ESTUDIO DE CASOS

1. Universidad Nacional de Trujillo
Docente
Ms. Sandra Lizzette León Luyo
ADMINISTRACIÓN
FINANCIERA

2. RAZONES PARA CONSERVAR EFECTIVO
MOTIVO ESPECULATIVO
Necesidad de mantener efectivo para aprovechar las
oportunidades adicionales de inversión, tales como las
compras de oportunidad
MOTIVO PREVENTIVO
Necesidad de mantener efectivo como margen de
seguridad para que actúe como reserva financiera
MOTIVO RELACIONADO CON LAS TRANSACCIONES
Necesidad de mantener efectivo para satisfacer las
actividades normales de desembolsos y de cobranzas
relacionadas con las operaciones actuales de una
empresa.

3. SALDOS
COMPENSATORIOS(RECIPROCIDAD)
Los saldos en efectivo se
mantienen en los bancos
comerciales para
compensar los servicios
bancarios que recibe una
empresa.

4. COSTOS DERIVADOS DEL
MANTENIMIENTO DE EFECTIVO

5. ADMINISTRACIÓN DEL EFECTIVO
VS
ADMINISTRACIÓN DE LIQUIDEZ

6. Flotación Diferencia entre el efectivo en libros y
el efectivo en bancos, que representa el efecto
neto de los cheques en el proceso de
compensación.
COMPRENSIÓN DE LA FLOTACIÓN

7. FLOTACIÓN DE
DESEMBOLSOS
FLOTACIÓN DE
COBRANZA
FLOTACIÓN NETA

8. ADMINISTRACIÓN DE LA FLOTACIÓN
La administración de la flotación implica
el control de las cobranzas y los
desembolsos de efectivo

9. ESTRATEGIA DE LA ADMINISTRACIÓN
EFICIENTE DEL EFECTIVO
 Agilización de cobranzas.
 Retardo en los pagos.
 Concentración de efectivo.
 Crea una gran cantidad de fondos
 Concentrar el efectivo
 Tener un banco de concentración
 Cuentas en ceros.
 Inversión en valores negociables.