MESA DE TRABAJO Nº 1

1. MESA DE TRABAJ Nº 1

2. Es el tratamiento que se le da a la información que suministran los
Estados Financieros con objeto de permitir la toma de decisiones. Esta
labor irá enfocada al objetivo que se persiga y al usuario que haga uso
de ella por lo que no existe un único tipo de análisis.
ANALISIS DE ESTADOS
FINANCIEROS
La mayoría de los estados
financieros son el producto
final de la contabilidad y son
diseñados de acuerdo a los
principios de contabilidad
generalmente aceptados,
normas contables o normas
de información financiera.
Hay unas reglas acerca de
cómo se debe construir y
presentar la información.

3. Según Gómez Rondón, afirma que los objetivos que toda empresa
persigue de los estados financieros son:
La constatación del rendimiento económico obtenido por la empresa, en
comparación con el capital liquido de la misma; es decir, si ha dado un
rendimiento adecuado, y si se tiene el incentivo requerido, para
mantenerse en la organización.
Verificar si la empresa cuenta con el financiamiento apropiado para
lograr mantenerse dentro de sus actividades y consecuentemente, poder
cumplir con las obligaciones contraídas o por contraer. (p.1-12).
El análisis de los estados financieros, consiste en orientar a la gerencia
hacia el logro de mejores utilidades, así como también, que este realice
planificación eficiente y productiva; es decir, aprecie el grado de
rendimiento y de prosperidad.
OBJETIVO DEL ANÁLISIS DE LOS ESTADOS FINANCIEROS

4. Gómez Rondón (ob.cit), acota que para analizar el
contenido de los estados financieros, existen técnicas y
métodos de análisis, los cuales no deben manejarse de manera
independiente, pues se complementan entre sí.
Método de Análisis Vertical
Se emplea para analizar estados financieros como el
Estado de Situación y Estado de Resultados, es también
denominado estático porque se aplica a un mismo estado
financiero, estableciendo comparaciones entre sus mismas
partidas de manera vertical. En el caso del Estado de Situación
se considera como 100% al total del activo, pasivo y
patrimonio. En los Estados de Resultados, el 100% es sobre
las ventas netas.
A través de él se averigua, cuál de las partidas tiene
predominio en el estado financiero que se estudia, lo que se
realiza a través de una ponderación porcentual de las
interrelaciones existentes entre las partidas y el grupo de las
partidas de los estados, lo cual no muestra a simple vista la
rentabilidad de la empresa, si no se toma en cuenta su clase.
MÉTODOS TÉCNICAS DE ANÁLISIS FINANCIERO

5. Por otra parte para Ormea (st) en el análisis vertical
existen dos procedimientos:
Procedimientos de Porcentajes integrales
Consiste en determinar la composición porcentual
de cada cuenta del Activo, Pasivo y Patrimonio,
tomando como base el valor del Activo total y el
porcentaje que representa cada elemento del Estado de
Resultados a partir de las Ventas netas.
Porcentaje integral = Valor parcial / valor base X 100
Porcentaje integral = 35%
En este contexto, el análisis financiero permite
determinar la conveniencia de invertir o conceder
créditos al negocio; así mismo, determinar la eficiencia
de la administración de una empresa.
MÉTODOS TÉCNICAS DE ANÁLISIS FINANCIERO

6. Método de Análisis Horizontal. Es un
procedimiento que consiste en comparar
estados financieros homogéneos en dos o más
periodos consecutivos, para determinar los
aumentos y disminuciones o variaciones de
las cuentas, de un periodo a otro. Este análisis
es de gran importancia para la empresa,
porque mediante él se informa si los cambios
en las actividades y si los resultados has sido
positivos o negativos; también permite definir
cuales merecen mayor atención por ser
cambios significativos en la marcha.
MÉTODOS TÉCNICAS DE ANÁLISIS FINANCIERO

7. Procedimientos de razones
simples: El procedimiento de
razones simples tiene un gran valor
práctico, puesto que permite obtener
un número ilimitado de razones e
índices que sirven para determinar la
liquidez, solvencia, estabilidad,
solidez y rentabilidad además de la
permanencia de sus inventarios en
almacenamiento, los periodos de
cobro de clientes y pagos a
proveedores y otros factores que
sirven para analizar ampliamente la
situación económica y financiera de
una empresa.
MÉTODOS TÉCNICAS DE ANÁLISIS FINANCIERO

8. A diferencia del análisis
vertical que es estático porque
analiza y compara datos de un
solo periodo, este procedimiento
es dinámico porque relaciona los
cambios financieros presentados
en aumentos o disminuciones de
un periodo a otro. Muestra
también las variaciones en cifras
absolutas, en porcentajes o en
razones, lo cual permite observar
ampliamente los cambios
presentados para su estudio,
interpretación y toma de
decisiones.
MÉTODOS TÉCNICAS DE ANÁLISIS FINANCIERO

9. El análisis de estados financieros es
un componente indispensable de la
mayor parte de las decisiones sobre
préstamo, inversión y otras
cuestiones próximas, al facilita la toma
de decisiones a los inversionistas o
terceros que estén interesados en la
situación económica y financiera de la
empresa.
Sobre todo cuando se desea realizar
una inversión, al convertirse en el
elemento principal de todo el conjunto
de decisión que interesa al inversionista
o quien adquiere acciones. Su
importancia relativa en el conjunto de
decisiones sobre inversión depende de
las circunstancias y del momento del
mercado.
LA IMPORTANCIA DE LOS ANÁLISIS DE LOS ESTADOS
FINANCIEROS

10. Para que se pueda llevar a cabo el
análisis de estados financieros se debe
estar familiarizado con los elementos
de los estados financieros como son
el activo, pasivo, capital, ingreso y
egresos.
Estos entornos de evaluación,
permitirán a gerentes de la empresa,
identificar de mejor manera en dónde es
que se tiene problemas y poder identificar
las alternativas de solución para obtener
resultados óptimos.
LA IMPORTANCIA DE LOS ANÁLISIS DE LOS ESTADOS
FINANCIEROS

11. UTILIDAD DEL ANALISIS DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
Los estados financieros básicos
siguen siendo un instrumento
importante en la evaluación del
rendimiento de una empresa, ya
que son parte importante para la
aplicación de fórmulas financieras,
estadísticas y comparaciones. De
ahí la importancia de que no estén
alterados ni contaminados por
interpretaciones ventajosas de
situaciones financieras o, en el peor
de los casos, falseados
conscientemente con el propósito
de presentar una situación irreal del
rendimiento y situación financiera
de una empresa.