Este documento describe el factoring, un método financiero donde una empresa vende sus cuentas por cobrar a una compañía de factoring a cambio de financiamiento inmediato. Explica que el factoring permite a las empresas mejorar su liquidez, reducir costos y optimizar el manejo de efectivo. También cubre los elementos clave del proceso de factoring como los roles del factorado, factor y deudores, así como las modalidades de factoring internacional.

1. EL FACTORING Lic. Cárdenas Mattos , Noé Carlos

2. INTRODUCCIÓN Las empresas recurren a este método para ajustar sus objetivos y disminuir el costo frente a esos clientes CON DIFICULTADES DE PAGOS El Factoring fue evolucionando, tanto en su condición como en la actividad de los servicios que prestaba, hasta convertirse en la actual COMPAÑÍA DE FACTORING (Factor), como empresa independiente y con las funciones administrativo-financieras.

3. OBJETIVOS DEL FACTORING Mejorar la situación financiera y la posición monetaria. Aprovechar oportunidades Proporcionar un financiamiento ágil de disponibilidad inmediata. Nivelar los flujos de efectivo y optimizar el manejo de la tesorería. Reducir costos financieros y mejorar la productividad general de la empresa. Ofrecer soluciones dirigidas a la problemática financiera de las organizaciones

4. PRINCIPAL OBLIGACIONAL FORMAL ONEROSO DE PRESTACIONES RECIPROCAS DE ADHESION COMPLEJO COMERCIAL O MERCANTIL Y DE EMPRESA DE COLABORACION TIPICO Y NOMINADO Los servicios administrativos El servicio de garantía, El servicio de financiación, CARACTERISTICAS

5. EL FACTORING DENTRO DEL SISTEMA FINANCIERO DEL PERU Según el SBS, el Factoring es la operación mediante la cual el Factor adquiere, a título oneroso, de una persona natural o jurídica, denominada Cliente Es un producto financiero con el que su empresa puede obtener financiación inmediata de sus ventas a crédito comercial a otras empresas y obtener, si lo desea, la garantía de insolvencia de sus compradores

6. El Factoring en el Derecho Peruano El Factoring, en el ordenamiento jurídico Peruano, se encuentra reconocido en la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia de Banca y Seguros (Ley N° 26702). También en el Reglamento de Factoring, Descuento y Empresas de Factoring aprobado por Resolución de la Superintendencia de Banca y Seguros N° 1021-98-SBS que define y regula este contrato.

7. ELEMENTOS Cabe precisar que, Los Deudores , si bien no forman parte en el contrato enmarca un papel fundamental en el desarrollo del contrato, pues su existencia determina la celebración del mismo, ya pie de su capacidad económica y solvencia evaluada y aceptada por el Banco y de la satisfacción de sus obligaciones dependerá la continuidad del contrato. Los sujetos del contrato de factoring, es decir las partes contratantes, son dos: El Factor o Empresa de Factoring Que es la que se encarga de la gestión de cobranza o la que compra las facturas por cobrar y realiza además otros servicios si éstos estuviesen estipulados en el contrato. El Factorado o Cliente Que abona una retribución por la gestión de cobranza o da en venta las facturas por cobrar y retribuye además por los otros servicios

8. PROCESO DE FACTORING A D B C Mercancía y factura La operación de Factoring debe realizarse con conocimiento de los Deudores, a menos que por la naturaleza de los instrumentos adquiridos, dicho conocimiento no sea necesario. Realiza la cobranza El Factor la Empresa Factoring El Factoreado o Cliente/Proveedor Los Deudores La cartera de clientes

9. 1. Según su contenido .- 1.1 .Factoring “con financiación” o “a la vista”. 1.2. Factoring “sin financiación” o “al vencimiento”. Modalidad del Factoring 2. Según su forma de ejecución 2.1 Factoring “con notificación” a los deudores del Facturado. 2.2 Factoring “sin notificación” del Factor por parte de los deudores. 3. Según la asunción del riesgo 3.1 Factoring “impropio” o “con recurso” . 3.2 Factoring “propio” o “sin recurso”

10. El Factoring Internacional En el que las empresas de Factoring y la factorada domicilian en un mismo país, mientras que los deudores cedidos lo hacen en el extranjero. a. Factoring de Exportación Este mecanismo es muy parecido al del Factoring interno, sólo que los créditos recién podrán ofrecerse cuando la mercadería ya haya sido enviada al comprador foráneo, por lo que debe presentarse el documento demostrativo de su despacho, por ejemplo, la carta de porte, el conocimiento de embarque, etc

11. FACTORADO o Cliente/Proveedor Exportador FACTOR EMPRESA DE FACTORING DEUDOR CLIENTE IMPORTADOR contrato Relación cesionario/ deudor cedido Mercancía y factura PAIS ORIGEN Realiza la cobranza PAIS DESTINO Factoring de Exportación

12. Que se da cuando el cliente o factorado reside en un país distinto al del factor, por lo que decide transmitirle todos los créditos originados en su actividad empresarial que tiene contra deudores domiciliados en el país del factor. b. Factoring “de importación”, Fuente Achef DEUDOR IMPORTADOR CLIENTE / FACTORADO FACTOR COMPAÑÍA DE FACTORING Quien debe pagar una factura o crédito Mercancía y factura Se le cede la factura o crédito Realiza la cobranza PAIS ORIGEN PAIS DESTINO

13. IMPORTANCIA Porque permite convertir Ventas al Crédito como si fueran al contado, evitando que la empresa se enfrente a desbalances por falta de liquidez inmediata, permite además planificar con certeza los flujos financieros al convenir desde el inicio de su ciclo de operaciones el descuento de las deudas futuras

14. CONCLUSIONES El Factoring se ha popularizado a nivel mundial como un método aconsejable que permite al vendedor cobrar antes del vencimiento Proporciona un alto grado de eficiencia en la empresa pues en todo momento se produce un incremento de su Activo líquido con el fin de que la entidad cedente se ahorre todos aquellos factores económicos, financieros y humanos que tendrá que emplear para llevar una correcta gestión de cobro, Es también una garantía frente a la insolvencia de los deudores, ya que al ceder los derechos, la entidad de Factoring asume el riesgo de quiebra, impago, fraude, etc.