TOMADO DE INTERNET INGENIERIA

1. ANÁLISIS DE IMPACTO NORMATIVO
NORMAS PRUDENCIALES DE
CAPITAL
DAVID SALAMANCA
DIRECTOR
UNIDAD DE REGULACIÓN FINANCIERA
SEPTIEMBRE 2015

2. AGENDA
,0,0
1. Antecedentes
2. Metodología AIN
3. Conclusiones

3. MARCO REGULATORIO
• Mejorar la calidad y cantidad del capital
regulatorio
• Gobierno corporativo
• Mejores prácticas de administración de
riesgos
• Cooperación y coordinación entre
autoridades financieras
AUTORIDADES FINANCIERAS
INTERNACIONALES
Mejorar la capacidad de respuesta del sector financiero, reducir los riesgos colaterales
de una crisis y evitar utilizar los recursos públicos como herramienta de salvamento.
Antecedentes
Lecciones de la crisis financiera de 2008

4. Las autoridades financieras en Colombia han trabajo en diferentes frentes,
orientando sus esfuerzos en mejorar la cantidad y la calidad del capital bancario
Antecedentes
Patrimonio técnico
• Capital regulatorio de
mejorar calidad y
cantidad
• Colchones de capital
• Sistema administración
de riesgo de liquidez
• Apalancamiento
BASILEA III COLOMBIA
Decreto 1771 de 2012
• Nueva definición de
capital (mayor calidad)
• Nueva relación mínima
solvencia básica (4.5%)
Decreto 1648 de 2014
• Instrumentos híbridos

5. Antecedentes
CONTEXTO DEL SISTEMA FINANCIERO COLOMBIANO
Lecciones crisis financiera de
1998 en Colombia
• Crisis hipotecaria (límites LTV)
• Fortaleciendo patrimonial entidades
• Herramientas contracíclicas
(Provisiones)
Expansión de los bancos
colombianos en Latinoamérica
• Capital robusto y de calidad
• Las calificadoras de riesgo resaltan
el rezago de regulación colombiana.
Lecciones crisis financiera
internacional de 2008
•Más capital de mejor calidad (Basilea III)
•No se deben impactar los recursos públicos
•Fortalecer modelos de administración de
riesgo
Nuevos estándares internacionales
•Comparabilidad a nivel internacional
•Supervisión integral y consolidada
•Fortalecimiento de la regulación prudencial

6. Definir los estándares y las mejoras prácticas de regulación prudencial que adoptaría el sistema
financiero local en el marco del acuerdo de Basilea III.
Oficializar el compromiso de implementación de Basilea III ante el mercado y los organismos
internacionales.
Antecedentes
REGULACIÓN
Eficiencia y
Calidad
Normativa
Estabilidad
Confianza
Protección del
Consumidor
Desarrollo de
mercados
Innovación
Inclusión
CRECIMIENTO SOSTENIBLE DEL SISTEMA FINANCIERO

7. AGENDA
,0,0
1. Antecedentes
2. Metodología AIN
3. Conclusiones

8. Problema
Objetivos
Alternativas
Cuantificación
Recomendación
AIN

9. Problema
¿Qué origina
el problema?
¿Cómo puedo
solucionar el
problema?
AIN

10. • El capital de las entidades necesita reforzarse para mejorar su
capacidad de respuesta ante eventos de crisis y contar con la
suficiente calidad y cantidad que asegure su resiliencia en
escenarios de crisis.
• Alinear las regulación local con los nuevos estándares
internacionales de capital regulatorio.
• Adaptar los requisitos de Basilea III que resulten aplicables a
las condiciones y necesidades del sector financiero
colombiano.
PROBLEMA

11. Problema
Objetivos
¿Cómo se
analiza?
¿Cómo se
cuantifica?
¿Cuál es la
solución?
AIN

12. Definir un patrimonio óptimo que sea consistente con los lineamientos
establecidos por el marco regulatorio de Basilea III, mejorando la
capacidad de las entidades para enfrentar problemas económicos.
OBJETIVO
 Introducir criterios de calidad y cantidad aceptados internacionalmente.
 Analizar la viabilidad de introducir colchones de capital adicionales.
 Evaluar requerimientos mínimos de capital adicionales para entidades
sistémicamente importantes.

13. Problema
Objetivos
Alternativas
¿Cómo se
cuantifica?
¿Cuál es la
solución?
AIN

14. Mantener el status quo
• No incorporar algunas de las
recomendaciones de Basilea III
rezagaría las normas locales
frente a la tendencia
internacional.
• Reduce el margen de maniobra
de las autoridades ante
situaciones de riesgo.
• Se incrementan los riesgos que
surgen del proceso de
internacionalización de la banca
ALTERNATIVAS
Patrimonio técnico objetivo
• Alcanzar un nivel de patrimonio
óptimo que se ajuste a las
necesidades del sistema financiero.
• Incrementar la capacidad respuesta
de los establecimientos de crédito
ante eventos inesperados
• Adecuar la regulación del país a los
nuevos estándares internacionales.

15. Problema
Objetivos
Alternativas
Cuantificación
¿Cuál es la
solución?
AIN

16. Calcular el patrimonio técnico óptimo de los establecimientos de
crédito, mediante la incorporación de los nuevos estándares
prudenciales (Basilea III)
Cuantificación
BENEFICIOS COSTOS
BENEFICIO
NETO
Reducción de la
probabilidad de crisis
financieras
Incremento en los
costos del crédito
bancario
Incrementar el capital genera los siguientes efectos

17. Cuantificación
BENEFICIOS COSTOS
Reducción de la probabilidad de
crisis financieras
Incremento en los costos del
crédito bancario
Aumento en el nivel de la
relación de capital
Resultados
URF
(2005 –
2014)
+100 0.083%
+200 0.166%
+300 0.249%
+400 0.332%
+500 0.415%
+600 0.498%

18. ¿Cómo han cuantificado el problema?
Propuesta
metodológica
Cuantitativa
Cualitativa
Más capital tendría un costo
sobre el producto muy pequeño
que sería compensado por unos
mayores beneficios
Se calcula un nivel óptimo de
capital (equivalente al 13% de
los APNRs)
Un incremento de entre 2% y 6%
en los requerimientos de capital
tendría un beneficio neto
positivo.
Se adoptan los requisitos que
tenían los bancos a las
recomendaciones de Basilea III

19. Problema
Objetivos
Alternativas
Cuantificación
Recomendación
AIN

20. • La solvencia óptima se obtiene en el punto donde los beneficios son iguales a los costos de incrementar el patrimonio
• La solvencia total de los establecimientos de crédito se encuentra en promedio en el 15% a diciembre de 2014
• En nuestro estudio se encontró que un incremento de los requerimientos de solvencia de hasta el 3.5% de los
APNRs generaría efectos positivos sobre la economía
Recomendación
Costo marginal
Beneficios
marginales

21. • Encontrar niveles óptimos de patrimonio permitirá a las autoridades
financieras fomentar el adecuado manejo de los riesgos del sector
bancario.
• Los colchones de capital de Basilea III son las herramientas adecuadas
para alcanzar un monto óptimo de patrimonio.
• Es necesario que el análisis de cada una de estas herramientas cuente
con un periodo de consulta más amplio que tenga en cuenta la opinión
de los miembros de la red de seguridad financiera (Banco de la
República, Superintendencia Financiera de Colombia, Fogafin y
Ministerio de Hacienda) y el público en general
Recomendación

22. AGENDA
,0,0
1. Antecedentes
2. Metodología AIN
3. Conclusiones

23. • La institucionalización del AIN permite que las autoridades del sistema
financiero adapten, al contexto local, las herramientas desarrolladas
internacionalmente para solucionar los problemas que requieren una
intervención.
• Adoptar las mejores prácticas en materia de AIN incrementa la capacidad de
identificar y analizar los problemas que surgen del contexto económico.
• El desarrollo del AIN fortalece las herramientas de análisis y la discusión en el
proceso de expedición normativa.
• Es necesario fortalecer la capacidad operativa de las entidades para mejorar el
alcance del AIN.
Conclusiones