La película cuenta la historia de Vladimir Ivanoff, un saxofonista soviético que deserta de su circo durante una gira y obtiene asilo político en Estados Unidos. Sin embargo, Vladimir descubre que la vida en Estados Unidos no es tan fácil como esperaba y que el sistema capitalista también tiene inconvenientes. La película contrasta los sistemas económicos de planificación centralizada de la Unión Soviética y el sistema de mercado capitalista de Estados Unidos.