Este documento describe un programa de capacitación sobre banca de inversión y fusiones y adquisiciones que se llevará a cabo en Barcelona de febrero a marzo de 2017. El programa cubrirá temas como el análisis macroeconómico, las diferentes tipologías de fusiones y adquisiciones, la valoración de empresas y los procesos involucrados. Se enfocará en estudiar casos prácticos y será impartido por profesionales con experiencia en el sector y profesores de la escuela de negocios ESADE.

1. Investment
Banking and
Mergers &
Acquisitions
BARCELONA
Febrero - Marzo 2017
Operaciones de
banca de inversión y
fusiones y adquisiciones
de compañías
Profesionales de banca, asesores financieros, económicos y
jurídicos encontrarán en este programa la respuesta a estas
cuestiones:
¿Cómo incide el entorno macroeconómico en las decisiones
de inversión y desinversión empresarial? ¿Cómo determinar
la oportunidad de una operación de reestructuración, fusión o
adquisición?
¿Cuál es la tipología de operaciones de reestructuración y com-
praventa de compañías que se engloba bajo la denominación de
“Fusiones y Adquisiciones”?
¿Cuáles son los procesos en una operación de Fusión y Adquisi-
ción? ¿Quiénes intervienen y con qué función?
¿Cuáles son los costes de un proceso de Fusión y Adquisición?
Executive
Education
Programa
de
Finanzas
Lugar de realización
Fechas y horario
Matrícula
BARCELONA
ESADE Business School
Av. d’Esplugues, 92-96 | 08034 Barcelona
9, 16 y 23 de febrero, y 2 y 9 de marzo.
El horario del programa es de 10 a 18:30 h.
4.200€
3.570€ para miembros de ESADE Alumni y socios
de Crèdit Andorrà
FEBRERO 2017
1 2 3 4 5
6 7 8 9 10 11 12
13 14 15 16 17 18 19
20 21 22 23 24 25 26
27 28
MARZO 2017
1 2 3 4 5
6 7 8 9 10 11 12
13 14 15 16 17 18 19
20 21 22 23 24 25 26
27 28 29 30 31

2. Contenido
01. Análisis macroeconómico y toma de decisiones de inversión.
02. Tipología e instrumentos de operaciones de reestructuración:
fusiones y adquisiciones. Régimen tributario. Derecho de la
competencia.
03. Fusiones y adquisiciones: valoración de empresas.
04. Fusiones y adquisiciones de empresa no cotizada (perspectivas
comprador y vendedor). Procedimiento.
05. Adquisición de empresas concursadas. Adquisición de deuda
y conversión en capital.
06. Ofertas públicas de emisión de renta variable: procedimiento y
valoración.
07. Ofertas públicas de adquisición de acciones: procedimiento,
valoración y financiación.
08. Titulizaciones de activos y sintéticas.
Profesorado
Para más información
Los candidatos pueden realizar las consultas que precisen dirigiéndose a:
www.esade.edu/executive-education
Programa,fechas,importeyprofesoradosujetosaposiblescambios.ESADEBusinessSchooly
Crèdit Andorrà se reservan, además, el derecho de cancelar este programa si consideran que
no se cumplen los requisitos necesarios para el éxito del mismo.
Lala Canella Pamies
lala.canella@esade.edu
Tel. +34 932 806 162
Objetivos
• Conocer la influencia del entorno macroeconómico en las decisio-
nes de inversión, reestructuración y compraventa de compañías.
• Conocer los métodos de valoración aplicables en función del tipo
de empresa objeto de la transacción.
• Conocer la tipología de operaciones de reestructuración societa-
ria y fusión y adquisición.
• Conocer los procesos y particularidades de las operaciones de
banca de inversión y Fusiones y Adquisiciones.
• Conocer estructuras y mecanismos alternativos a la financiación
tradicional como instrumento de reestructuración corporativa y
patrimonial.
Modelo de
Aprendizaje
Constituye uno de los rasgos esenciales del programa pues, sin
olvidar el contenido teórico exigido, las sesiones presenciales se
centrarán en el estudio de cada transacción a partir de casos prácti-
cos. Cada sesión será impartida por profesionales con experiencia
y participación en tales casos, con apoyo académico de profesores
de ESADE.
Participantes
Profesionales de banca de empresa y corporativa y finanzas cor-
porativas, asesores económicos, fiscales y jurídicos, profesionales
de banca privada y asesores y gestores financieros independientes.
Juan Ignacio Sanz
Profesor titular del Departamento de Derecho
Privado en ESADE. Doctor en Derecho. Especialista
en mercados de derivados. Abogado experto en el
sector bancario.
PereBosch,AlejandroLoyo,RaúlMartínez,XavierMenaydirectivos
invitados de Crèdit Andorrà.
DIRECCIÓN DEL PROGRAMA
PROFESORADO