Los impuestos generan pérdida de bienestar al reducir el consumo y la producción por debajo de los niveles óptimos. La pérdida de bienestar, definida como la caída del excedente total, se hace mayor a medida que aumenta el impuesto debido a mayores distorsiones. Si bien los ingresos fiscales inicialmente crecen con el impuesto, eventualmente empiezan a caer porque un impuesto muy alto reduce drásticamente el tamaño del mercado.

1. Aplicación: Los costos de aplicar impuestos Capítulo 8 Copyright © 2001 by Harcourt, Inc . Adaptación libre al español para fines académicos Profesor Guillermo Pereyra

2. Los costos de aplicar impuestos ¿cómo afectan los impuestos al bienestar de quienes participan en los mercados?

3. Los costos de aplicar impuestos No importa si el impuesto es aplicado a los compradores o a los vendedores...el precio pagado por los compradores sube y el recibido por los vendedores cae.

4. Los efectos de un impuesto... Precio 0 Cantidad Oferta Demanda Cantidad sin impuesto Precio sin impuesto Precio pagado compradores Cantidad con impuesto Monto impuesto Precio reciben vendedores

5. Los efectos de un impuesto El impuesto coloca una cuña entre el precio que los compradores pagan y el que los vendedores reciben. Debido a esto la cantidad vendida cae debajo del nivel que se hubiera vendido sin el impuesto. El tamaño del mercado se reduce.

6. Ingresos Fiscales T = monto del impuesto Q = cantidad vendida T  Q = ingreso tributario del gobierno

7. Ingresos Fiscales... Precio 0 Cantidad Cantidad sin impuestos Oferta Demanda Precio recibido vendedores Cantidad con impuestos Precio pagado compradores Impuesto= (T) Cantidad vendida Ingreso Fiscal (T x Q)

8. Cómo afecta el impuesto al bienestar... Cantidad 0 Precio Demanda Oferta Q 1 Q 2 El impuesto reduce el EC en (B+C) y el EP en (D+E) Ingreso Fiscal = (B+D) Pérdida Bienestar = (C+E) A B C F D E Precio Pagado consumidores = P B P 1 Precio sin impuesto = P S Precio recibido vendedores =

9. Cambios en el bienestar resultantes de la aplicación del impuesto Sin impuesto Con impuesto cambio EC A + B + C A - (B + C) EP D + E + F F - (D + E) Ingreso Fiscal ninguno B + D + (B + D) Excedente Total A + B + C + D + E + F A + B + D + F - (C + E ) El área C+E muestra la caída del excedente total y es la pérdida de bienestar provocada por el impuesto.

10. ¿Cómo afecta el bienestar la aplicación de un impuesto? El cambio en el bienestar: Cambio en el EC, Cambio en el EP, Cambio en el ingreso fiscal. La pérdida de vendedores y compradores excede los ingresos fiscales. Esta caíada del excedente total se conoce como pérdida de bienestar .

11. Pérdida de Bienestar y Beneficios del Intercambio Los impuestos generan pérdida de bienestar debido a que provocan que los compradores y los vendedores no obtengan los beneficios que se alcanzan por el intercambio.

12. La pérdida de bienestar... Cantidad 0 Precio Demanda Oferta Q 1 P B Precio = P 1 sin impuesto P S Q 2 impuesto Pérdida beneficios intercambio Costo vendedores Valor para compradores Menor cantidad provocada por el impuesto

13. Determinantes de la Pérdida de Bienestar ¿Qué determina si la pérdida de bienestar resultante de un impuesto es mayor o menor? La magnitud de la pérdida de bienestar depende de cuánto responde la cantidad demandada y la cantidad ofertada al cambio en el precio. En otras palabras, depende de la elasticidad precio de la oferta y la demanda.

14. Distorsiones por el impuesto y elasticidades... cantidad precio Demanda oferta 0 (a) Oferta inelástica Cuando la oferta es inelástica la pérdida de bienestar generada por la aplicación del impuesto es pequeña. Impuesto

15. Cantidad Precio Demanda Oferta 0 (b) Oferta elástica impuesto Cuando la oferta es elástica, la pérdida de bienestar generada por la aplicación de un impuesto, es mayor.

16. Cantidad Precio Demanda Oferta 0 (c) Demanda inelástica Cuando la demanda es inelástica, la pérdida de bienestar generada por la aplicación de un impuesto, es pequeña. Impuesto

17. Cantidad Precio Demanda Oferta 0 (d) Demanda elástica Impuesto Cuando la demanda es elástica, la pérdida de bienestar generada por la aplicación de un impuesto, es mayor.

18. Determinantes de la Pérdida de Bienestar Mientras mayor la elasticidad de la demanda y de la oferta: mayor será la caída en la cantidad de equilibrio y, mayor la pérdida de bienestar por la aplicación del impuesto.

19. Pérdida de Bienestar: Debate Algunos economistas argumentan que los impuestos al trabajo generan grandes distorsiones y creen que la oferta de trabajo es muy elástica.

20. Algunos ejemplos de trabajadores que pueden responder más a incentivos: Quienes pueden ajustar el número de horas de trabajo Familias que cuentan con otros ingresos Personas de edad que pueden escoger el momento de su jubilación Trabajadores en la economía informal

21. Pérdida de Bienestar e Ingresos Fiscales cuando varía el impuesto Con cada incremento en la tasa del impuesto, la pérdida de bienestar se incrementa más rápidamente que el monto del impuesto.

22. P B Cantidad Q 2 0 Precio Q 1 Demanda Oferta P S (a) Impuesto pequeño Ingreso Fiscal Pérdida Bienestar

23. Demanda Oferta P B Cantidad Q 2 0 Precio Q 1 P S (b) Impuesto mediano Ingreso Fiscal Pérdida Bienestar

24. P B Cantidad Q 2 0 Precio Q 1 Demanda Oferta P S (c) Impuesto grande Ingreso Fiscal Pérdida Bienestar

25. Pérdida Bienestar e Ingreso Fiscal Si el impuesto es pequeño, el ingreso fiscal es pequeño. En la medida que el impuesto sube, el ingreso fiscal sube. Pero si el impuesto continúa subiendo, el ingreso fiscal cae debido a que los impuestos altos reducen el tamaño del mercado.

26. Pérdida Bienestar e Ingreso Fiscal, varían con el tamaño del impuesto... (a) Pérdida Bienestar Pérdida Bienestar 0 Tamaño Impuesto

27. (b) Ingreso Fiscal (la curva de Laffer) Ingreso Fiscal 0 Tamaño del Impuesto

28. A medida que el impuesto se incrementa la pérdida bienestar se hace mayor. De otro lado, los ingresos fiscales primero se incrementan con el incremento del impuesto, pero luego, cuando el impuesto se hace grande, el mercado se reduce y el ingreso fiscal empieza a caer.

29. La Curva de Laffer y la Economía del lado de la Oferta La curva de Laffer muestra la relación entre la tasa del impuesto y el ingreso fiscal. La economía del lado de la oferta se refiere a la propuesta de Reagan y Laffer de reducción de impuestos que induzca a la gente al trabajo y, en consecuencia, tener un potencial para incrementar los ingresos fiscales.

30. Resumen Un impuesto sobre un bien o servicio reduce el bienestar de compradores y vendedores del bien. Y la reducción del excedente del consumidor y del productor, generalmente excede los ingresos del gobierno.

31. Resumen La caída del excedente total – la suma del excedente del consumidor, del productor y del ingreso fiscal – se conoce como pérdida de bienestar por impuestos.

32. Resumen Los impuestos generan pérdida de bienestar debido a que los consumidores compran menos y los productores producen menos. Este cambi de comportamiento reduce el tamaño del mercado por debajo del nivel que maximiza el excedente total.

33. Resumen Cuando el impuesto crece, genera más distorisones y la pérdida de bienestar se vuelve mayor. El ingreso fiscal, primero crece con el incremento del impuesto. Posteriormente, sin embargo, el mayor impuesto reduce los ingresos fiscales debido a que se reduce el tamaño del mercado.