Información oligopolio companies de television por satélite.

1. Universidad del Este
Escuela de Estudios Profesionales
Recinto Yauco
Análisis Oligopolio - Dish Network vs. Direct TV en Puerto Rico
Nelsi Figueroa, Lina Díaz e Isabel Rodríguez
7 de abril de 2017
ECONO 530
Dr. Luis Baquero Rosas

2. Introducción
El Oligopolio es la situación del mercado en la que el número de vendedores es muy
reducido, de manera que controlan y acaparan las ventas de determinados productos como si
hubiera monopolio. Este mercado está dominado por un pequeño número de proveedores y las
decisiones de estos pueden influenciar o afectar al resto de los proveedores. Además, pueden
provocar que sus competidores presenten unos precios más altos y que su producción o ganancia
sea menor. En términos generales las empresas oligopolística mantienen un ambiente de
colaboración evitando la competencia; establecen un precio estándar para sus servicios. En este
mercado existen barreras de entrada para nuevas empresas. Las empresas oligopolisticas utilizan
la teoría del juego (que se basa en anticipar) y el equilibrio de Nash para evaluar los
movimientos de negocio que harán basado en lo que entienden será la respuesta del otro.
En Puerto Rico existen varios mercados que pueden considerarse como oligopolio.
Como ejemplo, en la industria de los refrescos encontramos a Coca-Cola y Pepsi; en la industria
de los detergentes están Ace y Ariel; y, en la industria de comida rápida (hamburguesas)
Wendy’s, McDonald’s y Burger King, entre otros. Para el presente trabajo presentaremos el
oligopolio en la industria de la televisión por satélite. En Puerto Rico esta industria está
compuesta por las empresas Dish Network y Direct TV. A continuación se contestaron varias
preguntas relacionadas a datos económicos, financieros y de competencia para ambas empresas.

3. 1. Comienzo de las operaciones de la entidades y / o empresas
Para el 1981 el fundador de los Estados Unidos Satellite Broadcasting, Stanley Hubbard,
tenía una visión. No fue hasta aproximadamente diez años después que la tecnología
estaba lista para esta visión. DIRECTV comenzó en 1994 como un sistema de
transmisión directa por satélite que transmite mediante el uso de un plato a la televisión
por satélite a los hogares y empresas en todo Estados Unidos, el Caribe y América Latina.
Esto se logró con ayuda de RCA Electronics y Hughes Electronics. Ya para junio de
2006, llevaban la televisión por satélite a casi 16 millones de espectadores. En relación
con la satisfacción del cliente de DIRECTV, la empresa demostró que realmente no
escucha a sus clientes. Algo que continúa pasando al pasar de los años.
La empresa Dish Network está fundada por tres personas, Charlie Ergen, Candy Ergen y
Jim DeFranco. Para 1980 su empresa no era Dish, ellos vendían estas enormes C Band
parabólicas que estaban de moda en ese tiempo, no fue hasta que la tecnología avanzo y
el el disco o plato como le llaman bajo de tamaño considerablemente. Ergen quería
lanzar en el 1995 su primer satélite, entonces Dish estaba como novato en la industria de
satélites. Él jugó con las probabilidades de un lanzamiento favorable después de ver un
cohete chino rápidamente chocar y quemar. Afortunadamente su cohete tuvo éxito, Echo
I está en el espacio. Varios meses más tarde, DISH realizó su primera emisión a los
clientes de su centro de enlace ascendente en Cheyenne, Wyo., Utilizando pequeñas
antenas parabólicas y tecnología de punta diseñada y construida internamente. Hoy, con
este mismo visionario hace que DISH se reinvente en la distribución de televisión. Con
innovadores productos como Hopper con Sling® Whole Home HD DVR que brinda a los
clientes la posibilidad de ver programas de televisión en vivo y grabados desde teléfonos
inteligentes, tablets y computadoras; Y el Tailgater®, una antena parabólica liviana y
portátil, ideal para ver la televisión, mientras que en el RV, o en actividades al aire libre.
También lo nuevo Hopper 3 que permite grabar más de 16 canales a la vez. DISH
siempre ofrecerá a los clientes los precios más bajos todos los días en todo el país.

4. 2. Datos económicos sobre el desempeño de la empresa en los pasados años
Direct TV
En el 2004 Direct TV compró los activos de la televisión vía satélite Pegassus la cual
contaba para el 2016 con 56,000 que supone casi el 20% de la población de Puerto Rico
para ese periodo. Direct TV establece en su página electronica
http://www.directvpr.com/english/ad-service en Puerto Rico, llegan a casi 180,000
hogares que representan aproximadamente 600,000 personas.
A diciembre 31, 2016 Direct TV contaba con 21,012 suscriptores y para el 2015 fueron
19,784 suscriptores. Los ingresos por concepto de entretenimiento a través de video para
el 2016 fue de $36,460 y en el 2015 de $20,271. En el área de América Latina para el
2016 los ingresos fueron de $5,906 millones.
Dish Network:
Year Total Revenue Pay TV Subscribers
2016 $15.09 billions $13.671 millions
2015 $15.07 billions $13.897 millions
2014 $14.64 billions $13.978 millions
2013 $13.90 billions $14.057 millions
2012 $13.18 billions $14.056 millions
Ingresos relacionados a suscriptores para el 2016 $15.03 billones mientras que para el
2015 fue de $14.95 billones.
Promedio de Pay TV mensual por suscriptor fue de 1.83% para el 2016 y 1.75% para el
2015. El pago promedio (Pay TV ARPU) fue de $88.66 para el 2016 y $86.79 para el
2015.
Dish (según reportes del cuarto trimestre de 2016) provee servicio a 13.671 millones de

5. suscriptores en todas sus empresas y subsidiarias.
A finales de 2016 Dish tenía 694,000 suscriptores activos aproximadamente mientras que
para el 2015 tenía 661,000 suscriptores. En el último trimestre de 2016 hubo un
incremento de 28,000 suscriptores en comparación a la disminución de 12,000
suscriptores reflejado para el mismo periodo en el 2015. Esto no reflejó cambio alguno
en los ingresos y gastos de la empresa.
En el 2013 la participación en el mercado en Puerto Rico Dish tenía cerca del 30% del
mercado con sobre 215,000 suscriptores. Pero la tasa de suscripción era entre un 54% a
55% según Joseph Clayton, Oficial Ejecutivo de Dish Network.

6. 3. Nivel de control y dominio que tiene la empresa del mercado puertorriqueño según
los datos económicos encontrados
En el mercado de Puerto Rico, Dish y Direct TV se llaman los líderes en programación
satelital pero en la actualidad Dish ha perdido mucho terreno con lo es el paquete de
internet y telefonía ​que ofrece la empresa de Liberty. Direct TV ahora asociado con
AT&T tiene mejor oportunidad de crecimiento en el mercado. Ambas empresas, según la
data encontrada, tienen entre 200 y 230 mil suscriptores. Aun así, no se pudo encontrar
data actualizada y específica del número de suscriptores que tienen estas compañías en
Puerto Rico.
4. Retos, situaciones “issues” principales que enfrenta la empresa
Según Business Insider los suscriptores de Dish están bajos y bajarán aún más. Desde el
tercer trimestre del 2016 las pérdidas de suscriptores de Dish an bajado a menos de
116,000 cuando Direct TV añadió a su plantilla de suscripciones a 323,00 en el mismo
periodo. AT & T utilizando su influencia de la transmisión directa de Direct TV sin
contar con sus tapas de datos es un punto ganador para ellos.
"En América Latina, nuestras operaciones de video continúan mostrando un sólido
crecimiento de los ingresos en moneda local, pero los tipos de cambio impactan
significativamente nuestros resultados publicados. Los ingresos están siendo
obstaculizados por una economía desafiante", dijo SEVP y CFO de AT&T, John
Stephens, durante la presentación de ganancias en abril 2016.
Dish se asocia con Claro en 2013 ofreciendo sus servicios de internet y celulares. Pero
no se tiene muchos resultados de esta fusión. Solo quejas de clientes sobre el internet.
Por otro lado, el servicio al cliente que brinda Dish Network a sus suscriptores provocó
que la Cámara de Representantes presentó un proyecto de ley para que la Junta
Reglamentadora de Comunicaciones interviniera para resolver las situación de las
querellas radicadas por tarifas, facturación y falta de atención al cliente, ya que cuando
los clientes tenían situaciones con su servicios no tenían quien les resolviera de forma
rápida. Por su parte, Direct TV indica que posee oficina para atender a sus clientes y

7. muchos de los problemas son resueltos en 24 horas.
Otro de los retos que enfrentan estas empresas es la evolución del internet y las cajas
digitales. Muchos de los clientes de Dish y Direct TV ha escogido la alternativa de
moverse al uso de cajas digitales como Roku, televisión por internet o televisión por
cable. Esto como medida para maximizar su poder adquisitivos y considerando las
ofertas y/o beneficios que le ofrecen estas alternativas. Esto lleva a estas empresas a
evaluar sus ofrecimientos y tarifas para retener y/o adquirir nuevos suscriptores.
5. Nivel actual de clientes en el mercado puertorriqueños
Los abonados de televisión por cable y satélite DTH en Puerto Rico para los años 1995 a
2010 fueron los siguientes:
1995 280,000
1999 319,000
2010 527,000
DISH Network Corp. (NASDAQ: DISH), a través de sus subsidiarias, provee
aproximadamente a 13.671 millones de suscriptores de TV paga, al 31 de diciembre de
2016, con la más alta calidad de programación y tecnología con la mayoría de las
opciones al mejor valor. DISH ofrece una línea de alta definición con más de 200 canales
nacionales HD, los canales más internacionales y la galardonada tecnología HD y DVR.
DISH Network Corporation es una empresa Fortune 200.
DISH Network Corporation (DISH)
Income Statement
All numbers in thousands
Revenue 12/31/2016 12/31/2015 12/31/2014
Total Revenue 15,094,562 15,068,901 14,643,387
Cost of Revenue 11,147,083 11,320,043 10,925,255

8. Gross Profit 3,947,479 3,748,858 3,718,132
Operating Expenses
Research Development - - -
Selling General and
Administrative
783,224 1,293,062 815,745
Non Recurring - 123,352 123,352
Others 953,146 1,000,048 1,077,936
Total Operating Expenses - - -
Operating Income or Loss 2,211,109 1,332,396 1,824,451
Income from Continuing Operations
Total Other
Income/Expenses Net
148,346 297,566 -7,500
Earnings Before Interest
and Taxes
2,359,455 1,629,962 1,816,951
Interest Expense 52,992 494,010 611,209
Income Before Tax 2,306,463 1,135,952 1,205,742
Income Tax Expense 837,009 366,676 276,840
Minority Interest -2,226 -1,000 -875
Net Income From
Continuing Ops
1,449,853 747,092 944,693
Non-recurring Events
Discontinued Operations - - -
Extraordinary Items - - -
Effect Of Accounting
Changes
- - -
Other Items - - -
Net Income
Net Income 1,449,853 747,092 944,693
Preferred Stock And Other
Adjustments
- - -
Net Income Applicable To
Common Shares
1,449,853 747,092 944,693

9. Direct TV
A diciembre 31, 2016 Direct TV contaba con 21,012 suscriptores y para el 2015 fueron 19,784
suscriptores. Los ingresos por concepto de entretenimiento a través de video para el 2016 fue de
$36,460 y en el 2015 de $20,271. En el área de América Latina para el 2016 los ingresos fueron
de $5,906 millones.

10. 6. Competidores principales (de existir)
Aunque no es un servicio de televisión por satélite. La competidora principal es la
compañía de Cable Liberty PR; ya que al adquirir la compañía de Choice Cable TV se
convierte en el único proveedor de televisión por cable en PR y brindará servicio a los 75
municipios y servirán sobre 750,000 suscriptores. Además, tendrán alrededor de 1,000
empleados y generarán alrededor de 390 millones de ingreso anual. Por otro lado, las
cajas androides como la Roku, también representan competencias para las compañías ya
que a menor costo y en ocasiones sin renta mensual las personas podrán ver lo que deseen
a través de estas solo con acceso a internet.

11. 7. Impacto que ha tenido que enfrentar las empresas y/o la corporación pública
Las empresas y la corporación pública han tenido que enfrentar los cambios tecnológicos
que los obligan a invertir para satisfacer las necesidades de sus clientes. De igual manera,
la situación económica del puertorriqueño también ha suscitado la disminución en los
contratos de servicios debido a la limitación en el poder adquisitivo.
Cuando comenzó el impuesto de impuesto sobre las ventas y uso (IVU) en noviembre
2006, Dish cobraba a los consumidores y no lo remitía al Departamento de Hacienda,
violentando la ley. No fue hasta enero 2010 que se le exigió que pagara desde la fecha de
vigor del IVU lo que le debía al gobierno. El acuerdo que se llevó a cabo en Arecibo con
la representante Paula Rodríguez Homs no fue revelado. Querían además referir a Dish al
Departamento de Justicia lo cual no lo hicieron. Llegaron a un acuerdo, se alega que fue
de aproximadamente $2 millones por retroactivos y multas.
Con la firma de la Ley 11 para regular la televisión por satélite, la Junta Reglamentadora
de Telecomunicaciones tiene el poder de fiscalizar los contratos de estas compañías. La
JRT beneficia a los consumidores de Direct TV, Dish, Claro TV para querellarse por falta
de servicio, cobros excesivos e insatisfacción con los términos de contratos.
La portería afectada a cada uno de los dos Dish y Direct TV. Robando señales de
televisión es un delito y los portavoces y directores de compañías como Dish, Direct TV,
y Liberty estaban respaldando la aprobación del proyecto del senado 410 para tipificar
como delito la venta, instalación, interferencia, alteración o uso de equipo de recepción
de servicios de cable TV, TV por satélites o servicios similares.
8. Políticas recientes respecto al incremento y/o disminución de sus escalas de precios
En mayo 31 de 2016 se aprobó el PS 1370 que crea la ley para la competencia justa en
servicios de Telecomunicaciones, de información y televisión por paga en Puerto Rico.
Esta surge por el interés de PREPA Networks, subsidiaria de AEE; así como Zum,
subsidiaria de AAA y On Net Fiber Powered Network (On Net), subsidiaria de PREPA

12. Networks, de formar parte del mercado de las telecomunicaciones al detal. Además,
establece la Comisión Reguladora de Utilidades Públicas para fiscalizar las tarifas y los
servicios de energía, telecomunicaciones, cable e internet. La misma estará compuesta
por 5 comisionados nombrados por el gobernador.

13. Referencias:
(Semana, 2014) BBC MUNDO ¿Afecta a América Latina la compra de Direct TV por AT&T?
(Comunicado, 2015) Ejecutivo de Liberty Cable niega hayan monopolizado la TV por cable en
Puerto Rico
(ElNuevoDia, 2013) Favorecen medida contra la piratería de señales de televisión Dish, Choice,
Liberty Cablevision y DirecTV apoyan proyecto
(Portfolio, 2008) Liberty finalmente logra el control de DirecTV. ¿Y ahora qué?
(LaCordillera, 2011) Liberty Puerto Rico lanza innovadora campaña de publicidad y
responsabilidad social
(Press, 2006) Prensa, TV, Internet, Radio
(Rosario, 2007) La estructura del mercado de la televisión en Puerto Rico: globalización y
concentración
Q4 2016 DISH Network Corporation Financial Results (Feb.2017)
http://dish.client.shareholder.com/
Direct TV Company profile http://www.directvla.com/index_en.aspx#item-two
(ElNuevoDia, 2015) El Nuevo Día Choice Cable TV es de Liberty
(LaCalleRevista, 2015) Liberty completa el monopolio de la TV por cable en Puerto Rico con la
compra de Choice Cable
(Sincomillas, 2016) AT&T trae de nuevo planes ilimitados
(ElNuevoDia, 2011) Dish Network se embolsilló el IVU por años
(ElNuevoDia, 2013) Dish apuesta al mercado boricua
(Dish, 2013) Dish News Aug. 20, 2013 Dish and Claro Bundle now available in PR
(Rosario F. , 2016) El Nuevo Día - Multan a la PRTC – Claro por el control de la familia Slim
(Lucotti, 2016) Directv sees its Latin American revenues “hampered by a challenging economy”