tipos de riesgo de tasa de interes

1. •Se refiere a la exposición de la
condición
financiera de un banco ante
movimientos
adversos en las tasas de interés.
Este riesgo
afecta tanto las ganancias de un
banco como el valor de sus activos,
RIESGO DE TASA DE INTERÉS

2. RIESGO DE TASA DE INTERÉS
 Metodologías:
 Brecha: es la diferencia entre activos y
pasivos que pueden reajustar tasa de
interés en un período determinado
 Duración: Es el tiempo promedio
ponderado de reajuste en tasa de interés
tanto de los activos como de los pasivos,
de la diferencia entre estos resulta la
duración del patrimonio, y sirve para
medir la sensibilidad de este último ante
una variación adversa en las tasas de
interés.

3. Ejemplo de Brecha
 RIESGO DE TASA DE INTERÉS
 Activos sensibles
0-3 meses (mm de US$)
 Efectivo
$ 50
 Inversiones
$ 300
 Cartera
$900
 Total activos sensibles
$1,250
 Pasivos sensibles 0-3 meses (mm de US$)
 Prestamos Recibidos Locales
$ 800
 Prestamos Exterior
$ 50
 Total Pasivos sensibles
$ 850
 Brecha
$ 400

4. Elementos necesarios para la Medición del
Riesgo de Tasa de Interés
 Brecha de sensibilidad x Supuesto de variación en
tasa de Interés = Pérdida Esperada < Limite de
pérdida aprobado por JD
 Aplicado al Ejemplo anterior:
 $400 millones x 1% = $4 millones, equivalentes a
un x%
 del Patrimonio del Banco

5. IMPORTANCIA DE LA DURACIÓN COMO
HERRAMIENTA DE MEDICIÓN DE RIESGO
 La duración (D) es una herramienta financiera
para la
 estimación del riesgo de tasa de interés,
expresado
 este a través del cambio del Valor presente de un
activo financiero (∆VP) debido a un cambio en la
tasa de interés ∆i%.
 De forma aproximada se tiene que:
 ∆VP ≈∆i% x –D