Sistema financiero y sus productos. Tarjetas bancarias. Cuentas bancarias. Mercados de valores. Prima de riesgo

1. • ¿Qué es? ¿Cuál es su función?
• Cuentas y tarjetas
• Ahorro e inversión
• Bolsa de valores

2. El sistema financiero
El sistema financiero está constituido por los intermediarios financieros y los mercados. Su
función es poner en contacto a los que ofrecen financiación (prestamistas) y los que necesitan
financiarse (prestatarios)
Tipos de intermediarios
• Intermediarios bancarios: captan dinero de los
ahorradores y lo ofrecen a mayor interés a las familias y
empresas.
• Intermediarios financieros no bancarios: Captan dinero
de los ahorradores y lo invierten en otros fines:
• Sociedades de inversión colectiva: El dinero
captado de constituye en un fondo de inversión
que se invierte en comprar acciones, bonos, etc
• Entidades gestoras de fondos de pensiones
• Agencias y sociedades de valores: Para la compra y
venta de acciones de bolsa
• Compañías aseguradoras

3. El sistema financiero
Los productos financieros
Ahorro e inversión:
Depósitos bancarios, bonos, fondos de
inversión y pensiones
Crédito:
Préstamos personales e hipotecarios y
tarjetas de crédito
Medios de pago:
Tarjetas de débito, domiciliación de
pagos, transferencias y cheques
Cobertura de riesgos:
Seguros de hogar, de vida, de vehículo,
de asistencias en viajes, etc.

4. El sistema financiero
Derechos y responsabilidades
Relación de asimetría
En todos los productos financieros media
un contrato que hay que leer y
comprender antes de firmar

5. Las cuentas bancarias
Cliente
Cuenta Corriente
Cuenta Ahorro
Banco
Titular:
Individual
Colectiva
Indistinta: vale la firma de uno solo
Conjunta: se requieren las firmas de todos
IBAN: código internacional para identificar una cuenta
ES 32 2038 1117 73 3001792885
País
Dígito de control internacional
Entidad
Oficina
Dígito de control interno
Nº de cuenta bancaria
 Liquidez total
 Remuneración escasa o nula
 Comisiones de mantenimiento
 Dan acceso a múltiples servicios: domiciliación
de nóminas y recibos, cheques, medios de pago,
cajeros, banca electrónica
S
E
R
V
I
C
I
O
S

6. Las cuentas bancarias
Control de movimientos de una cuenta
Extracto de cuenta

7. Las tarjetas bancarias
1. Nombre del banco
2. Tipo de tarjeta
3. Chip
4. Número identificador
5. Nombre titular y caducidad
6. Prueba
7. CCV (3 dígitos)
7
Tarjetas de débito: el pago se carga
inmediatamente y es necesario tener saldo
Tarjetas de crédito:
• Pago aplazado
• Pago por la totalidad, al principio del mes
Tarjetas de débito >>> mayor control del gasto
Tarjetas de crédito >>> mayor poder de adquisición

8. Las decisiones de ahorro
Coeficiente
intelectualNotas
académicas
Capacidad
de ahorrar
Éxito
Cn = C0 (1 + i)n

9. Inversión y diversificación de riesgo
Productos de inversión
Bonos del Estado Bonos de empresas Acciones Fondos inversión Fondos pensiones
Títulos públicos Títulos privados Títulos públicos y privados
Renta fija Renta variable Renta fija y variable
• Bonos: préstamo que hace el que compra un bono con un plazo de devolución y un interés fijo
• Acciones: el comprador se convierte en socio propietario y recibe dividendos o vende sus acciones
• Fondos de inversión: dinero que se dedica a un conjunto de productos
• Fondos de pensiones: acumulan dinero para la pensión de jubilación

10. Inversión y diversificación de riesgo
Las claves de una inversión
Rentabilidad o rendimiento: se
obtiene un beneficio
(rentabilidad) Riesgo: probabilidad de
perder el capital invertido.
Depende de la solvencia
del emisor (bonos) o de
los resultados
empresariales (acciones)
Liquidez: Mayor o menor
facilidad para recuperar el
dinero invertido

11. Inversión y diversificación de riesgo
Los factores personales para invertir
Horizonte temporal: plazo de tiempo en el que vas a necesitar el dinero.
Si el dinero se necesita en un corto espacio de tiempo no es
recomendable invertir en acciones.
Tolerancia al riesgo: capacidad para asumir o soportar pérdidas
potenciales al invertir. A mayor tolerancia se puede invertir en bolsa.
Con menor tolerancia, productos de ahorro o renta fija.
Valores personales: hay quien quiere aunar inversión con valores éticos
que persiguen un mundo más justo y sostenible, dejando la rentabilidad
en un segundo plano
Lo inteligente: invertir el dinero en
varias opciones para alcanzar un
balance en todas las inversiones

12. Los mercados de valores y el riesgo
Empresas y
sector
público que
buscan
financiación
Empresas y
sector
público que
buscan
financiación
Inversores
en comprar
activos
financieros
OFERTA DEMANDA
Mercado de valores
Primario o de
emisión:
venta de los
títulos por
primera vez
Secundario
(bolsa):
reventa y
compras
sucesivas de
los títulos
EL MÁS IMPORTANTE

13. Índice de los bonos europeos actualizados al momento
http://es.investing.com/rates-bonds/government-bond-spreads
¿Qué es la prima de riesgo?
Los mercados de valores y el riesgo
La prima de riesgo
Prima de riesgo: diferencia entre el bono
soberano de un país a 10 años, y el bono
alemán a 10 años
Ejemplo: el interés del bono español a 10
años es de 1,973. Si el bono alemán a 10
años tiene un interés de 0,679, ¿cuál es la
prima de riesgo?
1,973 – 0,679 = 1,294 x 100 = 129,4
Prima de riesgo española
A mayor prima de
riesgo más
rentabilidad del
bono, pero más
inseguridad
La prima de riesgo es
un indicador muy
fiable de cómo va la
economía de un país