Inversis, bajo el liderazgo de Fernando Herrero, ha logrado crecer en un entorno financiero difícil, destacándose por su enfoque en la independencia y diversidad de productos de inversión. La compañía ha registrado un crecimiento del 112% en beneficios y se centra tanto en clientes institucionales como particulares, planeando expandir sus servicios a nivel internacional. Además, Inversis busca democratizar la inversión, facilitando el acceso a sus servicios a inversores de diversos patrimonios.

1. ENTREVISTA
inv rsis B A N C O
"Estando el
entorno en
contra, nosotros
seguimos
creciendo"
En tiempos revueltos hay entidades que consiguen crecer y lo
esperan seguir haciendo a corto plazo. Es el caso de Inversis, cuyo
Consejero Delegado, Fernando Herrero, nos desvela las claves.
"Hemos sabido detectar el desencanto de muchos clientes ante
las formas tradicionales de banca y asesoramiento", apunta.
Redacción Directivos y Empresas
de este año, y vamos por buen cami- mos apoyando para afianzar nuestro
no, ya que los resultados del primer crecimiento.
semestre han sido superiores a los
eñor Herrero, a pesar del primer semestre de 2010. En ese futuro verde que se abre,
de la crisis y las continuas malas No obstante, las predicciones son ¿se centrarán más en clientes
noticias que vienen del sector difíciles en la actual situación de los particulares o habrá mayor es-
financiero, ustedes prevén mejo- mercados. Dependemos del optimis- fuerzo a nivel institucional?
rar resultados de ejercicios ante- mo o pesimismo de los inversores, que Nuestra apuesta estratégica va a se-
riores. ¿En qué se basará este están confusos. Hay mucho dinero en guir centrándose por partes iguales en
crecimiento? los inversores institucionales, pero nuestras dos áreas de negocio: parti-
Nuestras previsiones se basan en también hay miedo dado el contexto. culares e institucional. Ambas líneas
datos. En 2010 cerramos con un cre- Sin embargo, tenemos confianza: de negocio se complementan gene-
cimiento del beneficio del 112%, en sólo 11 años Inversis ha conse- rando un gran número de sinergias.
superando los 5 millones de euros. guido implantar un modelo de nego- Inversis es una empresa de servicios
Esperamos mejorar esta cifra a final cio de éxito, y en el que nos seguire- que puede tener como cliente desde
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2. un banco hasta un los inversores par- do financiero. Para ello hemos lan- grandes oportunidades de negocio. Y
ticulares. Por tanto es un modelo de zado la campaña "Tu evolución nos hemos preparado para ello refor-
empresa de servicios financieros en el Financiera: de H o m o Sapiens a zando el área institucional del banco
sentido más amplio de la palabra. Homo Inversis" y hemos consegui- para aprovechar estas oportunidades.
En el área de particulares segui- do aumentar del 28% al 37% el Vemos un creciente interés por
mos creciendo en volumen y esta- reconocimiento de nuestra marca. parte de las entidades por el futuro, y
mos haciendo un esfuerzo publici- Por otro lado, estamos convenci- ahí es donde entra Inversis. Actual-
tario para ampliar el conocimiento dos de que se va a producir un re- mente tenemos 800.000 cuentas de
de nuestra marca entre los inverso- punte de las oportunidades en el ne- valores en nuestro sistema y pode-
res. Queremos llegar a aquellos gocio institucional. El mapa finan- mos integrar a cualquier entidad en
inversores que aún no saben que ciero está cambiando y creemos que un plazo récord de entre 4 y 6 meses.
pueden serlo, ya que nuestra filo- se va a producir una tendencia en las Nuestro desarrollo tecnológico en
sofía es que el mundo de la inver- entidades hacia la externalización de este sentido no tiene competencia.
sión está al alcance de todos, no servicios para centrarse en su nego- El mercado se está reactivando,
sólo de los profesionales del mun- cio principal. Es aqui donde vemos y estamos muy bien posicionados.
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3. ENTREVISTA
Por referirme a oportunidades con- res. ¿ Q u é valor añadido tiene formas tradicionales de banca y
cretas, previsiblemente en 2014 su entidad para que los clien- asesoramiento; los inversores bus-
entrarán en vigor en España los tes depositen su confianza en can libertad de producto e indepen-
nuevos requerimientos europeos ella? dencia en la oferta, algo difícil de
sobre sistemas de liquidación. In- Como ya he dicho anteriormente, encontrar en España en las grandes
versis podrá dar este servicio a to- nuestro modelo de negocio es único instituciones, excepto, y de manera
das las entidades que lo requieran. en el mercado, y ese añadido es lo limitada, para los grandes patrimo-
que da confianza a nuestros clientes, nios y sin tecnología apropiada.
Tras la remodelación del conjun- y lo que nos ha permitido aumentar Nuestra estrategia nos permite dar
to de las cajas de ahorros, con- nuestro número de clientes durante el servicio a todos los inversores inde-
tando ustedes con varias de primer semestre del año, superando pendientemente de su nivel patri-
ellas como accionistas, ¿piensa los 50.300 inversores. monial y de su perfil de riesgo.
Tendremos más
oportunidades en 2014
cuando entren en vigor
en España los nuevos
requerimientos europeos
sobre sistemas de
liquidación. Inversis
podrá dar servicio a
todas las entidades
que lo requieran
que podrían darse ciertos temo-
res entre sus clientes ante esto?
A fecha de hoy nuestro accionariado
permanece estable, y nos esforzamos
porque nuestros clientes reciban ese
mensaje. En primer lugar, en Inversis
Banco no hay accionistas mayoritarios
y, por tanto, los cambios no son radica-
les. Además, nuestro modelo de nego-
cio es muy particular, y resulta intere-
sante para el mercado; llegado el caso
de dar entrada a nuevos socios no ten-
dríamos problema de demanda. No sé El 76% de nuestros clientes, según E1 camino que tenemos por delan-
si se producirán cambios en el futuro, nuestras encuestas de 2009 y 2010, te es enorme y es difícil que entren
pero no es algo que me preocupe, ni recomendarían a un amigo hacerse muchos jugadores en el mercado con
tampoco algo que deba preocupar a cliente de nuestra entidad. Este dato, una filosofía tan clara de indepen-
nuestros clientes. del que nos sentimos muy orgullosos, dencia y capaz de dar servicio a
es inusualmente alto en el sector, tanto cualquier tipo de inversor.
Mientras algunas entidades a nivel nacional como internacional.
perdían clientes, ustedes han Hemos sabido detectar el desen- Háblenos de la proyección de
logrado c a p t a r nuevos inverso- canto de muchos clientes ante las Inversis a nivel internacional.
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4. ¿Pueden darse nuevos acompa- crecimiento internacional será clave cuenta siempre estos aspectos a la
ñantes para esta aventura? en la evolución de Inversis. hora de llevar a cabo nuestra labor
Hace unos años nos preguntamos de asesoramiento.
por qué si nuestro modelo y tecno- ¿Cuáles son los productos más Como novedad para los inverso-
logía funcionaban en España no atractivos que hay disponibles en res, puedo destacar la "Batalla de
podría hacerlo en otros países. El este momento para los inversores? los Fondos Extraordinarios", una
potencial de nuestra internacionali- En Inversis Banco no contamos competición que hemos creado para
zación puede ser grande y por ello con producto propio, y no tenemos traer la arquitectura abierta de ges-
hemos reforzado el área institucio- por tanto ningún conflicto de inte- tión a España y acercarla a todos los
nal. Ahora estamos enfocados en reses a la hora de recomendar uno inversores. En ella participan J.P.
varios mercados donde creemos u otro. Nuestro compromiso es Morgan A.M., Carmignac Gestión y
que pueden darse oportunidades, ofrecer a nuestros clientes todos Morgan Stanley IM.
como Suiza, Bélgica, UK., Italia, los productos de inversión del mer- La gama de fondos Best, creada
Chile y México. cado: Fondos, RV, CFDS, ETFs, especialmente para la ocasión, y
Mirando al futuro, veo a Inversis RF, Planes de Pensiones, EPSVs, registrada en la CNMV por Inversis
internacional y mucho más grande. etc. La elección de cuál es el más Banco, refleja fielmente las reco-
Estando el entorno en contra segui- adecuado depende de muchas cues- mendaciones de asesoramiento de
mos creciendo, así que esperamos tiones además del contexto del cada una de las gestoras de fondos.
que con el viento a favor nuestro mercado, entre ellas el tipo de in- Nuestro papel en esta competición
crecimiento sea aún mayor que aho- versor, sus intereses y su perfil de es el de árbitro, para garantizar el
ra, y con más margen. Sin duda, el riesgo. En Inversis tenemos en cumplimiento de las reglas acorda-
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5. ENTREVISTA
cada uno, lo que facilita la gestión
actual y futura.
¿Una recapitalización de los
bancos europeos sería la mejor
medida para devolver la confian-
za en los mercados?
La confianza se debe recuperar en
base a un proceso estudiado y con-
sensuado de varias etapas, princi-
palmente la búsqueda de una solu-
ción para Grecia, el desbloqueo de
los mercados interbancarios, la
puesta en marcha de forma efectiva
á l l » del EFSF y, finalmente, el avance
significativo en la integración en
materia económica en la Zona Euro.
Las tres primeras cuestiones son
de solución más próxima. La últi-
ma, que implica más esfuerzos a
nivel " E u r o p a " , requerirá más
tiempo.
das. Además, nos encargamos de Los clientes pueden Haciendo una valoración am-
fomentar la obtención de los mejo- plia, ¿se puede decir que estos
res resultados posibles, estimulando invertir en nuestros tres últimos años han sido los
el sentimiento de competición, y de productos a partir de de la 'crisis de la banca'?
mantener informados a los inverso- La crisis vivida es, claramente, al-
res en todo momento. un mínimo inicial de go más que la crisis de un solo
Los clientes pueden invertir en sector, aunque siempre resulta más
estos productos a partir de un míni-
3 0 0 euros; esto va en cómodo intentar encontrar cabezas
mo inicial de 300 euros; esto va en línea con nuestra de turco. Si bien es cierto que el
línea con nuestra filosofía de demo- sector bancario se ha visto grave-
cratizar el mundo de la inversión, filosofía de mente golpeado por los aconteci-
dando acceso al inversor a la ges-
tión activa de reconocidos gestores,
democratizar el mundo mientos económicos, esta crisis ha
sido también la de la prueba de la
algo que hasta ahora estaba reserva- de la inversión, que globalización, la del cuestiona-
do a los grandes patrimonios. miento del endeudamiento público
hasta ahora estaba y de las familias...La banca tiene
Uno de los desencadenantes de reservada a los su parte de responsabilidad, pero
la tormenta económica fue Ma- desde luego no es la única.
doff y ahora en Europa suena el grandes patrimonios
caso de UBS. ¿Cree que se nece- En alguna entrevista usted ha
sita más psicología que cambios manifestado que no le gustaría
de sistemas en este sector? ser en estos momentos Ministro
No sé si se trata de psicología, pero mucho aquellos que buscaban de Economía. Aun así, ¿cómo
desde luego lo que es necesario es ciertos riesgos? valora los últimos cambios que
ampliar los sistemas de control de Tras la crisis de 2008-2009 proba- se han dado en su sector?
riesgo, o modificar los actuales de blemente nos hemos vuelto todos Claramente positivos. Hemos vivido
modo que sean más eficientes. En más prudentes, más conscientes y estamos viviendo un proceso nece-
contextos como el actual, de gran de la combinación de rentabili- sario de reestructuración del sector,
incertidumbre y falta de seguridad, dad-riesgo, y de todos los factores con el que todos salimos ganando. El
la supervisión y el control son cla- que entran en j u e g o en ella. Esta resultado de este proceso serán enti-
ves para la confianza. consciencia del riesgo es un avan- dades más sólidas y más transparen-
ce, más positivo que negativo, tes, algo que resulta imprescindible,
¿Qué perfil tienen los inversores porque nos da una imagen más y que demandan tanto los mercados
de hoy en día? ¿Han descendido completa del perfil inversor de como la sociedad, si
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