La varianza de una variable aleatoria se define como la esperanza matemática del cuadrado de la desviación de la variable respecto a su media, y representa una medida de la dispersión de los valores de la variable en torno a su media.

1. Aplicando este concepto a una variable aleatoria con media μ = E[X], se define su varianza, Var(X) (también representada como σ2), como
Desarrollando la definición anterior, se obtiene la siguiente definición alternativa (y equivalente):