Este documento presenta información sobre combinaciones de negocios y consolidación contable. Explica conceptos como inversiones en filiales, participaciones de no control, inversiones en negocios conjuntos e inversiones en entidades asociadas. También incluye un caso práctico sobre la consolidación de cuentas de un grupo formado por tres sociedades e indica los ajustes y eliminaciones necesarios para preparar los estados financieros consolidados.

1. COMBINACIONES DE NEGOCIOS
Y CONSOLIDACIÓN CONTABLE
COMBINACIONES DE NEGOCIOS
Y CONSOLIDACIÓN CONTABLE
Virginia Bejarano Vázquez
Universidad Nacional de Educación a Distancia
Cartagena de Indias (COLOMBIA). Junio de 2008
Material preparado por:
Virginia Bejarano Vázquez y
Enrique Corona Romero (Catedrático UNED)

2. Contenido
2.ª Sesión: Consolidación contable.
Inversiones en filiales.
Participaciones de no control
Inversiones en negocios conjuntos
Inversiones en entidades asociadas
Caso práctico

3. Combinaciones y CONSOLIDACIÓN
Grupos de sociedades
(3)
(2)
(Fusión por adquisición)
Grupos de
sociedades
formados por
adquisición de
negocios
Grupos de
sociedades
formados por
diversificación o
en los que alguna
sociedad no es
negocio
Adquisiciones de
negocios de las
que resulta una
sola entidad
jurídica
(1)

4. Inversiones en filiales.
Normativa aplicable:
 NIIF 3 (2008)
 NIC 27 (2008)

5. Participación de no control
NIIF 3 (2004)
NIIF 3 (2008)
Participación en el valor razonable neto de los
activos y pasivos del negocio adquirido
Valor razonable
- Precios en mercados activos, de los títulos
que no posee el adquirente.
- Otras técnicas de valoración.
≠
- Prima de control
- Descuento minoritario

6. Participación de no control: Pérdidas
• El exceso de las pérdidas
atribuibles a la Participación
de no Control se imputan al
grupo salvo acuerdos.
NIC 27 (2003)
• El exceso de las pérdidas
atribuibles a la Participación
de no Control se le imputa a
dicha participación.
NIC 27 (2008)

7. Variación participación
sin pérdida de control
• No expresamente regulado
• Tratamiento de autocartera
en la NIC 32:
– Resultado: PN
– FC Participación no
Control: PN
• Expresamente regulado.
• Ajuste VL participaciones control-no
• Resultado: ▲▼ Patrim. Neto.
- Compras: [VRCONTRAPREST – %VLPNC]
- Ventas:[VRCONTRAPREST - %VL(ACTIVOS-PASIVOS)]
• FC participación no control:
f( reflejo de participación no control)
NIC 27 (2003) NIC 27 (2008)

8. Variación participación
sin pérdida de control
A B
80%
SE
20%
FC

9. Variación participación
sin pérdida de control
A B
60%
SE
40%
¿se mantiene?
FC

10. Variación participación
sin pérdida de control
A B
90%
SE
10%
¿se mantiene?
FC

11. Pérdida de control:
Valoración participación retenida
• Valoración inicial: valor en libros en la
fecha de pérdida de control.
• Valoración posterior: NIC 39/ NIC 28/
NIC 31
NIC 27 (2003)
• Valoración inicial: valor razonable en
la fecha de pérdida de control.
• Valoración posterior: NIC 39/ NIC 28/
NIC 31
NIC 27 (2008)

12. Caso práctico
El grupo formado por las sociedades A (matriz), B y C ofrece la siguiente información, a
efectos de elaboración de las cuentas anuales consolidadas correspondientes al ejercicio
2X10, además de las cuentas anuales individuales de cada una de las sociedades
integrantes de dicho grupo:
•Inversiones:
•1/ 1/ 2X06: A adquiere 400 acciones de B (valor nominal: 1.000 u.m.) por 800.000 u.m.
•1/ 1/ 20X7: B adquiere 180 acciones de C (valor nominal: 1.000 u.m.) por 550.000 u.m.
El patrimonio neto de las sociedades dependientes, en la fecha de adquisición de las
participaciones era:
B, S.A. C, S.A.
Capital social 500.000 200.000
Reservas 400.000 300.000

13. Caso práctico
Información complementaria:
1. El fondo de comercio correspondiente a la participación en C se deprecia : 60.000 u.m. en
2X09 y 20.000 u.m. en 2X10.
2. Existencias: en 2X10 la sociedad A, S.A. ha vendido a la sociedad C, S.A. una remesa de
existencias por un precio de venta de 100.000 u.m. (margen de beneficio: 20% sobre dicho
precio de venta). Las existencias no han sido vendidas a terceros (operación al contado).
3. Cambio de afectación: el 1-1-2X10 la sociedad B, S.A. vendió al contado a la sociedad A, S.A.
existencias por un precio de venta de 50.000 u.m. que incluía un beneficio del 10% sobre el
precio de venta. Para la sociedad A, S.A. la mercancía adquirida tiene el carácter de
inmovilizado, cuya vida útil es de 5 años.
4. Inmovilizado depreciable: el 1-1-2X09 la sociedad B, S.A. vendió al contado a A, S.A.
maquinaria por importe de 80.000 u.m. Dicha maquinaria estaba contabilizada en el activo
de la sociedad vendedora por el precio de adquisición, 100.000 u.m., con una amortización
acumulada de 30.000 u.m.. La vida útil restante de la maquinaria en el momento de la
operación interna era de 4 años.

14. Caso práctico
Información complementaria (II):
5. Arrendamientos: la sociedad A, S.A. tiene alquilados a la sociedad C, S.A. unos
inmuebles destinados a almacén. El precio anual del alquiler, pagado al contado,
es de 6 millones de u.m.
6. Distribución del beneficio: el beneficio del ejercicio 2X09 de las sociedades B,
S.A. y C, S.A. se distribuyó en el mes de junio de 2X10, repartiendo un dividendo
del 10% y del 30% de su capital social, respectivamente
SE PIDE:
• Ajustes y eliminaciones en forma de asientos en el Libro Diario que deberán
realizarse para preparar el balance y la cuenta de pérdidas y ganancias
consolidados del ejercicio 2X10.
• Balance y Cuenta de pérdidas y ganancias consolidados ejercicio 2X10.

15. Caso práctico
A, S.A. B, S.A. C, S.A.
ACTIVO
Inmovilizados intangibles 100.000 20.000 10.000
Amortización acumulada I. Intangibles (20.000) (6.000) (2.000)
Inmovilizados materiales 3.200.000 800.000 500.000
Amortización acumulada I. Material (400.000) (200.000) (100.000)
Participac empresas del grupo (B, S.A.) 800.000
Participac empresas del grupo (C, S.A.) 550.000
Existencias 635.000 326.000 307.000
Clientes 900.000 250.000 300.000
Deudores 70.000 50.000 30.000
Tesorería 15.000 10.000 5.000
Total activo 5.300.000 1.800.000 1.050.000
Balances individuales a 31-12-2X10 (en u.m.):

16. Caso práctico
A, S.A. B, S.A. C, S.A.
PASIVO
Capital social 3.000.000 500.000 200.000
Reservas 600.000 500.000 400.000
Pérdidas y ganancias 200.000 100.000 80.000
Provisiones para riesgos y gastos 100.000 50.000 20.000
Proveedores 1.200.000 450.000 250.000
Acreedores a corto plazo 50.000 80.000 30.000
Otras deudas no comerciales 150.000 120.000 70.000
Total pasivo 5.300.000 1.800.000 1.050.000
Balances individuales a 31-12-2X10 (en u.m.):

17. Caso práctico
A, S.A. B, S.A. C, S.A.
Ventas 8.730.000 3.000.000 2.000.000
- Compras (6.950.000) (2.250.000) (1.520.000)
+/- Variación de existencias 35.000 26.000 (43.000)
Ingresos por arrendamientos 6.000
Otros ingresos de explotación 209.000 110.000 93.000
- Gastos de personal (1.450.000) (545.000) (325.000)
- Servicios exteriores (350.000) (240.000) (90.000)
- Amortización del inmovilizado (50.000) (45.000) (25.000)
Resultado de explotación
Ingresos financieros 40.000 54.000
- Gastos financieros (20.000) (10.000) (10.000)
Resultado del ejercicio 200.000 100.000 80.000
Cuentas de Pérdidas y Ganancias individuales a 31-12-2X10 (en u.m.):

18. Caso práctico
SOLUCIÓN:
Cálculo de porcentajes de participación: A partir de la información del enunciado:
•En B, S.A.:
500.000 u.m./1.000 u.m = 500 acciones
Porcentaje: 400 acciones/ 500 acciones = 80%
• En C, S.A.:
200.000 u.m./1.000 u.m = 200 acciones
Porcentaje:180 acciones/ 200 acciones = 90%
A
80% 90%
B C

19. Caso práctico
•31/12/2X10
Diferencia 1ª Consolidación (B en C)
Inversión en capital de C, S.A. 550.000 u.m.
90% Patrimonio de C, S.A. (200.000 + 300.000) 450.000 u.m.
Fondo de Comercio de Consolidación (FCC) 100.000 u.m.
CB
90%
Ejercicio Importe Acumulado
2X07
2X08
2X09
2X10
0
0
60.000
20.000
0
0
60.000
80.000
Deterioro del fondo de comercio de consolidación:

20. Caso práctico
•31/12/2X10
Reservas en Sociedades Consolidadas (participación de B en C)
Reservas en fecha inversión 300.000
Reservas en 2X10 400.000
Variación reservas 100.000
R.S.C.(C): 100.000 x 0,9 = 90.000 u.m.
Socios no control
Capital social 2X10 200.000
Reservas 2X10 400.000
Total 600.000
Participación de no control (10%): 600.000 X 0,1 = 60.000 u.m.
Participación de no control:

21. Caso práctico
200 Capital social (C) a Participación en C (B) 550
400 Reservas (C) a RSC (C) 90
100 FCC a Socios no control 60
Ajuste en P. Y G.:
60 Reservas (B)
20 Resultado del ejercicio (B) a FCC 80
20 Deterioro FCC a Saldo P. Y G. (B) 20
Eliminación Inversión-Patrimonio neto (en miles de u.m.) :

22. Caso práctico
•31/12/2X10
BA
80%
Diferencia de 1ª Consolidación
Inversión en el capital de B, S.A. 800.000 u.m.
80% Patrimonio de B, S.A. (500.000 + 400.000) (720.000 u.m.)
Fondo de Comercio Consolidación 80.000 u.m.
Deterioro del fondo de comercio de consolidación: No sufre deterioro

23. Caso práctico
RSC (participación de A en B)
Reservas en fecha inversión 400.000
Reservas en 2X10 500.000
Variación reservas 100.000
+ R.S.C. (participación en C, S.A.) 90.000
Total 190.000
R.S.C.(B): 190.000 x 0,8 = 152.000 u.m.
Socios no control (B, S.A.)
Capital social 2X10 500.000
Reservas 2X10 500.000
R.S.C de C, S.A. 90.000
Total 1.090.000
Socios de no control: 1.090.000 X 0,2 = 218.000 u.m.

24. Caso práctico
Ajustes en BALANCE:
Ajuste en P. Y G.: No procede.
500 Capital social (B) a Participación en C (B) 800
500 Reservas (C) a RSC (B) 152
90
80
RSC (C)
FCC
a Socios no control 218
Eliminación Inversión-Patrimonio neto (en miles de u.m.) :

25. Caso práctico
20.000 Resultado del ejercicio (A) a Existencias (B) 20.000
Ajuste en BALANCE:
Ajustes en P. Y G.:
100.000 Ventas (A) a Compras (B) 100.000
20.000 Variación existencias (B) a Saldo de P y G (A ) 20.000
5.000 Resultado del ejercicio (B) a Inmovilizado (A) 5.000
1.000 A.A.I.M. (A) a Resultado del ejercicio
(B)
1.000
50.000 Ventas (B) a Saldo P y G (B)
Trabajos realizados para el
I.M
5.000
45.000
2. Cambio de afectación: (B.º: 10% s/ 50.000 u.m. = 5.000 u.m./ 5 años =1. 000 u.m. )
Ajustes en BALANCE:
Ajustes en P. Y G.:
1. Venta de existencias: (20% s/ 100.000 u.m. = 20.000 u.m.)
Otros ajustes y eliminaciones:

26. Caso práctico
10.000 Reservas (B) a Maquinaria (A) 10.000
5.000 A.A.I.M (A) a
A
Resultado del ejercicio (B)
Reservas (B)
2.500
2.500
3. Venta de maquinaria:
Ajuste en BALANCE:
Ajuste en P. Y G.:
2.500 Saldo de P y G (B ) a A.I.M (A) 2.500
Precio de venta: 80.000 u.m.
Valor en libros: 70.000 u.m.
Beneficio 10.000 u.m./ 4 años = 2.500 u.m./ año

27. Caso práctico
4. Ingreso por arrendamientos (Art. 39 NOFCAC):
Ajuste en BALANCE: (Art. 42 NOFCAC)
Ajuste en P. Y G.:
6.000.000 Ingresos por arrendamientos a Serv. exteriores 6.000.000
5. Pago de dividendos:
Sociedad C: 30% s/ 200.000 u.m. = 60.000 u.m.
Corresponde a B, S.A.: 90% = 54.000 u.m.
54.000 Ingresos financieros a Saldo de P y G 54.000
Ajuste en P. Y G.:
54.000 Resultado del ejercicio (B) a Reservas (B) 54.000

28. Caso práctico
Sociedad B: 10% s/ 500.000 u.m. =50.000 u.m.
Corresponde a A, S.A.: 80% = 40.000 u.m.
Ajuste en BALANCE: (Art. 42 NOFCAC)
40.000 Ingresos financieros a Saldo de P y G (A) 40.000
Ajuste en P. Y G.:
40.000 Resultado del ejercicio (A) a Reservas (A) 40.000

29. Caso práctico
Variación Reservas B, S.A.
(Amortización FCC)
60.000
2.500 (imputac. B.º vta inmoviliz)
(B.º venta inmovilizado) 10.000 54.000 (Dividendo de C, S.A.)
70.000 56.500
Saldo: 13.500 u.m.
- R.S.C. (B): 80% = 10.800 u.m.
- Socios de no control: 20% = 2.700 u.m.
Ajustes en la eliminación Inversión-Patrimonio neto:
Ajuste en BALANCE:
10.800
2.700
R.S.C. (B)
Socios no control a Reservas (B) 13.500

30. Caso práctico
Imputación de resultados:
Ajuste en BALANCE:
8.000 Resultado del ejercicio (C) a Socios no control (C) 8.000
-A los socios de no control de C, S.A.:
Resultado de C, S.A. previo: 80.000 u.m.: 10 % = 8.000 u.m.
8.000 Participación socios no control a Saldo de P y G (C) 8.000
Ajuste en P. Y G.:
-A los socios de no control de B, S.A.:
Resultado de B, S.A. previo a las eliminaciones de resultados: 100.000 u.m
Amortización del FCC de C, S.A.: (20.000 u.m.)
Anulación exceso amortización 2.500 u.m.
Eliminación B.º venta existencias (5.000 u.m.)
Anulación exceso amortización 1.000 u.m.
Eliminación dividendo distribuido por C, S.A. (54.000 u.m.)
Saldo 24.500 u.m.
Saldo mayoría socios de B en C, S.A. 72.000 u.m.
TOTAL 96.500 u.m.

31. Caso práctico
Eliminación en BALANCE:
14.400
4.900
Resultado del ejercicio (C)
Resultado del ejercicio (B) a Socios no control (B) 19.300
-Atribuible a la minoría (socios de no control de B, S.A.): 20 % de 96.500 u.m. = 19.300 u.m.
-20% de 24.500 = 4.900 u.m.
-20% de 72.000= 14.400 u.m.
19.300 Participación socios no control a
a
Saldo de P y G (B)
Saldo de P y G (C)
4.900
14.400
Eliminación en P. Y G.:

32. Caso práctico
Balance Consolidado a 31-12-2X10 (en u.m.) :
Ejercicio 2X10
ACTIVO NO CORRIENTE 4.073.000
Inmovilizado material 3.791.000
Fondo de comercio 260.000
Otros activos intangibles 102.000
ACTIVOS CORRIENTES 2.878.000
Existencias 1.248.000
Cuentas comerciales a
cobrar
1.600.000
Tesorería 30.000
Total activos 7.031.000

33. Caso práctico
Ejercicio 2X10
Patrimonio neto de los socios de la
dominante
4.062.400
Capital 3.000.000
Reservas 893.200
Pérdidas y ganancias 233.200
Participación no control 318.600
TOTAL PATRIMONIO NETO 4.461.000
PASIVO NO CORRIENTE 170.000
Provisiones a largo plazo 170.000
PASIVO CORRIENTE 2.400.000
Cuentas comerciales a pagar 1.900.000
Préstamos a corto plazo 500.000
Balance Consolidado a 31-12-2X10 (en u.m.):

34. Caso práctico
Ejercicio 2X10
Cifra de negocios 13.580.000
Otros ingresos 412.000
Trabajos realizados por la empresa 45.000
Materias primas y otros materiales consumidos (10.622.000)
Gastos de remuneraciones a los empleados (2.320.000)
Gastos de depreciación y amortización (116.500)
Otros gastos (674.000)
Costes financieros (40.000)
BENEFICIO ANTES DE IMPUESTOS 264.500
BENEFICIO DEL PERÍODO
Atribuible a:
- Socios de la matriz
- Socios de no control
264.500
233.200
31.300
Cuenta de Pérdidas y Ganancias Consolidada a 31-12-2X10 (en u.m.):

35. Muchas gracias por su atención
Virginia Bejarano Vázquez: vbejarano@cee.uned.es
Enrique Corona Romero: ecorona@cee.uned.es