Este documento presenta diferentes herramientas financieras para el análisis de mejoras en la planificación y el control, incluyendo herramientas financieras básicas, de análisis y de evaluación. Describe estados financieros clave como el balance general, estado de resultados y estado de flujos de efectivo. También analiza razones financieras, análisis vertical y horizontal de estados financieros, y conceptos de contabilidad financiera y de costos.
Trabajo Práctico - Contabilidad Gerencial. (2011)
Descripción de la empresa, diagnóstico económico-financiero, análisis de alternativas y elección del plan de acción.
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“La teoría de la producción sostiene que en un proceso productivo que se caracteriza por tener factores fijos (corto plazo), al aumentar el uso del factor variable, a partir de cierta tasa de producción
EL MERCADO LABORAL EN EL SEMESTRE EUROPEO. COMPARATIVA.ManfredNolte
Hoy repasaremos a uña de caballo otro reciente documento de la Comisión (SWD-2024) que lleva por título ‘Análisis de países sobre la convergencia social en línea con las características del Marco de Convergencia Social (SCF)’.
1. UNIVERSIDAD DE SAN CARLOS DE GUATEMALA
FACULTAD DE INGENIERÍA
ECUELA DE ESTUDIOS DE POSTGRADOS
MAESTRÍA EN GESTIÓN INDUSTRIAL
SESIÓN No. 02
Dr. RICARDO SILVA
17 -07-2023
2. HERRAMIENTAS
FINANCIERAS
Dentro de las herramientas
financieras para el análisis de
mejoras en la planificación y el
control se pueden mencionar;
1. Herramientas Financieras Base
2. Herramientas Financieras de
Análisis
3. Herramientas Financieras de
Evaluación
5. Las herramientas financieras de evaluación se
componen de;
✓ Tasa Interna de Oportunidad
✓ Rentabilidad sobre Inversiones
✓ Valor Presente Neto / Valor Actual Neto
✓ Tasa Interna de Retorno
✓ Relación Costo Beneficio
✓ Valor Económico Agregado
✓ Ganancia antes de Impuesto, Intereses,
Amortización y la Depreciación
HERRAMIENTAS
FINANCIERAS DE
EVALUACIÓN
6. ESTADOS
FINANCIEROS
Los cuatro estados financieros
clave son:
➢ Estado de Pérdidas y
Ganancias / Estado de
Resultados
➢ Balance General / Estado de
Situación Financiera
➢ Estado de Patrimonio de los
Accionistas
➢ Estado de Flujos de Efectivo
7. ANÁLISIS DE RAZONES
FINANCIERAS
Dentro del análisis de razones
financieras se pueden
mencionar;
➢ Razones de Liquidez
➢ Índices de Actividad
➢ Razones de Endeudamiento
➢ Índices de Rentabilidad
➢ Razones de Mercado
➢ Análisis Completo de
Razones
9. ANÁLISIS
VERTICAL
Corresponde al estudio de las
relaciones entre los principales
rubros de un negocio, cuya
finalidad es conocer la
composición de sus estados
financieros, por medio del peso
proporcional que cada rubro
tiene, se realiza como mimo
sobre de ejercicio contable.
11. OPERACIÓN DEL ANÁLISIS VERTICAL
-BALANCE GENERAL-
Cuenta Valor Análisis Vertical
Caja Q10,000
Bancos Q20,000
Inversiones Q40,000
Clientes Q20,000
Inventarios Q40,000
Activos Fijos Q60,000
Diferidos Q10,000
Total Activo Q200,000 100%
Obligaciones Financieras Q18,000
Proveedores Q30,000
Cuentas por Pagar Q12,000
Total Pasivo Q60,000 100%
Aportes Sociales Q100,000
Unidad del Ejercicio Q40,000
Total Patrimonio Q140,000 100%
12. Cuenta Valor Análisis Vertical
Caja Q10,000 (10,000/200,000)*100=5%
Bancos Q20,000 (20,000/200,000)*100=10%
Inversiones Q40,000 (40,000/200,000)*100=20%
Clientes Q20,000 (20,000/200,000)*100=10%
Inventarios Q40,000 (40,000/200,000)*100=20%
Activos Fijos Q60,000 (60,000/200,000)*100=30%
Diferidos Q10,000 (10,000/200,000)*100=5%
Total Activo Q200,000 100%
Obligaciones Financieras Q18,000 (18,000/60,000)*100=30%
Proveedores Q30,000 30,000/60,000)*100=50%
Cuentas por Pagar Q12,000 12,000/60,000)*100=20%
Total Pasivo Q60,000 100%
Aportes Sociales Q100,000 (100,000/140,000)*100=71.42%
Unidad del Ejercicio Q40,000 (40,000/140,000)*100=28.58%
Total Patrimonio Q140,000 100%
13. EJEMPLO DE ANÁLISIS VERTICAL
-BALANCE GENERAL-
Empresa dedicada a la compra y venta de vehículos
Cuentas Valor
Análisis
Vertical 2021
Activos Corrientes Q3,256,984.00
Caja Bancos Q194,924.00
Ctas x cobrar corto plazo Q2,000,000.00
Inventarios Q1,062,060.00
Activos no Corrientes Q283,216.00
Edificios Q283,216.00
Total de Activos Q3,540,200.00
Pasivos Q1,416,080.00
Ctas x pagar corto plazo Q100,000.00
Ctas x pagar largo plazo Q1,316,080.00
Patrimonio Q2,124,120.00
Capital Q1,889,820.00
Utilidad del Ejercicio Q234,300.00
Total Pasivo + Patrimonio Q3,540,200.00
14. Cuentas Valor
Análisis
Vertical 2021
Activos Corrientes Q3,256,984.00 92%
Caja Bancos Q194,924.00 5.51%
Ctas x cobrar corto plazo Q2,000,000.00 56.49%
Inventarios Q1,062,060.00 30.00%
Activos no Corrientes Q283,216.00 8%
Edificios Q283,216.00 8.00%
Total de Activos Q3,540,200.00 100%
Pasivos Q1,416,080.00 40%
Ctas x pagar corto plazo Q100,000.00 2.82%
Ctas x pagar largo plazo Q1,316,080.00 37.18%
Patrimonio Q2,124,120.00 60%
Capital Q1,889,820.00 53.38%
Utilidad del Ejercicio Q234,300.00 6.62%
Total Pasivo + Patrimonio Q3,540,200.00 100%
15. CONCLUSIONES
La Inversión de la empresa se concentra mayoritariamente en Activos
Corrientes (92%) dentro de los cuales las cuentas con mayor importancia
relativa son Cuentas por Cobrar (56%) e Inventarios (30%), las demás
partidas carecen de importancia relativa, lo cual es coherente con el
negocio de la empresa ya que por su naturaleza y modalidad de trabajo
debe vender los vehículos a crédito y poseer suficiente inventario.
La Inversión de la empresa se financia un 60% con fondos de inversionistas
y un 40% con fondos de terceros. En donde las cuentas con mayor
importancia relativa son Cuentas por Pagar a Largo Plazo (37%) en el
Pasivo y Capital (53%) en el Patrimonio.
16. EJEMPLO DE ANÁLISIS VERTICAL
-ESTADO DE RESULTADOS-
Empresa dedicada a la compra y venta de vehículos
Cuentas 2.018 A. Vert. 2018
Ventas a Crédito Q1,247,000.00
Ventas al Contado Q353,000.00
Total de Ingresos Q1,600,000.00 100%
Costo de Ventas Q950,500.00
Utilidad Bruta Q649,500.00
Gastos Administrativos Q350,000.00
Gastos de Ventas Q65,200.00
Utilidad Neta Q234,300.00
17. Cuentas 2.021 A. Vert. 2021
Ventas a Crédito Q1,247,000.00 77.94%
Ventas al Contado Q353,000.00 22.06%
Total de Ingresos Q1,600,000.00 100%
Costo de Ventas Q950,500.00 59.41%
Utilidad Bruta Q649,500.00 40.59%
Gastos Administrativos Q350,000.00 21.88%
Gastos de Ventas Q65,200.00 4.08%
Utilidad Neta Q234,300.00 14.64%
18. CONCLUSIONES
Del Total de Ingresos, la empresa genera en
términos netos un 15% por concepto de
utilidad, debido a que el 59% de éstos se utiliza
en costo de ventas (costo de adquisición de los
vehículos vendidos) y un 26% se utiliza en
gastos de administración y ventas.
Por otro lado se puede evidenciar que la gran
parte de los ingresos de la empresa son a
crédito (78%), lo cual demuestra que la política
de ventas de la empresa es trabajar con
créditos a clientes.
19. ANÁLISIS COMPARATIVO U
HORIZONTAL
En el análisis horizontal, lo que se busca es determinar la variación absoluta o
relativa que haya sufrido cada partida de los estados financieros en un periodo
respecto a otro. Determina cual fuel el crecimiento o decrecimiento de una
cuenta en un periodo determinado.
Es el análisis que permite determinar si el comportamiento de la empresa en un
periodo fue bueno, regular o malo.
20. Permite identificar la evolución de la
empresa en el tiempo, detectando las
principales variaciones y sus orígenes.
21. OPERACIÓN DE ANÁLISIS HORIZONTAL
Cuenta Año 1 Año 2
Variación
Absoluta
Variación
Relativa
Caja Q10,000 Q12,000
Bancos Q20,000 Q15,000
Inversiones Q15,000 Q25,000
Clientes Q5,000 Q14,000
Inventarios Q30,000 Q15,000
Activos Fijos Q40,000 Q60,000
Total Activos Q120,000 Q141,000
Proveedores Q20,000 Q35,000
Impuestos Q15,000 Q5,000
Provisiones Q10,000 Q10,000
Total Pasivo Q45,000 Q50,000
Aportes Q50,000 Q50,000
Reservas Q10,000 Q15,000
Utilidad Q15,000 Q26,000
T. Patrimonio Q75,000 Q91,000
23. EJEMPLO DE ANÁLISIS HORIZONTAL
-BALANCE GENERAL-
Empresa dedicada a la compra y venta de vehículos
Cuentas 2020 2021 Variación Porcentaje
Activos Corrientes Q2,856,300.00 Q3,256,984.00 Q400,684.00 14.03%
Caja Bancos Q432,300.00 Q194,924.00 -Q237,376.00 -54.91%
Ctas x cobr. corto plazo Q1,300,000.00 Q2,000,000.00 Q700,000.00 53.85%
Inventarios Q1,124,000.00 Q1,062,060.00 -Q61,940.00 -5.51%
Activos no Corrientes Q269,732.00 Q283,216.00 Q13,484.00 5.00%
Edificios Q269,732.00 Q283,216.00 Q13,484.00 5.00%
Total de Activos Q3,126,032.00 Q3,540,200.00 Q414,168.00 13.25%
Pasivos Q1,032,000.00 Q1,416,080.00 Q384,080.00 37.22%
Ctas x pagar corto plazo Q130,000.00 Q100,000.00 -Q30,000.00 -23.08%
Ctas x pagar largo plazo Q902,000.00 Q1,316,080.00 Q414,080.00 45.91%
Patrimonio Q2,094,032.00 Q2,124,120.00 Q30,088.00 1.44%
Capital Q1,889,820.00 Q1,889,820.00 Q0.00 0.00%
Utilidad del Ejercicio Q204,212.00 Q234,300.00 Q30,088.00 14.73%
Total Pasivo + Patrim. Q3,126,032.00 Q3,540,200.00 Q414,168.00 13.25%
24. CONCLUSIONES
La Empresa creció un 13.25% entre los años
2020 y 2021, este crecimiento se evidencia
en un aumento del 5% de los Activos
Corrientes (principalmente en cuentas por
cobrar 53.85%), y un aumento del 5% en
Activos no Corrientes.
Este crecimiento fue financiado por aumentos
del 37.22% de los Pasivos y 1.44% del
Patrimonio. Cabe señalar que el incremento
del Pasivo fue provocado mayoritariamente
por un incremento del 45.91% en las cuentas
por pagar a largo plazo, y el crecimiento del
Patrimonio fue provocado exclusivamente por
un incremento del 14.73% de las utilidades.
28. CONTABILIDAD
FINANCIERA
La contabilidad financiera
registra todas las
transacciones económicas de
una empresa. Periódicamente
prepara estados resumidos
que indican la situación
económica (estado de
situación financiera) o los
resultados económicos en
términos de utilidades o
pérdidas (estado de
resultados).
29. CONTABILIDAD
DE COSTOS
La contabilidad de costos
permite conocer el valor de
todos los elementos del
costo de producción de un
bien y/o servicio, por tanto,
calcular el costo unitario del
mismo con miras a fijar el
precio de venta y el manejo
de las utilidades
empresariales.
30. FINES
1. Calcular el costo unitario
del producto terminado.
2. Fijación de políticas y
planeación a largo plazo.
3. Aumentar o disminuir la
línea de fabricación.
31. CLASIFICACION
DE COSTOS
1.De acuerdo con la función.
Según la naturaleza.
De acuerdo con la forma.
De acuerdo con su
variabilidad.
Según aspectos económicos.
Por su identificación con el
producto.
Por su inclusión en el
inventario.
32. COSTOS INDIRECTOS
DE FABRICACION
Los costos indirectos de
fabricación son aquellos costos
que debe cubrir una fábrica
para la manufactura de un
producto, aparte de los
materiales y la mano de obra
directa.
34. EJERCICIO
Realizar en forma individual,
Análisis vertical y horizontal
(vista en clase) del siguiente
enunciado, el cual debe ser
entregado al final de la clase.
35. A continuación se le presentan los saldos de la Empresa Comercial
COINSA, propiedad del señor Diter Reyes, quien presenta el saldo de sus
cuentas al 31 de diciembre de 2015 y al 31 de diciembre de 2016. Por lo
anteriormente expuesto se le contrata para que elabore el Estado de
Resultados siguiente: