El documento presenta información sobre el presupuesto de flujo de efectivo de una empresa. Explica que el presupuesto de flujo de efectivo muestra las entradas y salidas de efectivo proyectadas para un período determinado, lo que permite prever la disponibilidad futura de efectivo. Luego, detalla los pasos para elaborar un presupuesto de flujo de efectivo utilizando datos específicos de ventas, compras, gastos e ingresos de una empresa comercializadora.

1. Alumno:
Mario Terán
V-24155898
PRESUPUESTO DE FLUJO

2.  El presupuesto de efectivo, también conocido como flujo de
caja proyectado, es un presupuesto que muestra el pronóstico
de las futuras entradas y salidas de efectivo (dinero en
efectivo) de una empresa, para un periodo de tiempo
determinado.
PRESUPUESTO DE EFECTIVO

3.  La importancia del presupuesto de efectivo es que nos permite prever la
futura disponibilidad del efectivo (saber si vamos a tener un déficit o un
excedente de efectivo) y, en base a ello, poder tomar decisiones, por
ejemplo:
 Si prevemos que vamos a tener un déficit o va a ser necesario contar con
un mayor efectivo, podemos, por ejemplo:
 solicitar oportunamente un financiamiento.
 solicitar el refinanciamiento de una deuda.
 solicitar un crédito comercial (pagar las compras al crédito en vez de al
contado) o, en todo caso, solicitar un mayor crédito.
 cobrar al contado y ya no al crédito o, en todo caso, otorgar uno menor
crédito.
 Si prevemos que vamos a tener un excedente de efectivo, podemos, por
ejemplo:
 invertirlo en la adquisición de nueva maquinaria o nuevos equipos.
 invertirlo en la adquisición de mayor mercadería.
 invertirlo en la expansión del negocio.
 usarlo en inversiones ajenas a la empresa, por ejemplo, invertirlo en
acciones.
IMPORTANCIA DEL PRESUPUESTO DE
EFECTIVO

4.  Dentro de los componentes del presupuesto están las cédulas de la
parte financiera.
 Se efectúan pagos de efectivos principalmente por:
 – conceptos de materia mano de obra directa
– gastos adicionales de capital retiro de deuda
– dividendos pagados a los accionistas
 Las cédulas que a continuación se mencionarán son de carácter
general, en donde se sacan datos totales, con el objetivo de que se
obtenga el flujo de efectivo así como necesidades de información.
 Cédula de cobranzas
 Cédula de Pago a proveedores de Material directo
 Cédula de Costo de transformación y operativos
 Cédula de IVA neto
 Cédula de Pago de impuestos y derechos
 Cédula General de pagos
 Cédula General de caja y bancos
COMPONENTES

5.  el presupuesto de efectivo nos permite conocer el futuro
escenario de un proyecto o negocio: saber si el futuro
proyecto o negocio será rentable (cuando los futuros ingresos
son mayores que los futuros egresos), o saber si seremos
capaces de pagar oportunamente una deuda contraída.
 Información que podemos presentar a terceros, por ejemplo,
al querer demostrar la rentabilidad del futuro negocio (por
ejemplo, ante potenciales inversionistas), o al querer
demostrar que seremos capaces de pagar oportunamente una
deuda contraída (por ejemplo, al solicitar un préstamo a
alguna entidad financiera).
VENTAJAS

6.  Para elaborar un presupuesto de efectivo es necesario contar con los
demás presupuestos de la empresa; sin embargo, veamos a continuación un ejemplo de
cómo elaborar uno al contar con la siguiente información:
 Supongamos que debemos elaborar el presupuesto de efectivo de una empresa
comercializadora (empresa dedicada a la compra y venta de productos) para el periodo
de los cuatro primeros meses del año; los datos que tenemos son los siguientes:
 se pronostica ventas de 300 unidades para el mes enero y un aumento del 10% a partir
de febrero.
 el precio de venta es de US$20.
 el cobro de las ventas se realiza el 60% al contado y el 40% al crédito a 30 días.
 se pronostica compras de mercadería de 310 unidades para el mes de enero y un
aumento del 10% a partir de febrero.
 el precio de compra es de US$15.
 los proveedores permiten pagar la mercadería el 50% al contado y el 50% restante a
crédito a 30 días.
 se estiman gastos por remuneraciones del personal administrativo, alquileres, seguros y
servicios por US$250 mensuales (gastos administrativos).
 se estiman gastos por remuneraciones del personal de ventas, comisiones, promoción y
publicidad por US$230 mensuales (gastos de ventas).
 el negocio cuenta con mobiliario y equipo que se deprecia en US$50 al mes.
 se obtiene un préstamo por US$2 100 el cual debe ser pagado a partir de febrero en
amortizaciones constantes de US$700 e intereses de US$504 en febrero, US$336 en
mazo, y US$168 en abril.
 el pago por impuestos por concepto de renta es del 2% de la utilidad disponible.
PASOS PARA LA ELABORACIÓN

7.  El objetivo de esta Norma es establecer el tratamiento
contable de las propiedades, planta y equipo. Los principales
problemas que presenta la contabilidad de las propiedades,
planta y equipo son el momento de activación de las
adquisiciones, la determinación del importe en libros y los
cargos por depreciación del mismo que deben ser llevados a
resultados.
 Esta Norma exige que un elemento correspondiente a las
propiedades, planta y equipo sea reconocido como un activo,
cuando satisfaga los criterios de definición y reconocimiento
de activos contenidos en el Marco Conceptual Para la
Preparación y Presentación de los Estados Financieros.
NIC 16

8. PRESUPUESTO DE FLUJO
Descripción
Período
1er Trimestre
2do Trimestre Total Pendiente
Saldo Inicial 15.843.000,00 427.886.387,90 15.843.000,00
Entradas
Ventas
Ventas Contado 358.295.368,30 411.588.460,80
Ventas Crédito 142.362.693,00 188.807.676,90
97.409.269,06
Otros Ingresos 143.539.200,00 151.706.400,00
Total Entradas 644.197.261,30 752.102.537,70 1.396.299.799,00
Saldo Disponible 660.040.261,30 1.179.988.926,00 1.412.142.799,00
Salidas
Compras
Compras Contado 47.838.456,00 217.570.008,00
Compras Crédito 19.135.382,40 99.184.924,80
Materia Prima 79.730.760,00 362.616.680,00
Mano de Obra 5.700.000,00 5.700.000,00
Gastos Operativos 34.049.275,00 36.724.520,00
Desembolsos de capital 45.700.000,00 20.800.000,00
Total Salidas 232.153.873,40 742.596.132,80 974.750.006,20
Saldo Final 427.886.387,90 437.392.793,20 437.392.793,20
Planta Procesadora de
Arroz Guayabal C.A.
Presupuesto de Flujo de
Efectivo
Para el año 2003
Expresado en Bs.