Presentación de Humberto Astete, Socio de Impuestos de EY Perú, acerca de los aspectos fiscales a considerar en el planeamiento de inversiones.

1. Energías renovables:
Aspectos fiscales a considerar en el
planeamiento de inversiones
Humberto Astete Miranda
Socio de Impuestos

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Agenda
2
3
Depreciación acelerada aplicable
al negocio de energías renovables
Adquisición y uso de activos
4
Construcción del activo: contratos
EPC y EPCM
1
Últimas modificaciones al régimen
tributario
5 Financiamiento
6 Recuperación anticipada del IGV

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1. Reducción de la tasa del IR empresarial e incremento del
IR a los dividendos
Hasta el 31.12.2014 A partir del 01.01.2015
Tasa IR empresarial: 30%
Ejercicios Gravables Tasa
2015 - 2016 28%
2017 - 2018 27%
2019 en adelante 26%
Se reduce gradualmente la tasa del IR empresarial y, paralelamente, se incrementa la tasa del
IR a los dividendos, conforme al siguiente cronograma:
Tasa IR a los dividendos: 4.1%
Ejercicios Gravables Tasa
2015 - 2016 6.8%
2017 - 2018 8%
2019 en adelante 9.3%

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1. Reducción de la tasa del IR empresarial e incremento del
IR a los dividendos
► De acuerdo al objetivo del Ejecutivo, la “tasa combinada” sigue siendo de 33%.
► Las nuevas tasas del IR a los dividendos son de aplicación a cualquier forma de
distribución de dividendos y a otras formas de distribución de utilidades que se adopten o se
pongan a disposición en efectivo o en especie, lo que ocurra primero, a partir del
01/01/2015.
► Los resultados acumulados u otros conceptos susceptibles de generar dividendos gravados,
obtenidos hasta el 31/12/2014 y que formen parte de la distribución de dividendos o de
cualquier otra forma de distribución de utilidades, se les aplicará la tasa de 4.1%.

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2. Depreciación acelerada aplicable al negocio de
generación con energías renovables
Características
►La tasa anual de depreciación será no mayor
de 20% como tasa global anual.
►Régimen aplicable hasta el 2025.
►La tasa podrá ser variada anualmente por el
titular de generación, previa comunicación a
SUNAT, sin exceder el límite señalado,
excepto en los casos en que la propia LIR
autorice porcentajes mayores.
► La actividad de generación de energía eléctrica a
base de recursos hídricos o a base de otros
recursos renovables, tales como el eólico, el
solar, el geotérmico, la biomasa o la mareomotriz.
► Las centrales que entren en operación comercial a
partir del 29 de junio del 2008.
► Aplica a las maquinarias, equipos y obras civiles
necesarias para la instalación y operación de la
central de generación, que sean adquiridos y/o
construidos a partir de dicha fecha.
¿Quiénes son beneficiarios del
régimen?

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3. Adquisición y uso de activos
Concesión de
generación
►Activo intangible de duración ilimitada –
no amortizable
►Se da de baja el costo cuando se
cancela la concesión
►Igual condición cuando es otorgada por
el Estado a cuando es adquirida de un
tercero.
►Debe distinguirse del valor de los activos
tangibles adquiridos
Activos fijos
DEPRECIACIÓN ACELERADA
►Ver filmina anterior.
RÉGIMEN GENERAL
►Tasas de depreciación de la Ley del IR
(edificaciones y construcciones: 5%,
otros bienes: según vida útil,
considerando tasas máximas que
establece la Ley del IR)
ARRENDAMIENTO FINANCIERO
►Plazo de depreciación igual al del
contrato (inmuebles no menos de 5
años, muebles no menos de 2 años)

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4. Construcción del activo: contratos EPC y EPCM
 Asistencia Técnica (retención del 15%).
 Prestación de servicios: a) si se presta en el extranjero: no hay retención;
b) si se presta en el país: renta gravada (30%).
 Venta de bienes: a) si se venden fuera del país: no está gravada;
b) si se venden en el país: ganancia de capital (30%).
 Usualmente prestado por un sujeto domiciliado (no domiciliados no pueden
aprovechar crédito fiscal). Riesgo de EP en caso sea un no domiciliado
Ingeniería /
Engineering
 Usualmente prestado por un sujeto domiciliado (no domiciliados no pueden
aprovechar crédito fiscal). Riesgo de EP en caso sea un no domiciliado
Procura /
Procurement
Construcción /
Construction
Gestión /
Construction
management

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5. Financiamiento
Tipo de
financiamiento
Efecto en la empresa Efecto en el “prestador”
Préstamo de
banco local
Interés: gasto deducible Renta gravada
Préstamo de
banco no
domiciliado
Interés: gasto deducible
IR asumido: gasto deducible
Interés: retención de 4.99% o 30% si no se
cumplen requisitos
(salvo que apliquen convenios para evitar la doble
imposición)
Préstamo de
partes
vinculadas
locales o no
domiciliadas
Interés: gasto deducible sujeto a reglas de
subcapitalización y normas de Precios de
Transferencia
IR asumido: gasto deducible
Interés: retención de 30%
(salvo que apliquen convenios para evitar la doble
imposición)
Aporte de capital No se genera interés 6.8% de retención sobre dividendos distribuidos

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6. Recuperación anticipada del IGV
Características
► Recuperación del IGV pagado en importación y/o
adquisición local de bienes, servicios y contratos de
construcción.
► Lista de bienes y servicios materia de recuperación
anticipada debe ser aprobada por Resolución
Ministerial.
► IGV acogido es aquel que se genera desde la solicitud
de suscripción del convenio de inversión.
► Si no se inicia la etapa productiva, debe hacerse la
devolución del monto recuperado al Estado.
► PN o PJ que realicen inversiones en cualquier
sector de la actividad económica.
► Monto de inversión mayor a USD 5,000,000.
► Plazo de etapa preoperativa mayor a 2 años.
► Suscripción de convenio de inversión con el
Estado.
¿Quiénes pueden acogerse?
Régimen de recuperación anticipada del IGV

10. Proyectos de Generación Eléctrica:
Aspectos fiscales a considerar en el
planeamiento de inversiones
Humberto Astete Miranda
Socio de Impuestos