Este documento trata sobre el flujo de efectivo y contiene información sobre su definición, objetivos, tipos de actividades, control interno y metodología. Explica que el flujo de efectivo muestra los movimientos de efectivo de una empresa y cómo afectan a las actividades operativas, de inversión y financiamiento. También describe los principios básicos para administrar el efectivo de manera efectiva y las bases para preparar el estado de flujo de efectivo de una organización.
1. INSTITUTO UNIVERSITARIO DE TECNOLOGIA
“ANTONIO JOSE DE SUCRE”
EXTENSION BARQUISMETO
FLUJO DE EFECTIVO
INTEGRANTES:
ORWILL CRESPO
CI: 25824349
SECCION: S1
3ER SEMESTRE
BARQUSIMETO, 31 DE JULIO DE 2016
2. INDICE
INTRODUCCION
DEFINICION
OBJETIVOS PRINCIPALES
TIPOS DE ACTIVIDADES
CONTROL INTERNO
METODOLOGIA
ESTRUCTURA
PRINCIPIOSBASICOS PARA LA ADMINISTRACIONDE EFECTIVO
BASES PARA PREPARAR EL FLUJO DEL EFECTIVO
CONCLUSION
BIBLIOGRAFIA
3. INTRODUCCION
La generaciónde efectivoesunode losprincipales objetivos de los negocios.Lamayoría de
sus actividadesvanencaminadasaprovocarde unamanera directao indirecta,unflujo
adecuadode dineroque permita,entre otrascosas,financiarlaoperación,invertirpara
sostenerel crecimientode laempresa,pagar,ensucaso, lospasivosasu vencimiento,yen
general,aretribuiralos dueñosunrendimientosatisfactorio.
En pocas palabras,unnegocioesnegociosólocuandogeneraunacantidadrelativamente
suficientede dinero. Lasempresas necesitancontarconefectivosuficiente paramantenerla
solvencia,peronotantocomopara que parezca"ocioso"enel banco,ganando poco.Una
formaatractiva para guardar el efectivoociosoesla inversión envaloresnegociables.
4. FLUJO DE EFECTIVO
Se conoce como flujode efectivo al estadode cuentaque reflejacuánto efectivoconserva
alguiendespuésde losgastos,losinteresesyel pagoal capital.La expresiónque enel ámbito
de la Contabilidadse conoce como estadode flujode efectivo,porlotanto,esun parámetro
de tipocontable que ofrece informaciónenrelaciónalosmovimientosque se hanrealizadoen
un determinadoperiodode dineroocualquierade susequivalentes.
Las actividadesoperativas,lasinversiones yel financiamientoformanparte de lascategorías
contempladasenel marcodel estadode flujode efectivo.El flujode cajaoperacional indicael
efectivopercibidooinvertidocomoconsecuenciade lasactividadesbásicasde laempresa.El
flujode caja de inversión hace lopropiorespectoalosgastoseninversiones(de capital,
adquisiciones,etc.),mientrasque el flujode cajade financiamiento considerael efectivo
resultante de larecepciónopagode préstamos,lasemisionesorecomprade acciones yel
pago de dividendos.
OBJETIVOS DEL FLUJO DE EFECTIVO
Entre losobjetivosprincipalesdelEstadode Flujosde Efectivotenemos:a.Proporcionar
informaciónapropiadaalagerencia,paraque ésta puedamedirsuspolíticasde contabilidady
tomar decisionesque ayudenal desenvolvimientode laempresa.
b. Facilitarinformaciónfinancieraalosadministradores,locual le permite mejorarsus
políticasde operaciónyfinanciamiento.
c. Proyectaren donde se haestadogastandoel efectivodisponible,que darácomoresultado
la descapitalizaciónde laempresa.d.Mostrarla relaciónque existe entre lautilidadnetaylos
cambiosenlossaldosde efectivo.Estossaldosde efectivopuedendisminuirapesarde que
haya utilidadnetapositivayviceversa.
e.Reportar los flujosde efectivopasadosparafacilitarlapredicciónde flujosde efectivo
futuros.f.La evaluaciónde lamaneraenque la administracióngenerayutilizael efectivo
g. La determinaciónde lacapacidadque tiene unacompañíapara pagar interesesydividendos
y para pagar sus deudascuandoéstasvencen.
h. Identificarloscambiosenlamezclade activosproductivos.
TIPOS DE FLUJO DE EFECTIVO
Existenvariostiposde efectivospor nombrarlosse encuentranlossiguientes:
Flujosde efectivosoperativos
Flujosdeefectivodeinversión
Flujosde efectivode financiación
Los flujos de efectivooperativos sonaquellas actividadesque constituyen alprincipal fuente de
ingresosde unaorganización,entre otrasactividadesque no seancalificadascomode
5. inversiónofinanciamientopuesparaeste tipode actividadescorresponde sureceptivoflujo
.Estas actividadesincluyenlosingresosprocedentesde laventade bieneso serviciosyde
todoslosdocumentosporcobrar, esdecirse encargade todaslas entradas y salidasdel
efectivode laorganización. Losflujosde efectivode inversióncomosunombre lodice son
todasactividades de adquisiciónydesapropiaciónde propiedadesque noestánincluidasenel
efectivode laempresa.Tomandoencuentalaadquisición de propiedades,planta,equipo
entre otras .Las entradasde efectivoenestasactividadessonlosingresosde préstamosy
cobro de estos.Las salidasde efectivoenestasesporel pagode dineropor préstamospara
hacer unaadquisiciónoinversión. Losflujosde efectivode financiaciónSonlasactividadesque
producencambios enel tamañoy composicióndel capital enaccionesyde lospréstamos
tomadospor parte de laempresa.Lasactividadesde financiamientode unaempresa incluyen
sus transaccionesrelacionadasconel aporte de recursospor parte de sus propietariosyde
proporcionartalesrecursosa cambiode un pagosobre una inversiónLasentradasde efectivo
de las actividadesde financiamientoincluyenlos ingresosde dinero bonos,hipotecas,de
pagarésy de otras formasde préstamos de cortoy largo plazo
CONTROL INTERNO
El control internocomprende el plande organizaciónentodoslosprocedimientoscoordinados
de manera coherente alasnecesidadesdel negocio,paraprotegerysalvaguardarsusactivos,
verificarlaconfiabilidadyexactitudde lasinformacionescontables,asícomotambiénllevarla
eficacia,productividadenlasoperacionesparaestimularlas políticas trazadasporla gerencia,
enatencióna lasmetasy los objetivosprevistos.
De loanteriorse desliga,que losdepartamentosque conformanunaempresadebenser
monitoreadosyevaluadosporotrofuncionariointerno,conlafinalidadde pulirlaspolíticasy
funcionesdentrode laorganización
El control internose expresaatravésde las políticasaprobadasporlosniveles
de dirección yadministración de laempresa,mediante laelaboraciónyaplicación
de técnicasde dirección,verificaciónyevaluaciónde regulacionesadministrativas,
de manuales de funcionesyprocedimientos,de sistemasde información y
de programas de selección,inducción ycapacitaciónde personal.
Control internosonlospasosque da un negocioparaevitarel fraude,tantopor malversación
de activoscomo por presentaciónde informes financierosfraudulentos.
El control internodebe garantizarlaobtenciónde informaciónfinancieracorrectay seguraya
que éstaes unelementofundamental enlamarchadel negocio,puesconbase enellase
tomanlas decisionesyformulanprogramasde acciones futurasenlasactividadesdel mismo.
Debe permitirtambiénel manejoadecuadode losbienes,
Desde el puntode vistacontable,el control internose define comoel plande organizacióny
todoslosmétodosyprocedimientoscuya misiónessalvaguardarlosactivosylafiabilidadde
losregistrosfinancieros;ydebendiseñarse de tal maneraque brindenlaseguridadrazonable
de que:
· Las operacionesse realizande acuerdoconautorizacionesde laadministración.
· Facilitarlapreparaciónde estadosfinancieros de acuerdoconlos principiosde
contabilidad generalmenteaceptados.
· Ponera disposicióninformaciónsuficiente yoportunapara la tomade decisiones.
METODOLOGIA
En este métodose detallanenel estadosólolaspartidasque hanocasionadounaumentoo
una disminucióndel efectivoysusequivalentes;porejemplo:Ventascobradas,Otrosingresos
cobrados,Gastos pagados,etc.
6. Esto conllevaaexplicitardetalladamente cuálessonlascausasque originaronlosmovimientos
de recursos,exponiendolaspartidasque tienenrelacióndirectaconellos,locual significauna
ventajaexpositiva.
La NIC7 admite dosalternativasde presentación,recomendandoel MétodoDirecto,
reconociendoque lainformaciónque suministrael métododirectopuedeserobtenidapordos
procedimientos:
a) Utilizandolosregistroscontablesde laempresa.Locual significaque deberíallevarseuna
contabilidad que permitieraobtenerinformaciónnosóloporlodevengadoparalaelaboración
de losotros estadoscontables,sinotambiénporlopercibidoparalaconfeccióndel estadode
flujosde efectivo.Lacomplicaciónadministrativaque estoimplicahace que noseauna
alternativadifundida,yque se opte por realizarlosajustesque se mencionanenel punto
siguiente.
b) Ajustandolaspartidasdel estadode resultadospor:
i.Los cambioshabidosdurante el períodoenlaspartidaspatrimonialesrelacionadas(caso de
bienesde cambio,créditosporventas,proveedores)
ii.Otras partidassinreflejoenel efectivo(casode amortizaciones,resultadosportenencia,
etc.)
iii.Otraspartidascuyosefectosmonetariosse considerenflujosde efectivode inversióno
financiación.
Cabe agregar que estasdosopcionesnoson solamente válidasparalasactividadesde
operación,sinotambiénparatodaslasactividades,tambiénlade inversiónylasfinancieras.
Habidacuentaque ajustarlaspartidasdel Estado de Resultadospor lasvariacionesde los
rubrospatrimonialesrelacionadostienelimitaciones,comoporejemploenel casode ventasy
créditosporventas,donde lossaldosinicialesyfinalesde éstosúltimospuedenestar
afectadospordistintastasasde IVA,debiendoefectuarse unaestimaciónde laincidenciadel
impuesto,se presentacomounabuenaaproximaciónconsiderandolarelación costo–
beneficiocomparadaconla alternativade llevarunacontabilidadmásengorrosa.
ESTRUCTURA
Se establecentresseccionesbiendefinidasparamostrarlosflujosfinancierosque son:
ActividadesOperativas
Actividadesde Inversión
Actividadesde Financiamiento
En cada actividadse conjuganlosingresosy losegresosfinancierosde formatal que,
finalmente,se indicalacontribuciónnetaola utilizaciónnetadel financiamientogeneralde la
entidad.
¿Que son las actividades operativas?
El montode losflujosde efectivooriginadosporlasactividades operativasesunindicador
clave del gradohasta el cual lasoperacioneshangeneradosuficientesflujosde efectivopara
liquidarlospréstamos,mantenerlacapacidadoperativade laempresa,pagardividendosy
hacer nuevasinversiones,sinrecurrirafuentesexternasde financiamiento.
La informaciónsobre loscomponentesespecíficosde losflujosde efectivooperativos
históricosesútil,conjuntamenteconotra información,parapronosticarlosfuturosflujosde
efectivode lasoperaciones.
7. Los flujosde efectivooperacionalescorrespondenalosingresosde laactividadprincipal de la
empresa,porlotanto,correspondenala ventade bienesyserviciosysuscostoscorrelativos.
En general,se encuentranentre elloslosrubrosque formanparte integrante delestadode
gananciasy pérdidas,preparadosobre labase de acumulacionesque deberánser
transformadosauna base de efectivo.
LOS PINCIPIOS BASICOS
PRIMER PRINCIPIO:”Siempre que seaposible se debenincrementarlasentradasde efectivo”
Ejemplo:
-Incrementarel volumende ventas nosllevaaobtenerfinanzas positivas.
-Incrementarel preciode ventas.
SEGUNDOPRINCIPIO: “Siempre que seaposible se debenacelerarlasentradasde efectivo”
Ejemplo:
- Incrementarlasventasal contado
- Pediranticiposaclientes
TERCER PRINCIPIO:”Siempre que seaposible se debendisminuirlassalidasde dinero”
Ejemplo:
- Negociarmejorescondiciones(reducciónde precios) conlosproveedores)
- Reducirdesperdiciosenlaproducciónydemásactividadesde laempresa.
CUATRO PRINCIPIO:“Siempre que seaposible se debendemorarlassalidasde dinero”
Ejemplo:
- Negociarconlosproveedoreslosmayoresplazosposibles.
- Adquirirlosinventariosyotrosactivosenel momentomáspróximoacuandose vana
necesitar
BASES PARA PREPARAR EL FLUJO DEL ESFECTIVO
8. CONCLUSION
El flujo de efectivo es muy importante en cualquier institución financiera dedica al
comercio, y no solo al comercio si no a cualquier institución donde se tengan que
aplicar los pasos administrativos.
Mediante el flujo de efectivo podemos notar , saber, analizar cómo estamos en
ubicado en cuanto a los gastos ( que no es más que el dinero en efectivo de la
empresa )
Mediante el flujo de dinero y sus técnicas podemos controlar en muchos ámbitos los
estado de cuenta de una empresa , las cuentas por pagar , por cobrar , los gastos en
generales , las cajas chica , etc .
De esta forma el flujo del efectivo da una información detallada e importante a los
propietarios de dichas instituciones, de cómo va el rendimiento en cada departamento
de sus instituciones.
Es muy importante que cada administrador de una empresa ponga en práctica estas
técnicas e informaciones que ya ante fueron redactadas y mencionadas
Para que este logre un mayor rendimiento en todas las arias de la empresa y para así
posteriormente lograr un mayor crecimiento a nivel nacional e internacional
