Situación fiscal y perspectivas

1. Departamento de Nariño:
Situación fiscal y perspectivas
Ministerio de Hacienda y Crédito Público

2. Datos Básicos
2013
Concepto Departamento (1) Total Departamental (2) % del Total (1)/(2)
Numero de Municipios 64 1.102 5,8%
Area (Km 2) 33.268 1.144.748 2,9%
Población (Censo 2005 - DANE) 1.701.782 47.121.089 3,6%
PIB (Millones de Pesos) - DANE 10.464.948 531.966.420 2,0%
Inversión (Millones de Pesos) 644.711 19.286.292 3,3%
Deuda Pública (Millones de Pesos) 27.520 2.665.102 1,0%
PIB per cápita (Millones de Pesos) - DANE 6,1 11,3
Recursos Propios per cápita (Pesos) 104.965 149.191
SGP per cápita (Pesos) 283.042 203.581
Inversión per cápita (Pesos) 378.845 409.292
Deuda Pública per cápita (Pesos) 16.171 56.559
NBI 2005 - DANE 43,78% 27,80%
Categoria Presupuestal 1
Fuente: Cálculos DAF con información propia, DANE, CGR y CGN.

3. Antecedentes
• El departamento está adelantando un acuerdo de Reestructuración de Pasivos (ARP) desde
abril de 2002 el cual se estima finalizar en el año 2016. Se han pagado 93.2% de las
acreencias, restando por pagar 6.8% que en su mayoría corresponden a deuda pública y
entidades de seguridad social.
• En 2012, presentó superávit presupuestal por cerca de $73 mil millones, cifra que
representó el 10% de los ingresos corrientes. De igual forma, presentó un nivel de ahorro
primario equivalente a 3 veces el servicio de la deuda pública.
• Continúan siendo retos importantes de la administración central:
 Monitorear la situación financiera del sector descentralizado
 Fortalecer la defensa jurídica
 Hacer seguimiento a la red hospitalaria

4. • En 2013 registró superávit fiscal por $91
mil millones continuando con la tendencia
superavitaria observada en la vigencia
anterior.
• Este resultado se explicó por las mayores
transferencias nacionales para inversión
(distintas al SGP) y los recursos obtenidos
por desahorro del FONPET, en un
contexto de mayor inversión.
• Al finalizar el primer año del bienio 2013-
2014, la entidad contaba con $163 mil
millones de regalías para financiar nuevos
compromisos de inversión.
Balance Fiscal (% del PIB Departamental)
0,35%
0,87%
0,51%
1,57%
2012 2013
Balance Fiscal Balance SGR
Evolución Balance
Fiscal
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría
de Hacienda.

5. Comportamiento
de los Ingresos
Variación Real
Composiciones
2013/2012 2012 2013
valores en millones de $
Concepto 2012 2013
Ingresos de Recaudo Propio 157.904 178.628 11% 20% 16%
Ingresos por Transferencias 525.265 501.350 -6% 66% 46%
Ingresos de Capital 30.064 108.503 254% 4% 10%
Desembolsos de Crédito 4.500 3.460 -25% 1% 0%
Recursos del Balance (superávit, cancelación de reservas) 28.889 76.796 161% 4% 7%
Ingresos SGR 50.065 222.703 336% 6% 20%
TOTAL INGRESOS 796.688 1.091.440 34% 100% 100%
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
• En 2013 el dinamismo en el ingreso se dio principalmente por el crecimiento en los recursos
del balance y los ingresos de capital, como consecuencia del aumento en el rubro de
cofinanciación. Los ingresos de recaudo propio tuvieron un comportamiento positivo.
• El incremento en las disponibilidades de vigencias anteriores denota fallas en la
programación y ejecución presupuestal pendientes de corregir.
• Los recursos del SGR se convierten en una oportunidad para impulsar el desarrollo de
proyectos de inversión en el departamento.

6. Comportamiento
de los Gastos
Composiciones
Variación Real
2013/2012 2012 2013
valores en millones de $
Concepto 2012 2013
Funcionamiento 102.472 107.684 3% 15% 14%
Intereses y Comisiones de Deuda 1.843 1.966 5% 0% 0%
Gastos Operativos de Inversión 495.381 500.217 -1% 73% 66%
FBKF 77.378 86.205 9% 11% 11%
Amortizaciones de Deuda 2.338 4.035 69% 0% 1%
Otros (*) 2.004 1.204 -41% 0% 0%
Gastos SGR 12 58.851 481005% 0% 8%
TOTAL 681.428 760.161 9% 100% 100%
(*) Incluy e Pago de Bonos Pensionales y Cuotas Partes de Bono Pensional, Aportes al Fondo de Contingencias y déficit fiscal de v igencias anteriores
Fuente: Cálculos DAF con información de la secretaría de Hacienda.
• En la vigencia 2013 el incremento de los gastos ejecutados por el departamento fue
impulsado por la inversión, que se vio positivamente influenciada por los recursos del SGR,
el crecimiento real de los recursos del SGP y el desahorro FONPET.
• Los resultados son consistentes con el ciclo político del presupuesto.
• El crecimiento en los gastos de funcionamiento se dio como consecuencia de las mayores
transferencias a mesadas pensionales.

7. Inversión total : $140.827 millones.
67%
20%
3%
Educación Salud Agua Potable Vivienda Vias Otros Sectores
• El 28% de la inversión fue financiado con recursos del SGR y benefició principalmente
los sectores de educación y salud.
0%
4%
6%
62%
18%
2% 2%
7%
9%
2012 2013
Distribución
de la inversión
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

8. Situación de la deuda
• Al cierre de 2013, el saldo de la
deuda fue de $27,520 millones,
correspondientes al 0,26% del PIB
departamental
Saldo Deuda (% del PIB Departamental)
Perfil de Vencimientos (%)
2,50%
2,00%
1,50%
1,00%
0,50%
0,00%
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
2012
2013
30%
25%
20%
15%
10%
5%
0%
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
9%
28%
9%
21%
21%
9%
3%
• Entre 2014 y 2018 se concentra el
82% de las amortizaciones del
servicio de la deuda.
• Los recursos desembolsados fueron
destinados a financiar el Plan Vial
departamental.
Fuente: Cálculos DAF con información de la DGCPTN - MHCP

9. Indicadores Ley 358/97
Indicador 2012 2013
Capacidad de Endeudamiento Ley 358/97
Solvencia 5% 2%
Sostenibilidad 15% 11%
Semáforo VERDE VERDE
Capacidad Real de Pago
Solvencia 12% 7%
Sostenibilidad 76% 54%
Semáforo TIENE TIENE
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
• Con corte al 1° de enero de 2014, el departamento se ubica en semáforo verde.
• Una estimación más realista de la capacidad de pago (sin recursos del balance y
recursos con destinación específica en los ingresos, adicionando gastos de inversión
recurrentes e incluyendo el pasivo no financiero de vigencias anteriores al saldo de la deuda)
eleva los indicadores .

10. • El indicador resultado de la
relación GF/ICLD para la
vigencia 2013 se ajusta al
límite legal, aunque en el año
2012 estuvo cerca al limite,
desde la entrada en vigencia
del acuerdo de reestructuración
de pasivos ha tenido
comportamientos positivos en
el cumplimiento de este
indicador.
56%
50%
55%
53%
120.000
100.000
80.000
60.000
40.000
20.000
0
2009 2010 2011 2012 2013 2014
ICLD GF % GF/ICLD
Indicador GF/ICLD
Administración Central
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.

11. Indicadores Ley 617/00
valores en millones de $
Concepto 2010 2011 2012 2013
% Gasto de Funcionamiento/ICLD 56% 50% 55% 53%
Límite 60% 60% 55% 55%
Diferencia -4% -10% 0% -2%
Transferencias a las Contraloría 2.775 2.802 3.239 3.398
Límite 2.697 3.543 2.755 2.900
Diferencia 78 -742 483 498
Transferencias a la Asamblea 2.959 3.041 3.139 3.282
Límite 2.900 3.027 3.203 3.332
Diferencia 59 14 -64 -50
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
• Durante las dos últimas vigencias los gastos de la Contraloría han superado el límite legal.
• Por el contrario, los gastos de la Asamblea Departamental, aunque crecieron 3% en
términos reales frente a lo comprometido en la vigencia 2012, se ajustaron al límite definido
en el artículo 8º de la Ley 617 de 2000

12. Vigencia Pasivo Pensional (e) Aportes
Pasivo Pensional
% de Cubrimiento
del Departamento
% de Cubrimiento
Total Departamentos
2010 992.312 260.468 26,2% 21,2%
2011 1.023.769 312.456 30,5% 25,7%
2012 1.031.969 505.344 49,0% 44,7%
2013 1.076.882 567.134 52,7% 46,1%
(e) Estimado
Fuente: Cálculos DAF con información de la Secretaría de Hacienda.
• Conforme a la información reportada en el FONPET, la entidad registra un pasivo
pensional en revisión de $1.07 billones, del cual ha realizado aportes por $567,134
millones que equivalen al 52% y tiene un pasivo no provisionado de $361.437 millones.

13. Riesgos y Retos
 El gasto con recursos del SGR solo ejecutó 41%, sin embargo por ser un presupuesto
bienal se espera que para el 2014 se incremente el porcentaje de ejecución.
 Los hospitales generaron déficit en 2013, registraron problemas de liquidez de corto
plazo y dependieron de manera significativa de las transferencias.
 Es necesario que la entidad territorial realice un mayor seguimiento a las EDS, con el
objeto de adoptar (si hubiera lugar) medidas oportunas orientadas a garantizar el acceso
de la población a los servicios, por lo que se recomienda profundizar en el análisis de la
situación financiera y jurídica real de las EDS, primordialmente en la Universidad de
Nariño y en el Hospital departamental de Nariño, entidades que reportan los déficit más
significativos.
 Es fundamental que se tomen las acciones a que haya lugar para cumplir con los límites
previstos en la Ley 617 de 2000 para la Contraloría Departamental.
 Se recomienda fortalecer la defensa jurídica para mitigar el riesgo de las pretensiones de
los demandantes e incorporar dentro del marco fiscal de mediano plazo los efectos de
estas exigibilidades contingentes.