1. Preparándose para las “Olimpiadas Contables” Revisión de Temas Angie Carolina Díaz Ramirez

2. Agenda Normatividad Actual en Colombia Normas Internacionales de Contabilidad – IFRS emitidos por IASB Normas de Contabilidad Generalmente Aceptadas por E.E.U.U – US GAAP Pasos hacia la reforma de la contabilidad en Colombia

3. Normatividad Actual en Colombia: Decreto 2649 de 1993 Marco Conceptual de La Contabilidad en Colombia

4. Objetivos de la Información{on Financiera - Colombia 1. Conocer y demostrar los recursos controlados por un ente económico, las obligaciones que tenga de transferir recursos a otros entes, los cambios que hubieren experimentado tales recursos y el resultado obtenido en el período. Recursos 2. Predecir flujos de efectivo. Recursos 3. Apoyar a los administradores en la planeación, organización y dirección de los negocios. Control 4. Tomar decisiones en materia de inversiones y crédito. Recursos 5. Evaluar la gestión de los administradores del ente económico. Control 6. Ejercer control sobre las operaciones del ente económico. Control 7. Fundamentar la determinación de cargas tributarias, precios y tarifas. Recursos 8. Ayudar a la conformación de la información estadística nacionalControl 9. Contribuir a la evaluación del beneficio o impacto social que la actividad económica de un ente represente para la comunidad. Control

5. Cualidades de la InformaciónFinanciera - Colombia Comprensibilidad: Clara y facil de Entender = Conocimientos mínimos contables y financieros e Interés Utilidad Pertinente: Valor de retroalimentación = histórico Valor de predicción = Proyecciones Oportuna = En el momento justo Confiable: Neutral Verificable Representación fiel Comparabilidad = Bases uniformes

6. Normas Básicas - Colombia Ente económico. El ente económico es la empresa Continuidad.En caso de que el ente económico no vaya a continuar en marcha, la información contable así deberá expresarlo, teniendo en cuenta: 1. Tendencias negativas, 2. Indicios de posibles dificultades financieras y 3. Otras situaciones internas o externas Unidad de medida. Los diferentes recursos y hechos económicos deben reconocerse en una misma unidad de medida.

7. Normas Básicas - Colombia Período. El ente económico debe preparar y difundir periódicamente estados financieros. Por lo menos una vez al año, con corte al 31 de diciembre Valuación o medición. Tanto los recursos como los hechos económicos que los afecten deben ser apropiadamente cuantificados en términos de la unidad de medida. Existen varios métodos como. Valor o Costo Histórico Valor actual o de reposición Valor de Realización o de mercado Valor presente o descontado

8. Normas Básicas - Colombia Esencia sobre forma. Los recursos y hechos económicos deben ser reconocidos y revelados de acuerdo con su esencia o realidad económica y no únicamente en su forma legal. Realización. Solo pueden reconocerse hechos económicos realizados. Asociación. Se deben asociar con los ingresos devengados en cada período los costos y gastos incurridos para producir tales ingresos, registrando unos y otros simultáneamente en las cuentas de resultados.

9. Normas Básicas - Colombia Mantenimiento del patrimonio. Se da cuando al finalizar el periodo al menos se ha mantenido el patrimonio inicial Revelación plena.Los estados financieros y las notas a los mismos satisfacen esta norma Importancia relativa o materialidad. El reconocimiento y presentación de los hechos económicos debe hacerse de acuerdo con su importancia relativa.

10. Normas Básicas - Colombia Prudencia. Cuando quiera que existan dificultades para medir de manera confiable y verificarle un hecho económico realizado, se debe optar por registrar la alternativa que tenga menos probabilidades de sobreestimar los activos y los ingresos, o de subestimar los pasivos y los gastos. Características y practicas de cada actividad. La contabilidad debe diseñarse teniendo en cuenta las limitaciones razonablemente impuestas por las características y practicas de cada actividad, tales como la naturaleza de sus operaciones, su ubicación geográfica, su desarrollo social, económico y tecnológico.

11. Estados Financieros - Colombia De propósito General De propósito especial Se preparan al cierre de un período para ser conocidos por usuarios indeterminados Se dividen en Básicos (cuando es solo una empresa) y Consolidados (cuando resume operaciones de varias empresas como Matrices y Subsidiarias) 1. El balance general. 2. El estado de resultados. 3. El estado de cambios en el patrimonio. 4. El estado de cambios en la situación financiera, y 5. El estado de flujos de efectivo. Aquellos que se preparan para satisfacer necesidades especificas de ciertos usuarios de la información contable. El balance inicial Los estados financieros de períodos intermedios Los estados de costos El estado de inventario Los estados financieros extraordinarios Los estados de liquidación Los estados financieros que se presentan a las autoridades con sujeción a las reglas de clasificación y con el detalle determinado por estas Los estados financieros preparados sobre una base comprensiva de contabilidad distinta de los principios de contabilidad generalmente aceptados.

12. Normas técnicas generales Las normas técnicas generales desarrollan a las norma básicas, por eso están íntimamente relacionadas. Estas normas son las que regulan el ciclo contable. El ciclo contable es el proceso que debe seguirse para garantizar que todos los hechos económicos se reconocen y transmiten correctamente a los usuarios de la información. Reconocimiento de los Hechos económicos Contabilidad de causación Medición al valor histórico Moneda Funcional Ajuste a la Unidad de Medida Provisiones y Contingencias Clasificación Asignación Diferidos Asientos Verificación de Afirmaciones Ajustes Tratamiento de información después del cierre Cierre Contable

13. Normas Técnicas Generales - Colombia Reconocimiento de los hechos económicos. El reconocimiento es el proceso de identificar y registrar o incorporar formalmente en la contabilidad los hechos económicos realizados Contabilidad de causación o por acumulación. Los hechos económicos deben ser reconocidos en el período en el cual se realicen y no solamente cuando sea recibido o pagado el efectivo o su equivalente. Medición al valor histórico. Los hechos económicos se reconocen inicialmente por su valor histórico, aplicando cuando fuere necesario la norma básica de la prudencia.

14. Normas Técnicas Generales - Colombia Moneda funcional. La moneda funcional en Colombia es el peso. Ajuste de la unidad de medida. Los estados financieros se deben ajustar para reconocer el efecto de la inflación, aplicando el sistema integral. Provisiones y contingencias. Se deben contabilizar provisiones para cubrir pasivos estimados, contingencias de pérdidas probables

15. Normas Técnicas Generales - Colombia Clasificación. Los hechos económicos deben ser apropiadamente clasificados según su naturaleza, de manera que se registren en las cuentas adecuadas. Utilizando el plan de cuentas Decreto 2650 de 1993 Asignación. Los costos de los activos y los ingresos y gastos diferidos, reexpresados como consecuencia de la inflación cuando sea el caso, deben ser asignados o distribuidos en las cuentas de resultados, de manera sistemática, en cumplimiento de la norma básica de asociación.

16. Normas Técnicas Generales - Colombia Diferidos. Deben contabilizarse como diferidos, los ingresos hasta que la obligación correlativa este total o parcialmente satisfecha y los gastos hasta que el correspondiente beneficio económico este total o parcialmente consumido o perdido. Asientos. Con fundamento en comprobantes debidamente soportados, los hechos económicos se deben registrar en libros en idioma castellano, por el sistema de partida doble.

17. Normas Técnicas Generales - Colombia Verificación de las afirmaciones. Antes de emitir estados financieros, la administración del ente económico debe cerciorarse que se cumplen satisfactoriamente las afirmaciones, explícitas e implícitas, en cada uno de sus elementos. Ajustes. Antes de emitir estados financieros deben efectuarse los ajustes necesarios para cumplir la norma técnica de asignación, registrar los hechos económicos realizados que no hayan sido reconocidos, corregir los asientos que fueron hechos incorrectamente y reconocer el efecto de la pérdida de poder adquisitivo de la moneda funcional.

18. Normas Técnicas Generales - Colombia Tratamiento de informaciones conocidas después de la fecha de cierre. Debe reconocerse en el período objeto de cierre el efecto de las informaciones conocidas con posterioridad a la fecha de corte y antes de la emisión de los estados financieros, cuando suministren evidencia adicional sobre condiciones que existían antes de la fecha de cierre. Cierre contable. Antes de divulgar los estados financieros de fin de período, deben cerrarse las cuentas de resultado y transferir su saldo neto a la cuenta apropiada del patrimonio.

19. Contabilidad Internacional NAFI IFRS - IASB

20. FACTORES QUE INFLUYEN EN LA INTERNACIONALIZACIÓN DE LA CONTABILIDAD AUGE DE LAS EMPRESAS MULTINACIONALES PROCEDIMIENTOS EN EL REGISTRO CONTABLE PRESIÓN DE LAS EMPRESAS MULTINACIONALES EN EL DESARROLLO CONTABLE CRECIENTE MERCADO DE CAPITALES LA SEPARACIÓN DE LA PROPIEDAD Y EL CONTROL: TEORÍA DE LA AGENCIA LA DISTRIBUCIÓN DIGITAL DE INFORMACIÓN CONTABLE

21. NAFI: Nueva Arquitectura Financiera Internacional Conjunto de Organismos y estándares que regulan la forma como se manejan los negocios a nivel internacional: FMI: Fondo Monetario Internacional OCDE: Organización para la Cooperación Económica y el Desarrollo IASB: Consejo de Estándares Internacionales de Contabilidad IFAC: Federación Internacional de Contadores CPSS: Comité internacional de Supervisores de seguros FATF: Fuerza de trabajo de acción financiera IOSCO: Organización Internacional de Comisiones de Aseguramiento

22. IFRS - IASB IASB: International Accounting Standard Board o Consejo de Estándares Internacionales de Contabilidad IFRS: International FinancialReportingStandars o Estándares Internacionales para el reporte de Información Financiera IFRIC: International FinancialReportingInterpretationComitte o Normas de Interpretación de los IFRS antes llamados SIC: Estándar InterpretationComitte

23. Objetivos de la Información – IASB - IFRS La decisión de cuándo comprar, vender, o mantener una inversión de capital. Evaluar la responsabilidad de la gerencia. Valorar la habilidad de la empresa para pagar y otorgar beneficios a sus empleados. Estimar la solvencia de la empresa por préstamos que le otorguen. Determinar políticas fiscales. Establecer utilidades y dividendos para distribuir. Preparar y utilizar estadísticas nacionales de ingresos. Regular las actividades de la empresa.

24. Usuarios de la Información según IASB - IFRS Inversionistas: Potenciales y reales. Proveen el capital de riesgo, les interesa el riesgo inherente y el reembolso de su inversión —les ayuda a decidir si compran, venden, o retienen su inversión— o la rentabilidad y liquidez que propician. Empleados: Incluidos los sindicatos, desean conocer la estabilidad y la rentabilidad de sus empleadores. Prestamistas: Les interesa estar al tanto de la capacidad de la empresa para hacer los pagos de forma oportuna al vencerse. Proveedores y otros acreedores comerciales: Les concierne conocer la capacidad de pago de la empresa. Clientes: Les interesa la continuidad de la empresa. Gobierno y agencias gubernamentales: Su interés se centra en la distribución de los recursos y en determinar políticas fiscales, bases de ingresos nacionales y estadísticas similares. Público: El impacto social es el centro de su atención.

25. Cualidades de la Información Financiera según IFRS - IASB Comprensibilidad: Para cumplir esta cualidad esencial, los usuarios deben poseer un conocimiento razonable sobre negocios, actividades económicas y contabilidad, también deben estar dispuestos a estudiar la información financiera con razonable diligencia. Relevancia: La información posee la cualidad de relevancia cuando ejerce influencia sobre las decisiones económicas de los que la utilizan, les ayuda a evaluar sucesos pasados, presentes o futuros, o bien a confirmar o corregir evaluaciones realizadas anteriormente. Confiabilidad: La información posee la cualidad de fiabilidad cuando está libre de error material y de sesgo o prejuicio y los usuarios pueden confiar en que es la imagen fiel de lo que pretende representar, o de lo que puede esperarse razonablemente que represente. Comparabilidad: Los usuarios deben ser capaces de comparar los estados financieros de una empresa a lo largo del tiempo, con el fi n de identificar las tendencias de la situación financiera y de desempeño.

26. Como se afectan las cualidades de la Información Financiera – IASB - IFRS Oportunidad: Si hay un retraso en la presentación de la información ésta puede perder su relevancia. Es frecuente que para suministrar información a tiempo sea necesario presentarla antes de que todos los aspectos de una determinada transacción u otro suceso se conozcan y se perjudique su confiabilidad. Equilibrio entre costo y beneficio: Los beneficios derivados de la información deben exceder los costos de suministrarla. Sin embargo, la evaluación de beneficios y costos es, sustancialmente, un proceso de juicios de valor. Equilibrio entre características cualitativas: El objeto es conseguir un equilibrio apropiado entre las características cualitativas, en orden a cumplir el objetivo de los estados financieros, la importanciarelativa de cada característica en cada caso particular es una cuestión de juicio profesional. Imagen fiel / presentación razonable: La aplicación de las principales características cualitativas y de las normas contables apropiadas llevará a que los estados financieros trasmitan lo que, por lo general, se entiende como una imagen fi el o una presentación razonable de tal información.

27. Hipótesis y Elementos – IFRS - IASB Devengo: Con el propósito de lograr sus objetivos los estados financieros se preparan sobre la base de la acumulación o del devengo contable Negocio en marcha: Los estados financieros se preparan sobre la base de que una empresa está funcionando y continuará sus actividades de operación dentro del futuro previsible. Importancia relativa o materialidad: La materialidad es una característica secundaria derivada de la confiabilidad. La información tiene importancia relativa o es material cuando su omisión o presentación errónea puede influir en las decisiones económicas de los usuarios, tomadas a partir de los estados financieros. Representación fiel: Para ser confiable, la información debe representar fielmente las transacciones y demás sucesos que pretenda representar, o que espere razonablemente que represente.

28. Hipótesis y Elementos – IFRS - IASB La esencia sobre la forma: Es necesario que se contabilice conforme la esencia y la realidad económica, y no meramente según su forma legal. La esencia de las transacciones y demás sucesos no siempre es consistente con lo que aparenta su forma legal o trama externa. Neutralidad: La información debe ser neutral, es decir, libre de todo sesgo o prejuicio. Prudencia: Prudencia es la inclusión de un cierto grado de precaución, al realizar los juicios necesarios en las estimaciones requeridas bajo condiciones de incertidumbre, de tal manera que los activos o los ingresos no se sobrevaloren y que las obligaciones o los gastos no se infravaloren Información financiera completa: A fi n de ser confiable, la información contenida en los estados financieros debe ser completa, es decir dentro de los límites de costo e importancia.

29. Hipótesis y Elementos – IFRS - IASB Reconocimiento: Se denomina reconocimiento al proceso de incorporación, en el balance de situación general o en el estado de resultados, de una partida que cumpla la definición de elemento correspondiente, además de satisfacer los criterios para su reconocimiento, una partida que reúna la definición de un elemento deberá reconocerse, sí: a. Es probable que cualquier beneficio económico futuro, asociado con la partida en particular, fluya hacia o de la empresa; y b. la partida tiene un costo o valor que puede ser medido de manera confiable. Medición: Medición es el proceso de determinación de los importes monetarios a los que los elementos de los estados financieros se reconocen y mantienen en el balance general y en el estado de resultados. a. Probabilidad de obtener beneficios económicos futuros

30. Hipótesis y Elementos – IFRS - IASB BASES DE MEDICIÓN: Costo histórico: Los activos son registrados de acuerdo con el importe de efectivo o equivalente pagado, o el valor justo —razonable— de la compensación dada para adquirirlos al momento de su adquisición. Costo actual —corriente—: Los activos se registran al importe de efectivo o sus equivalentes que pudieron haberse pagado si el mismo o un activo equivalente fuese adquirido en el momento actual; los pasivos se registran al importe no descontado de efectivo o equivalente que hubiese requerido para liquidar la obligación en el momento actual. Valor de realización o liquidación: Los activos son registrados al importe de efectivo o equivalente que se hubieran podido obtener en la actualidad en una forma normal, mediante la venta del activo y los pasivos a su valor de liquidación. Valor presente: Los activos se registran a su valor descontado presente, restando las entradas netas de efectivo que la partida generará en el curso normal de los negocios. Los pasivos son descontados a su valor descontado presente, relacionados con las futuras salidas netas de efectivo que la partida requerirá para liquidar pasivos en el curso normal de las operaciones.

31. Hipótesis y Elementos – IFRS - IASB Conceptos de capital: La mayoría de las empresas adoptan un concepto financiero del capital, al preparar la información; según este concepto, que se traduce en la consideración del dinero invertido o del poder adquisitivo invertido, el capital es sinónimo de patrimonio neto. Si por el contrario, se adopta un concepto físico del capital, como capacidad productiva, el capital es la capacidad operativa de la empresa, Mantenimiento de capital financiero: Con este concepto la utilidad se genera sólo si el importe financiero (o dinero), de activo neto al final del período excede al importe financiero (o dinero) existente al principio de dicho período, excluido el aporte o distribución del mismo a los inversionistas. El mantenimiento de capital financiero puede ser medido en unidades monetarias nominales o en unidades de poder adquisitivo constante. Mantenimiento de capital físico: Dado este concepto la utilidad se genera sólo si la capacidad física productiva en términos físicos (o capacidad operativa), de la empresa o de los recursos o fondos necesarios para lograr tal capacidad, al final del período sobrepasan la capacidad física productiva al principio del mismo, después de excluir cualquier distribución o contribución de los dueños durante el período.

45. Algunas Similitudes y Diferencias IFRS- US GAAP - COL GAAP

46. Estados Financieros

47. Presentación Balance General y Estado de Resultados

48. Presentación Corriente y No corriente del Balance General

49. Estado de resultados Gastos

50. Revelación de Medidas de Desempeño

51. Consolidación

52. Participaciones en negocios conjuntos

53. Combinaciones de Negocios Método de Compra, la entidad adquiriente toma el control Reconoce el goodwill Goodwill tiene un deterioro anual No existe una norma específica para combinaciones de negocio Crédito mercantil La definición de control es menos estricta USS GAAP - IFRS COL GAAP

54. Activos Intangibles Medidas de reconocimiento y costos futuros son confiables e iguales Valor de Mercado Amortización sin periodos fijos Amortización entre tiempo estimado de explotación y duración legal USS GAAP - IFRS COL GAAP

55. Inventario

56. Propiedad, planta y equipo

57. Instrumentos Financieros Adecuada clasificación, modelos de valuación No existen normas Superfinanciera presenta una circular con los mismos parámetros internacionales USS GAAP - IFRS COL GAAP