Información sobre el procedimiento extraordinario de Actualización de balances o Revalorización de activos en virtud de la Ley 16/2012.

1. Actualización de balances
Ley 16/2012, de 27 de diciembre.

2. 0. Introducción
La inflación es un fenómeno monetario permanente en nuestra economía que produce
una constante variación en el valor del dinero. En la contabilidad dicho fenómeno se
refleja, en tanto los valores contables de los elementos patrimoniales figuran por su
coste histórico, de tal forma que la contabilidad no refleja adecuadamente la imagen
fiel de la actividad económica.
Evolución IPC
120,000
100,000
80,000
60,000
40,000
20,000
0,000
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
IPC general 78,552 80,939 83,399 86,208 89,239 91,726 95,464 95,190 96,903 100,000 102,446
IPC vivienda 67,308 69,256 71,678 75,492 80,420 83,367 88,908 90,063 93,245 100,000 105,068

3. 0. Introducción
La “actualización de balances” tiene por objeto adecuar los saldos contables pasados o
históricos al momento presente. En este sentido, debemos recordar que esta medida tiene
una extensa “tradición”, como lo atestiguan los precedentes más inmediatos:
Ley 76/1961
Artículo 237.2 de la Ley 41/1964 y Real Decreto 1985/1964.
Ley 1/1979 y Real Decreto 2342/1979.
Ley 42/1979 y Real Decreto 861/1980.
Ley 74/1980 y Real Decreto 621/1981.
Ley 9/1983 y Real Decreto 382/1984.
Real Decreto-Ley 7/1996, de 7 de junio.
En definitiva, la actualización de balances pretende rectificar los costes históricos de los
activos, mediante la aplicación de determinados coeficientes de actualización. La diferencia
entre el incremento de valor del activo patrimonial y las amortizaciones quedará reflejado en
una cuenta de actualización, con la consiguiente carga fiscal. Estamos ante una “anticipación”
contable y fiscal de las eventuales plusvalías o rentas que se pondrían de manifiesto en la
eventual transmisión futura de los activos.

4. 1. Marco normativo
A día de hoy, las referencias normativas básicas son las siguientes:
– Artículo 9 de la Ley 16/2012, de 27 de diciembre.
– Consulta vinculante V0371-13 de fecha 7 de febrero de 2013.
– En materia contable, encontraremos referencias en la Consulta 1 del Boletín nº 28 del
Instituto de Contabilidad y Auditoría de Cuentas (BOICAC) de diciembre de 1996 y en la
Consulta 5 del BOICAC nº 92 de diciembre 2012.

5. 2. Ámbito subjetivo
Podrán acogerse voluntariamente, las siguientes personas:
Personas jurídicas.
Personas físicas que realicen actividades económicas (empresarios o profesionales).
Contribuyentes no Residentes con Establecimiento Permanente en España.
En el caso de grupos fiscales (personas jurídicas a las que les sea de aplicación el régimen fiscal
especial de consolidación fiscal) las operaciones de actualización se practicaran en régimen
individual.

6. 3. Ámbito objetivo
Serán actualizables:
Los elementos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias situados
tanto en España como en el extranjero. Puntualización:
En el caso de personas físicas, los bienes deberán estar afectos a la actividad económica.
En el caso de los sujetos pasivos del IRNR, los bienes deberán estar afectos al EP.
Los elementos del inmovilizado material y de las inversiones inmobiliarias adquiridos
en régimen de arrendamiento financiero, pero los efectos de la actualización estarán
condicionados, con carácter resolutorio, al ejercicio de la opción de compra.
Los elementos patrimoniales correspondientes a acuerdos de concesión registrados
como activo intangible por las empresas concesionarias.
La actualización se referirá necesariamente a:
Todos los elementos susceptibles de la misma y las correspondientes amortizaciones.
Excepto en el caso de los inmuebles, los cuales podrán actualizarse de forma independiente
para cada uno de ellos (deberá realizarse diferenciando entre el valor del suelo y el de la
construcción).

7. 4. Ámbito temporal de referencia de los activos.
Impuesto sobre Sociedades:
Se utilizará el primer balance cerrado con posterioridad a la entrada en vigor de la
presente disposición (con carácter general, el de fecha 31 de diciembre de 2012).
El importe de las revalorizaciones contables que resulten de las operaciones de
actualización se llevará a la cuenta «reserva de revalorización de la Ley 16/2012, de
27 de diciembre», que formará parte de los fondos propios.
IRPF:
Se utilizarán los correspondientes libros registros a 31 de diciembre de 2012, siempre
que los elementos no estén fiscalmente amortizados en su totalidad.
Los obligados a llevar los libros registros de su actividad económica, deberán reflejar en
el libro registro de bienes de inversión el importe de la revalorización contable.

8. 5. Exclusiones de la actualización de balances.
No podrán acogerse a la actualización las operaciones de:
Incorporación de elementos patrimoniales no registrados en contabilidad, o en los libros
registros.
Eliminación de dichos libros de los pasivos inexistentes

9. 6. Mecánica de la actualización.
Formulación de un balance ad-hoc (Consulta V0371-13, de 7 de febrero de 2013).
– Las entidades o personas que deseen aplicar la actualización de balances, «deberá
elaborar un balance de actualización ad hoc, específico y distinto, por tanto, del
correspondiente a las cuentas anuales del ejercicio 2012. Dicho balance ad hoc tendrá, no
obstante, la misma fecha de cierre que el balance de las cuentas anuales del ejercicio social
que sirve de referencia para realizar las operaciones de actualización de balances».
– Dicho balance de actualización ad-hoc será objeto de incorporación en la
declaración-liquidación del gravamen único.

10. 6. Mecánica de la actualización.
Coeficientes (primarios) de actualización:
Anterior a 1 de enero de 1984 2,2946 En el ejercicio 1998 1,2235
En el ejercicio 1984 2,0836 En el ejercicio 1999 1,215
En el ejercicio 1985 1,9243 En el ejercicio 2000 1,2089
En el ejercicio 1986 1,8116 En el ejercicio 2001 1,1839
En el ejercicio 1987 1,7258 En el ejercicio 2002 1,1696
En el ejercicio 1988 1,6487 En el ejercicio 2003 1,1499
En el ejercicio 1989 1,5768 En el ejercicio 2004 1,1389
En el ejercicio 1990 1,5151 En el ejercicio 2005 1,1238
En el ejercicio 1991 1,4633 En el ejercicio 2006 1,1017
En el ejercicio 1992 1,4309 En el ejercicio 2007 1,0781
En el ejercicio 1993 1,4122 En el ejercicio 2008 1,0446
En el ejercicio 1994 1,3867 En el ejercicio 2009 1,0221
En el ejercicio 1995 1,3312 En el ejercicio 2010 1,01
En el ejercicio 1996 1,2679 En el ejercicio 2011 1,01
En el ejercicio 1997 1,2396 En el ejercicio 2012 1

11. 6. Mecánica de la actualización.
Los coeficientes primarios se aplicarán de la siguiente manera:
Sobre el precio de adquisición o coste de producción, atendiendo al año de
adquisición o producción del elemento patrimonial. El coeficiente aplicable a las
mejoras será el correspondiente al año en que se hubiesen realizado.
Sobre las amortizaciones contables correspondientes al precio de adquisición o
coste de producción que fueron fiscalmente deducibles, atendiendo al año en que se
realizaron.
Reglas de aplicación:
La actualización de balances tiene carácter general, por lo que abarca la totalidad de elementos
susceptibles a la misma.
Las operaciones de actualización se realizarán elemento por elemento.
Cuando el periodo impositivo no coincida con el año natural, el coeficiente aplicable a las
amortizaciones será el correspondiente al año en que se realizó la dotación.
Cuando se adquieran bienes en régimen de arrendamiento financiero, se tomará como fecha de
adquisición el momento en que se suscribió en contrato con independencia de la fecha de
ejercicio de la opción de compra (Norma de registro y valoración 8ª 1.2 del PGC).

12. 6. Mecánica de la actualización. Supuestos especiales
Tratándose de elementos patrimoniales actualizados de acuerdo con lo previsto en el
artículo 5 del Real Decreto-Ley 7/1996, de 7 de junio, los coeficientes se aplicarán:
Sobre el precio de adquisición: Se deberá tomar el precio original, sin incluir el incremento neto de
valor resultante de las operaciones de actualización que se realizó en 1996.
Sobre las amortizaciones que fueron fiscalmente deducibles correspondientes al mismo, sin
tomar en consideración el importe del incremento neto de valor resultante de las operaciones de
actualización. El RDL 7/1996 diferenciaba:
El valor que el elemento patrimonial tenía con anterioridad a la actualización.
El incremento neto de valor resultante de las operaciones de actualización, que se amortizaba
en periodos impositivos que restaban para completar la vida útil del elemento actualizado. Para
ello se imputaba a cada uno de ellos el resultado de la siguiente operación:
Amortización contable anual sobre valor anterior del elemento
Incremento de valor X
Valor contable del elemento anterior a la actualización
En el caso de entidades de crédito y aseguradoras, deberán tenerse en cuenta
determinadas revalorizaciones específicas del sector.

13. 7. Aplicación del Ratio de Financiación
El Ratio de Financiación trata de limitar o moderar la actualización atendiendo a si existe una
real inversión en los activos, como acontece con la corrección monetaria.
IS:
A la diferencia entre los valores actualizados y el importe del valor neto anterior del
elemento patrimonial se aplicará, en su caso, el coeficiente resultante de la siguiente
operación:
PATRIMONIO NETO
PATRIMONIO NETO + PASIVO TOTAL – (DERECHOS DE CRÉDITO + TESORERÍA)
Las magnitudes determinantes del coeficiente serán, a elección del sujeto pasivo, las
habidas durante el tiempo de tenencia del elemento patrimonial (cada elemento tendrá
su propio ratio) o en los 5 ejercicios anteriores a la fecha del balance de actualización
(ratio uniforme para todos los elementos).
Este coeficiente no se aplicará cuando resulte superior a 0,4.
IRPF: No aplica.

14. 8. Obtención del valor actualizado.
El nuevo valor patrimonial se obtendrá por la aplicación de los coeficientes de
actualización y la aplicación del ratio de financiación si procede, teniendo en cuenta
las siguientes consideraciones:
Cuando el elemento actualizado hubiera sido objeto de las operaciones de actualización previstas en
el Real Decreto-Ley 7/1996, el incremento neto de valor resultante se minorará en el incremento
neto de valor obtenido según las reglas del citado Real Decreto-Ley 7/1996.
El nuevo valor del elemento patrimonial no podrá exceder su valor normal de marcado, teniendo
en cuenta su estado de uso en función de los desgastes técnicos y económicos y de utilización que de
ellos se haga por el sujeto pasivo. En consecuencia cuando el nuevo valor sea superior al de mercado, el
importe de la revalorización solo podrá practicarse hasta alcanzar dicho valor de mercado.
El importe conjunto de la revalorización de los distintos elementos actualizados deberá abonarse a la
cuenta de fondos propios denominada «Reserva de Revalorización», siendo la contrapartida el
mayor precio de adquisición o coste de producción de los respectivos elementos patrimoniales.
El incremento neto de valor resultante de las operaciones de actualización se amortizará, a partir
del primer período impositivo que se inicie a partir de 1 de enero de 2015, durante los años que
resten de vida útil del elemento patrimonial, de forma similar a lo que correspondería a las
renovaciones, ampliaciones o mejoras.

15. 9. Tipo de gravamen, hecho imponible y exigibilidad.
Gravamen único del 5% sobre:
En IS: El saldo acreedor de la cuenta “Reserva de revalorización de la Ley 16/2012, de 27
de diciembre”.
En IRPF: el incremento neto de valor de los elementos patrimoniales actualizados.
Hecho Imponible:
En el caso de personas jurídicas, cuando el balance actualizado se apruebe por el órgano
competente.
En el caso de personas físicas, cuando se formule el balance actualizado, se entenderá
realizado el día 31 de diciembre de 2012.
Exigibilidad:
Día que se presente la declaración relativa al período impositivo al que corresponda el
balance en el que constan las operaciones de actualización. (En el caso de entidades que
finalicen el ejercicio el 31 de diciembre, será el próximo 25 de julio).
Día que se presente la declaración de IRPF de 2012, en caso de contribuyentes de este
impuesto (es decir, hasta el próximo 30 de junio de 2013).

16. 10. Base Imponible
El saldo de la cuenta «reserva de revalorización de la Ley 16/2012, de 27 de diciembre», no
se integrará en la base imponible del Impuesto sobre Sociedades (IS), del Impuesto sobre
la Renta de las Personas Físicas (IRPF) ni del Impuesto sobre la Renta de no Residentes
(IRNR).

17. 11. Registro contable de la actualización de balances.
Según las Resoluciones del ICAC, «la nueva valoración dada a sus activos por una entidad en
aplicación de lo dispuesto en la Ley 16/2012, (…), es un nuevo coste atribuido equiparable
al precio de adquisición de dichos bienes, debiendo tener por lo tanto tal consideración».
De ahí que se concluya que, «una entidad al acogerse, con carácter voluntario, a la
actualización de valores (…) mantiene la aplicación del principio del precio de adquisición
en los activos actualizados, sin cambiar de criterio contable, y en consecuencia el principio
de uniformidad no se ve afectado por la medida».

18. 11. Registro contable de la actualización de balances.
¿En qué Cuentas Anuales debe reflejarse? (Consulta 5 del BOICAC nº 92 de diciembre 2012 y
Consulta DGT V0371-13, de 7 de febrero de 2013).
– Conclusiones:
La reciente Ley de actualización condiciona la rectificación de los valores contables a la
aprobación del órgano competente (Junta General) del balance actualizado.
Ahora bien, de lo anterior no debe inferirse que exista identidad entre el balance actualizado y
el balance que debe incorporarse a las Cuentas Anuales del ejercicio 2012.
Así pues, considerando que los elementos patrimoniales cuyo valor se rectifica son los incluidos
en el balance cerrado a 31 de diciembre de 2012 (o posterior), la actualización que apruebe el
órgano competente surtirá efectos retroactivos, contables y fiscales, sin solución de
continuidad, a partir del 1 de enero de 2013 (o posterior).
– En el ejercicio 2013, el órgano de administración formulará y la Junta General aprobará
las Cuentas Anuales del ejercicio 2012 «sin incluir la rectificación de valores». No
obstante lo anterior, tanto el órgano de administración como la Junta deberán informar
y aprobar, respectivamente, la actualización de valores para su posterior aplicación.
– El valor de libros y la base fiscal de los activos actualizados se modificará en el ejercicio
2013, por lo que no cabe, reconocimiento de impuesto diferido alguno a fecha 31 de
diciembre de 2012.

19. 11. Registro contable de la actualización de balances.
Divergencias contables y fiscales (ajustes extracontables): el valor actualizado formará
parte de la base de amortización del activo desde el 1 de enero de 2013 (o posterior) y debe
amortizarse el activo a partir de dicha fecha teniendo en consideración los años de vida útil
del bien.
Por su parte, la norma fiscal establece que la eficacia de la amortización fiscal del incremento
de valor se difiera hasta el 1 de enero de 2015 (o posterior).
Por consiguiente, en los ejercicios 2013 y 2014 se producirá un exceso de amortización
contable respecto de la fiscal, sin perjuicio de su posterior recuperación en los siguientes y
sucesivos ejercicios hasta el final de la vida útil.
No obstante, conforme lo señalado en Consulta DGT V0371-13, el valor actualizado será
valor fiscal a los efectos de eventuales transmisiones u operaciones futuras.
El gravamen satisfecho del 5% se reconocerá contablemente en el ejercicio 2013.
Dicho importe se contabilizará directamente con cargo a la cuenta «reserva de revalorización
de la Ley 16/2012, de 27 de diciembre».

20. 11. Registro contable de la actualización de balances.
El saldo de la cuenta «reserva de revalorización de la Ley 16/2012, de 27 de diciembre»,
no puede tener nunca carácter deudor (negativo).
La cuenta «reserva de revalorización de la Ley 16/2012, de 27 de diciembre», tendrá como
contrapartida las cuentas de activo correspondientes al precio de adquisición o coste de
producción, sin que en ningún caso, proceda modificar el importe de la amortización
acumulada contabilizada.
El saldo de la cuenta «reserva de revalorización de la Ley 16/2012, de 27 de diciembre», será
indisponible hasta que sea comprobado y aceptado por la Administración tributaria. Dicha
comprobación deberá realizarse dentro de los tres años siguientes a la fecha de presentación
de la declaración.
No se entenderá que se ha dispuesto del saldo cuando:
El socio o accionista ejerza su derecho a separarse de la sociedad.
Cuando el saldo de la cuenta se elimine, total o parcialmente, como consecuencia de
operaciones previstas en el capítulo VIII del título VII del Texto Refundido de la Ley del
Impuesto sobre Sociedades (escisiones, fusiones etc.)
Cuando la entidad deba aplicar el saldo de la cuenta en virtud de una obligación de
carácter legal.

21. 12. Transmisión de activos con valor actualizado.
El nuevo valor actualizado del elemento patrimonial se tomará como valor de
adquisición (valor fiscal) para determinar las rentas derivadas de futuras transmisiones,
con plenos efectos fiscales.
Ver Consulta DGT V0371-13.
Excepcionalmente, cuando se transmita el elemento patrimonial actualizado y se produzca
una pérdida o se genere un deterioro de valor, esta pérdida o deterioro no se integrará en la
base imponible del IS hasta el límite del importe de la revalorización del elemento.
En este caso, esa pérdida o deterioro, en tanto no supere el importe de revalorización, deberá
ser objeto del oportuno ajuste extracontable positivo.
Si bien la norma nada especifica, surge la duda si dicha limitación opera indefinidamente,
hasta la vida útil del elemento o bien, durante el periodo de indisponibilidad de la reserva.
Por razones de seguridad jurídica, abogamos por esta última solución.

22. 13. Disponibilidad de la Reserva de Revalorización
Indisponibilidad total: la Administración dispone de un plazo de 3 años, desde la
presentación de la declaración-liquidación del Gravamen único, para comprobar las
operaciones de actualización. Transcurrido dicho periodo sin comprobación, se entiende
aprobada por conformidad.
Disponibilidad limitada: tras la comprobación (o el periodo de 3 años) y hasta que no
transcurran 10 años, el saldo sólo podrá destinarse a compensar resultados negativos o a la
ampliación del capital social.
Disponibilidad legal: a partir del transcurso de 10 años desde la fecha de cierre del balance
en el que se reflejaron las operaciones de actualización, el saldo podrá considerarse de libre
disposición. Ahora bien, dicho saldo sólo podría ser objeto de distribución si los elementos
patrimoniales están totalmente amortizados, han sido transmitidos o dados de baja.
– ¿Sería posible aplicar la deducción por doble imposición con ocasión del reparto de las reservas vía
dividendos o con ocasión de la transmisión de las participaciones transcurrido el periodo de
indisponibilidad?
Si atendemos al criterio de la DGT en relación al precedente más inmediato (Revalorización del Real
Decreto-Ley 7/1996), cabría pensar que, en su fecha, de mantenerse la normativa vigente, será
posible aplicar la deducción por doble imposición.

23. 14. Obligación de información – Memoria del ejercicio
Se deberá incluir en la Memoria anual correspondientes a los ejercicios en que los
elementos actualizados permanezcan en el patrimonio de la entidad, la siguiente
información:
Criterios empleados en la actualización con indicación de los elementos patrimoniales
afectados de las cuentas anuales afectadas.
Importe de la actualización de los distintos elementos actualizados del balance y efecto
de la actualización sobre las amortizaciones.
Movimientos durante el ejercicio de la cuenta «reserva de revalorización de la Ley
16/2012, de 27 de diciembre», y explicación de la causa justificativa de la variación de la
misma.

24. 14. Obligación de información – Memoria del ejercicio
En caso de incumplimiento, se calificará como infracción tributaria grave, por lo que
será de aplicación las siguiente sanciones tributarias:
Multa pecuniaria fija de 200 euros por cada dato omitido, en cada uno de los primeros
cuatro años en que no se incluya la información.
1.000 euros por cada dato omitido, en cada uno de los años siguientes, con el límite del
50 por ciento del saldo total de la cuenta «reserva de revalorización».
Evidentemente, dichas sanciones son susceptibles de la reducción del 25 % si concurren
las siguientes circunstancias conforme a lo dispuesto en el artículo 188.3 de la Ley
58/2003, de 17 de diciembre, General Tributaria.
Asimismo, el incumplimiento sustancial de las obligaciones de información
determinará la integración del saldo de la cuenta «reserva de revalorización» en la
base imponible del primer período impositivo más antiguo de entre los no prescritos
en que dicho incumplimiento se produzca, no pudiendo compensarse con dicho saldo
las bases imponibles negativas de períodos impositivos anteriores.

25. 15. Valoración final
VENTAJAS:
Se incrementan las dotaciones por amortización de dichos activos, lo que permite
reducir la carga fiscal. Ahora bien, esta ventaja queda supeditada a dos circunstancias:
• Obtener beneficios con los que compensar los importes por amortización.
• Tener en cuenta posibles modificaciones en el régimen de deducción fiscal de amortizaciones. A
este respecto, cabe resaltar el art. 7 Ley 16/2012 para empresas que no sean consideradas de
reducida dimensión según el art. 108 y ss. TRLIS.
Los balances ganan en realismo y se aproximan más la pretendida imagen fiel. Asimismo
el resultado contable se corresponderá con mucha mayor exactitud al real.
Se eleva el patrimonio neto de la empresa al reflejar contablemente parte de las posibles
plusvalías tácitas existentes mediante la dotación de la reserva contable. Este aumento
del patrimonio neto evitará posibles situaciones de infracapitalización (fondos propios
menores que el capital social), mejorará la valoración de las participaciones en el capital
social e incrementará o mejorará las opciones de financiación ajena.
La Hacienda Pública, por su parte, obtiene, a cambio de una rebaja sustancial del tipo
impositivo efectivo, una recaudación inmediata.

26. 15. Valoración final
INCONVENIENTES:
Se anticipa el gravamen de unas eventuales plusvalías que aún no han sido realizadas
efectivamente.
El gravamen, dada su naturaleza de gravamen directo, obviamente no constituirá gasto
deducible ni del IS ni del IRPF.
La empresa seguirá teniendo los mismos activos, valorados por mayor importe, sin que
ello redunde necesariamente en el reflejo de una mayor solvencia financiera.
Por otro lado, el aumento de las masas patrimoniales del balance (activo/pasivo) puede
dar lugar a que se sobrepasen determinados límites legales, con los consiguientes
efectos: obligación de auditoría, exclusión de ayudas y/o subvenciones, exclusión de
ciertos regímenes especiales, etc.
El saldo de la cuenta de revalorización no será de libre disposición (posibilitando el
reparto de dividendos con cargo a dichas reservas) hasta el transcurso de 10 años, pese
a que la efectividad de la plusvalía monetaria ya esté realizada total o parcialmente.
Para conseguir el ahorro fiscal hay que tener resultados positivos (beneficios), o poder
compensar las bases imponibles que generen en un futuro cercano.

27. Gracias por su atención. Para mayor información:
Emilio Pérez Pombo
c. Balmes 186, 2º 1ª
08006 Barcelona
T. 932.000.796
Skype: perezpombo asesores
www.perezpombo.com