Tarea Académica N°1 Ética para los Negocios 2014-2 Elaboración: Jorge Morales Vilchez

1. Caso Madoff, el lobo de Wall
Street
Integrantes
 Melanie Cortés
 Andrea Escalante
 Jorge Morales
 Gaston Romero
 Elaboración: Jorge Morales

2. Bernard Lawrence Madoff
 Nació un 29 de Abril de 1938 en
Nueva York, USA.
 Estudió Derecho en la Universidad
de Yeshiva.
 En el año 1960, decide fundar su
empresa la cual se llamaría
Bernard Madoff Investment
Securities.
 En 1990 , fue nombrado Presidente
del Consejo de Administración del
Índice NASDAQ de EEUU.

3. Hechos principales

4. Nombramiento Madoff
Fue miembro activo de la National Association of
Securities Dealers (NASD) la cual es una organización
autoreguladora en las industria de activos financieros
norteamericanos.
Con el tiempo y el prestigio que había obtenido fue
nombrado presidente de la National Association of
Securities DealersAutomated Quotation (NASDAQ)
asociación apoyada por su compañia.

5. Sistema Ponzi
Madoff trabajaba bajo el esquema
Ponzi, que consistía en un sistema
piramidal con el cual las personas
invertían dinero y conforme mas
personas iban entrando al negocio,
se les iba pagando con los fondos de
los inversionistas, de tal modo que
mientras más personas o empresas
ingresaban, mayores eran las
ganancias de Madoff. El problema se
presenta cuando dejan de entrar
nuevos clientes ya que la pirámide se
derrumba.

6. Madoff (El lobo de Wall Street)
La Estafa
En 1960, con tal sólo 5000 dólares,
Bernard Madoff creo la compañía
llamada Bernard Madoff Investment
Securities la cual tenía como finalidad
crear fondos de inversión que ofrecían
10% y 15% al año de ganancia.
El sistema consistía en captar nuevos
inversionistas para utilizar su dinero en
el financiamiento de los intereses de
aquellos que ya estaban participando.
La pirámide se derrumbó cuando se
dejaron de percibir ingresos.
Bernard Madoff, fue acusado por
Fraude por un valor que supera los
$50,000 millones de dólares en
perdidas fraudulentas.

7. Estafa y burla a los organismos
reguladores
 En la compañía de Madoff
se utilizaban dos tipos de
libros contables. En uno de
ellos, mantenía la
información falsa que
mostraba a los inversionistas,
de tal forma que estos solo
veían grandes ganancias. En
el otro libro se registraban las
perdidas reales. De esta
manera, era así como se
lograba ocultar la
información estafando no
solo a los clientes sino
también a los organismos
reguladores.

8. Burla a los inversionistas
Los inversores no se vieron
interesados en investigar
las practicas de Madoff
debido a que este los
atraía con altas tasas de
rendimiento sobre su
inversión, además de
haber tenido una
excelente trayectoria por
NASDAQ

9. Intentos por descubrir la
estafa
1992:
La Security and Exchange Commission
(SEC), luego de haber recibido varias
denuncias, intervino a la compañía
pero sin encontrar ningún aparente
procedimiento ilegal.
2001:
Surgieron reportajes contra sus
métodos; sin embargo, cuando las
autoridades le preguntaban acerca
de la información que manejaban,
ellos respondían que no podía
entregarla porque formaba parte de
su “secreto profesional”, escondiendo
de esta forma el fraude.

10. Caída de Madoff
En el 2008, se inicio la crisis en los EE.UU, con el
colapso del sistema financiero. Esto dificultaba a
Madoff debido a que no podía conseguir nuevos
clientes. A su vez, los inversionistas decidían retirar
sus fondos debido al temor por futuras perdidas.
Madoff se declara culpable ante sus hijos, y ellos son
los que lo denuncian frente a las autoridades y estas
proceden a su detención dándose así la caída de
la pirámide

11. Sentencia a Madoff
 150 años de cárcel, la mayor pena
posible, por haber cometido un fraude
piramidal de más de 50.000 millones de
dólares, considerado como la mayor
estafa individual de la historia en EEUU.
 La sentencia fue dictada por el juez
federal Denny Chin.
 El Departamento de Libertad
Condicional de Nueva York había
recomendado una condena de 50 años
de cárcel para Bernard Madoff, su
abogado había pedido clemencia para
su cliente teniendo en cuenta su edad,
71 años, pero finalmente el juez dictó
sentencia y condenó al ex presidente del
Nasdaq a 150 años de prisión, la máxima
pena que había solicitado la Fiscalía.

12. Principales Victimas
 La asociación de fondos de
cobertura Alternative Investment
Management Association (AIMA)
experimentó una desfalco
millonario que afectó a miles de
inversores.
 Japón. El Banco Nomura fue
despojado de 224,5 millones de
euros.
 España. Banco Santander con
una pérdida de 3.117 millones de
dólares, el BBVA con 404 millones
de dólares y la Caja de Madrid.

13. Bibliografía
 http://www.cnnexpansion.com/especial
es/bernard-madoff-la-gran-estafa
 http://www.youtube.com/watch?v=yUM
7UYp65qc
 http://quiron.wordpress.com/2008/12/13/
bernard-madoff-y- la-mayor-estafa-en-historia-
de-los-eeuu/
 http://www.elcultural.es/version_papel/LE
TRAS/26431/El_caso_Madoff_Los_secretos
_de_la_estafa_del_siglo