Situación Fiscal y Perspectivas 2016 - Junio 2017

1. Departamento de Guaviare:
Situación fiscal y perspectivas
2016 y Primer Semestre 2017
Ministerio de Hacienda y Crédito Público
Dirección General de Apoyo Fiscal
2017

2. Vigencia 2016

3. Datos Básicos
Concepto Departamento (1) Total Departamental (2) % del Total (1)/(2)
Numero de Municipios 4 1.102 0,4%
Area (Km 2) 53.460 1.144.748 4,7%
Población (Censo 2005 - DANE) 112.621 48.747.632 0,2%
PIB (Millones de Pesos) - DANE (*) 767.000 640.919.000 0,1%
Inversión (Millones de Pesos) (**) 101.704 17.385.352 0,6%
Deuda Pública (Millones de Pesos) 3.167 3.406.762 0,1%
PIB per cápita (Millones de Pesos) - DANE 6,8 13,1
Recursos Propios per cápita (Pesos) 200.722 187.407
SGP per cápita (Pesos) 591.374 218.057
Inversión per cápita (Pesos) 903.065 356.640
Deuda Pública per cápita (Pesos) 28.121 69.886
Pobreza Monetaría (***) 0,00% 28,00%
Categoria Presupuestal 4
(*) Estimado con variación nomina del PIB Nacional. Total Departamental no incluye Bogotá D.C.
(**) No incluye déficit vigencias anteriores.
(***) El Total Departamental incluye Bogotá D.C.
2016

4. Antecedentes
• El departamento fue incluido en la estrategia de monitoreo, seguimiento y
control a los recursos del SGP en el sector educación. Actualmente la entidad
se encuentra ejecutando la extensión de la vigencia de la medida preventiva
del plan de desempeño, que adoptó mediante Decreto 026 de 2017 y fue
aprobado por la Resolución 0718 del 17 de marzo de 2017 por parte del
Ministerio de Hacienda y Crédito Público.
• En 2015 cumplió las normas de responsabilidad fiscal en materia de límites de
gasto, además, contaba con capacidad de endeudamiento y la valoración del
riesgo de la deuda pública correspondía a grado de inversión BBB (col) y F3
(col)
• Riesgos y/o retos importantes de la administración central:
 Monto de vigencias futuras autorizadas
 Resultados adversos en algunas entidades descentralizadas
 Pasivo no financiero

5. Evolución Balance Fiscal
• En 2016 el saldo negativo se explicó
fundamentalmente por un aumento del
déficit de capital dada la disminución de los
recursos de regalías, compensaciones y
menor desahorro Fonpet.
• La evolución del balance fiscal ha
mantenido una tendencia a la baja,
contraria al agregado de los
departamentos de categoría cuarta.
• El ahorro corriente ha evidenciado una
tendencia ascendente en los últimos años.
• Al culminar el bienio 2015-2016, los
ingresos incorporados del SGR superaron
los compromisos en $14.898 millones.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría
de Hacienda.
Balance Fiscal (% del PIB Departamental)

6. Comportamiento de los Ingresos
• En 2016 el recaudo propio disminuyó en términos reales, la caída de los Impoconsumos, se
compensó parcialmente con los mayores ingresos provenientes de las estampillas y del
impuesto de registro.
• Las transferencias aumentaron impulsadas por los más altos recursos de la Nación - SGP.
• Los ingresos de capital cayeron ante los menores ingresos por Regalías, y
Compensaciones, así como el menor desahorro del Fonpet.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
2015 2016
Tributarios y no tributarios 22.152 22.606 -3%
Transferencias 79.304 89.818 7%
Ingresos de Capital 94.726 72.280 -28%
Desembolsos de crédito 1.129 1.369 15%
Recursos del balance 46.903 61.277 24%
Otros1 46.694 9.635 -80%
RECAUDOS DEL AÑO 196.182 184.704 -11%
valores en millones de $
Vigencia Variación
Real
2016/2015
1 Rendimientos financieros, excedentes de empresas públicas, cofinanciación,
retiros del FONPET, venta de activos y regalias del sistema anterior SGR.
Concepto

7. Comportamiento de los Gastos
• En 2016, los gastos de funcionamiento en general, se mantienen estables,
ligeramente menores fueron los gastos de personal.
• Influenciado por el ciclo político presupuestal, la formación bruta de capital
retrocedió, principalmente en los sectores de educación, vías y otros.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
2015 2016
Funcionamiento 19.658 20.280 -2%
Inversión 127.207 110.668 -18%
Servicio de la deuda 933 1.280 30%
TOTAL COMPROMISOS DEL AÑO SIN SGR 147.798 132.227 -15%
Variación
Real
2016/2015
valores en millones de $
Vigencia
Concepto

8. Distribución de la inversión
• En el bienio 2015-2016, los sectores de educación, salud y otros fueron los
principales receptores de la inversión financiada con SGR.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

9. Situación de la deuda
• Entre 2013 y 2016, el departamento
incrementó su nivel de deuda pública al pasar
de 0,11% a 0,41% del PIB departamental,
nivel inferior al agregado de departamentos
de categoría Cuarta.
• El 100% de la deuda pública era interna, de
manera que la entidad no se encontraba
expuesta a riesgos cambiarios significativos.
• Los pagos de capital se concentran entre
2017 y 2022 (94% del total), destacándose
una presión de pagos equivalente al 44% de
la deuda pública en la vigencia 2017 y 2018.
• Calificación de riesgo: riesgo BBB (col) y F3
(col).
Saldo Deuda (% del PIB Departamental)
y Perfil (%)
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de
Hacienda

10. Indicadores Ley 358/97
• Con corte al 1° de enero de 2016, Guaviare se ubicaba en semáforo verde y contaba con
indicadores de solvencia y sostenibilidad inferiores al agregado de departamentos de categoría
cuarta.
• Una estimación más realista de la capacidad de pago (sin recursos del balance y recursos con
destinación específica en los ingresos, adicionando gastos de inversión recurrentes e incluyendo el
pasivo no financiero de vigencias anteriores al saldo de la deuda) eleva los indicadores al 3% y 63%,
respectivamente.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
Departamentos
Categoría 4
Indicador 2013 2014 2015 2016 2016
Solvencia 1% 1% 1% 1% 1%
Sostenibilidad 5% 3% 4% 6% 10%
Semáforo VERDE VERDE VERDE VERDE
INDICADORES DE LEY 358 DE 1997
(*) Cálculos con corte al 1 de enero de la vigencia siguiente
Capacidad de Endeudamiento Ley 358/97 (*)

11. Indicador GF/ICLD
Administración Central
• Durante el último cuatrienio, la
relación entre GF e ICLD no
superó el límite contemplado
por la ley 617 de 2000 (70%).
• Guaviare ha mostrado un
indicador de Ley 617/00 inferior
al agregado de departamentos
de categoría Especial.
• La leve mejora en el indicador
en 2016 se explicó por el
menor ritmo de incremento de
los GF frente al de los ICLD.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de
Hacienda.

12. Pasivo Pensional
• En 2016 el porcentaje de cubrimiento del pasivo pensional (incluido el
sector central, educación y salud) fue del 141,2% (por encima del total
departamental).
• Los recursos provisionados en el patrimonio autónomo sumaban
$112,744 millones.
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
Vigencia Pasivo Pensional (e) Aportes
% de Cubrimiento
del Departamento
% de Cubrimiento
Total Departamentos
2013 68.912 108.753 157,8% 46,4%
2014 65.129 125.485 192,7% 75,2%
2015 70.840 109.269 154,2% 62,4%
2016 79.867 112.744 141,2% 65,5%
valores en millones de $ y %
(e) Estimado

13. Primer Semestre de 2017

14. Situación Financiera (I)
• Los ingresos recaudados (sin SGR) al primer semestre de 2017 aumentaron 7% real dada la obtención de
mayores recursos de capital, por desahorro de recursos Fonpet, los nuevos desembolsos del crédito, y altas
disponibilidades de vigencias anteriores.
• El aumento en los ingresos tributarios estuvo determinado por el comportamiento positivo de los impuestos
al consumo, especialmente el incremento del impuesto de licores.
Fuente: Cálculos DAF con información del FUT.
Impuestos al consumo 4.631 5.066 5%
Cerveza 3.732 3.846 -1%
Licores 433 634 41%
Cigarrillos y tabaco 466 586 21%
Registro y anotación 218 301 33%
Vehículos automores 48 45 -10%
Estampillas 2.769 2.551 -11%
Sobretasa a la gasolina 496 560 9%
Otros impuestos 1.011 1.270 21%
TOTAL 9.173 9.793 3%
jun-16 jun-17
valores en millones de $
Concepto
Variación
Real
2017/2016

15. Situación Financiera (II)
• Los compromisos de gastos (sin SGR) crecieron 21% real y la ejecución de gastos alcanzó el 33% de lo
presupuestado.
• Los mayores gastos de personal y gastos generales explicaron el incremento de los gastos de funcionamiento.
• La inversión experimentó un crecimiento sustancial, explicado por un efecto base dado que 2016 que fue el
primer año del periodo de gobierno territorial.
• Según los datos reportados en el FUT el servicio de la deuda disminuyó, no obstante se presentan
inconsistencias, dado que la entidad no incorporó dentro de los recursos de capital el valor de todos los
desembolsos recibidos en lo corrido de la vigencia.
Fuente: Cálculos DAF con información del FUT.
Funcionamiento 9.382 12.453 28%
Inversión 42.100 53.112 21%
Servicio de la deuda 886 564 -39%
TOTAL 52.369 66.129 21%
valores en millones de $
Concepto
Variación
Real
2017/2016
jun-16 jun-17

16. Situación Financiera (III)
 El departamento registró superávit fiscal transitorio por $8,693 millones.
 El comportamiento superavitario del Departamento se asocia a los resultados del Balance de
Capital, por el efecto del desahorro de recursos de FONPET y los recursos del balance.
 El saldo de la deuda pública registrada en el FUT totalizó $3,024 millones. Calificación de riesgo
BBB (col) y F3 (col).

17. Principales Riesgos y Retos
Incremento del
Rezago
Presupuestal
Monto de
Vigencias Futuras
Autorizadas
Situación
Financiera de
algunas entidades
descentralizadas
Contingencias en
Contra
Mejorar el
dinamismo
tributario