dsdada

1. TÍTULO: Estudio de Viabilidad de
Venta de Módulos Fotovoltaicos
para uso Doméstico en la Ciudad de
Arequipa
● CURSO: INGENIERÍA DE PROYECTOS MECÁNICOS
● GRUPO : G
● INTEGRANTES:
❖ APAZA APAZA BRUNO
❖ ARIAS HILASACA PAUL BRAMONT
❖ CALLA CACERES EDDY GEORGE

2. OBJETIVOS
OBJETIVO GENERAL
OBJETIVO ESPECIFICO

3. RESUMEN
En este avance del proyecto se presentarán aspectos generales como la investigación de mercado, el análisis de
la demanda , la oferta , presupuesto y el financiamiento relacionados con la prestación de un servicio para
instalar sistemas solares fotovoltaicos en viviendas en el estado de Arequipa.
La propuesta de proyecto surgió en respuesta a factores del mercado energético del Perú, incluyendo la creciente
demanda de energía, la creciente preferencia por el uso de fuentes de energía eléctrica renovables y el potencial de
Arequipa para representar su abundante radiación solar. como un recurso cuyo verdadero potencial aún está por
explotar.
Este módulo fotovoltaico incluye partes como: Panel, Baterias, Terminales de Conexión, Conductores, etc.
Además estos módulos están diseñados para ser instalados de manera sencilla en los hogares, lo que permite a los
usuarios aprovechar la energía solar de manera eficiente.

4. COMPONENTES
● Estructura de Panel:
● Módulo Solar Fotovoltaico
● Regulador de Carga
● Batería o Acumulador
● Inversor
Lo que se busca ofrecer dentro de la venta del producto no
solo son los componentes descritos anteriormente, sino
que además se busca que el producto sea tan accessible, y
de una gran facilidad de uso e instalación que sea atractivo
para los usuarios por lo que se platea el producto real a
vender

5. Demanda y
Oferta
01

6. DEMANDA
Para evaluar la demanda potencial para los módulos fotovoltaicos debemos
basarnos en tres categorías:
● Aumento de Usuarios
● Aumento de Tendencias de Uso
● Aumento de Demanda de Energía Eléctrica
Cada una de estas categorías nos dará valores o porcentajes de crecimiento o
decrecimiento para así poder hacer una interacción entre estas y determinar
cuándo es el nivel de ventas que se podría tener a los largo del periodo de
evaluación del negocio que en este caso es de 5 años, el mismo que será
usado para las evaluaciones económico - financieras.

7. DEMANDA
Nuestro mercado objetivo es la ciudad de Arequipa, debido a sus condiciones de radiación
y población, con lo cual se determinó que la cantidad de casas en la ciudad. Asimismo se
menciona que el nivel socioeconómico al cual se pretende vender es el A y B debido a que
como es sabido un módulo fotovoltaico puede tener un costo alto para sectores
socioeconómicos E y D por lo que se optara por lo antes mencionado.

8. En base al último censo realizado en el Perú se
determinó que en Arequipa el crecimiento promedio
poblacional es de 1.8% en promedio, por lo cual este
será nuestro factor de crecimiento poblacional.
Sin embargo, como se mencionó anteriormente la cantidad de
hogares no es el público objetivo ya que esta representa la
totalidad de los hogares en Arequipa por lo que tendremos que
separar esta totalidad del porcentaje según el nivel
Socioeconómico al que deseamos vender.

9. La encuesta realizada en una tesis de la Universidad
de Lima que tiene como público objetivo la
población Arequipeña en la cual se preguntaba:
¿Estaría dispuesto a instalar un sistema solar en su
domicilio?
Por último debemos considerar la frecuencia de compra
entendiendo que todos los usuarios que compren el primer año
no compran el segundo año ni hasta que se acabe el tiempo de
estudio del proyecto, 5 años, debido a que los módulos
fotovoltaicos tienen un tiempo de vida útil de entre 15 y 20 años

10. Finalmente teniendo la demanda total se deberá determinar al porcentaje de mercado al cual deseamos poner por objetivo de
compra este valor será de 3% y además se deberá considerar un ligero incremento de 0.25% cada año, el cual se podrá
obtener a través de esfuerzos de marketing y ventas.
Año
Demanda
Anual
Porcentaje de
Mercado
Demanda de
Proyecto
2019 6776 3,00% 203
2020 6898 3,25% 224
2021 7023 3,50% 246
2022 7149 3,75% 268
2023 7278 4,00% 291
2024 7409 4,25% 315
2025 7542 4,50% 339
2026 7678 4,75% 365
2027 7816 5,00% 391
2028 7957 5,25% 418

11. OFERTA
Este mercado es relativamente nuevo por esta razón, no existe información de la
participación de mercado de empresas por parte de instituciones del estado o
compañías dedicadas a realizar estudios de mercado.
Entre de las empresas que cuentan con una mayor participación de mercado en venta
de componentes fotovoltaicos es la empresa Entelin S.A.C., que tiene su sede principal
en la ciudad de Lima y ejecuta proyectos a nivel nacional

12. Participación de mercado de competidores actuales :

13. Teniendo en cuenta que los precios de los módulos
fotovoltaicos han tendido una fuerte disminución en los
últimos años. los precios de los módulos fotovoltaicos han
tenido una disminución de 85% desde el 2010 hasta la
actualidad. Asimismo, se espera “otro descenso del 34%
desde hoy hasta 2030 a medida que los fabricantes encuentren
más eficiencias en toda la cadena de producción.
Se presentan costos de otras empresas que venden e instalan
sistemas fotovoltaicos, el costo está desglosado por
componente del sistema fotovoltaico. El precio incluye los
siguiente:

14. Los elementos que consisten para el producto son los
siguientes con lo cual se va a detallar posteriormente se
analizará los costos por cada elemento de
Determinar el Presupuesto
Lo primero que se determinara son las inversiones
concernientes a los equipos que serán necesarios para las
diferentes instalaciones tanto de la parte eléctrica como de las
parte estructural, teniendo la siguiente tabla:

15. ● La demanda de paneles fotovoltaicos se considera elástica, pues existen fuentes de
energía tradicional que representan un fuerte sustituto.
● Si analizamos solo dentro del mercado de paneles solares, la estrategia para fijar el
mismo estaría fuertemente determinado por la competencia.
● Se fijará el precio haciendo un análisis comparativo del mercado, y la vez teniendo en
cuenta la rentabilidad que se espera ganar en el proyecto.
Por esta razón, la decisión del precio es de S/2.500 inc IGV

16. LOCALIZACIÓN
DEL PROYECTO
02

17. FACTOR
Cercanía del
mercado
Accesibilidad y
costo del
transporte
Costo de Alquiler
de local
Cercanía a
Proveedores
Disponibilidad de
agua ,energía y
otros insumos
Factores
ambientales y
contaminación
TOTAL PORCENTAJE
Cercanía del mercado 0 1 1 0 0 1 3 18,75%
Accesibilidad y costo del
transporte
0 0 0 0 0 1 1 6,25%
Costo de Alquiler de
local
0 1 0 0 1 1 3 18,75%
Cercanía a Proveedores 1 1 1 0 0 1 4 25,00%
Disponibilidad de agua
,energía y otros insumos
1 1 0 1 0 1 4 25,00%
Factores ambientales y
contaminación
0 1 0 0 0 0 1 6,25%
16 100,00%
FACTORES A CONSIDERAR

18. FACTOR PESO
Yanahuara (Av Ejército, Edificio
Nasya)
Cerro Colorado (Parque
Industrial)
José Luis Bustamante y
Rivero(Av. Estados Unidos)
VALOR PONDERADO VALOR PONDERADO VALOR PONDERADO
Cercanía del
mercado
18,75% 3 0,56 3 0,56 2 0,38
Accesibilidad y
costo del transporte
6,25% 3 0,19 3 0,19 3 0,19
Costo de Alquiler
de local
18,75% 1 0,19 4 0,75 2 0,38
Cercanía a
Proveedores
25,00% 3 0,75 4 1,00 1 0,25
Disponibilidad de
agua ,energía y
otros insumos
25,00% 3 0,75 3 0,75 3 0,75
Factores
ambientales y
contaminación
6,25% 1 0,06 2 0,13 3 0,19
TOTAL 100,00% 2,50 3,38 2,13
SELECCIÓN DE UBICACIÓN

19. TAMAÑO DE
PLANTA
03

20. Para determinar el tamaño óptimo de planta en términos de su
capacidad se debe analizar los factores que la limitan.
Se examinarán todos los factores de marca influencia en la
cantidad de sistemas fotovoltaicos a instalarse durante los 5 años de
vida útil del proyecto.
Los factores relevantes son: la relación con el mercado, la
disponibilidad de materia prima, las alternativas de financiamiento, las
limitantes tecnológicas y, finalmente, el punto de equilibrio.

21. ● Relación tamaño-mercado
Este factor es de especial importancia al representar el límite
superior del probable tamaño de planta, una capacidad mayor a la que
el mercado podría absorber se traduciría en pérdidas. En este sentido, y
acorde con la demanda del proyecto hallada en el estudio de mercado,
el máximo tamaño de planta posible es de 218 instalaciones
fotovoltaicas.
Año Demanda Anual
Porcentaje de
Mercado
Demanda del
Proyecto
2023 7278 4,00% 291
2024 7409 4,25% 315
2025 7542 4,50% 339
2026 7678 4,75% 365
2027 7816 5,00% 391
2028 7957 5,25% 418

22. Selección del tamaño de planta
Se puede afirmar que el mercado es el factor limitante del tamaño de planta. En
consecuencia, el tamaño de planta para el presente proyecto es de 208
instalaciones al año.
Por lo que se alquilara un terreno
industrial en parque industrial de Río ya
que para un área de 300 m2.
PARQUE INDUSTRIAL
DE RIO SECO $1 x m2
PARQUE INDUSTRIAL
DE
AREQUIPA $4.69 x m2

23. Ingeniería del
Producto
03

26. Inversión y
Financiamiento
04

27. INVERSION
INVERSIONES
ACTIVO FIJO TANGIBLE
Inversiones
CONCEPTO IMPORTE
ACTIVO FIJO TANGIBLE S/. 122.117,00
ACTIVO FIJO INTANGIBLE S/. 27.200,00
CAPITAL DE TRABAJO S/. 129.102,54
Total S/. 278.419,54
Activo Fijo Tangible
CONCEPTO IMPORTE
Obras civiles e infraestructura S/. 45.000,00
Máquinas y mobiliario de planta S/. 2.000,00
Herramientas de planta S/. 8.586,00
Mobiliario administrativo S/. 15.250,00
Mobiliario de venta S/. 5.960,00
Imprevistos fabriles S/. 2.000,00
Vehiculo S/. 35.000,00
Equipo y mobiliario de almacén S/. 8.321,00
Total S/. 122.117,00

28. INVERSION
INVERSIONES
ACTIVO FIJO INTANGIBLE
Inversiones
CONCEPTO IMPORTE
ACTIVO FIJO TANGIBLE S/. 122.117,00
ACTIVO FIJO INTANGIBLE S/. 27.200,00
CAPITAL DE TRABAJO S/. 129.102,54
Total S/. 278.419,54
Activo fijo intangible
CONCEPTO IMPORTE
Proyecto de instalaciones solares S/. 12.000,00
Constitucion y organizacion S/. 1.500,00
Permisos y Licencias S/. 1.200,00
Software S/. 2.000,00
Gastos Preoperativos S/. 10.500,00
Total S/. 27.200,00

29. INVERSION
INVERSIONES
CAPITAL DE TRABAJO
Inversiones
CONCEPTO IMPORTE
ACTIVO FIJO TANGIBLE S/. 122.117,00
ACTIVO FIJO INTANGIBLE S/. 27.200,00
CAPITAL DE TRABAJO S/. 129.102,54
Total S/. 278.419,54
Capital de Trabajo
CONCEPTO IMPORTE
Materia Prima S/. 611.180,01
Mano de Obra Directa S/. 49.700,00
Mano de Obra Indirecta S/. 75.600,00
Otros costos indirectos de Fabricacion S/. 30.485,00
Sueldos Administrativos S/. 193.200,00
Gastos de Alquiler de Oficina - Terreno S/. 48.000,00
Inversion en Publicidad S/. 1.500,00
Agua S/. 500,00
Electricidad S/. 3.500,00
Telefonia e Interner S/. 1.500,00
Utiles de Oficina S/. 2.000,00
Servicios Terceros S/. 30.000,00
Total S/. 1.047.165,01
Gasto Diario S/. 2.868,95
Ciclo de Conversion de Efectivo 45
Capital de Trabajo S/. 129.102,54

30. Financiamiento
Por último, cómo debemos calcular el comportamiento del WACC según el COK
Proyectado, buscando la minimización de su valor, es en el punto mínimo donde se tendrá
el porcentaje óptimo de financiamiento, sin embargo, esto debe realizar en dos partes,
tanto para Inversión Tangible como para Capital de Trabajo, debido a la variación de su
TCEA. Para el análisis de Inversión Tangible se utilizará la TCEA más baja entre las
diferentes entidades financieras descritas en la sección anterior, siendo esta, Mi Banco
quien ofrece una TCEA de 18,96%

31. Financiamiento

32. Financiamiento
Estructura de Deuda
Inversion Total
S/.
260.718,04
Financiación con Capital Propio 48%
Financiación con Banco 52%
Tasa Anual 18,96%
Tipo de Cuota 5

33. Evaluación Económica
Presupuesto Servicio a la Deuda
CONCEPTO 2024 2025 2026 2027 2028
Deuda Inicial S/. 278.419,54 S/. 240.232,02 S/. 194.804,16 S/. 140.763,17 S/. 76.476,01
Cuota S/. 90.975,86 S/. 90.975,86 S/. 90.975,86 S/. 90.975,86 S/. 90.975,86
Amortización de la Deuda S/. 38.187,51 S/. 45.427,87 S/. 54.040,99 S/. 64.287,16 S/. 76.476,01
Interes S/. 52.788,34 S/. 45.547,99 S/. 36.934,87 S/. 26.688,70 S/. 14.499,85
Saldo S/. 240.232,02 S/. 194.804,16 S/. 140.763,17 S/. 76.476,01 S/. 0,00
Flujo de Caja
CONCEPTO Año 0 2024 2025 2026 2027 2028
Inversion -S/. 278.419,54
Utilidad Disponible S/. 103.951,43 S/. 130.093,81 S/. 174.854,98 S/. 220.605,27 S/. 269.094,96
Indicadores de Inversión Económica
VAN S/. 513.524,09
TIR 54%
RELACION B/C 2,84
PERIODO DE RECUPERACIÓN (años) 2,1

34. GRACIAS!

38. FINANCIAMIENTO
Método WACC
El WACC es una herramienta importante para la valoración de proyectos de inversión. Para
los inversionistas, permite evaluar cuánto valor tiene una empresa y si invertir en ella es
riesgoso o no.

39. Financiamiento
Posteriormente se deberá realizar los cálculos del COK (Costo de Oportunidad de Capital)
con la beta desapalancada y los índices de Prima de Mercado (Rm - Rf) = 5.79 y la
Rentabilidad Esperada (Rf) 4.4219 encontrándose el siguiente comportamiento en el COOK.