Este documento resume la situación fiscal y perspectivas del municipio de Pereira para 2016 y el primer semestre de 2017. En 2016, Pereira presentó resultados presupuestales positivos con mayores ingresos que permitieron aumentar la inversión. Para el primer semestre de 2017, los ingresos crecieron 3% impulsados por impuestos como predial e industria y comercio, mientras que los gastos se concentraron en inversión (81%) especialmente en sectores como salud, educación y vías. El municipio no registró déficit ni deuda adicional en el

1. Municipio de Pereira (Risaralda):
Situación fiscal y perspectivas
2016 y Primer Semestre 2017
Ministerio de Hacienda y Crédito Público
Dirección General de Apoyo Fiscal
2017

2. Vigencia 2016

3. Datos Básicos
Concepto Municipio (1) Total Capitales (2) % del Total (1)/(2)
Población (Censo 2005 - DANE) 472.000 22.458.559 2,1%
Inversión (Millones de Pesos) (**) 512.065 25.388.826 2,0%
Deuda Pública (Millones de Pesos) 74.258 3.662.891 2,0%
Recursos Propios per cápita (Pesos) 565.128 682.468
SGP per cápita (Pesos) 494.087 422.688
Inversión per cápita (Pesos) 1.084.884 1.130.474
Deuda Pública per cápita (Pesos) 157.326 163.096
Pobreza Monetaría 16,40% 28,00%
Categoria Presupuestal 1
(**) No incluye déficit vigencias anteriores ni SGR.
2016

4. Antecedentes
• El municipio no ha suscrito planes de ajuste fiscal con apoyo de la Nación ni
ha estado sujeto a medidas preventivas o correctivas en el marco de la
estrategia de seguimiento, monitoreo y control al uso eficiente de los recursos
del SGP.
• En 2015 el municipio presentó resultados presupuestales positivos,
influenciados principalmente por mayores ingresos, que le permitieron
aumentar su inversión operativa y de formación bruta de capital en los
diferentes sectores sociales.
• Riesgos y/o retos importantes de la administración central:
 Obligaciones contingentes por demandas en contra
 Resultados adversos en algunas entidades descentralizadas
 Pasivo no financiero

5. Evolución Balance Fiscal
• La evolución del balance fiscal ha sido
estable en relación con el agregado de los
municipios de categoría 1.
• La estructura corriente de los últimos 4
años ha mostrado resultados positivos.
• El mayor déficit de capital en 2015 está
vinculado con el ciclo político presupuestal.
• En 2016 se revirtió el desbalance fiscal del
año anterior, fundamentalmente por
reducciones en gastos en formación bruta
de capital.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría
de Hacienda.
Balance Fiscal (% del PIB Departamental)

6. Comportamiento de los Ingresos
• El aumento del recaudo de los ingresos tributarios se explicó principalmente por la dinámica
de la sobretasa a la gasolina y del impuesto de industria y comercio, que en conjunto
representaban el 40% del total del recaudo tributario.
• Las transferencias se redujeron por menores recursos provenientes de FOSYGA y ETESA.
• El incremento de los ingresos de capital se explicó principalmente por desahorros en
FONPET ($63.545 millones).
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
2015 2016
Tributarios y no tributarios 271.303 266.740 -7%
Transferencias 306.097 311.477 -4%
Ingresos de Capital 107.459 132.787 17%
Desembolsos de crédito 0 0 N/A
Recursos del balance 98.324 60.596 -42%
Otros1 9.135 72.191 647%
RECAUDOS DEL AÑO 684.859 711.004 -2%
valores en millones de $
Vigencia Variación
Real
2016/2015
1 Rendimientos financieros, excedentes de empresas públicas, cofinanciación,
retiros del FONPET, venta de activos y regalias del sistema anterior SGR.
Concepto

7. Comportamiento de los Gastos
• La reducción de los gastos de funcionamiento se explicó por la contracción en las
transferencias corrientes y en los gastos generales.
• La inversión decreció por una menor ejecución en formación bruta de capital fijo.
• Los gastos de inversión financiados con SGR crecieron frente a lo ejecutado en el
bienio anterior. El sector vías fue el gran beneficiado.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
2015 2016
Funcionamiento 102.176 99.396 -8%
Inversión 510.651 512.448 -5%
Servicio de la deuda 17.785 20.703 10%
TOTAL COMPROMISOS DEL AÑO SIN SGR 630.612 632.547 -5%
Variación
Real
2016/2015
valores en millones de $
Vigencia
Concepto

8. Distribución de la inversión
• Los sectores de educación y salud han concentrado la mayor parte de la
inversión social.
• Vías perdió participación en la estructura de inversión. Los compromisos se
redujeron en 34% entre 2016 y 2015.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
Inversión total sin SGR : $512.448 millones

9. Situación de la deuda
• La tendencia del saldo de la deuda pública
del municipio ha sido descendente en el
último cuatrienio.
• Sin embargo, el nivel de la deuda ha sido
más alto que el agregado de los municipios
de la misma categoría.
• El municipio proyectó amortizar el 97% de
su deuda entre 2017 y 2022.
• Calificación de riesgo: AA-
Saldo Deuda (% del PIB Departamental)
y Perfil (%)
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de
Hacienda

10. Indicadores Ley 358/97
• Con corte al 1° de enero de 2016, el Municipio de Pereira se ubicaba en semáforo verde. Sin
embargo, en los últimos 4 años ha mostrado indicadores de sostenibilidad superiores al agregado
de municipios de la misma categoría.
• Una estimación más realista de la capacidad de pago (sin recursos del balance y recursos con
destinación específica en los ingresos, adicionando gastos de inversión recurrentes e incluyendo el
pasivo no financiero de vigencias anteriores al saldo de la deuda) muestra que el indicador de
sostenibilidad se eleva a 86% y el de solvencia permanece en 4%.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
Capitales
Categoría 1
Indicador 2013 2014 2015 2016 2016
Solvencia 3% 4% 5% 4% 4%
Sostenibilidad 33% 25% 28% 23% 20%
Semáforo VERDE VERDE VERDE VERDE
INDICADORES DE LEY 358 DE 1997
(*) Cálculos con corte al 1 de enero de la vigencia siguiente
Capacidad de Endeudamiento Ley 358/97 (*)

11. Indicador GF/ICLD
Administración Central
• En los últimos 4 años el
municipio ha cumplido con el
límite de gastos de
funcionamiento establecido por
la Ley 617 de 2000.
• El indicador de Ley 617 de
Pereira ha sido inferior al
consolidado de los municipios
de la misma categoría.
• Los ICLD han crecido a una
tasa superior que la de los GF.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de
Hacienda.

12. Pasivo Pensional
• En 2016 el porcentaje de cubrimiento del pasivo pensional (incluido el
sector central, educación y salud) fue del 41,1% (por debajo del total
municipal).
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
Vigencia Pasivo Pensional (e) Aportes
% de Cubrimiento
del Municipio
% de Cubrimiento
Total Capitales
2013 466.829 142.575 30,5% 19,9%
2014 384.570 165.812 43,1% 40,0%
2015 396.071 181.848 45,9% 39,6%
2016 357.369 146.810 41,1% 46,5%
valores en millones de $ y %
(e) Estimado

13. Primer Semestre de 2017

14. Situación Financiera (I)
• Al cierre del primer semestre, la composición de ingresos mostraba que el 84% eran recaudos del periodo y
el restante 16% correspondían a recursos del balance.
• Los recaudos por impuesto predial y por industria y comercio, al ser los más representativos (concentraban
el 45% y 26%, respectivamente), fueron determinantes en la dinámica global de los ingresos.
• La sobretasa a la gasolina fue el único renglón de los tributarios que disminuyó, situación que puede
atribuirse a la desaceleración en el comercio de vehículos en la región.
Fuente: Cálculos DAF con información del FUT.
Vehículos automotores 752 1.677 1
Estampillas 2.199 3.635 N/A
Sobretasa a la gasolina 10.071 9.666 -8%
Impuesto predial unificado 69.956 74.470 2%
Impuesto de industria y comercio 39.751 42.276 2%
Impuesto único a favor de San Andrés 0 0 N/A
Impuesto de Transporte por Oleoductos y Gasoductos 115 178 49%
Otros impuestos 31.272 33.533 3%
TOTAL 154.116 165.434 3%
jun-16 jun-17
valores en millones de $
Concepto
Variación
Real
2017/2016

15. Situación Financiera (II)
• El gasto publico municipal se concentraba en inversión (81% de los compromisos totales); salud, educación y
vías fueron los sectores de mayor ejecución presupuestal.
• El servicio de la deuda creció como consecuencia de mayores pagos por crédito interno causado en vigencias
anteriores.
• El crecimiento de los gastos de funcionamiento se explicó por mayores transferencias y gastos asociados a la
nómina.
Fuente: Cálculos DAF con información del FUT.
Funcionamiento 57.324 62.715 5%
Inversión 319.985 324.148 -3%
Servicio de la deuda 9.652 11.440 14%
TOTAL 386.961 398.303 -1%
valores en millones de $
Concepto
Variación
Real
2017/2016
jun-16 jun-17

16. Situación Financiera (III)
 Al cierre del primer semestre de 2017, el municipio registraba un déficit fiscal de $11.290
millones.
 Los recursos del balance compensaron el déficit y le permitían mantener una estructura
presupuestal en superávit.
 El municipio no registró desembolsos de crédito y pagó amortizaciones de capital por $5.951
millones, reportando un saldo de deuda pública por $68.306 millones.
 En agosto de 2017 Fitch Ratings calificó como estable la perspectiva de largo del Municipio de
Pereira.
 No se evidencian riesgos de incumplimiento de las normas de responsabilidad fiscal.

17. Principales Riesgos y Retos
Acumulación de
recursos del
balance
Situación
Financiera de
algunas entidades
descentralizadas
Obligaciones
contingentes