Una mirada al sector hidrocarburos. Hugo del Granado http://undebatedemocratico.blogspot.com/2014/10/los-dilemas-del-sector-de-hidrocarburos.html

1. 2006- 2014
UNA MIRADA AL SECTOR
HIDROCARBUROS
Hugo del Granado Cosio
Octubre de 2014

2. ESTRATEGIA BOLIVIANA DE HIDROCARBUROS
(sept/2008)
Reservas P1 al 2006 = 26,3 TCF (P1+P2=48,8 TCF)
Producción el año 2017 = 100 MMM3/D
Prevé que el 2026:
• Reservas probadas de gas= 56 TCF’s
• Consumo 2008 - 2026 = 20 TCF’s
• Descubrimientos 2026 = 50 TCF’s
• Relación permanente R/P = 20/1

3. ESTRATEGIA BOLIVIANA DE HIDROCARBUROS
• Busca participación de actores en inversiones
en exploración
• Estratégia exploratoria en dos escenarios: Los
contratos de operación y las áreas reservadas
• Constatación: Insuficiente presencia del
Estado en exploración.

4. LAS RESERVAS PROBADAS SEGUN LA
EBH
Según YPFB:
• Gas Natural:P1 al 2006 = 26,3 TCF’s
• Gas NaturalP1 +P2 al 2005 = 48,8 TCF’s
• Petróleo: P1 + P2 al 2005 = 857 MMbls
“Hoy en día a pesar de no contar con una
Certificación Oficial de Reservas actualizada, los
niveles de reservas reflejan el gran potencial
energético del país”
La última certificación de reservas se realizó en la
gestión 2005.

5. EBH: TAREA MAYÚSCULA
•Tarea mayúscula y medular: Reactivar las inversiones
en exploración en todo el área con potencial de
hidrocarburos a fin de incrementar las reservas (pag.
515)
•Consolidar a Bolivia como el centro gasífero regional.
La EBH no estima las inversiones que se necesitarán
para incrementar las reservas (Tampoco para
alcanzar los elevados niveles de producción – 100
MMM3/D, 100 MB/D).

6. CPE
• El Estado asume control y dirección de la cadena
(Art 351 I)
• El Estado suscribe contratos de asociación con
reinversión de utilidades (Art. 351 II)
• YPFB suscribe contratos de servicio para las
actividades, sin pérdidas (Art. 362 I)
• Los contratos de exploración deben ser
autorizados y aprobados por la ANP. De lo
contrario serán nulos. (Art.362 II)
• Para la cadena YPFB puede asociarse con
participación no menor al 51% (Art 363 II)

7. YPFB: PLAN CORPORATIVO 2009 – 2015 (Fase A)
Exploración
Compañía
Operadora
Proyecto Año
Inversión Total
(MMUSD)
Petrobras Bol. Ingre 2009 50
YPFB Andina Camiri 2010 58
Petroandina Timboy 2010 60
YPFB Itaguazurenda 2010 47
Percheles 2011 18
Carrasco 2010 15
Vuelta Grande 2011 16
El Dorado Prof. 2014 15
Chaco
Petroandina Lliquimuni 2014 50
Iñau 2015 50
TOTAL INVERSION 379
10 pozos exploratorios en 7 años

8. Proyección Demanda
(Millones de M3/D)
AÑO 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
Producción 44,19 56,73 60,56 63,72 67,13 65,27 65,00 62,41 58,29 53,88
Mercado Interno 9,39 10,16 10,68 11,04 11,38 11,72 12,07 12,45 13,29 14,20
Mutún 1,00 3,00 5,00 5,00 5,00 5,00 5,00
Amoniaco Urea 2,00 2,00 2,00 2,00 2,00 2,00 2,00 2,00
Polímeros Pequiven 0,85 0,85 0,85 0,85 0,85 0,85 0,85
Planta de GTL 1,42 2,83 2,83 2,83 2,83 2,83 2,83
Retenido GLP RGD 0,50 0,50 0,50 0,50 0,50 0,50 0,50 0,50 0,50 0,50
Retenido GLP MDJ 1,50 1,50 2,25 2,25 2,25 2,25 2,25 2,25 2,25
Brasil 31,50 31,50 31,50 31,50 31,50 31,50 31,50 31,50 31,50 24,00
Enarsa 7,70 11,56 13,52 16,15 17,60 19,89 20,32 20,91 21,34 21,85
Total Demanda 49,09 55,22 59,70 66,71 71,91 76,54 77,32 78,29 79,56 73,47
Fuente: YPFB (2010)

9. RESERVAS VS. DEMANDA
DEMANDA POR AÑO (TCF)
RESERVAS REMANENTES (TCF)
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026
9.00
8.00
7.00
RESERVAS REMANENTES (TCF)
6.00
5.00
4.00
3.00
2.00
1.00
0.00
DEMANDA POR AÑO (TCF) 0.58 0.63 0.71 0.77 0.85 0.92 0.98 0.99 1.00 1.01 0.94 0.63 0.64 0.66 0.67 0.69 0.71
RESERVAS REMANENTES (TCF) 8.35 7.77 7.14 6.43 5.66 4.81 3.89 2.92 1.93 0.93 -0.08

10. SEGUNDA GESTIÓN
PROBLEMAS EN EL UPSTREAM
• Producción antes que exploración
• Bajas inversiones en exploración
• Problema de reservas
• ¿Deficit de producción?
PROBLEMAS EN EL DOWNSTREAM
• Subvención
• Industrialización

11. Distribución de Inversiones

12. PLANES EXPLORATORIOS
Metas del Plan 2011 – 2020:
Gas: Descubrir 7.9 TCF’s
Producción = 7,91 TCF’s
Condensado: Descubrir 117.31 MBls
Producción = 214 MBls
Plan Intensivo de Exploración:
Inversión anual Promedio = 386 MM$us
Programa Inversión 2014 = 425.43 MM$us

13. Mayor Inversión – Mayor Producción
Fuente: Boletines Estadísticos YPFB
2014: A junio

14. ¿CRISIS?
Capacidad de producción al límite
Crecimiento de la demanda
Declinación de los campos
Confusión Exploratoria

15. PRONÓSTICO PETROLERAS (JUNIO 2014)

16. 16
Proyección Oferta-Demanda Gas Natural Bolivia - Gas Energy
Demanda Mercado Argentina, Brasil y Bolivia
Demanda con ampliación de contrato a Brasil
Déficit
9.48 TPC
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026
1,9 3,8 3,7 -0,7 1,4 -6,1 -12,2 -17,4 -25,9 0,67 -3,7 -10,1 -15,9 -20,9
1,9 3,8 3,7 -0,7 1,4 -6,1 -12,3 -17,4 -25,9 -31,0 -35,3 -41,8 -47,5 -52,5
Oferta/Demanda
Déficit
Fuente: YPFB, empresas privadas y
Gas Energy
Déficit sin ampliación contrato a Brasil Déficit con ampliación contrato a Brasil

17. 48.9
57.0
71.8
79.4
82.7
87.1
89.5
92.4
100
90
80
70
60
50
40
30
20
10
0
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026
MMmcd
YPFB
ARGENTINA
OTROS MERCADOS
BRASIL
INDUSTRIALIZACION
MUTUN (JINDAL)
PLANTAS DE SEPARACIÓN DE
LICUABLES
MDO INTERNO DE CONSUMO
PD
PD+PND
PD+PND+P2
PROD DES+PROSP.
EXPLORATORIOS

21. Problemas en el downstream: Subvención

23. Industrialización: Problemas

24. GRACIAS POR SU ATENCIÓN

26. ¿Nuevos contratos?