Informe del Sector de la Construcción a Marzo de 2016

1. 11/05/2016 |E&R | +5411 4325-4339
Informe de la Construcción
Enero
1.Síntesis del Nivel de Actividad
2014
Informe de la Construcción
Marzo de 2016
1. Síntesis del Nivel de Actividad Contenido
Síntesis 1
Cemento Portland 2
Empresas en Actividad 3
Puestos de Trabajo 5
Costo Construcción 6
Escrituras 7
Economía & Regiones
Economistas:
Verónica Sosa
Diego Giacomini
Esteban Arrieta
Valeria Sandoval Rebak
Federico Cuba
Número 28
E&R
Durante Marzo de 2016, el sector de la Construcción continúo con su
tendencia declinante observada desde el último trimestre de 2015. Si
bien no hay datos sobre el Indicador Sintético de la Actividad de la
Construcción (ISAC) elaborado por el INDEC, existen otras series de
indicadores y variables que dan cuenta de la situación del sector.
El Índice Construya (indicador que mide la venta de materiales para la
construcción de 11 empresas líderes), en su serie desestacionalizada,
presentó en Marzo 2016 un descenso del 13,4% con respecto al
mismo mes de 2015 y del 5,5% respecto al mes de Febrero de 2016.
Fuente: E&R, en base a Grupo Construya, INDEC y Asociación Fabricantes de Cemento
Portland
El despacho de cemento al mercado interno, también cayó 8,5%
respecto a Marzo 2015 y las exportaciones de cemento portland lo
hicieron en un 36,2% en términos interanuales. El consumo de
cemento en bolsa presentó una caída del 3,4% interanual, y el
cemento a granel del 16,8%.
Por su parte, el mercado laboral acusa el menor nivel de actividad del
sector: los puestos de trabajo registrados tuvieron caída interanual
del -6,5% en el segundo mes del año. Contrariamente, las empresas
del sector presentaron un crecimiento de 0,7% interanual en Marzo
2016.

2. Cemento Portland
“… En Marzo de 2016 los
despachos de cemento portland
(mercado interno y
exportaciones) presentaron
una caída del 9,1% con respecto
a igual mes de 2015…”
Fuente: E&R en base a AFCP
2
2. Cemento Portland al mercado interno con
caída del 8,5%
En el mes de Marzo de 2016, los despachos al mercado interno
alcanzaron 885.244 toneladas, lo que marca una caída interanual
del 8,5%. En el acumulado al primer trimestre (2.545.966 toneladas),
los despachos al mercado interno presentaron una baja interanual
del 8,4% y del 9,1% en el total despachado (mercado interno y
exportaciones).
Fuente: E&R, en base a Asociación de Fabricantes de Cemento Portland
Las exportaciones de cemento portland, en tanto, fueron de 8.153
toneladas, con una caída del 36,2% en términos interanuales. El
total de despachos de cemento (mercado interno y exportaciones)
fue de 893.397 toneladas, con una caída del 8,9% interanual.
Cabe destacar que la actividad cementera se concentra en las
provincias de Buenos Aires (8 plantas), Córdoba (2 plantas) y en
menor medida, en Jujuy, Catamarca, San Juan, San Luis, Mendoza,
Neuquén, Chubut y Santa Cruz.
Consumo de cemento por provincia, presentó una baja del
8,5% interanual
En Marzo de 2016, el consumo de cemento nacional en el interior del
país alcanzó las 885.246 toneladas, con una caída interanual del
8,5%. Cabe aclarar que los despachos al consumo interno no siempre
igualan a la suma de las provincias ya que estos incluyen las
importaciones, pero en Marzo no se registraron dichos envíos.
Catorce jurisdicciones presentaron reducciones superiores a la
caída del promedio nacional. Las mayores bajas se dieron en Tierra
del Fuego (-30,4%), Chaco (-30,3%), Formosa (-29,1%) y San Luis (-
27,1%). En contraposición, las únicas provincias que presentaron
aumentos interanuales fueron Salta (+23,8%), La Pampa (+9,8%) y
Santa Cruz (+9,7%).

3. 3
Consumo Regional
“Las jurisdicciones que
presentaron las mayores caídas
interanuales en el consumo de
cemento a granel son Formosa,
Chaco, San Luis y CABA”
Empresas por Provincia
“…en Marzo de 2016 aumentó a
24.297 empresas en actividad,
lo que significó una suba del
0,7% interanual…”
Fuente: E&R en base a IERIC
Acumulado al primer trimestre de 2016, el consumo de cemento
presenta un descenso del 8,5%, siendo Chaco (-22,6%), La Rioja (-
22,4%), San Luis (-19,7%) y Chubut (-17,1%) las de mayores caídas
en el acumulado anual. En sentido contrario, La Pampa (+3,9%)
presentó el único aumento.
Analizando el crecimiento del consumo de cemento por tipo de
envase, en Marzo de 2016 el 65,3% se realizó en cemento en bolsa,
con una caída del 3,4% interanual, mientras que el consumo de
cemento a granel (34,7% del total) cayó un 16,8%. Cabe destacar
que el cemento a granel se asocia a obras de mayor tamaño
relativo, las cuales, según el IERIC están estrechamente más
relacionadas a la ejecución de obras de infraestructura (financiadas
en su mayoría por la inversión pública).
Las jurisdicciones que presentaron las mayores caídas interanuales
en el consumo de cemento a granel son Formosa (-58,3%), Chaco
(-48,6%), San Luis (-41,7%) y CABA (-39,6%). En sentido contrario,
los únicos aumentos en el consumo de cemento a granel se
presentaron en La Pampa (+16,4%), Salta (+14,5%), Santa Cruz
(+7,9%), San Juan (+6,7%) y Río Negro (+0,1%).
3. Empresas en Actividad, nueva suba
En Marzo de 2016 el total de empresas en actividad fue de 24.297,
presentando por décimo primer mes consecutivo una suba del
0,7% interanual. El 60,6% de las empresas son constructoras y
subieron un 1,6% interanual, 29,3% contratistas que cayeron 0,6%, y
10% son subcontratistas, las cuales disminuyeron 0,4% en forma
interanual.
Fuente: E&R, en base a IERIC.
El 50% de las empresas en actividad se encuentran en la provincia de
Buenos Aires (8.086 empresas) y la Ciudad Autónoma de Buenos
Aires (4.066), seguido por Santa Fe (2.096) y Córdoba (1.763). Muy
por detrás en Mendoza (901) Entre Ríos (678) y Neuquén (643).
A nivel provincial, la cantidad de empresas subió en 18 provincias
con excepción de Salta (-5,4%), San Juan (-2,4%), Córdoba (-
1,6%), CABA (-0,8%), Catamarca (-0,5%) y Santa Fe (-0,3%). Entre
las provincias con mayores subas, se destacan Formosa (+11,8%),
La Rioja (+9,2%), Chaco (+7,7%), Chubut (+4,4%) y San Luis
(+4,3%).

4. 5
Puestos de trabajo y
salarios a Febrero 2016
Fuente: E&R en base a IERIC
4. Puestos de trabajo registrados, tercera caída
interanual
Los puestos de trabajo registrados en Febrero de 2016, último mes
con información disponible, sumaron a nivel nacional 370.824
presentando un descenso del 6,5% con respecto al mismo mes de
2015, unos 25.895 puestos de trabajo menos, y sin variaciones
con respecto a Enero de 2016.
Fuente: E&R, en base a IERIC
Analizando a nivel provincial, alrededor del 47% del empleo
registrado de la construcción se concentra en la provincia de
Buenos Aires (106.869) y en la Ciudad de Buenos Aires (68.084),
jurisdicciones seguidas por Santa Fe (9%) y Córdoba (7%), mientras
que el 36% del empleo registrado restante se divide entre las 20
provincias restantes.
Con respecto a Febrero de 2015, las mayores reducciones
interanuales de empleo registrado se dieron en La Rioja (-34,3%),
Catamarca (-33,2%), San Luis (-30,3%), Santa Cruz (-27,4%) y
Chaco (-24,1%). En sentido contrario, las mayores generaciones de
empleo se presentaron en Corrientes (+36,7%), La Pampa
(+23,8%) y Córdoba (+9%)
Por otra parte, el salario registrado promedio mensual de la
construcción del total del país alcanzó en Febrero de 2016 los
$9.674.
Respecto al mismo mes de 2015, la suba promedio fue del 25,5%.
Formosa (+45,5%), San Luis (+38,5%), La Rioja (+37,5%) y Chaco
(+35,6%) fueron las mayores subas interanuales en los salarios.
Como siempre, las provincias patagónicas registran los mayores
salarios promedio mensuales de los trabajadores registrados de la
construcción.
Más allá de estos datos, no debe perderse de vista que el sector de la
construcción presentaría el mayor grado de informalidad en la
economía, alcanzando el 64%.

5. Precios
“…En Marzo tanto el índice CAC
como el ICC del INDEC
aumentaron un 1% con
respecto a Febrero de 2016…”
Fuente: E&R, en base a INDEC
Fuente: E&R, en base a CAC
6
5. El Costo de la Construcción sigue en alza
El del Índice del Costo de la Construcción (ICC) en el Gran Buenos
Aires, elaborado por el INDEC indica una variación mensual del 1% en
Marzo de 2016 que se explica por un aumento del 1,8% en materiales,
0,2% en mano de obra y 2,5% en gastos generales. El aumento de la
mano de obra se debe a un aumento del 1,4% en los subcontratos de
mano de obra. Cabe señalar que el INDEC no brindó datos
interanuales. En el acumulado en el primer trimestre, el nivel general
se incrementó 5,7%, por la suba del 15,5% de los gastos generales,
11,2% de los materiales y el 0,4% de la mano de obra.
En los insumos representativos de la construcción la mayor variación
con respecto a Febrero se presentó en arena fina (+1,5%), seguido por
cemento portland (+0,8%) y acero aletado conformado en barra
(+0,3%). En sentido contrario, el ladrillo cerámico hueco presentó una
caída mensual del 0,4%. Con respecto a los materiales, las mayores
variaciones mensuales se presentaron en electrobombas (+18%),
muebles de madera para cocina (+7,2%), artefactos de iluminación y
portero eléctrico (+5,8%) y maderas en bruto y madera para techos y
pisos (+4,2%).
Fuente: E&R en base a INDEC.
Por otra parte, el índice elaborado por la Cámara Argentina de la
Construcción (CAC ) únicamente pretende representar las variaciones
que experimenta el costo de la construcción para un determinado tipo
de obra de arquitectura y está compuesto por el costo de la mano de
obra y el costo de los materiales.
En el mes de Marzo de 2016 dicho indicador da cuenta que la
variación del costo de un edificio tipo en Capital Federal presentó
un aumento mensual del 1% en el nivel general. El capítulo
materiales aumentó un 1,6% con respecto a Febrero 2016, mientras
que la mano de obra no presentó variaciones. En el acumulado anual,
el nivel general aumentó 6,9%, los materiales un 8,9% y la mano de
obra 3,7%.
En términos interanuales, el nivel general el Indicador de la CAC se
incrementó un 33,4%, los materiales un 36,7% y la mano de obra
un 28,5%.

6. 7
Escrituras
“…en Marzo subieron de forma
interanual un 14,2% en la
Ciudad de Buenos Aires y 13,1%
en la provincia de Buenos
Aires…”
Fuente: E&R en base a Colegio de
Escribanos de la provincia de Buenos
Aires y Colegio de Escribanos de la
CABA.
6. Escrituras en Marzo: +13,1% en Bs. As. y
+14,2% en CABA
En cuanto a las escrituras celebradas en Marzo 2016, en la Ciudad
Autónoma de Buenos Aires se alcanzaron las 3.138 escrituras
aumentando un 14,2% con respecto a igual mes de 2015. El
monto de las transacciones fue de $4.494,6 millones, un 84,2% más
que en Marzo de 2015. El valor del acto de compraventa promedio
aumentó un 61,3% interanual en Febrero alcanzando $1.432.314. De
esta forma, el primer trimestre acumula una suba en la cantidad de
escrituras del 13,8%.
En la Provincia de Buenos Aires, en Marzo de 2016 se llevaron a
cabo 7.727 compraventas por $4.495,3 millones, lo que significa
un aumento del 13,1% en las cantidades y del 62% en pesos. El
valor del acto de compraventa promedio aumentó un 43,2%
interanual en Marzo alcanzando los $581.768. Desde el colegio de
escribanos de la provincia señalaron que el público responde a
cambios favorables en el sector, como la eliminación del cepo
cambiario. Al cierre del primer trimestre, el incremento en la
cantidad de escrituras en la provincia de Buenos Aires alcanza al
7,3%.