Universidad

1. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
ACTIVIDAD CALIFICADA –
EVALUACIÓN T2
I. DATOS INFORMATIVOS:
Título : Evaluación T2
Tipo de participación : Grupal (4 integrantes)
Plazo de entrega : Séptima semana de clase (Semana 7)
Medio de presentación : Aula virtual / menú principal / Evaluación T2
Calificación : 0 a 20 – 15% del promedio final
II. EVIDENCIA DE APRENDIZAJE:
Elabora un informe, en el que presenta una propuesta para mejorar la situación
económica y financiera de una empresa, a través del uso de técnicas financieras y en
función de la decisión financiera efectuada, los aspectos considerados para ello, el
sustento de estas consideraciones y el resultado obtenido.
III. INDICACIONES
Para la elaboración del informe se debe considerar:
3.1 La revisión de los siguientes módulos del curso:
- Módulo 4: Análisis Económico Financiero / Indicadores económicos financieros
- Módulo 5: Análisis de la Rentabilidad Empresarial, Métodos / Diagnóstico Económico
financiero
- Módulo 6: Mercado de capitales / Bonos, Acciones, Valores negociables / Estructura
financiera óptima de la empresa
3.2 La información para la valuación se presenta a continuación.
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2. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
Actividad de la empresa:
Ubicación de la empresa:
Años de actividad:
Régimen tributario:
Régimen laboral:
Capital:
CUENTAS DEL ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA Y
RESULTADOS
2019 2018
Capital Social 300,000.00
S/ 300,000.00
S/
Cuentas por pagar Comerciales-Terceros 33,452.00
S/ 98,431.00
S/
Obligaciones financieras largo plazo 132,453.00
S/ 33,452.00
S/
Resultados acumulados 204,535.88
S/ 77,900.00
S/
Depreciación acumulada 54,399.00
S/ 32,764.00
S/
Servicios y otros contratados por anticipado 30,900.00
S/ 32,890.00
S/
Gastos de ventas 453,290.00
S/ 765,211.00
S/
Gastos administrativos 218,543.00
S/ 432,985.00
S/
Ventas netas 4,674,320.00
S/ 5,673,211.00
S/
Mercaderías 657,209.00
S/ 543,211.00
S/
Cuentas por pagar Comerciales-Terceros 453,122.00
S/ 324,986.00
S/
Sobregiro Bancario 25,983.00
S/ 21,987.00
S/
Remuneraciones y participaciones por pagar 14,532.00
S/ 9,843.00
S/
Obligaciones financieras corto plazo 98,431.00
S/ 25,676.00
S/
Inmueble maquinaria y equipo 456,700.00
S/ 245,670.00
S/
Tributos, Contraprestaciones y aportes al sistema de pensiones y salud por pagar
65,983.00
S/ 54,320.00
S/
Ingresos financieros 15,642.00
S/ 21,873.00
S/
Gastos financieros 98,430.00
S/ 76,322.00
S/
Utilidad del ejercicio 182,623.98
S/ 126,635.88
S/
Cuentas por cobrar al socio y personal 17,900.00
S/ 21,000.00
S/
Efectivo y equivalente de efectivo 27,833.00
S/ 43,211.00
S/
Participación de los trabajadores 24,856.64
S/ 17,966.16
S/
Gastos por impuestos a las ganancias 90,353.38
S/ 63,220.96
S/
Cuentas por cobrar comerciales-Terceros 374,972.86
S/ 220,012.88
S/
Costo de ventas 3,621,865.00
S/ 4,212,743.00
S/
Peruanos
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA DE LOS AÑOS 2018 Y 2019
Comercializadora de útiles de escritorio y de
oficina
Lima
10
Régimen General
Régimen General
3.3 Elaborar el informe solicitado, utilizando la información proporcionada de acuerdo al
siguiente contenido:
1. Introducción
2. Elaboración de EGyP y Balance
3. Análisis Horizontal y Vertical
4. Ratios Financieros
5. Determinar las relaciones entre las cuentas representativas de ambos análisis
6. Presentar 5 Conclusiones y Recomendaciones.
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3. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
Grupo 3
1. Introducción
En el siguiente informe se analiza o estudia el estado de la actividad de la
comercializadora de útiles de escritorio y de oficina ubicada en la ciudad de Lima
con 10 años en el sector. Para conocer más sobre la empresa se evaluará los años
2018 y 2019.
El régimen asociado a esta empresa tanto laboral como tributaria se encuentra
inscritas al régimen general que comprende las personas naturales y jurídicas que
generan rentas de tercera categoría teniendo como capital peruano el nuevo sol.
Asimismo, conoceremos las pérdidas y ganancias, balances junto con los análisis
financieros horizontal y vertical adicional a ello, las ratios financieras que nos ayudó
a determinar el estado de la empresa tanto su utilidad y cuanto incurre en pérdidas.
Finalmente, obtuvimos los resultados del ejercicio, concluyendo que la empresa se
encuentra endeudada.
A continuación, se detalla el procedimiento de cómo se realiza cada análisis:
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Camacho Barretos Anthony Olmedo N00179374
Gálvez Revolledo, Allison Andrea N00165170
More Sernaque, Dilberth Alexander N00170771
Medrano de la Cruz, María Dolores N00177412

4. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
2. Elaboración de EGanacia yPerdida y Balance
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5. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
3. Análisis Horizontal y Vertical porcentaje operativas
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6. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
4. Ratios Financieros
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7. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
Ratio de Rentabilidad
Margen de utilidad Bruta
2019 0.23
2018 0.26
La rentabilidad del año 2018 era más rentable para la empresa con un monto de 0.26 a la del
año 2019 de 0.23
Margen de utilidad operativa
2019 0.08
2018 0.05
Para la empresa la rentabilidad del año 2019 es de 0.08 siendo mayor su margen operativo.
Margen de utilidad Neta
2019 0.04
2018 0.02
Se identifica que el margen de utilidad neta es beneficioso para la empresa en su proyección
del año 2019 de 0.04 mayor al del año 2018 de 0.02
5. Determinar las relaciones entre las cuentas representativas de ambos
análisis
Para relacionar las cuentas del año 2019 y 2018 se desarrolló un balance general y estado de
resultado de la empresa dedicada a la actividad comercializadora de útiles de oficina y escritorio.
Obteniendo el siguiente análisis:
- En el año 2019, la utilidad bruta disminuyo con un monto de s/408,013 soles teniendo
menor venta y mayor utilidad neta.
- Para el análisis vertical de la utilidad bruta el porcentaje en el año 2018 es de 26%
teniendo una diferencia del 3% para el año siguiente perdiendo el 39% de su totalidad.
- Analizando la utilidad operativa del año 2019 se obtiene como resultado los gastos
administrativos más las ventas un total de s/.380,622.00 soles siendo mayor al año
anterior.
- Los gastos administrativos tienen como resultado una variación relativa del 98%.
- Para los dos años, El Pasivo circulante que representa el 45% del pasivo supera al
Activo Circulante que representa el 41% del Activo.
- La utilidad Neta que en el 2019 representa el 4% de las ventas con relación al 2018
que fue de 2 tuvo una reducción debido al aumento de la participación de los gastos
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8. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
por impuesto a las ganancias y gastos financieros (de 2% paso a 4%) que compensó
más que proporcionalmente a la reducción de los costos de ventas.
- El capital de trabajo para el 2019 es de S/. 687,159.86 soles peruanos y su capital
del 2018 fue de S/. 504,535.88
- Para cumplir sus obligaciones en el corto plazo la empresa cuento en el 2018 un importe de
S/.188.72 y para el siguiente año S/. 183.40.
- Según indica el criterio de análisis para ratio de endeudamiento se determina que la
empresa cuenta con exceso de deudas ya que los montos son mayores a 0.60 en los dos
años analizados perdiendo autonomía financiera frente a terceros.
- La rentabilidad del año 2018 era más rentable para la empresa con un monto de 0.26 a
la del año 2019 de 0.23
- Para la empresa la rentabilidad del año 2019 es de 0.08 siendo mayor su margen
operativo.
- Se identifica que el margen de utilidad neta es beneficioso para la empresa en su
proyección del año 2019 de 0.04 mayor al del año 2018 de 0.02
6. Conclusiones y Recomendaciones
1. Para la empresa concluimos que el mejor año con mayor rentabilidad fue el 2018 y
recomendamos para sus próximas proyecciones disminuir los gastos
administrativos.
2. Gracias a las ratios obtenidas se pudo conocer el estado financiero de la empresa
teniendo como resultado que la empresa se encuentra en endeudamiento y
próximo a perder contacto con terceros o hasta quebrar.
3. Identificando el análisis horizontal para la empresa comercializadora de útiles de
oficina y escritorio que su mayor porcentaje es en el total de pasivos con un 45%.
Se recomienda que la empresa pueda ponerse al día en sus obligaciones a largo
plazo.
4. Para las obligaciones en corto plazo se cuenta con un porcentaje de 283% en su
variación relativa del análisis horizontal, concluyendo que el monto de sus ventas
es menor a sus gastos.
5. Se recomienda minimizar sus costos de materiales y no stokear los inventarios.
Adicional a ello se identifica que realizo compras excesivas en sus maquinarias y
equipos.
IV. RÚBRICA DE EVALUACIÓN: (revisar rúbrica)
La asignación del puntaje máximo a cada criterio es aplicable si este se cumple a nivel
satisfactorio. El docente del curso determina el puntaje de cada ítem de acuerdo a su juicio
de experto.
CRITERIOS
NIVELES DE LOGRO
SATISFACTORIO EN PROCESO INICIO
Elaboración de
Estados
Financiero
(3 puntos)
Presenta los estados financieros
(balance general y del estado de
ganancias y pérdidas).
Presenta los estados financieros en forma
parcial (balance general y del estado de
ganancias y pérdidas).
Presenta en forma parcial del balance
general
O por el contrario solo presenta en
forma parcial del estado de ganancias
y pérdidas.
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9. ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
3 2 1 - 0
Análisis
Financiero
(8 puntos)
Elabora y presenta en análisis
horizontal y vertical de los estados
financieros, ratios e identifica y
relaciona las cuentas más
representativas de dicho análisis
(mínimo 10)
Elabora y presenta en análisis horizontal y
vertical de los estados financieros, ratios e
identifica y relaciona las cuentas más
representativas de dicho análisis (mínimo
5)
Elabora y presenta en análisis
horizontal y vertical de los estados
financieros.
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Estructura
(3 puntos)
El informe presenta la estructura
solicitada y considera las siguientes
partes:
1. Introducción
2. Elaboración de EGyP y ESF
3. Análisis Horizontal y Vertical
4. Ratios Financieros
5. Determinación de las relaciones
entre las cuentas de representativas
ambos análisis
6.Conclusiones y
Recomendaciones.
El informe presenta la estructura solicitada
y considera medianamente las siguientes
partes o no las presenta de manera
completa:
1. Introducción
2. Elaboración de EGyP y ESF
3. Análisis Horizontal y Vertical
4. Ratios Financieros
5. Determinación de las relaciones entre
las cuentas de representativas ambos
análisis
6.Conclusiones y Recomendaciones.
El informe presenta solo algunos de
los elementos pre establecidos, a
través de un resumen o ideas, sin
tener en cuenta las partes solicitadas.
3 2 1
Conclusiones
(4 puntos)
Presenta 5 conclusiones, en las
cuáles menciona la relación de 5
aspectos que consideró de la
información de Datos Ejecutivos,
Balance General y EEGPP
Presenta 5 conclusiones, en las cuáles
menciona la relación de 3 a 4 aspectos
que consideró de la información de Datos
Ejecutivos, Balance General y EEGPP
Presenta 5 conclusiones, en las cuáles
menciona la relación de 2 a 1 aspecto
que consideró de la información de
Datos Ejecutivos, Balance General y
EEGPP
4 3 - 2 1 - 0
Redacción y
ortografía
(2 puntos)
No presenta ningún error ortográfico
ni gramatical en el informe
presentado.
Presenta menos de cinco errores
ortográficos y hasta cinco errores
gramaticales en el informe presentado.
Presenta más de 5 errores ortográficos
y 5 gramaticales.
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