Realizado en el Curso de Dirección Estrategica V CICLO, de la escula de Adm. de Negocios Internacionales de la Facultad de ciencias administrativas de la Universidad Nacional Mayor de San Marcos

1. Presentado por : CORDOVA AYALA, Diego Alonso MUÑOZ ARROYO, Miriam Isabel

2. UNIVERSIDAD NACIONAL MAYOR DE SAN MARCOS FACULTAD DE CIENCIAS ADMINISTRATIVAS ESCUELA DE NEGOCIOS INTERNACIONALES Año, 2011 BERKSHIRE HATHAWAY INC. Curso: Dirección Estratégica Prof. Cesar A. Bellido Salcedo

3. INDICE – BERKSHIRE HATHAWAY I.-DATOS GENERALES II. PLANTEAMIENTO ESTRATÉGICO III. EVALUACIÓN EXTERNA: Matrices de evaluación externa IV. EVALUACIÓN INTERNA: Matrices de evaluación interna V. CADENADE VALOR BUFFET VI. ESTRATEGIAS APLICADAS A NIVEL CORPORATIVO VII. COYUNTURA VIII. CONCLUSIONES y RECOMENDACIONES

4. Berkshire Hathaway Inc. Datos generales

5. Tipo de empresa : Privada Cotiza en New York Stock Exchange (NYSE): BRK.A, BRK.B S&P 500 Component Sector: Finanzas Industria: Seguros ( propiedades y accidentes) Fundada en: 1839 (como Velly Fall Company) Fundador: Oliver Chance Presidente del directorio: Warren Buffett Sede: Omaha, Nebraska, U.S. Producto: Seguros de Propiedad y Accidentes, Inversiones diversificadas

6. Gurú de las Finanzas Nombre: Warren Edward Buffett Reside: Omaha, NE, USA. Ocupación: Chairman & CEO de Berkshire Hathaway Ingreso neto: $50 billones #1 inversionista más grande del mundo

8. Nebraska (Estados Unidos) THE CORNHUSKER STATE Capital: Lincoln 37th State – March 1, 1867 Western Meadowlark Cottonwood Goldenrod

10. Breve Reseña Histórica

11. Línea del Tiempo Berkshire Hathaway Inc. 1839 La compañía Berkshire fue fundada como Velly Fall Company, por Oliver Chance La compañía de fabricación Hathaway, una empresa de molienda de algodón próspera, sufrió un quiebre comercial. 1888 1955 La Compañía Hathaway tomó un giro histórico y se fusionó con Berkshire Bellas Asociados Spinning 1962 Warren Buffet tomó el control de la compañía y cambio su giro de negocio textil. A finales de los años ´60 Buffett se aventuró en el negocio de seguros y compró dos compañías de Nebraska, National Indemnity y Nacional de Bomberos y seguros marítimos. W. Buffett adquirió la compañía de seguros GEICO General y el gecko GEICO fue el inicio de continuas adquisiciones de empresas en diversos sectores de la industria norteamericana. 1996 En la actualidad, este empresa exitosa de seguros e inversora en la bolsa de valores de EEUU, cotiza dos tipos de acciones A(De alto riesgo y rentabilidad y B(De moderado riesgo y moderada rentabilidad). 2010

12. Berkshire Hathaway Inc. Planteamiento estratégico

13. Nuestro Planeamiento estratégico proyecta la imagen de excelencia que se deseamos crear

14. “Convertirnos en el comprador de referencia número uno de las empresas, en especial las familiares.” PLANEAMIENTO ESTRATEGICO “Garantizar el bienestar económico y financiero de nuestras empresas y accionistas”

15. OBJETIVO PRINCIPAL Debemos mantener nuestra promesa, evitando endeudar las empresas adquiridas, concediendo una autonomía excepcional a nuestros gerentes y manteniendo las empresas adquiridas contra viento y marea.” (Warrent Buffet & Charlie Munger)

16. 4 METAS DE TODOS LOS TIEMPOS Mantener la posición financiera de Berkshire, al estilo Gibraltar, que resulta en exceso de liquidez en grandes cantidades, pocas deudas a corto plazo y docenas de fuentes de ganancias y fondos líquidos. 2. Fortaleciendo las defensas de nuestros negocios operativos, lo que les da ventajas competitivas duraderas.

17. 4 METAS DE TODOS LOS TIEMPOS Adquiriendo y desarrollando nuevas y variadas fuentes de ingresos. 4. Aumentando y formando a nuestro panel de excepcionales gestores que, a lo largo de los años, han dado a Berkshire resultados excepcionales.

18. Estrategias al invertir Usa la estrategia de Seleccion Contraria. Compra acciones que nadie quiere Una buena acción proviene de un buen negocio que tiene una ventaja competitiva duradera Los buenos inversionistas son calmados y toman buenas decisiones

19. EVALUACION EXTERNA I ALWAYS KNEW I WAS GOING TO BE RICH. I DON'T THINK I EVER DOUBTED IT FOR A MINUTE.

20. ANALISIS pestfactores externos Berkshire Hathaway Inc.

21. ANALISIS DEL ENTORNO - PEST Leyes sobre competencia Impuestos que pagan las empresas tienen impacto sobre su rentabilidad Las practicas locales tales como la corrupción puedan complicar a las empresas en ciertos mercados. La etapa del ciclo económico de la economía norteamericana Precios de las propiedades y el precios del mercado accionario La tasa de interés y el tipo de cambio Factor POLITICO Factor ECONOMICO Las actitudes sobre toma de riesgos y la iniciativa empresarial ante las reacciones de otras empresas como KKR & Co. La tasa de crecimiento poblacional tendrá un impacto directo en el tamaño del mercado potencial Nuevos tecnologías para el mejor análisis de los mercados bursátiles Seguridad en la transferencia de datos Tecnología de avanzada en su Intranet Factor SOCIAL Factor TECNOLOGICO

22. ANALISIS DE OPORTUNIDADES Y AMENAZAS Elaboración: Equipo de trabajo

23. las 5 fuerzas de porter ANALISIS DE LA COMPETENCIA MATRIZ DE PERFIL COMPETITIVO Evaluación

24. MODELO DE CINCO FUERZAS DE PORTER AMENAZA DE LOS NUEVOS COMPETIDORES (En el sector finanzas e industria de seguros) PODER DE NEGOCIACION DE LOS CLIENTES (Empresas en proceso de Adquisición) PODER DE NEGOCIACION DE LOS PROVEEDORES (Accionistas de la corporación) RIVALIDAD DE LOS COMPETIDORES EXISTENTES AMENAZA DE PRODUCTOS Y SERVICIOS SUSTITUTOS (Nuevos Seguros )

25. Análisis de la Competencia

26. Estado de Ganacias anuales Estado de Ganacias trimestrales Inteligencia Competitiva Elaboración: Equipo de trabajo

27. Última cartera de Acciones Fuente: http://warren-buffett-portfolio.com/

28. Matriz del Perfil Competitivo Elaboración: Equipo de trabajo

29. EVALUACION INTERNA “In line with Berkshire’s owner-orientation, most of our directors have a major portion of their net worth invested in the company. We eat our own cooking.”

30. ESTRUCTURA CORPORATIVA Y FINANCIERA

31. GRUPO DE INTERÉS

32. VENTAJAS COMPETITIVAS SOSTENIBLES CREAR VALOR PARA LOS ACCIONISTAS: Los accionistas son tratados como propietarios socios, o socios gerentes, a pesar que su papel principal es ser socios controladores.

34. Responsabilidad de los gerentes de las filiales.

35. Diversificación de negocios.

38. Repartición de capitales a sus sedes o filiales.

42. Cartas a sus accionistas.PRIMARIAS Elaboración: Equipo de trabajo : Acciones estratégicas

43. FACTORES INTERNOSMATRIZ DE EVALUACIÓN EFIy FODA Evaluar su posición competitiva

44. ANALISIS DE FORTALEZAS Y DEBILIDADES Elaboración: Equipo de trabajo

45. ANÁLISIS DAFO Elaboración: Equipo de trabajo

46. ESTRATEGIAS A NIVEL CORPORATIVO Dirigido por Warren Buffet

48. Diversificación Berkshire Hathaway Existen 10 empresas en este rubro. SEGUROS Y REASEGUROS SERVICIOS PUBLICOS Y ENERGÍA MANUFACTURA, SERVICIOS Y VENTAS POR MENOR PRODUCTOS FINANCIEROS INVERSIONES

49. Empresas: 53 Subsidiarias

53. Fuente: List of assets owned by Berkshire Hathaway. Elaboración propia.

54. Warrent Buffet Presidente del grupo Berkshire Hathaway

56. Interesa a Buffett firma de crédito al consumo OneMain Financial 06 de Julio de 2011 • 09:40hs • actualizado 09:50hs MÉXICO, julio. 6.- El grupo financiero estadounidense Citigroup estaría buscando comprador para su negocio de crédito al consumo, OneMain Financial, y el multimillonario Warren Buffett estaría interesado en adquirirlo, esto de acuerdo a lo publicado por el Wall Street Journal (WSJ). El rotativo norteamericano indica que el grupo de inversiones de Buffett, Berkshire Hathaway, ya ha iniciado conversaciones con Citigroup para adquirir OneMain Financial, cuya operación rondaría los 8 mil millones de dólares. OneMain cuenta con una cartera de 2 mil millones de dólares y otorga créditos a través de mil 300 sucursales a la clase trabajadora estadounidense con bajo nivel crediticio, aunque no de los niveles más bajos. Según el WSJ, otros potenciales compradores como Centerbridge Partners y Leucadia National Corp también estarían interesados en comprar dicha división, pero Citi no ha llegado a un acuerdo con ninguna, pero el interés de Warren Buffett podría reactivar las negociaciones.

57. Tipos de acciones: BKR.A y BKR.B

58. Acciones de BRK.A al 14 julio, 2011 Fuente: Google Finance, Julio 2011

59. Acciones de BRK.A frente a la Crisis Norteamericana Fuente: Google Finance, Julio 2011

60. Acciones de BRK.B al 14 julio, 2011 Fuente: Google Finance, Julio 2011

61. Acciones de BRK.B frente a la Crisis Norteamericana Fuente: Google Finance, Julio 2011

62. Conclusiones y/o Recomendaciones

63. “I ALWAYS KNEW I WAS GOING TO BE RICH. I DON'T THINK I EVER DOUBTED IT FOR A MINUTE.”

64. “Time is up” “Thank You”