Begoña Giner, Catedrática de Economía Financiera y Contabilidad de la Universidad de Valencia, presidenta de la European Accounting Association, y miembro del Advisory Council del International Accounting Standards Board
Conferencia: Incentivos e intereses en conflicto ante la regulación contable del IASB
Madrid, 11 de febrero de 2013
Ciclo de conferencias: La regulación contable internacional (IFRS): Retos e incentivos
Oración para liberación de fobias, temores, pánicoKikemontero
Este documento describe diferentes tipos de fobias y temores comunes, sus causas, y ofrece una oración de liberación de 7 pasos. Resume las fobias más comunes, explica que a menudo surgen de experiencias traumáticas o la influencia de los padres, y concluye instando a la perseverancia en la oración y a cambiar el lenguaje familiar a uno de bendición para que las oraciones tengan éxito.
Este documento contiene varias oraciones cristianas para romper ataduras, maldiciones, magias y control mental. Las oraciones invocan a Dios, Jesucristo y figuras bíblicas y santas para liberar a las personas de influencias negativas y someterlas al poder de Dios.
El documento describe el proceso contable o ciclo contable, que incluye registrar operaciones mediante documentos comprobantes, registrarlas en el libro diario y mayor, realizar el balance de comprobación, ajustes y correcciones, preparar hojas de trabajo, estados financieros y realizar asientos de cierre al final del periodo contable.
El documento describe las fases del proceso contable de una organización. Estas incluyen la identificación de operaciones económicas, la recolección de información sobre estas operaciones, la clasificación e registro de la información en asientos contables, la creación de resúmenes intermedios, y la generación de estados financieros finales. El objetivo general es incorporar todas las operaciones de una organización en la contabilidad y expresarlas a través de estados financieros.
Este documento trata sobre el uso de la contabilidad en la toma de decisiones gerenciales. Explica que la contabilidad de costos clasifica, acumula y asigna costos para proveer información útil para la toma de decisiones. También describe las diferencias entre la contabilidad financiera y de costos, y cómo el costeo directo ayuda a los gerentes a planear y tomar decisiones al identificar los costos fijos y variables. Finalmente, analiza las ventajas del uso del costeo directo sobre el costeo total para la toma de decisiones.
Este documento describe los objetivos y funciones de la contabilidad. Los objetivos incluyen la dirección, comercialización, producción y finanzas. Las funciones principales son registrar todas las transacciones, informar sobre la situación financiera, tomar decisiones basadas en la información contable, prever las probabilidades futuras del negocio y comprobar los actos jurídicos de la empresa.
El documento describe las fases del proceso contable, que incluyen la identificación de operaciones, recolección de información, clasificación y registro, resúmenes intermedios y estados financieros. Explica que la información se registra en asientos contables usando cuentas como activos, pasivos, ingresos y gastos. Luego los asientos se resumen en libros auxiliares y principales para generar los estados financieros.
Presentación sobre el modelo de información financiera del IASB y su adopción en la Unión Europea. Se trata de una visión crítica que plantea algunos de los principales problemas que suscita.
Oración para liberación de fobias, temores, pánicoKikemontero
Este documento describe diferentes tipos de fobias y temores comunes, sus causas, y ofrece una oración de liberación de 7 pasos. Resume las fobias más comunes, explica que a menudo surgen de experiencias traumáticas o la influencia de los padres, y concluye instando a la perseverancia en la oración y a cambiar el lenguaje familiar a uno de bendición para que las oraciones tengan éxito.
Este documento contiene varias oraciones cristianas para romper ataduras, maldiciones, magias y control mental. Las oraciones invocan a Dios, Jesucristo y figuras bíblicas y santas para liberar a las personas de influencias negativas y someterlas al poder de Dios.
El documento describe el proceso contable o ciclo contable, que incluye registrar operaciones mediante documentos comprobantes, registrarlas en el libro diario y mayor, realizar el balance de comprobación, ajustes y correcciones, preparar hojas de trabajo, estados financieros y realizar asientos de cierre al final del periodo contable.
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Presentación sobre el modelo de información financiera del IASB y su adopción en la Unión Europea. Se trata de una visión crítica que plantea algunos de los principales problemas que suscita.
Este documento presenta una prueba final sobre las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) y Normas Internacionales de Contabilidad (NIC). Define los conceptos de NIIF y NIC, y describe su aplicación en diferentes países y regiones como Estados Unidos, Europa, España, Latinoamérica, Colombia y Guatemala. También analiza los pros y contras de aplicar estas normas, las implicaciones de no aplicarlas, y opciones para su implementación.
Este documento presenta un análisis comparativo entre el Decreto Reglamentario 2649 de 1993 y las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) con respecto a la presentación de los estados financieros de balance general y estado de resultados. Se analizan las diferencias y similitudes entre ambos marcos normativos en términos de la información requerida en los estados financieros. El documento concluye que a pesar de algunas diferencias en la terminología, los principios contables son muy similares entre ambos estándares.
Este documento presenta un análisis comparativo entre el Decreto Reglamentario 2649 de 1993 y las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) con respecto a la presentación de los estados financieros de balance general y estado de resultados. Se analizan las diferencias y similitudes entre ambos marcos normativos en términos de la información requerida en los estados financieros. El documento concluye que a pesar de algunas diferencias en la terminología, los principios contables son muy similares entre ambos estándares.
La globalización de los negocios en los últimos 20 años, ha producido una transformación radical en los mercados y ha dado origen a movimientos en el flujo de capitales que traspasan las fronteras y les permite a las empresas transcender a nivel internacional
10 AÑOS DESPUÉS DE HABER ADOPTADO LAS NORMAS INTERNACIONALES DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA (NIIF)
VENTAJAS Y DESVENTAJAS
PAISES QUE SE ACOGIERON Y LOS QUE AÚN NO HAN ADOPTADO ESTAS NORMAS.
Este documento discute la adopción generalizada de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) hace 10 años y las perspectivas actuales. En resumen:
1. En 2005, las NIIF se consideraban normas de alta calidad aunque incompletas, y su adopción generalizada trajo beneficios esperados como mayor transparencia.
2. Ahora, aunque se han demorado algunas normas, las NIIF siguen considerándose de alta calidad y más completas, y su adopción formal es notablemente uniforme a n
El documento presenta un análisis comparativo entre el Decreto Reglamentario 2649 de 1993 y las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) en lo que respecta a la presentación de los estados financieros de balance general y estado de resultados. Se analizan las diferencias y similitudes entre ambos marcos normativos en términos de la información requerida en los estados financieros. El documento concluye que a pesar de algunas diferencias en la terminología, los principios subyacentes son similares entre las dos normativas
1. modulo nº 1 marco tèorico y conceptual de la preparaciòn y presentaciòn...KarinaBS
Este documento describe el marco legal de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) en Perú. Brevemente resume las fechas clave en la adopción de las NIIF en Perú, incluyendo la aplicación optativa en 2010, la aplicación obligatoria para empresas públicas en 2011, y la aplicación obligatoria para todas las empresas en 2012. También menciona brevemente los beneficios de adoptar las NIIF y los objetivos del Marco Conceptual de las NIIF.
El documento habla sobre la historia y objetivos de las Normas Internacionales de Contabilidad. Explica que las NIC buscan proporcionar información financiera transparente y comparable a nivel mundial. También describe el proceso de emisión de las normas y algunas preguntas frecuentes sobre su aplicación.
Este documento discute los dos estándares contables más ampliamente utilizados, los US GAAP y las NIIF. Aunque similares, no son idénticos, pero sus similitudes superan a sus diferencias. La convergencia entre los dos sistemas surgió después de los escándalos financieros en EE.UU. En 2009, el FASB estableció un código de contabilidad para organizar de manera uniforme los principios de contabilidad generalmente aceptados en EE.UU. Aunque los principios contables generan debates, son aceptados como
Presentación sobre el modelo de información financiera del IASB y su adopción en la Unión Europea. Se trata de una visión crítica que plantea algunos de los principales problemas que suscita.
Este documento presenta un resumen de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Se divide en cuatro secciones: 1) entendiendo los conceptos básicos de las NIIF, 2) resúmenes técnicos de cada norma, 3) detalles sobre la NIIF para PyMES, y 4) ejercicios prácticos. Explica que las NIIF son el nuevo lenguaje de la información financiera en respuesta a las realidades económicas globales. Además, concluye que aunque las NIIF son obligatorias solo
Este documento trata sobre la convergencia con las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) en Colombia. Explica los objetivos y funciones del marco conceptual de las NIIF, su estructura, los objetivos de la información financiera, las características cualitativas de la información financiera, las definiciones de los elementos de los estados financieros, el reconocimiento y medición de dichos elementos y el proceso de reforma del marco conceptual. Finalmente, aplica el razonamiento basado en el marco conceptual a diferentes temas como la gestión
La adopción generalizada de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) hace una década fue una innovación histórica, pero sus resultados no fueron completamente anticipados. Aunque las NIIF son consideradas estándares de alta calidad y más completos que antes, su aplicación no ha sido uniforme en todo el mundo y sus beneficios aún no pueden determinarse completamente después de 10 años.
Los académicos y el desarrollo de las niif una invitación a participarDaniel Muñoz Retamozo
El documento hace un llamado a los académicos a participar más activamente en el proceso de establecimiento de normas del IASB a través de la presentación de cartas de comentarios y la investigación. Actualmente, la participación académica es baja a pesar de que los académicos pueden aportar perspectivas imparciales basadas en la teoría. El documento también resalta algunos de los proyectos actuales del IASB y la SEC en los que se necesitan comentarios.
El documento discute la importancia de la participación académica en el desarrollo de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Señala que aunque los académicos han participado en algunos comités y juntas, su participación en el proceso de comentarios públicos ha sido baja. El documento insta a la comunidad académica a enviar más comentarios y realizar investigaciones sobre los temas que enfrentan los organismos de normalización para mejorar el proceso de establecimiento de normas.
Este documento discute los pros y contras de la internacionalización de la economía colombiana. Presenta evidencia de que el libre comercio genera ganancias de bienestar y puede impulsar el crecimiento económico. Sin embargo, también reconoce que puede haber efectos distributivos y que algunos mercados agrícolas están distorsionados. Concluye que la mayor integración económica ofrece oportunidades para Colombia, pero también es necesario abordar desafíos como la seguridad, las finanzas públicas sostenibles y la reducción
El documento presenta información sobre las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) y las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Las NIC establecen los requisitos para la presentación de estados financieros, mientras que las NIIF requieren que los estados financieros contengan información comparable, transparente y de alta calidad. Muchos países han adoptado las NIIF, aunque Colombia enfrenta desafíos como la falta de conocimiento y recursos para implementarlas adecuadamente.
El documento discute la participación limitada de académicos estadounidenses en el proceso de desarrollo de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Los académicos estadounidenses solo han enviado una docena de cartas al Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB) y ninguna al Comité de Interpretaciones de NIIF a pesar de que pueden ofrecer perspectivas valiosas derivadas de investigaciones. El documento hace un llamado a los académicos estadounidenses a
Gobierno Societario en Empresas no Financieras Argentinas, 2005-2007Maria Luisa Streb
En Argentina se percibe una lenta pero gradual introducción de mejores prácticas de GS en las empresas listadas. Ciertos aspectos de las empresas (alto nivel de capitalización, participación de inversores institucionales o de capital extranjero, entre otros) se asocian a mejores prácticas de GS. Por cierto, seguir impulsando buenas prácticas de GS no solo reduciría los conflictos entre los agentes con interés en las firmas sino que contribuiría a la profundización del mercado de capitales. En este sentido, el Código de Buen Gobierno Societario emitido por la Comisión Nacional de Valores (R.G. CNV 516/07), que persigue estimular la generación de información referente a la gestión de los Directorios, ha sido un importante paso en esa dirección.
Jordi Torren - Coordinador del proyecto ESVAC. Agencia Europea de Medicamento...Fundación Ramón Areces
El martes 5 de junio del 2018 organizamos una Jornada en la Fundación Ramón Areces, en la cual se habló sobre el consumo de antibióticos y transmisión de resistencia entre humanos y animales.
Dominique L. Monnet Director del programa ARHAI (Antimicrobial Resistance an...Fundación Ramón Areces
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10 AÑOS DESPUÉS DE HABER ADOPTADO LAS NORMAS INTERNACIONALES DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA (NIIF)
VENTAJAS Y DESVENTAJAS
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1. En 2005, las NIIF se consideraban normas de alta calidad aunque incompletas, y su adopción generalizada trajo beneficios esperados como mayor transparencia.
2. Ahora, aunque se han demorado algunas normas, las NIIF siguen considerándose de alta calidad y más completas, y su adopción formal es notablemente uniforme a n
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1. modulo nº 1 marco tèorico y conceptual de la preparaciòn y presentaciòn...KarinaBS
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El documento habla sobre la historia y objetivos de las Normas Internacionales de Contabilidad. Explica que las NIC buscan proporcionar información financiera transparente y comparable a nivel mundial. También describe el proceso de emisión de las normas y algunas preguntas frecuentes sobre su aplicación.
Este documento discute los dos estándares contables más ampliamente utilizados, los US GAAP y las NIIF. Aunque similares, no son idénticos, pero sus similitudes superan a sus diferencias. La convergencia entre los dos sistemas surgió después de los escándalos financieros en EE.UU. En 2009, el FASB estableció un código de contabilidad para organizar de manera uniforme los principios de contabilidad generalmente aceptados en EE.UU. Aunque los principios contables generan debates, son aceptados como
Presentación sobre el modelo de información financiera del IASB y su adopción en la Unión Europea. Se trata de una visión crítica que plantea algunos de los principales problemas que suscita.
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La adopción generalizada de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) hace una década fue una innovación histórica, pero sus resultados no fueron completamente anticipados. Aunque las NIIF son consideradas estándares de alta calidad y más completos que antes, su aplicación no ha sido uniforme en todo el mundo y sus beneficios aún no pueden determinarse completamente después de 10 años.
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El documento discute la importancia de la participación académica en el desarrollo de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Señala que aunque los académicos han participado en algunos comités y juntas, su participación en el proceso de comentarios públicos ha sido baja. El documento insta a la comunidad académica a enviar más comentarios y realizar investigaciones sobre los temas que enfrentan los organismos de normalización para mejorar el proceso de establecimiento de normas.
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Similar a Incentivos e intereses en conflicto ante la regulación contable del iasb (20)
Jordi Torren - Coordinador del proyecto ESVAC. Agencia Europea de Medicamento...Fundación Ramón Areces
El martes 5 de junio del 2018 organizamos una Jornada en la Fundación Ramón Areces, en la cual se habló sobre el consumo de antibióticos y transmisión de resistencia entre humanos y animales.
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El jueves 24 de mayo del 2018 organizamos una Conferencia con Antonio Cabrales en la Fundación Ramón Areces. Una conferencia en la cual el tema fue: Estilo negociador y confianza, ¿hay diferencias entre hombres y mujeres?
Teresa Puig - Institut de Ciència de Materials de Barcelona, ICMAB-CSIC, Espa...Fundación Ramón Areces
El lunes y martes 21 y 22 de mayo del 2018 realizamos un Simposio Internacional en la Fundación Ramón Areces, tratando el tema de la superconductividad y presión: una relación fructífera en el camino hacia la superconductividad a temperatura ambiente.
Elena Bascones - Instituto de Ciencia de Materiales de Madrid (ICMM-CSIC), Es...Fundación Ramón Areces
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El jueves 17 de mayo del 2018 se organizó una Mesa Redonda en la Fundación Ramón Areces, en la cual se habló sobre las subidas de tipos en la era Trump y la nueva globalización.
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El miércoles 16 de mayo del 2018 celebramos una Jornada en la Fundación Ramón Areces, en la cual se habló sobre las nuevas fronteras de investigación sobre la distribución comercial y el comportamiento del consumidor.
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Juan Carlos López-Gutiérrez - Unidad de Anomalías Vasculares, Hospital Unive...Fundación Ramón Areces
El jueves y viernes 10 y 11 de mayo del 2018 realizamos en la Fundación Ramón Areces un Simposio Internacional, en el cual se trató el tema del mosaicismo somático en malformaciones vasculares.
Víctor Martínez-Glez. - Instituto de Genética Médica y Molecular (INGEMM). I...Fundación Ramón Areces
El jueves y viernes 10 y 11 de mayo del 2018 realizamos en la Fundación Ramón Areces un Simposio Internacional, en el cual se trató el tema del mosaicismo somático en malformaciones vasculares.
Rudolf Happle - Dermatología, University of Freiburg Medical Center, Freiburg...Fundación Ramón Areces
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Rafael Doménech - Responsable de Análisis Macroeconómico, BBVA Research. Fundación Ramón Areces
El martes 8 de mayo de 2018 realizamos una conferencia en la Fundación Ramón Areces, en la cual se habló sobre el futuro de las pensiones: una visión global.
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Nicholas Barr - Profesor de Economía Pública, London School of Economics. Fundación Ramón Areces
El martes 8 de mayo de 2018 realizamos una conferencia en la Fundación Ramón Areces, en la cual se habló sobre el futuro de las pensiones: una visión global.
El viernes 27 de abril del 2018 se celebró en la Fundación Ramón Areces una Jornada sobre física , en la cual se trataron diversos temas como: Los materiales mecanocalóricos, magnetísmo, biofísica, la energía oscura y instrumentación astronómica.
El viernes 20 de abril organizamos una Jornada sobre la ciencia en el corazón de Europa, en colaboración con Científicos Españoles en Bélgica (CEBE) y realizada en la Fundación Ramón Areces.
Marta Olivares - Investigadora Postdoctoral en Université catholique de Louva...Fundación Ramón Areces
El viernes 20 de abril organizamos una Jornada sobre la ciencia en el corazón de Europa, en colaboración con Científicos Españoles en Bélgica (CEBE) y realizada en la Fundación Ramón Areces.
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vehiculo importado desde pais extrajero contien documentos respaldados como ser la factura comercial de importacion un seguro y demas tambien indica la partida arancelaria que deb contener este vehículo 3. La importadora PARISBOL TRUCK IMPORT SOCIEDAD DE RESPONSABILIDAD LIMITADA perteneciente a Bolivia, trae desde CHILE , un vehículo Automóvil con un número de ruedas de 6 Número del chasis YV2RT40A0HB828781 De clase tractocamión, con dos puertas . El precio es de 35231,46 dólares, la importadora tiene los siguientes datos para el cálculo de sus costos:
• Flete de $ 1500 por contenedor
• El deducible es de 10 % de la SA y la prima neta de 0.02% de la SA
• ARANCEL DE IMPORTACIÓN 20% • ALMACÉN ADUANERO 1.5%
• DESPACHO ADUANERO 2.1%
• IVA 14.94%
• PERCEPCIÓN 0.3%
• OTROS GASTOS DE IMPORTACIÓN $US
• Derecho de emisión 4.20
• Handling 58 • Descarga 69
• Servicios aduana 30
• Movilización de carga 70.10
• Transporte interno 150
• Gastos operativos 70
• Otros gastos 100 • Comisión agente de 0.05% CIF
GASTOS FINANCIEROS o GASTOS APERTURA DE L/C (0.3 % FOB) o Intereses proveedor $ 1050 CALULAR:
i) El valor FOB
j) hallar la suma asegurada de la mercancía y la prima neta que se debe pagar a la compañía aseguradora, y el valor CIF
k) El total de derechos e impuestos
l) El costo total de importación y el factor
m) El costo unitario de importación de cada alfombra en $us y Bs. (tipo de cambio: Bs.6.85)
Antes de iniciar el contenido técnico de lo acontecido en materia tributaria estos últimos días de mayo; quisiera referirme a la importancia de una expresión tan sabia aplicable a tantas situaciones de la vida, y hoy, meritoria de considerar en el prefacio del presente análisis -
"no se extraña lo que nunca se ha tenido".
Con esta frase me quiero referir a las empresas que funcionan en las zonas de Iquique y Punta Arenas, acogidas a los beneficios de las zonas francas, y que, por ende, no pagan impuesto de primera categoría. En palabras técnicas estas empresas no mantienen saldos en sus registros SAC, y por ello, este nuevo Impuesto Sustitutivo, sin duda, es una tremenda y gran noticia.
Lo mismo se puede extender a las empresas que por haber aplicado beneficios de reinversión sumado a las ventajas transitorias de la menor tasa de primera categoría pagada; me refiero a las pymes en su mayoría. Han acumulado un monto de créditos menor en su registro SAC.
En estos casos, no es mucho lo que se tiene que perder.
Lo interesante, es que este ISRAI nace desde un pago efectivo de recursos, lo que exigirá a las empresas evaluar muy bien desde su posición financiera actual, y la planificación de esta, en un horizonte de corto plazo, considerar las alternativas que se disponen.
El 15 de mayo de 2024, el Congreso aprobó el proyecto de ley que “crea un Fondo de Emergencia Transitorio por incendios y establece otras medidas para la reconstrucción”, el cual se encuentra en las últimas etapas previo a su publicación y posterior entrada en vigencia.
Este proyecto tiene por objetivo establecer un marco institucional para organizar los esfuerzos públicos, con miras a solventar los gastos de reconstrucción y otras medidas de recuperación que se implementarán en la Región de Valparaíso a raíz de los incendios ocurridos en febrero de 2024.
Dentro del marco de “otras medidas de reconstrucción”, el proyecto crea un régimen opcional de impuesto sustitutivo de los impuestos finales (denominado también ISRAI), con distintas modalidades para sociedades bajo el régimen general de tributación (artículo 14 A de la ley sobre Impuesto a la Renta) y bajo el Régimen Pyme (artículo 14 D N° 3 de la ley sobre Impuesto a la Renta).
Para conocer detalles revisa nuestro artículo completo aquí BBSC® Impuesto Sustitutivo 2024.
Por Claudia Valdés Muñoz cvaldes@bbsc.cl +56981393599
PMI sector servicios España mes de mayo 2024LuisdelBarri
Estudio PMI Sector Servicios
El Índice de Actividad Comercial del Sector Servicios subió de 56.2 registrado en abril a 56.9 en mayo, indicando el crecimiento más fuerte desde abril de 2023.
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El crédito y los seguros, son temas importantes para desarrollar en la ciudadanía capacidades que le permita identificar su capacidad de endeudamiento, los derechos y las obligaciones que adquiere al obtener un crédito y conocer cuáles son las formas de asegurar su inversión.
FERIAS INTERNACIONALES DEL ESTADO PLURINACIONAL BOLIVIA
Incentivos e intereses en conflicto ante la regulación contable del iasb
1. INCENTIVOS E INTERESES EN
CONFLICTO ANTE LA REGULACIÓN
CONTABLE DEL IASB
BEGOÑA GINER INCHAUSTI
Catedrática de Economía Financiera y Contabilidad
Universitat de València
Fundación Ramón Areces- Cátedra UAM-ICJCE
Madrid 11 de febrero de 2013
2. INCENTIVOS E INSTITUCIONES
Las normas contables y la información financiera
dependen de I e I
Históricamente modelo contable continental vs
anglosajón: forma de financiación y estructura de
propiedad, influencia fiscalidad, desarrollo legal,…
Adopción de las NIIF en 100 países, pero … ¿las
instituciones y los incentivos?
¿Una lengua única? ¿Una lengua con muchos
dialectos? ¿Hubiera sido mejor seguir con distintas
lenguas?
3. ESTRUCTURA
Breve historia: el panorama regulador actual
La elaboración de las normas: influencia de I e I
El due process y el lobbying
La elaboración de la información: influencia de I e I
El enforcement
A modo de conclusión
4. UNA BREVE HISTORIA (1)
1973 se crea el IASC
1987 se inician conversaciones con la IOSCO
Proyectos de comparabilidad y mejoras
1996 la IOSCO hace públicos criterios para el
eventual uso de las NIC (comprehensive, alta
calidad y rigurosa interpretación y aplicación)
1998 se “finaliza el paquete” con la NIC 39
2000 la IOSCO acepta las NIC para cross border
listing (sujeto a posibles reconciliaciones, mayor
divulgación e interpretación -> imposición de la
SEC)
5. UNA BREVE HISTORIA (2)
2001 el IASC se transforma en el IASB
2002 la CE y otros países deciden adoptar las NIIF
en 2005-> “normas globales obligatorias”
Decisiones políticas
Impacto en los países y en el IASB
2002 firma del acuerdo Norwalk IASB-FASB ->
aproximación NIIF-USGAAP
Caso Enron y crisis credibilidad USGAAP
2005 hoja de ruta de la SEC para eliminar
reconciliaciones
2006 firma del MoU -> acuerdo de convergencia
IASB-FASB, corroborado en 2008 y 2009
Críticas desde la UE y desde Australia por los cambios
derivados de la convergencia
6. UNA BREVE HISTORIA (3)
2007 la SEC permite el uso de las NIIF en EEUU
para empresas extranjeras
¿y para las americanas?
2008 la crisis, el fair value, el cambio en la NIC 39
sin due process, presiones del G20 para redoblar
esfuerzo de convergencia
2012 informe del staff de la SEC sin conclusiones
ni recomendaciones, crítico sobre la diversidad en
la interpretación e implementación de las NIIF…
Impacto en otros países: Japón (retraso en la eventual
adopción)..
Fin del proyecto de convergencia con los USGAAP
Necesidad de replantear la colaboración con otros
emisores de normas: ASAF
7. EL PANORAMA CONTABLE ACTUAL (1)
El uso de las NIIF se ha ido extendiendo en especial
desde 2005 -> 100 países
Obligatorio: UE, Australia y NZ, América del Sur (Argentina,
Brasil y Chile), América del Norte (México y Canadá),
Asia (Corea)…
Convergencia: China, India e Indonesia…
El IASB no tiene poder para imponer las NIIF o
controlar su aplicación-> importancia del marco legal
y el enforcement
Riesgo de no aceptación (endorsement y carve outs)
y de aplicación inadecuada
La NIC 39, el retraso en NIIF 10, 11, 12, y NIC 27 y 28
El informe de la SEC (2012)
8. EL PANORAMA CONTABLE ACTUAL (2)
El IASB puede exigir que si no se usan las NIIF de
forma íntegra se indique:
Una entidad cuyos estados financieros cumplan las NIIF
efectuará, en las notas, una declaración, explícita y sin
reservas, de dicho cumplimiento. Una entidad no señalará que
sus estados financieros cumplen con las NIIF a menos que
satisfagan todos los requerimientos de éstas (NIC 1 párrafo
16)
“…. de acuerdo con las NIIF adoptadas por la UE y
demás disposiciones del marco normativo de
información financiera aplicable al Grupo” (CCAA Banco
de Santander 2012) …
9. LA ELABORACION DE NORMAS (1)
El desarrollo de normas por parte del IASB es el
resultado de un proceso en el que interactúan muchas
partes- > su legitimidad depende de la participación
Interés del IASB por fomentar la intervención de los
grupos -> las normas sean aceptadas y adoptadas
El proceso se basa en la amplia consulta (consejos
asesores, foros de discusión, invitación a enviar cartas a
los documentos: DP y ED)
El manual del due process indica que deben solicitarse
opiniones y sugerencias el IASB escucha, valora y cuando lo
considera apropiado adopta las sugerencias (IASCF, 2006)
El due process: Mecanismo para disciplinar el ejercicio
de poder del emisor de normas y para organizar los
intentos de ejercer influencia por parte de los grupos en
un foro público (Richardson y Eberlein 2011) -> ¿NIC
39?
10. LA ELABORACION DE NORMAS (2)
La participación de los interesados (lobbying)
depende de sus incentivos e intereses
Los directivos, contables, auditores e inversores
gastan muchos recursos para influir en las normas
porque esperan obtener beneficios (Watts y
Zimmerman 1978)
El modelo de elección racional: se hace lobbying
si los beneficios ajustados por la probabilidad de
tener éxito exceden a los costes (Sutton 1984)
La teoría institucional: el lobbying evidencia la
importancia o la viabilidad de la organización a la
que se hace el lobbying (Kenny y Larson 1995)
11. INCENTIVOS E INTERESES (1)
Las empresas tienen más recursos que los inversores
y las ganancias netas del lobbying derivan de esta
condición
Aunque sean grandes inversores (fondos de inversión
y de pensiones), el impacto de una norma sobre ellos
es menor porque tienen carteras diversificadas
La naturaleza de bien público de la actividad de
lobbying previene a los inversores de hacerlo
Las empresas son más propensas al lobbying que los
inversores, y más si la norma afecta al resultado
(Dechow et al. 1996; Ang et al. 2000; Hill et al. 2002;
Jorissen et al. 2012; Giner y Arce 2012)
12. INCENTIVOS E INTERESES (2)
La participación de la profesión deriva del
self-interest, asociado con los intereses de
los clientes (Puro 1984), el impacto de la
norma en su riqueza (Meier et al. 1993), y
factores políticos y sociales (Tutticci et al.
1994)
La participación de los emisores de normas
nacionales deriva de la necesidad de
mantener su legitimidad
La falta de incentivos explica la escasa
presencia de los académicos (Tandy y
Wilburn 1996)
13. EL LOBBYING EN EL DUE PROCESS DE LA NIIF
2 (1)
Giner y Arce (EAR 2012) analizan el lobbying
y su influencia en el desarrollo de la NIIF 2 :
pagos basados en acciones, a través de las
comment letters. Motivos:
por el debate previo en EEUU-> no gasto
el impacto económico de la misma cuando
el DP fue emitido en las empresas con
ventas > 500M$ las opciones
representaban entre el 20% del sueldo
anual en Alemania y 40% en Suecia y U.K.
(25% en Bélgica, 32% en Francia y 35% en
España y Holanda), la mitad que en EEUU
(Towers Perrin 2000)
la existencia de 3 periodos de discusión
(DP1-G4+1, DP2, ED2)
14. EL LOBBYING EN EL DUE PROCESS DE LA NIIF
2 (2)
Clasificamos las 539 cartas en 6 grupos y usamos χ2
tests para comparar entre grupos y periodos
En DP 1 la profesión fue el grupo más activo (34% de
las respuestas), en DP2 y ED2 las empresas (83% y
53%)
A excepción de las empresas de EEUU, los demás
grupos enviaron más respuestas al ED 2-> contradice
teoría elección racional y apoya teoría institucional
Gran diferencia entre DP1 y DP2 (29 vs. 281) -> riesgo
de incumplimiento aumenta el beneficio neto del
lobbying
Campaña organizada por empresas de EEUU: 116
cartas idénticas al DP2, consistente con Sutton (1984)
15. EL LOBBYING EN EL DUE PROCESS DE LA NIIF
2 (3)
Análisis de contenido de cartas (al DP y ED2) en
opinión sobre reconocimiento, valoración y fecha
reconocimiento y argumentos, y su impacto en los
documentos posteriores (ED2 y NIIF2)
No hay estudios previos que analicen al IASB, pero sí
a otros emisores
Influencia de empresas (Rahman et al. 1994; Saemann 1995; Kwok y
Sharp 2005), de grandes auditores (Haring 1979; Puro 1985), de
usuarios (Saemann 1999)
Otros no detectan (Hussein y Ketz 1980; Coombes y Stokes
1985; Van Lent 1997).
Esperamos que ningún grupo tenga influencia dominante xq
perjudicaría la credibilidad del IASB, y
Que el IASB considere argumentos conceptuales, pero
ignore los referidos a consecuencias económicas que
recogen posturas interesadas que captan impactos no
buscados de las normas
16. EL LOBBYING EN EL DUE PROCESS DE LA NIIF 2 (4)
Cº de fecha (de ejercicio a concesión), el IASB se alineó
en el ED2 con las preferencias de la mayoría; los
argumentos conceptuales tuvieron influencia
No cº en el criterio de valoración, no apoyado por la
mayoría, pero en el ED2 se introdujo el valor razonable
de bienes y servicios (no para empleados), sugerido por
15 cartas, la mayoría de la profesión
No cº en reconocimiento, no aceptado por la mayoría en
el DP, pero con diferencias entre grupos: los usuarios SI,
las empresas y asesores NO, los reguladores y profesión
divididos; la mayoría SI lo aceptó en el ED2, incluso los
reguladores y profesión, pero las empresas y asesores
NO
17. EL LOBBYING EN EL DUE PROCESS DE LA NIIF
2 (5)
Los cº de opinión s/ reconocimiento en la profesión
y los emisores/ reguladores pueden estar influidos
por cº en EEUU y por nuevos participantes que
apoyan el nuevo entorno regulatorio del IASB.
A diferencia del lobbying contra el SFAS 123
alguna empresas apoyó del reconocimiento.
las empresas financieras grandes de países NIIF a
favor, acorde con el argumento de los costes políticos y
el menor uso de estos mecanismos de remuneración
que en EEUU
18. EL LOBBYING EN EL DUE PROCESS DE LA NIIF 2 (6)
La mayor participacion de las empresas al principio es
consistente con el modelo de elección racional (Sutton
1984)
Los demás grupos enviaron más respuestas al final,
consistente con la teoría institucional (Kenny y Larson
1995).
La gran participación de todos los grupos puede ser
una señal de la legitimidad del IASB y la calidad del
producto (Durocher y Fortin 2011).
Ningún grupo tuvo una influencia dominante -> el due
process del IASB en la adopción de la NIIF 2 fue
pluralista
19. LA ELABORACION DE LA INFORMACION (1)
Las NIIF son el lenguaje común, están basadas en
principios y son interpretadas subjetivamente ->
arma de doble filo
permiten presentar mejor información (información
privada y juicio profesional: VR vs CH), pero
posibilitan el oportunismo (manipulación contable para
evitar incumplir restricciones contratos deuda, lograr
objetivos, …)
Las normas rígidas basadas en reglas tienen
mayor uniformidad en su aplicacion, pero
son incapaces de captar las complejidades de la
realidad económica
posibilitan la manipulación real
resultan de difícil aplicación en contextos diferentes
20. LA ELABORACIÓN DE LA INFORMACIÓN (2)
Las instituciones condicionan los incentivos de los
distintos grupos y en particular de los directivos que
elaboran la información
Alrededor de 100 países (15,000 empresas) utilizan las
NIIF, ¿es posible consistencia en la aplicación?
Incluso en el marco de la UE, hay diferencias; tanto
las instituciones como los incentivos empresariales
son diferentes
El control (enforcement) se realiza en el marco nacional
¿Hasta qué punto las NIIF pueden alcanzar los
resultados deseados? Mejor información, mayor
comparabilidad, menor coste capital
Podría aumentar los riesgos informativos por la
falta de transparencia (todos usan NIIF)
21. LA ELABORACION DE LA INFORMACION (3)
La literatura reciente insiste en el impacto de los
incentivos y las instituciones en la calidad de la
información: conservadurismo y manipulación (Ball et al.
2000, García Lara et al 2005, Leuz et al. 2003, )
Incluso con las mismas normas, las prácticas difieren
entre empresas y países (Ball y Shivakumar 2005,
Burgstahler et al. 2006, Daske et al 2008, Lang et al.
2006, Barth et al. 2012)
Se cuestiona el éxito de las NIIF por las dificultades
para su implementación en países con instituciones
distintas a las que han dado origen al modelo NIIF, que
carecen de las necesarias infraestructuras para
garantizar la aplicación efectiva y el enforcement (Ball
2006, Hail et al 2010, Walker 2010, Wysocki 2011)
el informe de la SEC (2012)
22. LA ELABORACION DE LA INFORMACION (4)
“Las fuerzas económicas y políticas locales
determinan cómo los directivos, auditores,
reguladores y otros grupos influyen en la
implementación de las normas. Estas fuerzas han
ejercido infuencia en las prácticas contables
históricamente y es improbable que cesen de
repente, con o sin NIIF” (Ball 2006)
“Lograr la uniformidad en las normas contables es
fácil comparado con las prácticas contables. Lo
último requeriría un cambio radical en las fuerzas
subyacentes económicas y políticas que
determinan el comportamiento real” (Ball 2006)
23. LA ELABORACION DE LA INFORMACION (5)
Isidro y Raonic (IJA 2012) analizan la calidad de la
información en 26 países NIIF en 2006-07 (7854
observaciones empresa-año)
Dos medidas calidad: relevancia para inversores
(regresión rentabilidad mercado resultado contable)
e impacto de accruals en resultado (relación
ajustes por devengo flujos caja).
Explicativas nivel empresa (11) y país (17,
mediante análisis factorial las reducen a 3: calidad
institucional -enforcement, eficacia y credibilidad de
servicios públicos, control de legalidad-,
internacionalización y sofisticación de los
negocios).
24. LA ELABORACION DE LA INFORMACION (6)
Los incentivos empresariales (concentración
propiedad, escrutinio de analistas, auditoría ,
financiación externa y endeudamiento) son más
explicativos que los derivados del país, pero la
calidad institucional es relevante -> los factores
país determinan los incentivos empresariales
“La adopción global de las NIIF de forma aislada no
es probable que lleve a unos estados comparables
y transparentes a menos que cambien los
incentivos y las instituciones” (Isidro y Raonic
2012).
25. LA ELABORACION DE LA INFORMACION (7)
Brown (2011) es optimista sobre las ventajas del
uso de las NIIF en un mundo globalizado
interconectado, aunque insiste en la necesidad de
un riguroso enforcement
La importancia del enforcement es evidenciada por
Barth et al (JAE 2012): la información de empresas
que usan NIIF es comparable a las que usan
USGAAP cuando lo hacen de forma obligatoria,
pertenecen a países common law y con elevado
enforcement.
26. EL ENFORCEMENT (1)
El enforcement o control en la aplicación de las normas
es esencial para garantizar el cumplimiento y lograr los
beneficios de adoptar las NIIF, sorprende la poca
atención que ha recibido (Leuz 2011)
En la Constitución de la Fundación de las NIIF 2006 la
producción de normas de calidad técnica era el aspecto
clave, entre los objetivos se dice
a) desarrollar, buscando el interés público, un único conjunto
de normas contables de carácter global que sean de alta
calidad, comprensibles y de cumplimiento obligado, que
requieran información de alta calidad, transparente y
comparable en los estados financieros y en otros tipos de
información financiera, para ayudar a los participantes en los
mercados de capitales de todo el mundo, y a otros usuarios,
a tomar decisiones económicas;
(b) promover el uso y la aplicación rigurosa de tales normas;
......
27. EL ENFORCEMENT (2)
En la revisión de la Constitución de 2010 se observa un cierto
cambio de orientación hacia la correcta aplicación, así se
enuncian los siguientes objetivos
a) Desarrollar, en el interés público, un conjunto único de normas de información
financiera legalmente exigibles y globalmente aceptadas, comprensibles y de alta
calidad basado en principios claramente articulados. Estas normas deberían
requerir en los estados financieros información comparable, transparente y de alta
calidad y otra información financiera que ayude a los inversores, a otros partícipes
en los mercados de capitales de todo el mundo y a otros usuarios de la información
financiera a tomar decisiones económicas.
b) Promover el uso y la aplicación rigurosa de tales normas
c)…..
En este nuevo contexto las relaciones con los reguladores del
mercado, con los supervisores prudenciales, y con los emisores
nacionales se consideran piezas importantes del due process.
La European Securities and Markets Authority (ESMA) urge el
establecimiento de mecanismos de coordinación de los
reguladores europeos (que difieren en estructura y forma de
operar)
28. EL ENFORCEMENT (3)
La Regulación 1606/2002 encargó al Committee of
European Securities Regulators (CESR), sustituido
en 2011 por ESMA, establecer un marco de
enforcement común. Se materializó en dos normas:
1. se refiere a requisitos mínimos que deben reunir los
reguladores nacionales para operar
2. obligacion de crear una base de datos sobre casos de
enforcement y decisiones
“Sin enjuiciar la efectividad de los sistemas de cada país, a
diferencia de la abierta forma de operar de la US Securities
and Exchange Commission, el marco europeo enfatiza el
derecho a la confidencialidad, y hay gran diversidad en la
práctica respecto a la forma en la que el proceso de
enforcement es público. Esto lleva a la pérdida de confianza
sobre su funcionamiento” (Pope y Mcleay 2011)
29. EL SECTOR FINANCIERO Y LAS PROVISIONES
EN ESPAÑA (1)
El Reglamento 1606/2002 obliga al uso de las NIIF
para CC CC de entidades que cotizan, incluido el SF
La Circular 4/2004 del B de E de adaptación de la
normativa del SF a las NIIF (equivalente al PGC para
individuales y la normativa de consolidación para no
cotizadas) es aplicable en la confección de los estados
financieros individuales y consolidados, tanto
públicos como reservados…
Que se haya adaptado no supone que sea compatible,
ni tiene por qué serlo, pero la Circular NO puede
imponerse al Reglamento
El regulador puede añadir requisitos que NO afecten a las
CC de carácter público (vía reservas)
Prevalecen las Instituciones! 29
30. EL SECTOR FINANCIERO Y LAS PROVISIONES
(2)
La Circular 4/2004 establece un modelo de cálculo de
provisiones genéricas (dinámicas o anticíclicas) para
“reforzar la estabilidad financiera y la competitividad del
sector” (objetivos macroprudenciales)
No es acorde con la NIC 39 (pérdidas incurridas)
No hay salvedades en los informes de auditoría, ni
comentarios por parte de la CNMV
Los bancos han pasado de tener provisiones excesivas
en épocas de bonanza, a consumirlas en épocas de
crisis hasta resultar insuficientes
Alisamiento de beneficios
Falta de información oportuna sobre el deterioro
Falta de confianza en la información
Alternativa dotación de reservas para pérdidas
esperadas (y no esperadas)
31. EL SECTOR FINANCIERO Y LAS PROVISIONES (3)
Los RD 2/2012 y 18/2012 (de febrero y mayo
respectivamente) establecen el cálculo de una provisión
genérica en relación con activos vinculados a la actividad
inmobiliaria (incluso con riesgo normal) existentes a 31-12-
11 atendiendo a pérdidas esperadas -> se asume que el
deterioro reconocido en esa fecha era insuficiente
Debe aplicarse en 2012 de forma prospectiva (o incluso en
2013 si hay fusiones)
¿Es el planteamiento/forma de cálculo apropiado a las
NIIF?
La NIC 39 solo contempla pérdidas incurridas: La aplicación de
% para todos los activos sin considerar sus características no es
aceptable
¿Cuándo deberían imputarse? Según la NIC 8 los cambios
contables deben ser de aplicación retrospectiva (con cargo a
reservas a 1.1.12)
31
32. EL SECTOR FINANCIERO Y LAS PROVISIONES (4)
¿Y los incentivos de las empresas (y sus auditores)
?
Bankia (Deloitte) reformuló las CCAA de 2011 en
mayo 2012 para incorporar los efectos de los
mencionados RD, de +305M a –2.979M -> big bath
“…a la vista de la coyuntura económica y normativa, el
contexto previsto de evolución del mercado, las
circunstancias sobrevenidas y las recomendaciones y
disposiciones mencionadas de los diversos organismos
oficiales, se ha procedido a realizar un análisis de la
razonabilidad de las estimaciones sobre la base de la
información disponible y de la valoración y riesgo
asociado a los activos y compromisos del Banco
existentes al 31 de diciembre de 2011” (Nota 1
memoria)
33. EL SECTOR FINANCIERO Y LAS PROVISIONES
(4)
Según NIC 8 los aspectos sobrevenidos en 2012 si
conllevan cº en estimaciones se aplican de forma
prospectiva: rdo 2012; si fueran cº de criterios de
valoración de forma retrospectiva: reservas 1.1.
2012
Prevalecen las instituciones y los incentivos en la
implementación de las NIIF
34. A MODO DE CONCLUSION
Los instituciones y las incentivos ocupan un papel
de primer orden en la elaboración de las normas y
en su implementación
La adopción generalizada de las NIIF es útil en un
mundo globalizado e interconectado, pero no es
suficiente y no garantiza la comparabilidad
El papel de los analistas es clave para interpretar la
información
Es necesario dar un paso más y ajustar el
funcionamiento de las instituciones al nuevo orden
Se requiere un riguroso mecanismo de enforcement,
que en la UE podría/debería ser global