2. CONCEPTO
El presupuesto de efectivo, también
conocido como flujo de caja proyectado, es
un presupuesto que muestra el pronóstico
de las futuras entradas y salidas de efectivo
(dinero en efectivo) de una empresa, para
un periodo de tiempo determinado.
3. IMPORTANCIA
Nos permite prever la futura disponibilidad
del efectivo (saber si vamos a tener un
déficit o un excedente) y, en base a ello,
poder tomar decisiones.
4. Si prevemos que vamos a tener un déficit, podemos,
por ejemplo:
Solicitar oportunamente un financiamiento.
Solicitar el refinanciamiento de una deuda
Solicitar un crédito comercial (pagar las compras al
crédito en vez de al contado) o, solicitar un mayor
crédito.
Cobrar al contado y ya no al crédito o, otorgar un
menor crédito.
5. Si prevemos que vamos a tener un excedente,
podemos, por ejemplo:
Invertirlo en la compra de maquinaria o equipos
nuevos.
Invertirlo en la adquisición de más mercancías.
Invertirlo en la expansión del negocio.
Usarlo en inversiones ajenas a la empresa, por
ejemplo, invertirlo en acciones.
8. Objetivos
Determinar la posicion de la caja de una empresa al final de
cada periodo
Identificar si va a haber excedentes o déficits de efectivo en
algún momento y tomar medidas correctoras.
Establecer si existen necesidades de efectivo, y por lo tanto
de financiación en algún momento del periodo que abarque
el presupuesto
Coordinar el efectivo que maneja una empresa con otros
aspectos financieros de la misma, como por ejemplo, los
gastos o las inversiones que se quieran realizar.
Finalmente, el presupuesto de flujo de efectivo tiene como
objetivo establecer una base
9. PASOS PARA LA ELABORACION DE UN FLUJO
DE EFECTIVO
Determina el saldo inicial de efectivo de la compañía.
El estado de flujos de efectivo cubre todo el período contable, así
que empieza con el saldo de efectivo al inicio del período. Este saldo
se puede encontrar en el estado de flujos de efectivo del período
anterior (donde se presenta como el saldo final). Este valor también
puede calcularse a partir del balance.
10. Determina la cantidad de dinero en efectivo que la compañía generó
a través de sus operaciones.
La primera sección de un estado de flujos de efectivo se titula "Flujo de
efectivo de actividades operativas" y representa todo el efectivo que la
compañía ha producido a través de sus principales operaciones Esta
sección se puede construir mediante el ajuste del ingreso neto de la
compañía (que se obtiene a partir del estado de resultados) de tal forma
que se excluyan las transacciones que no son efectivo.
11. Determina la cantidad de efectivo que la compañía gastó en sus
actividades de inversión.
Cuando una compañía adquiere un activo grande como una pieza de
maquinaria, o cuando adquiere acciones en otras compañías, se
paga con efectivo, a pesar que los activos no se presentan
inmediatamente en el estado de resultados como gastos. El segundo
rubro del estado de flujo de caja, titulado "Flujo de caja proveniente
de actividades de inversión", ajusta para este tipo de activos
12. Determina la cantidad de efectivo que la compañía recaudó (o
usó) a través de actividades de financiamiento.
El tercer y final rubro en el estado de flujos de efectivo se titula "Flujo
de efectivo proveniente de actividades de financiamiento". Esta
sección suma todos los flujos de efectivo provenientes de la emisión
de deuda o acciones, amortización de deuda y dividendos pagados
a los accionistas
13. Compila el estado de flujos de efectivo.
Después del título del documento, el estado de flujo de efectivo tiene
seis partidas esenciales, en este orden: inicio, saldo de efectivo
inicial, flujo de efectivo de actividades operativas, flujo de efectivo de
actividades de inversión, flujo de efectivo de actividades financieras,
estado de efectivo final e información complementaria. Presenta los
valores calculados anteriormente en cada sección para completar el
estado de flujo de efectivo.
