El documento presenta la teoría de portafolios de Harry Markowitz. Explica que Markowitz desarrolló un modelo para estimar el rendimiento y riesgo de un portafolio de inversión mediante el cálculo de una media ponderada de los rendimientos de los activos y la varianza de la cartera. Además, muestra un ejemplo numérico donde aplica el modelo a cuatro activos, calculando los rendimientos, riesgos y ponderaciones óptimas para lograr la varianza mínima.