Este documento resume una presentación sobre finanzas para la inclusión y el desarrollo. La presentación discute cómo el acceso a los servicios financieros está relacionado con el desarrollo económico y cómo la exclusión financiera afecta a los pobres, especialmente a las mujeres y los niños. También describe el papel de las microfinanzas y las finanzas productivas en la reducción de la pobreza y la desigualdad. Finalmente, resume las actividades y el impacto de la Fundación Microfinanzas BBVA en América Latina.

1. Finanzas para la
inclusión y el desarrollo
VI Conferencia Internacional ABC sobre
Europa y América: sector financiero y
recuperación económica
Manuel Méndez del Río Piovich
Madrid, 23 abril de 2012
1

2. 2
DISCLAIMER
Esta presentación “Finanzas para la inclusión y el desarrollo” ha sido realizada para el panel
“El rol del sistema financiero en el cambio positivo y sostenible de la sociedad” en el marco de
la IV Conferencia Internacional ABC sobre Europa y América: sector financiero y recuperación
económica”, celebrada en Madrid el 23 de abril de 2012.
Ninguna parte puede ser divulgada, citada o reproducida sin la aprobación previa de la
Fundación Microfinanzas BBVA.
Las siguientes transparencias son soporte de una ponencia oral. Sin los comentarios del
ponente, la presentación está incompleta y podría conducir a errores de interpretación.

3. 3
Índice
1. Sector financiero: Pobreza, desigualdad y exclusión
2. Finanzas Productivas: Herramienta superación pobreza
3. Fundación Microfinanzas BBVA: Finanzas para el desarrollo
4. En conclusión

4. 4
Sector financiero y desarrollo
Fuente: The Financial Access 2010
0
20
40
60
80
100
Hogares que utilizan servicios financieros (%)
0 10000 20000 30000 40000 50000
PIB per cápita PPP (US$)
• Se aprecia una relación exponencial
entre acceso financiero y desarrollo
económico. La correlación positiva
entre estas dos variables aumenta
con el nivel de desarrollo
• Bajos niveles de desarrollo están
asociados con menores niveles de
acceso financiero.
• Factores condicionantes: Niveles de
pobreza, desigualdad, participación de
la mujer en el mercado laboral, marco
institucional, etc.

5. 5
Sector financiero y desarrollo
Fuente: Banco Mundial datos 2010
PIB per capita método Atlas (US$ a precios actuales)
0%
20%
40%
60%
80%
100%
120%
140%
160%
180%
0 5000 10000 15000 20000 25000 30000 35000 40000
PIB per Cápita y Crédito del Sistema Financiero (% del PIB)
Asia Meridional
Africa del Norte
y Medio Oriente
América Latina
Africa Subsahariana
Mundo
Asia Oriental
y Pacifico
Europa Oriental y Asia Central
Unión Europea
OECD
CréditosectorprivadoaPIB
• América Latina se ubica por debajo del nivel que le correspondería de acuerdo al nivel de PIB pc.
• La razón está en los factores que condicionan el bajo acceso financiero en la Región.

6. 6
Exclusión Financiera: 2.700 millones de
personas adultas
Por Regiones: Porcentaje de adultos que no usan los
servicios financieros (millones)
Fuente: FMBBVA en base a Horohohan 2008
Por tipología en América Latina
Fuente: FMBBVA en base a Horohohan 2008
96,0%
40,0%
Pobres No Pobres
(250)
(60)
(193)
(612)
(136)
(876)
(326)
El 65% de los adultos de América Latina,
250 millones de personas, no usan
los servicios financieros.
Un 40% de los adultos no pobres de
América Latina están fuera del sistema
financiero.
En el mundo hay 3.900 millones de pobres

7. 7
Características de los pobres: La pobreza
tiene cara de niño y de mujer
Pobreza: Características
Fuente: FMBBVA con datos de Banco Mundial, CEPA, FAI
67%
97%
Mujeres que no particiapan en el
mercado laboral
Adultos pobres fuera del sistema
financiero
• Por cada adulto pobre hay 2 niños pobres.
• Por cada 3 hombres pobres hay 4 mujeres pobres.

8. 8
Desigualdad en América Latina
Desigualdad: Coeficiente de Gini*
Fuente: CEPAL
* 1 máxima desigualdad, 0 máxima igualdad
0,52
0,44
0,41
0,38
0,38
0,35
0,33
América Latina
Africa Subsahariana
Asia Oriental y Pacifico
Africa del Norte y Medio Oriente
Asia Meridional
Europa Oriental y Asia Central
OECD
• A pesar de las mejoras mostradas en
la distribución del ingreso en los últimos
años, América Latina continúa siendo
la región más desigual del mundo.
• El país menos desigual de la región
es más desigual que el promedio
del resto de bloques y muy similar a la
media de África Subsahariana.
• El ingreso medio del quintil más rico
supera en 18,3 veces al del quintil
más pobre.

9. 9
Estado sector microfinanciero
1009
1476
647
520
13
115
21 19
0
200
400
600
800
1000
1200
1400
1600
ÁfricaSubsahariana Este de Asia y Pacífico Latinoamérica Resto
instituciones Clientes/institucion (miles)
Fuente: Informe del Estado de la Campaña de la Cumbre de Microcrédito 2012 (datos 2010)
En este mundo operan unas 3.600 instituciones, muy heterogéneas, que atienden a 205
millones de clientes, y en el caso de América Latina unas 650 entidades que atienden a 14
millones de clientes, muy lejos de alcanzar esta masa excluida.

10. 10
12,7
169,1
13,8 9,77,2
125,3
2,9 2,1
-
20,0
40,0
60,0
80,0
100,0
120,0
140,0
160,0
180,0
África Subsahariana Este de Asia y Pacífico Latinoamérica Resto
Clientes totales Clientes extrema pobreza
Fuente: Informe Estado de MSC 2012 (datos 2010)
De los 205 millones atendidos, un 82% se encuentran en el este de Asía y el Pacifico. En
América Latina se atiende a 14 millones de clientes. A nivel agregado, un 67% de los clientes
atendidos son pobres extremos. En América Latina sólo el 21% de los clientes atendidos
están en situación de pobreza extrema.
Clientes sector: Demanda insatisfecha
Clientes extrema pobreza
57%
74%
21% 22%

11. 11
Índice
1. Sector financiero: Pobreza, desigualdad y exclusión
2. Finanzas Productivas: Herramienta superación pobreza
3. Fundación Microfinanzas BBVA: Finanzas para el desarrollo
4. En conclusión

12. 12
La mejor manera de luchar contra la pobreza es sembrar
riqueza.
Las Finanzas Productivas se convierten en una herramienta
eficaz para el desarrollo económico y social de las sociedades
más desfavorecidas.
Condición imprescindible para superar la pobreza
Finanzas
Productivas
Microfinanzas: Condición necesaria
para el desarrollo
Finanzas Productivas:
condición necesaria y suficiente
Finanzas Productivas: Herramienta superación
pobreza

13. 13
Microfinanzas
Transformar este acceso en generación de
riqueza requiere capacidades específicas de
los Agentes
Otros
Acceso
Financiero
Finanzas
Productivas
Suavización del
consumo ante fuentes
volátiles de ingresos
Generación de riqueza
Flujos libres de caja
positivos. Capacidad
de pago
Ahorro
Manejo del
Riesgo
Finanzas Productivas

14. 14
Transformar este acceso en
generación de riqueza depende de las
capacidades de los Agentes
Microfinanzas
Acceso
Financiero
Generación de pobreza
Flujos libre de caja
negativos.
Falta de Ahorro
Incapacidad de pago
Actividades
no productivas
Consumo
“suntuoso”
Microfinanzas: ¿Qué evitar?

15. 15
Al analizar los elementos que han permitido a las personas, salir de la pobreza,
la iniciativa individual explica el 77% de los casos en los que esto ha sido posible,
siendo la exclusión financiera el principal freno
Fuente: World Bank Moving out of poverty
¿Qué han hecho los pobres que han salido
de la pobreza?
Iniciativa Individual;
77,5%
Acumulación de Activos;
4,7%
Mejora de las
comunidades; 1,6%
Gobierno; 3,4%
Trabajo Duro; 5,5%
Otros; 7,3%

16. 16
Dadas las características de estas economías y su mercado laboral, hacen que
el emprendimiento de actividades productivas tenga un mayor peso.
El emprendimiento tiene especial relevancia
Fuente: Global Entrepreneurship Monitor
PIB per capita en Paridad de Poder de Compra en miles de US$
Porcentajedepersonasentre18-64añosque
handesarrolladounaactividadempresarial

17. 17
Índice
1. Sector financiero: Pobreza, desigualdad y exclusión
2. Finanzas Productivas: Herramienta superación pobreza
3. Fundación Microfinanzas BBVA: Finanzas para el desarrollo
4. En conclusión

18. 18
BBVA_287-.pdf
Inclusión
Origen FMBBVA
RSC
Universalizar
los servicios
financieros

19. 19
FMBBVA: Finanzas para el desarrollo
Actividad:
Ámbito actuación: América Latina
América Latina
Fundación:
• Sin ánimo de beneficio
• Independiente de BBVA
• Irrevocable y con una
función blindada
Actividad principal
Red Microfinanciera global
Actividad complementaria
Transformación del sector
Objetivo:
Impulsar el desarrollo económico y social
autosostenible de nuestros clientes en la base de la
pirámide a través de las Finanzas Productivas.
Escala Alcance
Desarrollo
del sector

20. Red de Entidades Finanzas Productivas
INCLUSIÓN FINANCIERA Y SOCIAL
& MODELO SOSTENIBLE
ESCALAESCALA ALCANCEALCANCE
TRANSFORMACIÓN
SECTOR
TRANSFORMACIÓN
SECTOR
Características
Red
CLIENTE EL CENTRO:
Su éxito
1ª prioridad
COLOMBIA
Entidades
reguladas/
supervisadas
Sistemas
Buen Gobierno
Corporativo
y pautas éticas
comunes
Cultura
corporativa
común
Sistemas de
Gestión
y Modelo
de Riesgos
avanzados
Plataforma
Tecnológica
pionera
20

21. 21
Impacto social Fundación desde su creación:
2,5 millones
de clientes
60% de los
clientes son
mujeres
43% con
ingresos
menores a
7 euros al día
10 millones
de personas en
impacto social
1.052 euros
importe actual de
préstamo
medio
2.500
millones de euros
en créditos
97% clientes
cumplen con el pago
de sus créditos
5.000
empleados
….comprometidos con el éxito de nuestros clientes

22. 22
Nuestros clientes: Emprendedores de éxito
Minerva Ramos,
Cafetería comida criolla
Río Piedras, San Juan, Puerto Rico
Lumelina Sánchez,
Taller de costura
La Calera, Colombia
Juan Castro
Cultivador de arroz
San Martín, Perú

23. 23
Índice
1. Sector financiero: Pobreza, desigualdad y exclusión
2. Finanzas Productivas: Herramienta superación pobreza
3. Fundación Microfinanzas BBVA: Finanzas para el desarrollo
4. En conclusión

24. 24
Impulsamos el desarrollo económico y social autosostenible
de nuestros clientes a través de las Finanzas Productivas
Trabajamos por un futuro mejor para las personas
más desfavorecidas en la base de la pirámide
Desde una organización experta, sin ánimo de lucro, que ayuda al
crecimiento y la profundización del sector microfinanciero
La Fundación Microfinanzas BBVA busca la excelencia para
facilitar la inclusión financiera y social mediante la generación de riqueza
en la base de la pirámide
En la Fundación Microfinanzas BBVA

25. Nombre de la presentación / Fecha
25
Gracias por
su atención