar Peth 6297143586 Call Hot In...
Booking open Available Pune Call Girls Shukrawar Peth  6297143586 Call Hot In...Booking open Available Pune Call Girls Shukrawar Peth  6297143586 Call Hot In...
Booking open Available Pune Call Girls Shukrawar Peth 6297143586 Call Hot In...
 
Antisemitism Awareness Act: pénaliser la critique de l'Etat d'Israël
Antisemitism Awareness Act: pénaliser la critique de l'Etat d'IsraëlAntisemitism Awareness Act: pénaliser la critique de l'Etat d'Israël
Antisemitism Awareness Act: pénaliser la critique de l'Etat d'Israël
 
Junnar ( Call Girls ) Pune 6297143586 Hot Model With Sexy Bhabi Ready For S...
Junnar ( Call Girls ) Pune  6297143586  Hot Model With Sexy Bhabi Ready For S...Junnar ( Call Girls ) Pune  6297143586  Hot Model With Sexy Bhabi Ready For S...
Junnar ( Call Girls ) Pune 6297143586 Hot Model With Sexy Bhabi Ready For S...
 
Get Premium Budhwar Peth Call Girls (8005736733) 24x7 Rate 15999 with A/c Roo...
Get Premium Budhwar Peth Call Girls (8005736733) 24x7 Rate 15999 with A/c Roo...Get Premium Budhwar Peth Call Girls (8005736733) 24x7 Rate 15999 with A/c Roo...
Get Premium Budhwar Peth Call Girls (8005736733) 24x7 Rate 15999 with A/c Roo...
 
Top Rated Pune Call Girls Hadapsar ⟟ 6297143586 ⟟ Call Me For Genuine Sex Se...
Top Rated  Pune Call Girls Hadapsar ⟟ 6297143586 ⟟ Call Me For Genuine Sex Se...Top Rated  Pune Call Girls Hadapsar ⟟ 6297143586 ⟟ Call Me For Genuine Sex Se...
Top Rated Pune Call Girls Hadapsar ⟟ 6297143586 ⟟ Call Me For Genuine Sex Se...
 
Call Girls Nanded City Call Me 7737669865 Budget Friendly No Advance Booking
Call Girls Nanded City Call Me 7737669865 Budget Friendly No Advance BookingCall Girls Nanded City Call Me 7737669865 Budget Friendly No Advance Booking
Call Girls Nanded City Call Me 7737669865 Budget Friendly No Advance Booking
 
The Most Attractive Pune Call Girls Handewadi Road 8250192130 Will You Miss T...
The Most Attractive Pune Call Girls Handewadi Road 8250192130 Will You Miss T...The Most Attractive Pune Call Girls Handewadi Road 8250192130 Will You Miss T...
The Most Attractive Pune Call Girls Handewadi Road 8250192130 Will You Miss T...
 

Economic Design Thinking

  • 1. Economic Design Thinking [Type text] Page 1     A Mindset to Create Heaven on Earth  Paul Umbach   AMDP Individual Project – July 5, 2016    Concept Overview   Economic Design Thinking is a mindset to make the impossible possible. This mindset shift can  dramatically  accelerate  the  development  of  projects  having  the  most  benefits  to  neighborhoods,  cities,  metro  regions  and  entire  societies.  Our  current  collective  mentality  focused on short‐term economic return on investment is a fundamental design flaw in moving  development  projects  with  high  social  value  from  idea  to  action  to  impact.    Yes,  with  new  thinking we can have heaven on earth.    So what is Economic Design Thinking?  It’s thinking in a different way about economic solutions  at the intersection of collaboration and creativity.      This  change  in  thinking  can  drive  funding  to  high  social  value  projects  like  education  and  wellness that have long‐term return on investment to society.  Applications of this approach 
  • 2. Economic Design Thinking [Type text] Page 2   include  innovations  to  lower  the  cost  of  public  infrastructure,  encourage  public  and  private  collaborations resulting in greater value and lasting impacts as well as implement urban design  practices and public policy transformations that encourage cost savings and economic vitality.  This thinking also lives at the individual level, as people choose to spend money with locally  owned businesses, which in turn dramatically increases both economic and societal health.   Economic Design Thinking can be seen in every community including mine. Pittsburgh’s free  subway  system,  buy‐fresh  local  food  movement,  urban  bike  transit  program,  the  Pittsburgh  Promise  (where  high  school  graduates  from  the  public  school  system  receive  a  free  college  education), and PNC’s carbon neutral skyscraper are only a few examples.  With the highest  quality of life of any city in the United States and among the highest quality of life of any city in  the  world,  my  community  is  a  living  laboratory  on  thinking  differently  about  economic  and  societal impacts.     During my year of study at Harvard University’s Graduate School of Design I discovered that a  fundamental mentality shift in economic thinking is already happening in both my Pittsburgh  community and throughout the world.  An important shift in the mindset of developers from  viewing municipal requirements for open space, affordable housing and contributions to social  services infrastructure as only costs; to a broader understanding that these mandates represent  an investment in their projects and their community at large.  My mostly private real estate  oriented  classmates  from  fifteen  countries  became  my  first  converts  to  economic  design  as  being  just  as  important  as  physical  design,  social  design,  and  political  design  in  creating  successful projects.    My  project  team  “Team  Z”  anchored  our  project’s  business  model  around  an  innovative  Societal  Impact  Model.    Although  we  didn’t  win  any  of  the  prizes,  my  team  which  included  members from England, India, Turkey, and the United States believed deeply that a percentage  of traditional economic ROI must be shared with society to have lasting impact.  
  • 3. Economic Design Thinking [Type text] Page 3   My individual project, which grew out of our Team Z experience, is to brand and provide a tool  kit for the Economic Design Thinking movement. The result of this movement is to promote  innovative societal impact approaches to advance healthy people, healthy communities, and  healthy economies worldwide. This thinking has the power to dramatically improve economic  and social conditions at the neighborhood, city, regional, national and societal levels.    So  why  promote  an  economic  design  movement  if  we  already  know  the  needs,  how  to  measurably improve just about every societal issue and how to unleash funding? Consider the  recent  announcement  by  the  City  of  Philadelphia  to  impose  a  tax  on  soda  to  fund  Pre‐K  education. While people are heavily divided on this approach, just about everyone agrees on  the logic of moving dollars from a social cost (childhood obesity) to social benefit (quality early  childhood education).  The issues preventing the embrace of societal economics are rooted in  fear of government control and perceived danger of having limits on individual choice.    Economic Design Thinking can free the perception of societal benefits as a cost  imposed by  government  rather  than  an  investment  with  a  positive  return  for  everyone.      The  idea  of  investing significant resources to fix societal issues requires a mentality to fix deeply‐rooted  issues in the first place.  Further, it can lead to a fundamental change in our collective mindset  about the benefits of solving these issues at their root and a radical change in our view that  money is a limitation. While programs developed in a fixed mentality, such as traditional public  housing, can take years or even decades to fund and implement and have marginal impacts, a  fresh outlook at the community level can occur in an instant and have dramatic lasting impacts.    My experience over the past 30 years as a community planning consultant demonstrates that  such fears are greatly diminished when government is no longer in the driver’s seat mandating  sin taxes, set asides, quotas and zoning requirements.  Public support grows dramatically when  representatives from broad‐based community collaborations develop and implement socially  beneficial programs.  The most successful projects have coalitions with representatives from  private, public and philanthropic sectors as well as persons directly impacted by the project.    An economic design movement driven by a global network of community based coalitions can  direct trillions of dollars toward projects that generate significantly more economic and societal  returns  than  traditional  projects  undertaken  by  public,  private,  or  the  non‐profit  sectors  operating  in  a  vacuum.  Therefore,  the  power  of  Economic  Design  Thinking,  often  conceptualized at the macro economic level, is activated at the community level. At this level a  simple mental design shift has the opportunity to most effectively produce happy, healthy, safe,  sustainable, and economically viable communities.   
  • 4. Economic Design Thinking [Type text] Page 4   Economic Design Thinking forces the word impact to be the exclamation point in the process  flow:  Idea to Action to Impact!  Clearly the development and promotion of tools for measuring  of economic and societal impact is the key to moving ideas to action in every culture and every  geographic scale from neighborhood, city, metro region, state, nation, and world.   The magic of this mindset happens when existing financing mechanisms1  are supercharged with  trillions of dollars in accumulated wealth to create a mindset of “it’s possible” ‐‐ that education,  health, housing and economic development projects with high societal impact can happen at  the scale necessary for lasting impact.   Instead of federal or state level implementation (I call  this Dinosaur thinking), my concept shifts the scale of implementation to metro regions and  communities, where projects can be most effectively planned, implemented and evaluated (I  call this Cheetah thinking).                                                                   1  The developed world has three principal levers at their disposal to improve the quality of communities: 1) The Public Sector,  2) The Private Sector and 3) The Non‐Profit Sector (a wide range of quasi‐governmental authorities, faith based and secular  charitable organizations, foundations, and charitable trusts to name just a few).     
  • 5. Economic Design Thinking [Type text] Page 5     Without a fresh societal benefit mindset and a new way to view return on investment, issues  such as providing high quality nutrition, healthcare and education for all children will continue  to be considered impossible, as the return on investment for these issues is too low for the  private sector and the price tag is too high for the public sector or the non‐profit sector acting  alone.  The key to success is to galvanize existing sectors and unlock the power of the world’s  accumulated wealth in order to solve the most impactful community challenges and to do this  at the geographic scale that builds the highest trust and accountability. Creating a new “it’s  possible”  cheetah  mindset  can  be  accelerated  from  an  understanding  and  application  of  economic design thinking.     Since  the  early  1990s  my  firm  Tripp  Umbach2  has  completed  more  than  1,000  community  engaged  planning  assignments  where  a  diverse  representation  of  community  stakeholders  come together for the purpose of “collective dreaming” about solutions to solve community  needs.  My experience over the past 30 years shows that the “magic happens” when a simple  shift in mentality instantly connects purpose, place, and people making the impossible possible.  As a pioneer in the Healthy Community movement, our work in communities throughout the                                                               2  www.trippumbach.com  Fight for closed  models Rely on  “prehistoric”  funding sources View all others as  competition Keep programs in  separate facilities Adjust quickly to  new funding  environment Make fast  decisions Conserve energy Operate  efficiently
  • 6. Economic Design Thinking [Type text] Page 6   world has resulted in billions of dollars in societal cost savings, health status improvement and  economic advancement.  My project leverages my experience before and during my year at  Harvard resulting in the promotion of a bold mindset to create heaven on earth.       Understanding Societal Return on Investment  The first step in promoting an Economic Design Thinking movement is to instill a belief that  communities, metro regions and nations have more than enough money to do what it takes to  fix  every  issue,  instead  of  the  traditional  mindset  of  inaction  because  of  “limited”  financial  resources.  At  the  macro  level,  consider  that  the  total  wealth  of  the  United  States  is  approximately  $200  trillion,  or  $1.7  million  per  person.  About  1%  of  our  nation’s  wealth  or  approximately $2 trillion is held in charitable foundations, who distribute only $50 billion per  year  to  every  conceivable  societal  cause.  The  practice  among  charitable  foundations  to  distribute roughly 2% of their assets after administrative overhead has become ingrained in our  collective  thinking.  Even  the  thought  of  spending  a  penny  of  the  asset  capital  on  charitable  missions would be considered an extreme breach of fiduciary responsibility.  Board members  and executives of these foundations, who typically come from the financial sector, view the  purpose of their charitable foundation as to support the foundation overhead and to pass along  a small percentage of excess earnings for its intended charitable mission.    With this traditional economic mindset, our society receives very limited impact from charitable  foundations.  Our current economic model has $50 billion annually distributed by charitable 
  • 7. Economic Design Thinking [Type text] Page 7   foundations chasing about $1 trillion in estimated social costs for pressing social issues such as  education, housing and public health.  I am using rough numbers here for illustration as the cost  of these three issues may indeed be less than a trillion, especially if appropriate best practices  and  outcome  evaluation  methods  were  followed  by  a  coordinated  national  network  of  community based coalitions.   Economic Design Thinking can instantly lead to multiple creative considerations for funding our  most  pressing  issues.    For  example,  this  new mindset  can  force  the  radical  consideration  of  spending most if not all of the capital locked up in charitable foundations on socially beneficial  projects.  This mindset movement already underway as The Bill and Melinda Gates Foundation,  which includes $44 billion in assets from the Gates’ and Warren Buffet, plan to give all of the  money  away  within  20  years.    Buffet  plans  on  giving  his  money  away  even  faster.  If  more  individuals adopt the radical Gates and Buffet mindset of distributing the corpus of charitable  foundations as well as their personal wealth on societal beneficial projects, a positive economic  tsunami could begin rolling across the United States.   Consider the impact if $1 trillion, which is one half of 1% of our nation’s wealth, was distributed  to our nation’s 100 largest cities over a ten year period.   The average city in the United States  would receive about $1 billion per year for ten years to be invested in programs that reach root  causes for the most pressing social challenges – education, housing, public health and economic  advancement.  Remember that this additional $1 billion per city per year for 10 years would be  in addition to billions already invested by government, non‐profits, and the private sector.    Spending  only  a  droplet  of  our  nation’s  total  wealth  on  key  societal  issues  would  result  in  trillions  of  dollars  in  additional  economic  benefits  from  a  healthier  and  more  educated  population, with $1 trillion still remaining in charitable foundations for additional investment.    
  • 8. Economic Design Thinking [Type text] Page 8   .   Moving this model forward will require a dramatic shift in mindset, as having the best school in  the  poorest  neighborhood  is  considered  both  fiscally  impossible  and  morally  unfair  to  tax  payers who spend more in school taxes and expect more for their investment. A mentality shift  in the long‐term value of quality public education for all children is required for existing funding  sectors to have needed public support to work together to achieve the highest level of social  impact. This model saves billions of dollars in costs associated with the negative impacts of not  providing high quality education.   My  firm  recently  entered  into  a  consulting  relationship  with  the  Alliance  on  Excellent  Education3  who  has  been  studying  the  economics  associated  raising  high  school  graduation  rates  with  financial  support  from  State  Farm  Insurance.    High  school  drop  outs  cost  US  taxpayers government approximately $350 billion in lost wages, taxable income, health, welfare  and  incarceration  costs.    Economic  Design  Thinking  that  leads  to  investing  of  a  few  billion  dollars to raise the graduation rate from 85% to 95% would represent tremendous cost savings  to government and generate billions more in economic impact.  It is easy to see why the Bill &  Melinda Gates Foundation is committed to ensuring that all students in the United States have  the opportunity to receive a high‐quality education.                                                                   3  www.all4ed.org   
  • 9. Economic Design Thinking [Type text] Page 9   Next Generation Economic Development Models  At the heart of Economic Design Thinking is a social impact diagram where the X axis is Societal  Impact and the Y axis is traditional financial return on investment. My model, which grew out of  our Team Z project illustrated below shows a breaking point where social impact cannot be  achieved by government, private enterprise or the non‐profit sector operating alone.  Economic  Design Thinking must “kick in” to make higher socially valuable projects possible, as by their  nature these projects have lower traditional financial return on investment.  My simple societal  impact model is presented as a starting point for fresh dialog by people throughout the world  who are working to make the impossible possible.         This  model  explains  the  present  economic  design  of  most  every  city,  state,  and  developed  country on the planet.  Traditional fixed economic thinking, where return on investment is the  prime  consideration  has  over  the  past  50  years  led  to  a  proliferation  of  hotels  and  big  box  stores  at  interstate  highway  exists,  while  downtowns  only  a  few  miles  away  are  devoid  of  economic  energy  from  the  lack  of  lodging,  retail,  or  restaurants.    The  absence  of  economic  energy  in  downtown  areas  is  also  directly  related  to  societal  costs  for  homelessness,  under 
  • 10. Economic Design Thinking [Type text] Page 10   employment, and substandard housing as well as a weak municipal tax base to pay the cost.    According to a University of Texas two‐year survey of homeless individuals, each person cost  the taxpayers $14,480 per year4 .  According to a report in the New England Journal of Medicine,  homeless people spent an average of four days longer per hospital visit than comparable non‐ homeless people. This extra cost of $2,414 per hospitalization, is attributable to homelessness.  The downward economic spiral in downtowns throughout the United States caused by highway  exit  development,  leads  to  billions  of  dollars  in  lower  tax  base  to  support  public  education,  public safety and wellness.  A new urban planning and municipal revenue model piloted in the  Charlotte, North Carolina region is helping communities avoid land use decisions that can be  costly in the long term. This model leads to decisions on density that will positively contribute  to  the  communities’  fiscal  health5 .  The  tool  assesses  the  costs  and  benefits  of  downtown  revitalization,  versus  suburban  development,  infrastructure  upgrades,  and  community  investment,  so  that  decision‐makers  have  access  to  the  longer‐term  impacts  of  various  development patterns on their revenue or expense streams. For example, the report found a  significant  difference  in  tax  revenue  per  acre  produced  by  big  box  sites  vs  downtown  development sites.                                                                    4  www.endhomelessness.org  5  www.connectourfuture.org   
  • 11. Economic Design Thinking [Type text] Page 11   Research  completed  by  Todd  Litman6  at  the  Victoria  Transport  Policy  Institute  working  in  partnership with the London School of Economics, estimates that sprawl costs the American  economy more than $1 trillion annually, or more than $3,000 per capita, and that Americans  living in sprawled communities directly bear $625 billion in extra costs, and impose more than  $400 billion in additional external costs. Described more positively, smart growth policies can  provide large savings and benefits, including direct benefits to the people who choose to live in  more compact, multimodal communities, and indirect benefits to society overall.  For example,  Litman’s  research  shows  that  “Smart  Growth”  communities  tend  to  have  far  lower  traffic  fatality rates than sprawled communities. By increasing walking, smart growth also tends to  increase public fitness and health, which significantly reduces healthcare costs associated with  physical inactivity and obesity.  My research indicates that as monumental shift in mentality is indeed occurring throughout the  world  and  such  a  mindset  is  poised  to  dramatically  impact  the  built  environment  in  communities for decades to come.  The movement of thought from non‐sustainable designs to  “smart  growth”  based  on  societal  investment  represents  the  most  significant  planning  paradigm since the introduction of the automobile more than a century ago.  Economic Design Thinking can be applied at virtually every geographic scale to turn ideas into  action  into  outcomes.    Individuals  can  promote  the  thinking  in  their  daily  life  as  they  make  choices about investment, companies can adopt Economic Design policies that focus corporate  endowments  on  social  challenges.    Economic  Design  Thinking  lives  at  the  intersection  of  Economics, Community, and Design, three areas that until recently were more characterized by  misalignment  and  conflict.    Working  together  represent  a  pathway  to  an  economically  and  physically sustainable planet.                                                                6  http://blogs.lse.ac.uk/usappblog/2015/06/01/urban‐sprawl‐costs‐the‐american‐economy‐more‐than‐1‐trillion‐ annually‐smart‐growth‐policies‐may‐be‐the‐answer/   
  • 12. Economic Design Thinking [Type text] Page 12     The marriage of these forces results in a fundamentally different economic development model  for  the  future.    My  literature  review  suggests  a  growing  movement  from  a  traditional  real  estate  mindset  to  a  complex  social‐driven  economic  impact  model  for  securing  sustainable  economic  advancement  at  the  community,  state,  nation  and  goal  levels.    According  to  the  Brookings Institute7 , economic development must focus on more than just job creation as an  absolute  measure  to  even  come  close  to  addressing  issues  of  global  poverty.  Economic  development leaders throughout the world are adopting a broader vision where social value is  a more impactful category.  Studies consistently show that economic expansion alone doesn’t  create lasting value and new models for social value assessment and tracking long‐term societal  value are needed.     Tripp Umbach’s economic development experience in hundreds of communities throughout the  United States show a shift between viewing economic development through the lens of real  estate development to a multifocal understanding that includes public infrastructure, quality  education,  community  amenities,  quality  of  life,  civic  happiness,  and  wellness.  Economic  developers today are more concerned with the availability of talent than with the availability of  low  cost  land,  buildings,  and  financing.    I  believe  that  the  next  generation  of  economic  development practitioner will spend more time focusing on grade schools than industrial sites.                                                                7  www.brookings.edu   
  • 13. Economic Design Thinking [Type text] Page 13     Moving a Mindset Movement into Practice  So I come back to the same question, why do we need to create a mindset movement if we  know the needs, know the solutions and have more than enough money to fix our problems?   The principal barrier to change is fear.  Fear at every level – fear of success, fear of failure,  losing control, having control, others winning, others losing, those not having now having and  the fear of those having now not having.  Fear of having our human rights taken away and  suspicion  deeply  rooted  in  giving  others  an  undeserved  boost  in  quality  of  life  must  be  combated by an equally strong economic argument that shows positive impacts for everyone.   So the easiest part of my project is explaining how Economic Design Thinking works, why it is  needed, and how change can happen.  Even the difficult challenge of measuring the economic  and  social  impact  of  such  change  is  doable.  What  seems  impossible  is  changing  fear‐based  thinking, because positive change occurs immediately after replacing a fear based mindset with  a  love  based  or  opportunity  based  view.  Research  on  love  based  thinking  developed  by  Marianne Williamson indicates that meaningful change happen in a “Holy Instant.” This magic  moment cannot happen unless a diverse group of committed individuals come together in a  creative space with encouragement to dream about possibilities before dealing with constraints  and fears.   
  • 14. Economic Design Thinking [Type text] Page 14   My research indicates that a community forum with diverse stakeholders from a broad cross  section of the population, including end users of proposed projects, is the optimal setting to  apply  Economic  Design  Thinking  techniques.    For  decades  I  have  found  that  creativity  and  collaboration are essential elements that must be in place to move from “fixed thinking” to  “design thinking.” Consider that thousands of public, private, and philanthropic organizations  are already working to solve the world’s problems – hunger, homelessness, housing, education,  predatory  lending,  nutrition,  safety  to  name  just  a  few  without  measurable  success.  So  economic  design  thinking  must  have  collective  creative  collaborative  approaches  to  be  successful, as this new movement dies if this intersection is missed.  I found this intersection  while completing my project in Leon, Guanajuato Mexico.  Case Study – State of Guanajuato Mexico    While working on my individual project I had the opportunity to test Economic Design Thinking  through  participation  in  a  social  housing  cluster  project  in  Leon,  Mexico  with  my  Harvard  classmate  Monica  Healy.      The  housing  cluster,  consisting  of  public,  private  and  non‐profit  leaders in Leon was formed a few years ago with funding from the Mexican government to  bring together diverse stakeholders who are involved with social housing.  Participants include  representatives from government at all levels, private developers, builders, banks, planners and  policy  analyst  from  academia.    Multiple  Issues  led  to  the  formation  of  the  housing  cluster  including:  1) Complicated government regulations facing both housing developers and Mexican  workers  who  qualify  for  government  grants  and  loans,  2)  Economic  realities  that  force  the  location of housing far from the city center where transportation and amenities are scarce, 3)  Housing types that discourage multi‐generational living and multiple social benefits that come  from upholding traditional living arrangements.    
  • 15. Economic Design Thinking [Type text] Page 15   The  theme  of  the  full‐day  conference,  held  on  July  29,  2016  at  the  Innovation  Center  at  Universidad  de  la  Salle  Bajío,  was  to  develop  higher  density  vertical housing  was  less  about  housing typology and more about economic design as the issues discussed and the challenges  facing Leon and elsewhere in the world are rooted in economic geography, urban design, public  infrastructure and fixed thinking finance.   Hosted by my Harvard classmate Monica Healy, Director of Research for Infonavit (the Mexican  agency  that  provides  housing  funding  vouchers  for  working  class  citizens)  the  event  also  included prominent guest speakers, classmates Michael Peters, Frank Dobrucky, and Sociologist  Diane Davis and Architect Florian Idemburg from the Harvard University’s Graduate School of  Design.    As  the  main  facilitator  of  the  event,  I  encouraged  the  80  participants  to  engage  in  creative dialog using the following model:    While my formal morning session included a few slides to help present the Economic Design  Thinking concept, the key to event was having open dialog with the participants and listening to  their creative solutions about taking immediate action to implement innovative social housing  solutions.    Presenting  the  “inspiration  step”  as  collective  dreaming  about  the  perfect  future  with eyes wide open quickly engaged the participants and led to small group breakouts having  many creative ideas.  The “Hail Storming” process was important to test ideas in the context of  multiple barriers to developing high density solutions for vertical quality housing, including low  rise culture, fear of corruption, and costs of high quality well located housing.      
  • 17. Economic Design Thinking [Type text] Page 17   Participants were able to collectively dream with their eyes wide open and boldly moved to  acting on their collective dreams.  Again, the key to success was to have multiple stakeholders  collaborative in a creative setting.  The photo below shows the intensity of focus as one of the  younger participants presented his workable solution to others.        The event proved that Economic Design Thinking must be highly integrated with urban design,  policy design, and social design in order to be effective.  This learning will be helpful as I further  develop the methodology and tool kits for communities worldwide. Just as a diverse group of  participants  need  to  collaborate,  a  interprofessional  collection  of  professionals  in  planning,  finance,  architecture,  public  policy,  health,  education  and  the  arts  must  also  make  up  the  “coaching staff” to most effectively help communities move projects forward.      
  • 18. Economic Design Thinking [Type text] Page 18     Promoting Economic Design Thinking   Certainly a new idea with the tag line “It’s Possible” comes with high expectations and may  pose a threat to others already working hard every day in community development, economics,  social policy, government and community foundations to name just a few.  While we intuitively  know  how  the  impact  of  the  most  impossible  but  needed  projects  ripple  through  a  neighborhood,  a  city,  a  region,  a  nation  and  an  entire  society,  our  society  demands  proof.   Forging lasting collaboration between manifold sectors will require bold communication of the  successes of real projects like our ongoing work in Leon. The ultimate success of the Economic  Design Thinking movement will be the development, application and promotion of tools that  quantify both economic and social benefits.    Since  societal  impact  projects  often  have  a  radically  different  expected  time  horizon  for  economic  return  than  traditional  real  estate  development  projects,  pioneers  who  bring  this  mindset to their communities will need substantial encouragement and support. I plan to move  forward with active marketing of Economic Design Thinking through a multi‐platform approach,  including:  Articles and a Book: I will use my AMDP capstone project as the foundation for an article and  book entitled “Economic Design Thinking – A Mindset Movement to Create Heaven on Earth.”   Writing about economic design will set the stage for the launch of a mindset community.   Speaking Engagements: I have now successfully promoted Economic Design Thinking at several  community planning sessions throughout North America since developing the idea in the fall of  2015.    My  intention  is  to  continue  to  advance  Economic  Design  Thinking  to  national  and  international audiences.     Charitable Trust: I am considering developing a charitable trust where my personal assets can  be directed to fund the ongoing development and growth of Economic Design Thinking as a  global mindset community.     Multi‐Media Tool Kit: I will develop a comprehensive tool kit, including an interactive website  and media platform, under the banner of Economic Design Partners. I plan to further develop  and distribute economic and societal methodologies free of charge that communities can apply  to their most pressing community planning and design challenges.     My Economic Design Thinking tool kit will assist leaders as they navigate the following process:    
  • 19. Economic Design Thinking [Type text] Page 19    Inspiration:  Facilitating Inspiration and collective visioning among key stakeholders.   Idea  Showering:  Community  engagement  and  openness  to  all  possible  solutions.  Groups  dreaming  together  need  ground  rules  such  as  avoiding  using  the  word  “can’t”, “impossible”, or “we have failed in the past.”  Groups are encouraged to  adopt  a  mindset  that  money  is  not  a  barrier  so  that  they  can  focus  on  planning  workable solutions and moving forward with solving the most pressing issues.    Hail  Storming:  In  this  most  important  step,  the  group  must  acknowledge  past  failures, the need to balance power, build trust, release old beliefs, embrace new  plans, and boldly develop a financial model based in creatively and collaboration.  This must all happen in the hail storm step in order for successful projects to be  developed.    Testing  /  Measuring  Outcomes  and  Societal  Impacts:  Developing and using tools  that measure societal and economic impact are critical to long‐term success of the  Economic Design Thinking movement.     It’s Possible! Celebration and bold promotion of Idea to Action to Impact.  .   Final Thoughts  The “how to” create heaven on earth has evolved throughout my year of study from creating of  a non‐profit entity that would complete urban planning projects in underserved communities,  to the establishment of a worldwide “mindset” community of Economic Design Thinkers. My  original idea of creating Economic Design Partners as a non‐profit organization was destined to  go down the path of a traditional non‐profit economic development agency. However, I still see  the need at some point to develop a formal structure to hold the movement together, which  could involve staffing and support beyond myself.   Moving toward developing and promoting a “mindset” called Economic Design Thinking forced  me to also have a radically different mindset. I struggled throughout the year at many levels  with  my  project,  abandoning  it  on  several  occasions  as  my  doubt  overcame  my  passion  of  launching  an  “idea  design”  with  so  much  potential.    I  questioned  everything,  including  my  undergraduate  education  at  Concordia  University,  where  I  was  enrolled  in  the  Seminary  program before my obsession with economic geography pulled me away from formal ministry.   The  mindset  design  shift  presented  in  my  project  stands  in  opposition  to  American  culture  where individuals take responsibility for their economic position in society.  I was torn between  Jesus’ comment that “The poor will always be with us,” and the Lord’s prayer that “Thy will be  done on earth as it is in heaven.” Could this be my ministry after all?   My  experience  in  Mexico  reinforced  that  I  must  develop  and  promote  the  marriage  of  economics, community, and design to solve societal issues. The documentary “I am” by Tom 
  • 20. Economic Design Thinking [Type text] Page 20   Shadyac  was  must  helpful  in  moving  my  project  from  just  another  consulting  platform  to  a  mindset movement.  Shadyac concluded that a mentality shift was needed before meaningful  change could be achieved.  So, while there are many consulting firms and non‐profit community  development  organizations  working  to  develop  innovative  projects  that  package  funding  to  birth complex socially beneficial projects, the Economic Design Thinking movement can be a  resources  to  individuals,  communities,  and  elected  officials  through  multiple  platforms,  including  a  book,  website,  and  motivational  speaking.    Specific  examples  on  how  Economic  Design Thinking is already having an impact needs to be amplified to a level where the concept  is “branded” on the cover of leading magazines and other multi‐media sources.  While on‐site in Mexico my project transitioned from a mostly academic experiment to pro‐ active promotion and implementation of Economic Design Thinking in a real life setting.  I also  came to the realization that I have already been promoting this thinking as a consultant for 30  years. I returned ready to move forward with actively promoting of Economic Design Thinking  at three levels:     Economic Design Thinking  ‐‐ Promotion of a global mindset community   Economic Design Partners – A formal vehicle for collaboration among individuals and  organizations who want to apply Economic Design Thinking principles, and    Tripp  Umbach  –  A  private  consulting  resource  for  organizations  who  require  outside  assistance.   The graphic below was developed while completing a certificate in Leadership Design Thinking  at  Harvard  in  March  2016  to  depict  my  personal  evolution  as  being  separate  from  Tripp  Umbach  and  Economic  Design  Thinking.    My  Harvard  program  represents  the  one  and  only  thing  I  have  accomplished  professionally  outside  of  the  boundaries  of  Tripp  Umbach  and  provided  me  with  encouragement  to  develop  a  “Paul”  Umbach  brand  as  a  teacher,  writer,  researcher and speaker.  
  • 21. Economic Design Thinking [Type text] Page 21     Finally, as a professional geographer, I began the program with the goal of improving my skills  in  the  physical  realm  ‐‐  urban  design,  economic  development  and  community  planning,  but  ended my year of intensive study floating more freely in the architecture of dreams.  A quote  from T.S. Lawrence remained in my mind as I completed my project, “All people dream ‐‐ most  dream at night only to awake in the morning thinking that their dreams cannot come true, but a  few  dangerous  people  dream  during  the  day  with  their  eyes  wide  open,  acting  on  their  dreams.”       The power of the AMDP at Harvard existed for me in the collective dreaming of 28 brothers and  one sister from all over the world.  Never feeling completely comfortable with the direction of  my project or for that matter me is perhaps the essence of education. So I move forward on my  journey in uncomfortable shoes with eyes wide open.     
  • 22. Economic Design Thinking [Type text] Page 22   Annotated Project References, Resources and Experiences  Experience   Key Learning   Media    Documentary – “I am”  by Tom Shadyac      Change requires a shift in “mindset” from the problem is everywhere  (not me) to I am the problem.   Ancient societies lasted for centuries by expelling individuals who  wanted more than their fair share – in fact, people who broke down  this structure for their personal gain were considered to have a  mental illness.    Documentary : Love is  all around  – Maryanne  Williamson and Tom  Shadyac   God is light and love – existing entirely without the ability to create  or promote darkness and hate.   Love binds all together in unity and purity – hate pulls everything  apart. Love needs to be are the heart of every project – love for  others more than ourselves.   Documentary: Tiny: A  Story about Living Small   It is possible to provide housing for everyone for less than $50,000  per unit    Government laws and regulations need to change to allow everyone  to live in their own home.   Documentary: Design is  One – Leila and Massimo  Vignelli     Design requires a deep passion for the eternal  ‐‐ lasting simple  design   It requires a strong commitment to both quality and innovation to  create a lasting brand.   Movie:  Zootopia by  Pixar   Creating utopia isn’t easy, but change is possible but it takes courage  and collaboration as everyone can make better choices and change  the world.     Better for one means better for all.   Movie:  Finding Dory by  Pixar   Teamwork is required to find our way home.  Movie:  The Big Short   The financial system is greed‐focused instead of societal focused   When the philanthropic, social service, government, and private  sectors are completely disconnected everyone loses.   Books and Articles    Book: Fixing Broken  Cities  ‐‐ book by John  Kromer      Practical guide to implement urban development strategies written  by a urban planning practitioner  who worked in Philadelphia and  Camden, NJ   Kromer is not an academic   The book is a “field guide” to mixing public, private and philanthropic  funding to make project happen – a bit heavy on pubic/private  partnerships and tax incentive models.    Book: Live/work:   Working at Home, Living  at Work – Deborah  Dietsch      Zoning changes are needed to ensure that home‐based businesses  can be economically viable.   Excellent reference for capacity building within communities by  creating pathways for developing affordable work/live  environments. (Highest social value is created with walkable  communities where people don’t commute long distances.  
  • 23. Economic Design Thinking [Type text] Page 23   Book: The Holy Bible –  Gospel According to  John   Love conquers all.   In love there is no fear.   We are children of the same heavenly father.  Article: Rethinking  Economic Development  – Brookings Institute      Economic development must include a focus on more than just jobs  – a broader vision.   Social value is a bigger and broader category than economic impact.    Economic impact alone doesn’t create lasting value, but must be  fused with social value assessment and models that track long‐term  societal value.    Top‐line growth doesn’t ensure bottom‐line prosperity.   Article:  An economic  Perspective on urban  Education – Brookings  Institute   School accountability outcomes have impact of housing values.    Differences in school quality are a leading driver of class segregation  within metropolitan areas.   Article: The Future of  Design is Economics   Story in the article about “Million Dollar Murray”, a homeless man in  whose alcoholism let to ether emergency rooms or jail so often that  it cost the state of Nevada to care for him over a ten year period.    Economics is the driving force behind our entire world and the better  designers can understand it the great we will have to create real  lasting impacts.    Learned about the Autodesk Foundation and Enterprise Community  Partners as well as multiple research initiatives exploring community  design education, new business models in design, and impact  measurement for design.  Article: Can Design  Thinking Save the  Economic Dinosaurs?   Dominic Basulto explores how most industries are at risk of  imminent extinction if they do not change.   They get the design part  but often forget the “thinking”.    Design changes without deep down fundamental change are  destined to failure.  Blowing things up and starting over is the  solution for the most pressing issues facing industries and societies.   Capitalism Needs Design  Thinking  Tim Brown, Roger L.  Martin, and Shoshana  Berger     Democratic capitalism depends on the vast majority of the citizenry  believing in the system.   What happens if we radically redesign this system in order to meet  some higher purpose that we are clear about?    Rather than spending months, years, or even decades  writing  hypothetical reports in policy think tanks, we need the kills of  storytelling that come along with design to help describe and  present new possibilities in ways that lead to action and outcomes.   Article: Hell : Does the  end have an end?   Article in a magazine called “Signs of the times”   Learned that hell doesn’t last forever – but in a flash of fire  everything left on the earth is destroyed in “a fire that lasts forever”  after all “saved” humans dead in graves and living are raised bodily  into heaven.   Article:  Todd Litman   Urban sprawl cost the US economy more than $1 Trillion every year  and argues that this may be reduced by encouraging market‐based  reforms to encourage smart growth strategies.   Brochure:  Thrivent   Becoming a member of this and other faith based charitable banks 
  • 24. Economic Design Thinking [Type text] Page 24   Federal Credit Union  and credit union allows money to be directed toward charities.     There is an entire industry focused on social good through  investments.  Experiences    Tour: Tiny House  (see  on Netflix’s)     This concept can bring housing to waterfronts through boat houses,  vacant lots, and industrial areas.    Zoning laws need to change to allow everyone to own a home.     Zoning and other laws provide convenient “cover” for persons living  in “desirable” communities who fear interaction with other less  desirable communities.    Tour:  The Tower at PNC  Plaza in Pittsburgh, PA –  Most environmentally  sustainable office tower  in the world.   Open windows, movable blinds,    Technology rich projects that save energy and costs can be  developed at the community scale.    Aspiration to create a carbon natural built environment is possible.   This building becomes an analogy for the power of Economic Design  Thinking.  Participation: Yoga  Classes   Very important to help me focus my energies and connect my mind,  body, and spirit.     Taught me about following and trusting.   Participation: Cathedral  Chancel Choir   My participation in a professional cathedral choir taught me that  Acapella singing is the ultimate team sport.   Perfect choral singing requires perfect balance between all voices.   We have become a society of soloists.  Harmony of voices is a  metaphor for economic design thinking.   Participation: Certificate  Program in Leadership  Design Thinking at  School of Design at  Harvard   I participated in a four day leadership and design thinking  “experience” where I fleshed out both a design challenge (resulting  in the book Economic  Design Thinking) and a leadership challenge  (resulting in the restructuring and eventual succession from my  consulting company.   The experience formed a deep foundation for the second half of my  professional life.  I saw the design of my life as the trunk of a multi‐ branch tree where my professional, personal, and spiritual life all  share common roots.   Participation:  Housing  Cluster Design Thinking  Retreat in Leon Mexico   Opportunity to experiment my economic design thinking  methodology in a live setting.   Learned that the “holy instant” is an important element in Design  Thinking when a group of committed individuals can collectively  dream with their eyes wide open.   Participation: Seminar  on Appreciative Inquiry   A proven model for change that forces participants to identify “what  is working” and “what has worked before”  “what we have already  accomplished” vs. “what went wrong” and “what never works.”  Interview: Charitable  Trust Leadership at Penn  State University     There are vehicles for rich people to give money to charity while still  receive a solid return on their money.    Investors invest in business ideas and get returns.   Interview: Story shared   People who rock the boat too much are almost always considered 
  • 25. Economic Design Thinking [Type text] Page 25   by Harvard Classmate  Monica Healy about two  Catholic Sisters who  created their own  economy  “dangerous.”  The remedy in society for the dangerous people who  dream with their eyes wind open and act on their dreams range from  avoidance to death.    Interview:  Karen Rath  from Huntington Bank –  Non‐Profit Banking  Leader   This is limited enforcement of laws requiring Banks to provide social  good in their lending.     Banks have non‐profit banking areas that serve mostly large medical  or educational non‐profits.    Interview: Ernie Hogan,  executive director of the  Pittsburgh Community  Reinvestment group   My original idea of Economic Design Partners to implement specific  projects that have high social email that require a combination of  public, private and philanthropic funding sources already exists.   Ernie Hogan in Pittsburgh implements high social value economic  development projects.    Ernie assured me that groups like his exist throughout the United  States.   Fear of losing control of the project or of not getting proper credit is  the main barrio to the three principal funding sectors “getting along”  and singing in perfect harmony.   Interview: John Harmon  – Leading Estate  Planning Lawyer in U.S.  and Chair of Pittsburgh’s  largest foundation    The charitable non‐profit sector is the third economy (gov. and  market sector are the others) and these three sectors are need some  glue to hold them together – and Economic Design Thinking can be  that glue.   Encouragement and pro‐active tools are  needed to galvanize non‐ profit, for profit, government and especially wealthy individuals  toward common goals.   Award:  Fisher Award  from Penn State  University for Lifetime  Service   I was recognized by Penn State University for my work to bring fresh  thinking to the university as they developed the nation’s most  successful on‐line education platform.    Speaking Engagement in  Tulsa, Oklahoma    I was asked by the International Economic Development Council to  develop and present a program that shows the intersection of health  and economic development.